70٪ من معاملات الصرف غير المنظمة هي تجارة غسيل: دراسة NBER

مع التبادلات أصبحت محور التركيز مثل يستمر الإخفاق الذريع لشركة FTX، أشارت ورقة بحثية جديدة إلى أن ما يقرب من ثلاث من أصل أربع معاملات في البورصات غير المنظمة مزيفة. 

تم مؤخرًا إصدار ورقة عمل بعنوان "تداول العملات المشفرة" نشرت من قبل المكتب الوطني للبحوث الاقتصادية (NBER). وباستخدام الأنماط الإحصائية والسلوكية لتحديد أي المعاملات كانت مشروعة أم لا، قامت الدراسة بدراسة 29 بورصة غير منظمة وتوصلت إلى نتيجة مفادها أن أكثر من 70٪ من الحجم داخل المنصات، في المتوسط، عبارة عن صفقات غسيل.

وجد الباحثون أن حجم التداول المغسول لبعض البورصات يصل إلى 80٪ من إجمالي حجم التداول. كتب الباحثون أنه في اثني عشر "تبادل من المستوى 2" ، بلغت الصفقات المغسولة ما يقرب من 80٪ من إجمالي حجم التجارة. كتب الباحثون:

"تُترجم هذه التقديرات إلى تداول أكثر من 4.5 تريليون دولار أمريكي في الأسواق الفورية وأكثر من 1.5 تريليون دولار أمريكي في أسواق المشتقات في الربع الأول من عام 2020 وحده."

وفقًا للباحثين ، هناك حوافز قصيرة الأجل لتداول الغسيل. اقترحت الدراسة أن المعاملات المزيفة غالبًا ما تؤثر على تصنيفات البورصات على مواقع البيانات والإحصاءات مثل CoinMarketCap. بالإضافة إلى ذلك ، تؤثر المعاملات الوهمية أيضًا على أسعار العملات المشفرة داخل البورصات على المدى القصير.

هذا الموضوع ذو علاقة بـ: يخطط 40٪ من 40 ألف مستجيب لشراء العملات المشفرة في عام 2023: استطلاع Blockchain.com

وفي الوقت نفسه ، كارثة FTX تواصل جذب الانتباه حيث أظهرت المحافظ المرتبطة بـ Alameda Research حركات ، تقوم بتحويل حوالي 1.7 مليون دولار من الأصول من خلال خلاطات التشفير. تمت ملاحظة التحركات بعد أيام من إطلاق سراح الرئيس التنفيذي السابق لشركة FTX Sam Bankman-Fried بسند قيمته 250 مليون دولار.

نظرًا لأن انهيار FTX أضر بثقة الناس في البورصات المركزية (CEXs) ، فقد أعرب المسؤولون التنفيذيون العاملون في CEX عن مشاعرهم بشأن كيف يمكنهم استعادة ثقة المستخدم. في 25 نوفمبر ، تحدث كوينتيليغراف مع قادة مختلفين في بورصات العملات المشفرة ووجد أن الكثيرين متفائلون بأن الصناعة لا يزال بإمكانها التعافي بعد FTX.