DeFi und traditionelles Finanzwesen könnten dank Tokenisierung zusammenwachsen

Nicht fungible Token könnten in naher Zukunft zu einer Brücke werden, um das alte Finanzsystem mit der aufstrebenden Fintech-Welt zu verbinden. In einem aktuellen Interview sagte Adrian Lai, CEO von Liquefy – einer Investmentfirma und einem Inkubator für dezentrale Finanzplattformen Cointelegraph China dass synthetische Vermögenswerte, NFTs und digitale Wertpapiere die Funktionsweise der Kapitalmärkte neu definieren. 

Lai glaubt insbesondere, dass der Wert synthetischer Vermögenswerte jedem Einzelnen im dezentralen Finanzwesen Zugang zu praktisch jedem Vermögenswert verschaffen könnte, solange eine zuverlässige Datenquelle vorhanden ist. Dieser aufkommende Trend zwischen traditionellem Finanzwesen und DeFi ist unvermeidlich.

Lai wies auch darauf hin, dass wir mit zunehmender Konvergenz zwischen Sicherheitstoken und digitalen Währungen eine zunehmende Aktivität zwischen traditionellem Finanzwesen und Kryptowährungen erleben werden. Er fügte hinzu:

„Wir sehen eine Verschmelzung von Sicherheitstoken, Utility-Token und NFTs. NFTs können mittlerweile auch reale Vermögenswerte darstellen, was vor einigen Jahren noch nicht in Betracht gezogen wurde. Die Konvergenz des traditionellen Finanzwesens und des Kryptoraums nimmt immer mehr zu.“

Als Beispiel nannte Lai zentralisierte Börsen und sagte, dass einige von ihnen über das traditionelle Verständnis eines bloßen Handelsplatzes hinausgegangen seien. Plattformen wie BlockFi und Coinbase bieten auf den Einzelhandel ausgerichtete Dienste wie Sparkonten und Krypto-Zahlungsoptionen an – Dienste, die dafür sorgen, dass diese Plattformen zumindest teilweise wie traditionelle Finanzinstitute funktionieren.

Lai erklärte, dass synthetische Vermögenswerte dazu gedacht seien, andere Anlageprodukte zu imitieren. Sie können verschiedene Derivatprodukte wie Futures, Optionen oder Swaps kombinieren, um einen Basiswert zu simulieren. Zu diesen Basiswerten können Aktien, Anleihen, Indizes, Rohstoffe, Währungen oder Zinssätze gehören.

Herausforderungen für die Zukunft

Obwohl die Konvergenz des traditionellen Finanzwesens und der Kryptoindustrie unvermeidlich ist, glaubt Lai, dass die aktuelle Kryptoindustrie immer noch vor Herausforderungen wie Liquiditätsrisiken und zuverlässigen Datenorakeln steht: „Es gibt einfach nicht genügend Informationen im Kryptoraum.“ Wenn jemand im Kryptobereich mit illiquiden Vermögenswerten handeln möchte, gibt es in vielen Fällen keine ausreichenden Preisdaten und andere unterstützende Informationen auf der Blockchain, um den Handel zu erleichtern.“

Lai wies auch darauf hin, dass es zwar viel Hype um NFTs gebe, der aktuelle NFT-Markt jedoch nur ein digitaler Sammlermarkt sei, der nicht viel Liquidität benötige. Während Lai glaubt, dass dieser Sammlermarkt wahrscheinlich auf lange Sicht bestehen bleibt, müssen mehrere Änderungen vorgenommen werden, um dem breiteren NFT-Markt zu einem weiteren Wachstum zu verhelfen.

Er glaubt, dass die Aufteilung eines NFT in mehrere Teile zu Investitionszwecken ein neuer Trend für den Markt für digitale Sammlerstücke werden könnte:

„NFTs könnten auch reale Vermögenswerte darstellen, und die Schaffung eines Bruchteils eines NFT aus einem realen Vermögenswert ist eine gute Möglichkeit, traditionelle Finanzinvestitionen in Krypto zu ermöglichen.“ In diesem Fall ist Liquidität wichtig, da Sie mit einem Bruchteil des realen Vermögenswerts handeln möchten.“

DeFi tokenisieren

Laut Lai erfolgte die Tokenisierung bisher hauptsächlich über Sicherheits-Token-Angebote. Er glaubt jedoch, dass sich dies durch DeFi ändern wird, da die Tokenisierung von Vermögenswerten mit DeFi die Tokenisierung für alle zugänglicher machen könnte:

„Während Sicherheitstoken durch reale Vermögenswerte gedeckt sind und ihr Eigentum rechtlich anerkannt ist, kann die Liquidität von Sicherheitstoken variieren, und wir haben in vielen Fällen gesehen, dass Besitzer von Sicherheitstoken, wenn sie ihre Bestände verkaufen möchten, dies möglicherweise nicht können.“ den Handel zum besten Preis auszuführen.“

Lai glaubt, dass die Reifung von DeFi und die Tokenisierung realer Vermögenswerte über DeFi-Protokolle mehr Potenzial haben werden als die Verwendung des traditionellen Sicherheits-Token-Angebotsmodells: „Die dezentrale Tokenisierung von Vermögenswerten eröffnet den Eigentümern von Vermögenswerten eine viel größere Liquidität. Gleichzeitig bietet es allen DeFi-Benutzern Zugang zu realen Vermögenswerten.“

Wie Cointelegraph zuvor berichtete, 2021 wird wahrscheinlich ein entscheidendes Jahr sein für DeFi, das die Art und Weise verändern wird, wie Finanzdienstleistungen genutzt werden. Könnte die Tokenisierung dabei auch eine Rolle spielen?

Quelle: https://cointelegraph.com/news/defi-and-traditional-finance-could-converge-thanks-to-tokenization