TLDR: لقد قمت بطباعة 59 Theses for Crypto Investors وقمت بنشرها على باب البنك المحلي الذي أتعامل معه. اقرأ لتكتشف لماذا.

في عام 1517 ، كتب أستاذ علم اللاهوت الألماني قائمة من شأنها أن تغير العالم.

في ذلك الوقت ، كانت الكنيسة الكاثوليكية في العصور الوسطى تعمل في مجال البيع الانغماس العامالتي كانت نعمة وعدت بوقت أقل في المطهر. بعبارة أخرى ، ادفع للكنيسة نقودًا ، واقضِ وقتًا أقل في المعاناة في الآخرة.

يعتقد الأستاذ أن هذا كان خطأ.

كانت هذه الانغماس آلية مهمة لجمع التبرعات للكنيسة. تم تمويل كنيسة القديس بطرس المجيدة في روما (في الصورة أعلاه) من خلال بيع هذه الانغماس.

أحد أكبر دعاة التساهل في الكنيسة ، يوهان تيتزل، حتى أنه كان يحمل شعارًا جذابًا. "بمجرد أن ترن العملة في الصندوق ، تنبت الروح في السماء."

واجه أستاذ علم اللاهوت تحديًا بهذه الممارسة. لقد أوضحت قائمته عددًا من الأسباب - 95 ، على وجه الدقة - لماذا كانت مخططات الدفع مقابل المطهر هذه مضللة. لقد شعر أن الفداء يأتي من الله وليس الذهب.

كان التحدث ضد البابا أمرًا خطيرًا بالطبع ، لكن الأستاذ كان ذكيًا في ذلك. صاغ القائمة على أنها سلسلة من الافتراضات أو "الأطروحات" التي تهدف إلى إثارة نقاش أكاديمي. لقد طبع الرسالة بعناية وأرسلها بالبريد إلى مسؤول كنيسة رفيع المستوى.

من المؤكد أن الأستاذ لم يكن خجولًا من الترويج لأفكاره. تم معارضة القائمة بشدة من قبل Tetzel ، الذي أصبح الآن أحد أكبر جني الأموال في الكنيسة ، والذي بدأ "حرب الكتيبات" مع الأستاذ. (اليوم يجادلون في ذلك على Twitter.)

سرعان ما اشتهرت قائمة الأستاذ المكونة من 95 فكرة - أو "أطروحة". بدأ الدعاة يدقون بأفكاره من على المنبر. تم تصنيف الأستاذ في النهاية بأنه مهرطق ، ثم طُرد من الكنيسة ، لكن هذا فقط جعل أفكاره تنتشر بشكل أسرع.

بعد أقل من عقد من الزمان ، أنشأ الأستاذ كنيسته الخاصة ، وانفصل رسميًا عن التقليد الكاثوليكي. أدى النمط الجديد للكنيسة - الذي أطلق عليه في النهاية "البروتستانتية" ، استنادًا إلى قائمته الأصلية للاحتجاجات - إلى إحداث تغيير ديني واجتماعي هائل في جميع أنحاء أوروبا.

لا تزال الأصداء محسوسة حتى اليوم. اليوم ، عمليا كل كنيسة مسيحية تراها ليس الكاثوليكية - من المعمدانيين الجنوبيين إلى الميثوديين ، وكل شيء بينهما - ينبع من تلك القائمة الأصلية المكونة من 95 فكرة.

كان الأستاذ بالطبع مارتن لوثر ، وأثارت "أطروحاته الـ 95" حركة. وكما هو الحال مع العديد من الحركات ، كان المال هو الأساس.

ما هي أطروحة الاستثمار؟

الأطروحة عبارة عن بيان يقول ، "أعتقد أن هذا صحيح ، لكنني أتحداك أن تثبت ذلك أو دحضه." (هذا هو السبب في أن لوثر لم يطلق على قائمته "95 حقيقة".)

في الاستثمار ، وخاصة الاستثمار في العملات الرقمية ، من المهم أن يكون لديك أطروحة. في حين أن معظم الناس يذهبون إلى CoinMarketCap ومشاهدة قائمة ضخمة من الرموز المميزة العشوائية ، تتيح لك الأطروحة البدء في فهم هذه الصناعة. على سبيل المثال ، إليك إحدى أطروحات الاستثمار لدينا:

بينما تختلف الأصول الرقمية مثل البيتكوين والعملات المشفرة عن الشركات التقليدية ، يمكن تحليلها بنفس الطريقة تقريبًا.

تعتبر الأطروحات (القوافي مع "قطع ريس") مفيدة بشكل لا يصدق ، لأنها تسمح لنا بإنشاء "نماذج عقلية" لكيفية عمل العالم. سترى حتى هذه الأطروحة البسيطة تعطينا إرشادات حول كيفية الاستثمار: افعل هذا وليس ذلك.

من المهم الحفاظ على عقل متفتح. مثل العلماء الذين يحاولون العثور على بيانات لدعم فرضياتهم أو دحضها ، نريد أن نكون صادقين بلا رحمة مع أنفسنا. لا يمكننا التعلق كثيرًا بالأطروحة: إذا أثبتت البيانات أنها خاطئة ، فإننا نأتي بأطروحة جديدة.

مع هذه الخلفية ، إليك قائمة بأطروحات الاستثمار في التشفير. أطلب منك مساعدتنا في إثباتها أو دحضها أو تحسينها.

أطروحات 59 لمستثمري العملات المشفرة

حول النقود الرقمية والأصول الرقمية:

1. المال أصبح رقميًا بشكل متزايد.

2. لذلك فإن حركة النقود ستحدث بشكل متزايد عبر الإنترنت ، وليس عن طريق تبادل قطع الورق.

3. أدت هذه الحركة إلى ظهور أموال الإنترنت الأصلية ("العملات المشفرة") التي تعد أكثر كفاءة من العملات التقليدية.

4. أظهرت أول هذه العملات المشفرة ، البيتكوين ، ما هو ممكن ، على الرغم من أنه لا يزال من غير العملي استخدامها كعملة.

5. ومع ذلك ، أنجبت عملة البيتكوين آلاف الأصول الرقمية الأخرى ، وكلها مصممة لتخزين ونقل القيمة عبر الإنترنت.

6. تعمل هذه الأصول الرقمية معًا على إحداث تحول جذري في الاقتصاد العالمي ، وتمثل تحولًا زلزاليًا في تاريخ التمويل.

 

في المؤسسات:

7. لقد خذلت البنوك التقليدية عملائها بتجاهل هذه التهديدات لنماذج أعمالها.

8. لقد خذل المستشارون الماليون عملائهم ، من خلال كونهم كسالى في التعرف على هذه الأصول الرقمية الجديدة.

9. لقد خذلت العديد من الحكومات مواطنيها ، من خلال معاقبة أو حظر هذه الأصول الرقمية الجديدة بشكل غير عادل.

10. في ظل هذه الخلفية من الإهمال ، تستفيد فئة جديدة من "مستثمري العملات المشفرة" من هذه الثورة الاقتصادية.

 

حول كيفية الاستثمار:

11. يمكن تشبيه الاستثمار في الأصول الرقمية القائمة على blockchain ("سوق الكتلة") بالاستثمار في الأوراق المالية التقليدية ("سوق الأوراق المالية").

12. بينما تختلف الأصول الرقمية عن الشركات التقليدية ، يمكن تحليلها بنفس الطريقة إلى حد كبير.

13. كما هو الحال مع تحليل الأسهم ، يمكن لمستثمري العملات المشفرة استخدام البحث الكمي والنوعي (أي البيانات الجيدة والحكم الجيد).

 

في التحليل الكمي:

14. نظرًا لأن بيانات blockchain قابلة للعرض من قبل الجميع ، يتمتع المستثمرون برؤية أكثر شفافية لأداء الأصول الرقمية مقارنة بالشركات العامة.

15. على سبيل المثال ، يمكن للمستثمرين بسهولة رؤية عدد المستخدمين من أصل رقمي قائم على blockchain (مثل "العملاء").

16. يمكن للمستثمرين أيضا رؤية الرسوم المتولدة من خلال أصل رقمي قائم على blockchain (مثل "الإيرادات").

17. قد يكون المستثمرون قادرين على رؤية بيانات إضافية (TVL ، مقاييس العقدة ، نشاط المطور) التي يمكن أن تساعدهم في الحكم على القيمة الجوهرية للأصل الرقمي.

 

في التحليل النوعي:

18. بالإضافة إلى هذه المقاييس الكمية ، يمكن للمستثمرين أيضًا قياس الأصول الرقمية نوعياً ، من خلال تحليلها مثل الأعمال التجارية.

19. من خلال تحليل السوق بالنسبة للأصل الرقمي ، يمكن للمستثمر معرفة ما إذا كان يخدم عميلًا محددًا بوضوح كبير ومتزايد.

20. من خلال تحليل ميزة تنافسية للأصل الرقمي ، يمكن للمستثمر معرفة ما إذا كان من المحتمل أن يتفوق عليه الآخرون.

21. من خلال تحليل فريق وراء أحد الأصول الرقمية ، يمكن للمستثمر معرفة ما إذا كان يقودها مديرون قادرون وجديرون بالثقة.

22. من خلال تحليل الرموز للأصل الرقمي ، يمكن للمستثمر معرفة ما إذا كان الاستثمار يكتسب أو يفقد قيمة بمرور الوقت.

23. من خلال تحليل اعتماد المستخدم للأصل الرقمي ، يمكن للمستثمر أن يقرر ما إذا كان لديه مسار موثوق به لاكتساب استخدام واسع النطاق.

في حالة العناد طويل المدى:

24- مسلحين بهذا البحث الكمي والنوعي ، يمكن للمستثمرين التخلص بلا رحمة من الغالبية العظمى من الأصول الرقمية ، لأنهم لن يصمدوا أمام هذا التدقيق.

25. بدلاً من ذلك ، يمكن للمستثمرين العثور على عدد صغير من الأصول الرقمية عالية الجودة والاحتفاظ بها على المدى الطويل.

26. نظرًا لأن الأصول الرقمية جديدة نسبيًا ، فإن أسعارها متقلبة ، وبالتالي لا خيار أمام المستثمرين سوى الاحتفاظ بها على المدى الطويل (أكثر من 5 سنوات).

 

في توقعات الأسعار:

27- وبسبب هذا التقلب ، لا أحد يستطيع التنبؤ بسعر الأصول الرقمية. لا احد.

28. ولا حتى ذلك الرجل الذي يكسب رزقه بالتنبؤ بالسعر. (إذا كان بإمكانه توقع السعر حقًا ، فلن يضطر إلى كسب لقمة العيش من خلال توقع السعر).

29. هذا يعني أن "تحليل الأسعار" لا قيمة له بشكل عام.

30. هذا يعني أيضًا أن "التحليل السببي" لا قيمة له بشكل عام (على سبيل المثال ، "انخفض البيتكوين بسبب حدوث X").

31- لذلك ، فإن أفضل طريقة لحماية أنفسهم من تقلب الأسعار هي ببساطة القيام بذلك استثمر نفس المبلغ كل شهر (استثمار بالتنقيط الثابت).

 

عن التنويع:

32. يمكن تقسيم هذه المساهمة الشهرية إلى حافظة متنوعة (على سبيل المثال ، استثمار 1000 دولار شهريًا يذهب 600 دولار إلى الأسهم ، و 300 دولار في السندات ، و 100 دولار إلى الأصول الرقمية).

33. بإنشاء حافظة شديدة التنوع ، يتجنب المستثمرون وضع كل بيضهم في سلة واحدة (رقمية أو غير ذلك) ، مما يحمي أموالهم بشكل أفضل.

34. يمكن للمستثمرين تنويع أصولهم الرقمية بشكل أكبر من خلال تحديد "القطاعات" المختلفة (العملات المستقرة ، NFTs ، DeFi ، إلخ) ، وشراء الفائز المحتمل في كل منها.

35. في حين أن معظم التقنيات تبدأ بمنافسة شرسة ، فإن هذا عادة ما يتحول إلى فائز واحد أو اثنين (Windows و Mac في أنظمة التشغيل ، و Google في محركات البحث).

36. ومع ذلك ، لا يفوز رواد التكنولوجيا الأوائل دائمًا على المدى الطويل (Yahoo في البحث ، MySpace في وسائل التواصل الاجتماعي) ، لذلك يجب على المستثمرين مراقبة هذه القطاعات بشكل دوري.

37. سيكون هناك ابتكار مذهل في المستقبل ، لذلك يجب على المستثمرين توخي الحذر بشأن تحديد هذه القطاعات بشكل صارم للغاية: ابق متفتح الذهن.

عند التكهن:

38 - في بيئة تتسم بارتفاع معدلات التضخم وانخفاض أسعار الفائدة ، لن يرغب المستثمرون في الاحتفاظ بالنقود ، لأنها ستفقد قيمتها ببطء ولكن بثبات. ("النقد هو سلة المهملات.")

39. لذلك سوف يتدفقون على الاستثمارات البديلة التي تقدم عائدًا أفضل ، بما في ذلك جميع أنواع بدع المضاربة (مثل NFTs لقردة الكرتون).

40. في حين أن "الأحمق وأمواله سيفترقان قريبًا" ، فإن أموال الأحمق قد تساعد في بناء بنية تحتية قيمة للمنافع المجتمعية المستقبلية (مثل NFTs للعقارات). بهذه الطريقة ، غالبًا ما تكون المضاربة منفعة عامة: المستقبل يمول من الحاضر.

41. وهكذا ، يوجه المستثمر الذكي عينه المتشككة نحو عوائد عالية جدًا ، و "بدع العملات المشفرة" ، والمنتجات المشتقة المعقدة: إذا بدا الأمر جيدًا لدرجة يصعب تصديقها ، فعادة ما يكون الأمر كذلك.

 

عن العملات المشفرة التي تأكل الاقتصاد:

42. ومع ذلك ، فإن تدفق الأموال المتدفقة على الأصول الرقمية يرجع إلى حماية المستثمرين لأموالهم من التضخم ، على أمل كسب أكثر مما قد يخسرونه لولا ذلك.

43. بينما يتم إنشاء معظم الأصول الرقمية من "فراغ" ، فإن الحالة تختلف مع "العملات المستقرة" ، خاصة تلك المدعومة بالدولار الأمريكي.

44. تمثل العملات المستقرة من هذا النوع الأموال التي تصدرها الحكومة "ملفوفة" في أصل رقمي. هذا له آثار ضخمة ، لأنه يظهر أن "العملات المشفرة تلتهم الاقتصاد العالمي."

 

على عملات البنوك المركزية الرقمية:

45. ربما يكون التدخل الحكومي ، إذن ، هو الخطر الأكبر بالنسبة للمستثمرين: يمكن للحكومات حظر الأصول الرقمية ، إما بشكل مباشر أو غير مباشر (على سبيل المثال ، من خلال الضرائب المفرطة).

46. ​​بالنظر إلى التوجه نحو النقود الرقمية ، يبدو من الأرجح أن الحكومات ستختار إنشاء عملاتها الرقمية للبنك المركزي (CBDCs) بدلاً من ذلك.

47. من المرجح أن تمتلك الدولة التي تكتسب اعتمادًا عالميًا للعملات الرقمية للبنوك المركزية الخاصة بها - باستخدام المقاييس الكمية والنوعية الموضحة أعلاه - العملة الاحتياطية الجديدة (أي المعيار العالمي).

48. تحتل الصين حاليًا موقع الريادة في عملاتها الإلكترونية للعملات الرقمية للبنك المركزي لليوان الصيني ، لذلك يمكن للمستثمرين الأذكياء زيادة تنويع محفظتهم المالية بمزيج سخي من الشركات التي تتخذ من الصين مقراً لها.

على المال العالمي:

49. نظرًا لأن المال قوة ، فلن يكون الانتقال إلى نظام مالي جديد قائم على الأصول الرقمية الخاصة (مثل العملات المشفرة) والأصول الرقمية العامة (مثل عملات البنوك المركزية الرقمية) أمرًا سهلاً.

50. سيبدأ مواطنو العالم يسألون أنفسهم ، "لماذا كل القتال على المال؟"

51. من هذا الخراب المالي ، سيظهر اختراع جديد: عملة رقمية عالمية واحدة ، نقود عالمية للاقتصاد العالمي.

52. ستظل الدول لديها عملاتها الخاصة ، ولكن هذه "العملة فوق الوطنية" ستكون متاحة لجميع المواطنين من جميع الدول.

 

عن الفوائد:

53. نظرًا لأن هذه العملة الرقمية العالمية ستكون قابلة للبرمجة ، فسنبنيها بضريبة ثروة تصاعدية ، تحترمها جميع الدول (لا مزيد من الملاذات الضريبية الخارجية).

54. هذا يعني أنه سيتم توجيه المزيد من الأموال إلى التعليم والرعاية الصحية والتكنولوجيا ، مما يؤدي إلى تحسن كبير في نوعية الحياة على الأرض.

55. على مدى بضعة أجيال فقط ، سنرى تحسينات هائلة في حالة الإنسان: سنقضي على الجهل ، ونزيد متوسط ​​العمر ، ونستعمر المريخ.

56. من خلال إعادة توجيه المزيد من الأموال إلى النمو الاقتصادي ، ستعمل هذه العملة الرقمية العالمية أيضًا على تقليل الانكماش العالمي وزيادة الاستقرار السياسي.

57. بتقليص الفجوة بين الأغنياء والفقراء (والدول) ، سنحد من الفقر ، وستزدهر الطبقة الوسطى ، وسيكون التنقل بين الطبقات الاجتماعية أسهل.

58. إن الاستثمارات التي نقوم بها في الأصول الرقمية اليوم تدفعنا جميعًا ، ببطء وبلا هوادة ، نحو هذا المستقبل المجيد.

59. في يوم من الأيام ، سيكون كل هذا مجرد منطق سليم.

ها أنت ذا. أنا لست مارتن لوثر ، لذا لم أذهب في 95 رسالة. بدلاً من ذلك ، ذهبت مقابل 59.

ثم ذهبت إلى بنكي المحلي. لم أتمكن من العثور على مكان لتثبيتها (البنوك ليست كبيرة على أبواب خشبية في الوقت الحاضر) ، لذلك فعلت الشيء التالي الأفضل: لقد قمت بلصقها على الباب بدلاً من ذلك.

أود أن أسمع أفكارك حول هذه الأطروحات. أرحب بمساعدتك لإثباتها أو دحضها أو تحسينها.

وظيفة أطروحات 59 من الاستثمار في العملات المشفرة ظهرت للمرة الأولى على مجلة سوق البيتكوين.

• كوينسمارت. أفضل بورصة للبيتكوين والعملات المشفرة في أوروبا.
• بلاتوبلوكشين. Web3 Metaverse Intelligence. تضخيم المعرفة. دخول مجاني.
• كريبتوهوك. الرادار. تجربة مجانية.
• المصدر: https://www.bitcoinmarketjournal.com/the-59-theses-of-crypto-investing/