Was ist Bridging?

Durch die Verbindung verschiedener Blockchain-Netzwerke tragen Cross-Chain-Bridges maßgeblich dazu bei, digitale Assets austauschbar zu machen. Die beliebteste Verwendung von Bridging ist die Umwandlung von Bitcoin Eingewickeltes Bitcoin (WBTC), ein ERC-20-Token, das den gleichen Preis wie BTC hat, aber mit Ethereum kompatibel ist.

Obwohl Kryptobrücken wichtig sind, um Blockchains zu einem Meta-Netzwerk digitaler Assets zu verbinden, sollten sich Anleger ihrer inhärenten Fehler bewusst sein. Zunächst einmal wurden sie stark von Hackern angegriffen und schikaniert.

Was sind Kryptobrücken?

Kryptobrücken ermöglichen es digitalen Assets, sich zwischen verschiedenen Systemen hin und her zu bewegen. 

Warum werden Cross-Chain-Brücken benötigt?

Um ein Blockchain-Netzwerk zu sichern, muss es unantastbar sein. Neue Datenblöcke (Transaktionen) können nur unter den Regeln des Netzwerks hinzugefügt werden, die entweder von Minern oder Validatoren durchgesetzt werden. Diese Netzwerk-Enforcer befolgen wiederum Verfahren, um Transaktionen als authentisch zu betrachten.

Auf diese Weise erstellen sie ein unveränderliches öffentliches Hauptbuch. Jedes Blockchain-Netzwerk hat unterschiedliche Regeln und ist von Natur aus isoliert. Aus diesem Grund können Bitcoins aus dem Bitcoin-Netzwerk nicht einfach einem Ethereum-Netzwerk hinzugefügt werden. Dafür müsste Bitcoin einen Raumanzug anziehen, um in ein fremdes Ökosystem einzudringen.

Insbesondere müsste Bitcoin mit der ERC-20-Token-Funktionalität ausgestattet werden. Da Bitcoin und Ethereum die beiden größten Blockchain-Netzwerke sind, ist es tatsächlich ihre Konvertierungsnachfrage, die Blockchain-Bridging hervorgebracht hat.

Vorteile von Bridging-Token

Wenn Menschen reisen und Visa-Karten in einem fremden Land verwenden, denken sie nicht an die zugrunde liegenden Prozesse, die diesen Komfort ermöglichen. Man muss sein Geld nicht einmal in eine neue Landeswährung umtauschen, wenn es von einem mit der Karte verknüpften Bankkonto abgehoben wird.

Das liegt daran, dass es ein ganzes Netzwerk von Protokollen zwischen verschiedenen Währungen gibt. Ebenso gibt es mehrere Vorteile für überbrückte Token:

• Verbesserte Token-Übertragungsleistung. Wenn Ethereum beispielsweise sein Surge-Sharding-Upgrade abschließt, könnten Transaktionen mit WBTC innerhalb von Sekunden statt Minuten abgeschlossen werden. 
• Erhöhte Liquidität und Stabilität des DeFi-Ökosystems, da jeder digitale Vermögenswert die Selbstisolation durchbricht.

Zusätzlich zu diesen Hauptvorteilen könnten Bridged-Token ihren Nutzen verbessern, da sie einem nicht-nativen Ökosystem hinzugefügt werden. WBTC veranschaulicht dies am besten, da es einen Wertaufbewahrungs-Bitcoin in einen DeFi-Utility-Token umwandelt.

Wie funktionieren Blockchain Bridges?

Blockchain Bridges sind Smart Contract Repositories. Obwohl sie Cross-Chain-Bridges genannt werden, werden Gelder nicht wirklich „umgezogen“. Damit ein Token in ein anderes Blockchain-Netzwerk gelangt, wandelt ihn stattdessen ein Smart Contract um.

Im Falle einer Übertragung von Ethereum zu Avalanche würde der Überbrückungsprozess wie folgt aussehen:

• Der Benutzer sendet ERC-20-Token an Avalanche Bridge-Frontend, über verbundene MetaMask-Brieftasche.
• Die Bridge (Smart Contract) sperrt und indiziert diese Assets, um eine gleiche Ausgabe zu erzeugen.
• Die Brücke prägt neue Assets, die mit dem Avalanche-Ökosystem kompatibel sind, als verpackte ERC-20-Token.

Über die gleiche Bridge können diese Token dann ausgepackt werden. Derzeit arbeitet Avalanche Bridge in eine Richtung, sodass nur Vermögenswerte von Ethereum zu Avalanche verschoben werden. Da Avalanche Transaktionen schneller verarbeitet und vernachlässigbare Gasgebühren als Ethereum hat, können Händler ihre Ethereum-Vermögenswerte auf Avalanche-Kredit-dApps oder NFT-Marktplätzen nutzen.

Dennoch wird die beliebteste Überbrückung von Bitcoin zu Ethereum durchgeführt.

Wrapped Bitcoin (WBTC) als wegweisende Bridged-Token

Kyber Network, BitGo und Ren (ehemals Republic Protocol) bilden das Konsortium, das im Januar 2019 erstmals das Wrapped Bitcoin Whitepaper veröffentlichte. WBTC startete mit nur acht Händlern, die das Konvertierungsprotokoll verwenden. Seitdem hat es massiv ausgebaut zu jeder großen dApp und jedem Netzwerk.

Wie funktioniert WBTC?

Das WBTC-Protokoll wird von einer dezentralisierten autonomen Organisation (DAO) betrieben. Wie die Aktionäre eines Unternehmens besitzt jeder Händler eine Multi-Sig-Brieftasche, um darauf zuzugreifen, Geld hinzuzufügen und darüber abzustimmen, wie WBTCs geprägt oder verbrannt werden.

Mit anderen Worten, da WBTC Bitcoins darstellt, stellt die WBTC DAO sicher, dass jeder WBTC als ERC-20-Token mit einem Bitcoin hinterlegt ist. Das bedeutet, dass verpackte Bitcoins als BTC-Stablecoins für das Ethereum-Ökosystem fungieren, genau wie USDC eine tokenisierte Version des Dollars ist.

Intelligente Verträge behalten bei, dass neue WBTC auf Anfrage von Händlern wie Maker oder Aave gebunden und geprägt werden. Deswegen:

• Benutzer fordern die WBTC-Konvertierung an, indem sie den ursprünglichen BTC-Betrag an eine depotführende Händleradresse überweisen.
• Der Verwahrer sperrt dann die erhaltenen Original-BTC.
• Die Depotbank prägt ERC-20-Token, WBTC, gleich dem ursprünglichen BTC.

Benutzer können dann verpackte Bitcoins über leihende dApps als Kreditsicherheit verwenden. Da Bitcoin die größte Kryptowährung nach Marktkapitalisierung ist, ist dies für Kreditnehmer nützlich, da Münzen mit großer Marktkapitalisierung widerstandsfähiger gegen wilde Preisschwankungen sind. Andernfalls könnten Kreditnehmer bei hochvolatilen Sicherheiten die Liquidation des Kredits riskieren.

Am Ende können Benutzer die WBTC-Dekonvertierung in den ursprünglichen Bitcoin anfordern.

Arten von Token-Bridging

Abgesehen davon, dass sie bidirektional oder unidirektional sind, fallen Cross-Chain-Brücken in:

• Aufsichtsperson: Repositories verlassen sich auf eine zentralisierte (vertrauenswürdige) Kontrolle von gesperrten und geprägten Krypto-Assets.
• Nicht haftpflichtig: Repositories verlassen sich auf die dezentrale (vertrauenswürdige) Kontrolle von gesperrten und geprägten Krypto-Assets.

In diesem Fall hält BitGo die WBTC-Münzen in Verwahrung, was bedeutet, dass es sich um eine zentralisierte Brücke handelt. Auf der anderen Seite ist ein bidirektionales Brückenwurmloch, das Solana und Ethereum verbindet, dezentralisiert und vertrauenswürdig.

Ist ein Brückentyp sicherer als der andere?

Nicht ganz. Analyseunternehmen für Kettenanalyse identifiziert Cross-Chain-Brücken als die anfälligsten Rädchen der Blockchain-Infrastruktur. 

Im Jahr 2022, bis August, gab es 13 Bridge-Angriffe, was 69 % aller gestohlenen Gelder des Jahres ausmachte.

Vom Ronin-Bridge-Hack, der Axie Infinity mit Ethereum verbindet, bis hin zum Wormhole-Hack, ihre Verwundbarkeit ergibt sich aus ihrer inhärenten Schwäche als Repositories. Unabhängig davon, ob Vermögenswerte mit einem Treuhänder oder vertrauenswürdig mit Netzwerkknoten gesichert sind, stellen diese Smart Contract Repositories zentrale Fehlerquellen dar.

Interessanterweise führte Sky Mavis vor dem Ronin-Bridge-Hack mehrere Code-Audits durch, nachdem sie den kritischen Exploit nicht entdeckt hatten. Die Implikation ist dann klar, Token-Bridging ist noch experimentell und ein robustes Modell muss noch entwickelt werden.

Aus diesem Grund sollte man mit äußerster Vorsicht vorgehen und die Verwendung von Cross-Chain-Bridges vermeiden, da man Krypto-Exchange-Konten verwenden würde. Es sollte für einen bestimmten Zweck für einen bestimmten Zeitraum durchgeführt werden.

Haftungsausschluss für die Serie:

Dieser Serienartikel dient der allgemeinen Orientierung und Information nur für Anfänger, die an Kryptowährungen und DeFi teilnehmen. Der Inhalt dieses Artikels darf nicht als Rechts-, Geschäfts-, Anlage- oder Steuerberatung ausgelegt werden. Wenden Sie sich bezüglich aller rechtlichen, geschäftlichen, investitionsbezogenen und steuerlichen Auswirkungen und Ratschläge an Ihre Berater. The Defiant haftet nicht für verlorene Gelder. Bitte verwenden Sie Ihr bestes Urteilsvermögen und üben Sie die gebotene Sorgfalt aus, bevor Sie mit Smart Contracts interagieren.