Wayne Van Dyck, Grundlægger/CEO ClimateCapex

Pemo: Velkommen Wayne. Så godt at tale med dig igen. Virkelig interesseret i klima [CapEx 00:00:07]. Vil du give mig lidt baggrund og lidt om, hvad I laver?

Wayne Van Dyck: Nå, tak, Pemo. Ja. Climate CapEx er en digital FinTech-platform, der er designet til grundlæggende at accelerere hastigheden af ​​kapital, der strømmer ind i ren energi-projekter. Grundlæggende er det en FinTech-platform, der automatiserer projektfinansiering med fokus på, i hvert fald initialt, på sol- og lagerprojekter mellem 2 millioner og 200 millioner med primært fokus på institutionelle investorer.

Pemo: rigtigt. Og hvordan fungerer det egentlig? Vil du lige nedbryde det lidt for mig og for virksomheden?

Wayne Van Dyck: Selvfølgelig. Den måde, teknologien fungerer på, og hvad der gør den usædvanlig, er, at det er et fortroligt system, og det er baseret på en profileringsteknologi eller en hierarkisk struktureret taksonomi, som vi udviklede for nogle år siden i en anden virksomhed. Og grundlæggende fungerer det, at vi går ud og interviewer faktisk institutionelle investorer, der ønsker at sætte kapital i arbejde på klimaområdet, og vi interviewer dem for at finde ud af præcis, hvilken slags kapital de har, gældskapital, skattemæssig egenkapital, udviklingskapital mv. Hvilken slags teknologier kan de lide at investere i, hvad er deres geografiske præferencer, forhindringsrater, aftalestrukturer, al den information går ind i en fortrolig profil. Og så på den anden side, lad os kalde det den anden side af transaktionsmotoren. Dette er en transaktionsmotor, som egentlig består af to komponenter.

Wayne Van Dyck: Den anden komponent er det, vi kalder projektevalueringsmotoren. Og hvad det gør, er når en udvikler eller en projektejer kommer til os, som leder efter kapital til deres projekt, de gennemgår en lignende profileringsproces eller en proces, hvor vi grundlæggende stiller dem en hel række spørgsmål om deres projekt. De spørgsmål eller svarene på de spørgsmål går ind i en masse algoritmer, modeller, industristandarder og kommer i bund og grund med en analyse, om man vil, af projektet, hvor vi grundlæggende scorer projektet på 25 hovedkriterier. Og så tager vi den information gennem en masse algoritmer, og så bygger vi også en 20-årig pengestrømsmodel af projektet.

Wayne Van Dyck: Og så ruller det hele op til det, vi kalder en finansieringsscore. Og så hvis projektet er over tærsklen, ser det ud til, at vi har brug for det for at kunne foretage finansieringen... Med andre ord vil vi gerne tage det til vores investorkilder. Hvis det er over tærsklen, sætter vi så projektets profil ind i matchningsmotoren, med profilerne fra investorerne, og så gennem en række algoritmer og passende algoritmer matcher vi faktisk projektet med de rigtige investorer.

Wayne Van Dyck: Og så giver systemet automatisk investoren besked om, at der er et projekt, der opfylder deres kriterier. Og så får de en blændet opsummering af projektet. De kan se på projektet og beslutte, om de er interesserede i det. Hvis de er, svarer de derefter gennem systemet. Og systemet sætter så godkendelsen af ​​NDA'erne op, så vi som udgangspunkt kan frigive resten af ​​projektinformationen til investorerne. Og hvis investorerne stadig var interesserede, introducerede vi investoren for udvikleren. Og på det tidspunkt, så starter de samtalerne om at indsamle al information fra datarummet til due diligence-processen. Og hvis de kommer til en konklusion og derefter foretager en investering, så opkræver vi et mindre introduktionsgebyr.

Pemo: Wow. Så det er en virkelig matchmaking-tjeneste for startups og investorer i klimaforandringer. Fantastisk.

Wayne Van Dyck: Præcis.

Pemo: Ja. Det er så fantastisk. Og så fortæl mig selvfølgelig, at tingene ændrede sig meget i begyndelsen af ​​2020 på nogle få niveauer. Har du bemærket en ændring i, at flere investorer og flere startups er interesseret i klimaforandringer?

Wayne Van Dyck: Udviklingen af ​​denne teknologi kom ud af det faktum, at vi startede dette for et antal år siden. Vi startede oprindeligt med at repræsentere de udviklere, der ledte efter penge, og vi udviklede et firma kaldet Repower Capital. Og når du repræsenterer udviklerne, faktisk for at gå ud og skaffe penge til dem, er den forretning reguleret af... I det mindste i USA er reguleret af FINRA, det finansielle rådgivende udvalg. Så vi var en FINRA-autoriseret mæglerforhandler, og vi repræsenterede udviklerne. Og for omkring to år siden så vi en stor forandring på markedspladsen, hvor der pludselig kommer en masse kapital ind på markedspladsen, som ikke var her før.

Pemo: Så ville det have været begyndelsen af ​​2020?

Wayne Van Dyck: Ja. Et eller andet sted i det. Nå, sent... Omkring 2020 kom mange mennesker ind i det, der kaldes effektinvestering, ESG-investering, bæredygtig investering. Så vi besluttede at tage forretningsmodellen og vende forretningsmodellen og i stedet for at repræsentere udviklerne, repræsenterer vi nu investorerne.

Pemo: Ja. Wow. Nå, for det er klart, jeg mener, jeg er en boomer, og jeg har været en klimaforandringer, siden jeg var i begyndelsen af ​​tyverne, men jeg bemærkede virkelig en forskel omkring tidspunktet for COVID-krisen, hvor folk pludselig betaler meget mere opmærksomhed på klimaændringer.

Wayne Van Dyck: Absolut.

Pemo: Det giver på en måde mening for så vidt angår timingen. Gudskelov er der flere, der er opmærksomme. Så hvor alvorlig tror du, klimakrisen er? Du er også lang i tanden i forhold til noget fokus på dette, ikke? Ligesom mig.

Wayne Van Dyck: Ja. Jeg begyndte faktisk at arbejde på det, jeg troede ville blive energikrisen. Jeg startede det første store vindenergiudviklingsselskab i USA for forsyningsselskaber lige tilbage i slutningen af ​​halvfjerdserne. Og så har jeg set energikrisen udvikle sig til klimakrisen. Jeg bruger meget tid på at følge med i, hvad der sker i klimakrisen, plus det faktum, at jeg bor i Californien, hvor vi har meget markante naturbrande nu. Vi ser på en meget betydelig tørke. Jeg synes, at klimakrisen er ekstremt alvorlig.

Pemo: Høje temperaturer.

Wayne Van Dyck: Præcis. Lige nu i Indien, for eksempel, har de en kæmpe hedebølge [uhørbar 00:07:26].

Pemo: Jeg ved, jeg så det. Folk dør, og jeg mener, jeg rejste i Indien i mine tyvere, og det var varmt, men intet som det, de rapporterer i øjeblikket. Så fy.

Wayne Van Dyck: Præcis.

Pemo: Det er en reel bekymring.

Wayne Van Dyck: Nej, jeg synes, det er meget ekstremt alvorligt, og det er derfor, jeg bruger al min tid på at arbejde på det.

Pemo: Nej. Rigtig god karma, rigtig god karma. Så fortæl mig, hvilken slags startups henvender du dig til eller henvender dig til dig for at søge finansiering?

Wayne Van Dyck: Nå, vores finansiering, vi leder efter, hvad vi ville kalde en strategisk investor på dette tidspunkt. Det er folk, der allerede er i branchen, som har et engagement i klimaet, gør noget ved klimaet, og som forstår det problem, vi forsøger at løse. Spørgsmålet, som vi forsøger at adressere, er, at hvis man ser på klimaforandringernes verden, og man ser på den hastighed, hvormed vi skal begynde at accelerere udbredelsen af ​​vedvarende energiteknologier, siger IEA, at vi skal fremskynde udrulning af, lad os kalde alle teknologierne, inklusive solenergi, men primært solenergi, fordi det bliver den billigste form for elektricitet. Vi er nødt til at fremskynde den nuværende implementering fra omkring 300 eller 400 milliarder om året til en billion dollars om året. Og en af ​​de største barrierer for at holde det tilbage er den slags arkaiske proces, hvorved kapital finder projekter. Det hele er gjort med folks forhold.

Wayne Van Dyck: Og det, vi forsøger at gøre, er at bringe teknologi til at påvirke det. Og vi tror på den modellering, vi har lavet. Og så videre, at vi kan øge kapitalens hastighed to til fire gange, hvilket betyder, at vi dybest set kunne få mange flere projekter bygget meget hurtigere på grund af at lave teknologien eller gøre processen, hvorved udviklere bliver forbundet med kapital, meget lettere og meget hurtigere.

Pemo: Og jeg forstår, at du grundlæggende repræsenterer investorerne, men du har også brug for startups eller projekter. Og det var mit oprindelige spørgsmål. Mærker du, at der er meget mere som vækst på det område med hensyn til folks innovationer? Og-

Wayne Van Dyck: Nå, da vi primært fokuserer på det, der kaldes mellemmarkedet. Så vi fokuserer på projekter mellem 2 millioner i solenergi og lager mellem 2 millioner og 200 millioner. Lige nu er der omkring 1300 projekter mellem fem megawatt og 75 megawatt, hvilket er mellemmarkedet i USA, som i øjeblikket leder efter kapital til en værdi af omkring 40 milliarder dollars. Så der er masser af projekter derude.

Pemo: rigtigt. Og hvordan fandt de dig? Jeg mener, hvad gør du for at nå ud til dem eller for at sætte dem i dit system?

Wayne Van Dyck: Når først vi får teknologien relanceret, vil vi nå ud til dem gennem alle former for e-handel, traditionel markedsføring, henvisningsnetværk, annoncering. Grundlæggende, da vi ikke opkræver investorerne og udviklerne noget, fandt vi ud af, at det er meget nemt for dem at bruge vores service, fordi vi ikke opkræver dem noget.

Pemo: Det er fantastisk.

Wayne Van Dyck: Og hvis de tror, ​​de har deres kapital, vil de ofte tage deres projekt og sætte det ind i vores system, fordi vi måske kan finde en billigere kapitalkilde, end de allerede har. Og da det ikke koster dem noget, fandt vi det meget nemt at markedsføre det til solcelleudviklerne.

Pemo: Og er det så hovedsageligt sol- og lagerprojekter, du fokuserer på?

Wayne Van Dyck: Lige nu fokuserer vi på solenergi og lagring, for hvis du følger en fyr ved navn Tony Seba, siger Tony Seba dybest set, at i 2030 vil prisen på solenergi og lagring være faldet så meget, at den vil være den billigste form for elproduktion i verden, næsten overalt i verden. Og på det tidspunkt burde det være... Nå, ifølge IEA burde vi lægge omkring en billion dollars om året i solenergiudvikling i omkring 20 til 25 år, hvis vi håber at løse klimakrisen. Så vi har besluttet at fokusere primært på sol i det mindste nu. De store vindenergiprojekter er allerede ret godt dækket af de store investeringsbankvirksomheder, fordi disse projekter har tendens til at være meget store. De er nu projekter for flere milliarder dollars. Så vi fokuserer på solenergi og lager.

Pemo: Og så hvad er sagen, jeg læste for et par måneder siden, tror jeg, fordi alle skærer op på solenergien kun på hjemmene, men jeg bemærkede, at i USA, at mange af de lokale regeringer opkræver mere for folk, der bruger solpaneler end folk, der bare tager strømmen. Og vil det ændre sig, og hvorfor skulle det ske? For det er åbenbart en hindring for, at solenergi bliver optaget.

Wayne Van Dyck: Nå, forsyningsselskaberne er reguleret industri, og måden, de tjener penge på, er ved at betale. De får et gebyr for den mængde kapital, de anvender. Så de vil hellere købe projektet og eje projekterne selv frem for at have boligejerne til at gøre det. På den anden side har husejerne, for at tilskynde boligejerne til at gøre det, nogle steder, hvad der kaldes nettomåling, hvilket betyder, at du kan sætte et solpanel på dit tag af dit hus, og hvis du ikke Hvis du ikke bruger al energien, kan du sælge den tilbage til nettet. Det kan forsyningsselskaberne egentlig ikke så godt lide, fordi de nogle gange skal betale mere for det, end de tror, ​​de burde. Og så har de modsat det i nogle tilfælde.

Pemo: Ja. Ret. Og så til sidst, fortæl mig, hvis du kunne gøre én ting for at hjælpe klimakrisen, så er du åbenbart engageret. Hvad ville det være?

Wayne Van Dyck: Tja, hvis jeg var Gud, og jeg kunne gøre, hvad jeg ville, og det ville holde fast, tror jeg, at det vigtigste, vi kunne gøre lige nu, er at vedtage et COXNUMX-gebyr og udbytte i den retning, der bliver promoveret af Citizens' Climate Lobby, hvor vi som udgangspunkt lægger et gebyr på alle de fossile brændstoffer og derefter samler indtægterne fra det og giver det tilbage til folket. Men det, det ville gøre, er, at det ville ændre økonomien i energibranchen, således at det ville være dyrere at producere elektricitet og bruge elektricitet produceret fra fossile brændstoffer, end det ville være fra vedvarende energi. Og det ville så tvinge mange flere mennesker til at gå i gang med at udvikle solcelleprojekter, udvikle biomasseprojekter og så videre. Vi skal bare gøre det meget hurtigere, og indtil vi får signalerne i økonomien korrekte ved korrekt prissætning, inklusive de eksterne omkostninger ved fossile brændstoffer, kommer vi ikke hurtigt nok dertil. Så jeg ville give et gebyr og udbytte.

Pemo: Det er fantastisk. Åh, jeg håber, at de følger din idé, fordi det er COP26 virkede som et totalt dødt tab på nogle niveauer. Og jeg skammede mig over at læse, at den australske regering havde et fossilt brændstofstander der. Og jeg tænkte: "WTF? Åh min Gud, jeg kan ikke tro det." Så det ser ikke ud til, at folk eller regeringer tager det så seriøst, som de burde. Så lad os håbe, at de lytter til denne podcast.

Wayne Van Dyck: Nå, den anden ting, der ville hjælpe meget, ville være at slippe af med de subsidier, der stadig bliver givet til fossilindustrien, fordi det stadig forvrænger økonomien. Så du har fuldstændig ret.

Pemo: Ja. Uanset hvad, ser det fantastisk ud at tale med dig igen, Wayne. Det stimulerer altid min fantasi og muligheder, og jeg ønsker dig alt det bedste med Climate CapEx.

Wayne Van Dyck: Mange tak.

Pemo: Okay.

Wayne Van Dyck: Og vi ser frem til snart at tale igen.

Pemo: Ja.