New Yorks justitsminister anlægger sag mod Gemini, Genesis, DCG for påstået milliardbedrageri

New Yorks justitsminister anlægger sag mod Gemini, Genesis, DCG for påstået milliardbedrageri

Tidsstempel: 21. oktober 2023 kl. 2

Circle griber ind i SEC's retssag mod Binance, hævder, at Stablecoins ikke er værdipapirer

reklame    

New York Attorney General's kontor anlagde tidligere i dag en sag mod Winklevoss-ejede kryptobørs Gemini, kryptovalutaudlånsfirmaet Genesis og kryptoinvesteringsfirmaet DCG. 

Sagen omfatter også beskyldninger mod Soichiro Michael Moro, den tidligere administrerende direktør for Genesis, og Barry E. Silbert, grundlæggeren og administrerende direktør for DCG.

New York AG's retssag

New Yorks justitsminister Letitia James har droppet hammeren på kryptoselskaberne Gemini Trust, Genesis Global Capital og Digital Currency Group (DCG).

NYAG klage hævder, at de tre enheder bedragede 232,000 investorer, herunder mindst 29,000 New York-borgere, for over 1 mia.

Dette blev angiveligt udført gennem "to distinkte svigagtige ordninger", mærket i hele sagen som "Gemini-ordningen" og "DCG-ordningen."

reklame    

Gemini-ordningen, bemærker klagen, så Gemini lyve for investorer om sit Gemini Earn-investeringsprogram, som det kørte i samarbejde med Genesis. Den hævder, at mens Gemini havde forsikret investorerne om, at programmet var en lavrisikoinvestering, viser undersøgelser, at Genesis' økonomiske forhold "var risikabelt":

"Retssagen hævder, at Gemini vidste, at Genesis' lån var undersikrede og på et tidspunkt stærkt koncentreret med én enhed, Sam Bankman-Fried's Alameda, men afslørede ikke disse oplysninger til investorer."

Gemini og Genesis "hævdede fejlagtigt", at de havde de nødvendige licenser fra regeringen, da de faktisk skulle have registreret sig under New Yorks værdipapirlovgivning, fortsatte klagen.

Genesis indgivet til kapitel 11 konkursbeskyttelse i januar. Gemini tog sagsanlæg mod DCG og Silbert i juli og fremsatte påstande om, at DCG kaldte "ærekrænkende" og et "reklamestunt".

Dækker hullet til $1.1 milliarder

DCG-ordningen har angiveligt svindlet fortjente kunder, efter at Genesis forsøgte at skjule et "strukturelt hul" hos Genesis Capital på over 1.1 milliarder dollars i tab efter at være blevet ramt af implosionen af ​​den Singapore-baserede hedgefond Three Arrows Capital. Genesis, sammen med dets tidligere administrerende direktør Soichiro Moro, moderfirmaet DCG og dets administrerende direktør, Barry Silbert, har derefter angiveligt misrepræsenteret Genesis' økonomiske tilstand.

De skjulte tabene gennem "en månedslang kampagne med fejlinformationer, udeladelser og fortielser" ved hjælp af et gældsbrev, ifølge klagen.

James' retssag hævder, at CFO for Genesis fortalte medarbejderne ikke at afsløre gældsbrevet til Gemini, og at firmaet skjulte oplysninger, der ville have afsløret sedlen eller de store tab. Silbert tillod især Genesis den 28. oktober 2022 at afsløre gældsbrevet til Gemini blot to uger før virksomheden suspenderede tilbagetrækninger.

NYAGs hårde holdning til kryptoregulering

NY Attorney General søger at forbyde Gemini, Genesis, DCG og deres ledere fra at operere i den finansielle investeringsindustri i New York. Hun søger også erstatning for bedragede investorer og tilbagelevering af dårligt opnåede gevinster.

En erklæring fra justitsminister James understregede tabene for "middelklasseinvestorer":

"Disse kryptovalutavirksomheder løj for investorer og forsøgte at skjule mere end en milliard dollars i tab, og det var middelklasseinvestorer, der led som følge heraf. Denne svindel er endnu et eksempel på dårlige aktører, der forårsager skade i hele den underregulerede kryptovalutaindustri,” sagde James.

Genesis og Gemini var slået med et jakkesæt fra US Securities and Exchange Commission i januar for angiveligt at have tilbudt uregistrerede værdipapirer via Earn-programmet.

Tidsstempel:

Mere fra ZyCrypto