Το BTC εξακολουθεί να συσχετίζεται με τις χρηματοπιστωτικές αγορές;

Βασικές αρχές της παγκόσμιας οικονομίας

Παρά την εμφάνιση νέων ζητημάτων, η οικονομία εξακολουθεί να ανακάμπτει από την επιδημία του COVID-19. Τώρα που ο πληθωρισμός είναι εκτός ελέγχου, οι κεντρικές τράπεζες προσπαθούν να αντιμετωπίσουν το πρόβλημα αυξάνοντας τα επιτόκια.

Τα στατιστικά στοιχεία του δείκτη τιμών καταναλωτή (CPI) για τις Ηνωμένες Πολιτείες, τα οποία δημοσιεύθηκαν στις 13 Οκτωβρίου και ήταν υψηλότερα από τα προβλεπόμενα (8.2% από έτος σε έτος), είχαν αρνητική επίδραση στην τιμή του bitcoin. Ωστόσο, η παγκόσμια οικονομία αντιμετωπίζει επίσης την ενεργειακή κρίση, η οποία επηρεάζει την Ευρώπη περισσότερο από τις Ηνωμένες Πολιτείες λόγω της μεγάλης εξάρτησής της από το ρωσικό φυσικό αέριο και τις πρώτες ύλες. Αυτό το ζήτημα δεν περιορίζεται στον πληθωρισμό.

Η σύγκρουση στην Ουκρανία και οι επόμενες κυρώσεις κατά της Ρωσίας αυξάνουν τη γεωπολιτική αναταραχή και την οικονομική αβεβαιότητα στην ανατολική πλευρά. Επιπλέον, μία από τις μεγαλύτερες οικονομίες στον κόσμο απειλείται από την χρεοκοπία του Evergrande και την πολιτική μηδενικής αντιμετώπισης του COVID-XNUMX της Κίνας, η οποία ανατρέπει τις παγκόσμιες αλυσίδες εφοδιασμού.

Σε σύγκριση με άλλα σημαντικά νομίσματα, ο δείκτης του δολαρίου φαίνεται να είναι ισχυρός. Τον Νοέμβριο, τόσο η Τράπεζα της Αγγλίας όσο και η Federal Reserve αύξησαν τα επιτόκια κατά τις ίδιες 75 μονάδες βάσης. Αυτή η ποσοτική στρατηγική σύσφιξης προσπαθεί να περιορίσει την προσφορά χρήματος και να μειώσει την πίεση των τιμών. Μάλλον θα διαρκέσει τον επόμενο χρόνο και μετά. Ωστόσο, η πιθανότητα παγκόσμιας ύφεσης και στασιμοπληθωρισμού παραμένει πολύ υψηλή, επομένως καμία χώρα δεν μπορεί να αισθάνεται απολύτως ασφαλής όσον αφορά τη νομισματική πολιτική της κεντρικής τράπεζας.

Σχέση μεταξύ BTC και Οικονομίας

Το Bitcoin έχει αποδείξει ότι δεν έχει ανοσία στην τρέχουσα παγκόσμια αναταραχή. Παρόλο που η τιμή ήταν αρχικά ανεξάρτητη από τη συμβατική χρηματοδότηση, η συσχέτιση άρχισε να εμφανίζεται το 2016.

Επειδή και οι δύο μοιράζονταν τη σπανιότητα και τη δυσκολία της εξόρυξης (εξόρυξη), καθώς και τη λειτουργία του να είναι ένα κατάστημα αξίας, η ιδέα του bitcoin ως «ψηφιακού χρυσού» κέρδισε δημοτικότητα. Δεδομένου ότι πολλοί άνθρωποι θεωρούν ότι το bitcoin είναι μια επικίνδυνη επένδυση, προέκυψε μια συσχέτιση με τους δείκτες S&P 500 και Nasdaq-100, όπως και με τις συμβατικές μετοχές.

Ο συσχετισμός τιμής 40 ημερών του bitcoin με τον χρυσό ήταν 0.50. (αφού ήταν γύρω στο μηδέν τον Αύγουστο). Οι στρατηγικοί αναλυτές της Bank of America, Alkesh Shah και Andrew Moss, ισχυρίζονται:

«Καθώς η μακροοικονομική αβεβαιότητα παραμένει και το κάτω μέρος της αγοράς μένει να φανεί, οι επενδυτές μπορεί να θεωρούν το bitcoin ως ένα σχετικά ασφαλές καταφύγιο», αναφέρει η έκθεση. "Μια επιβραδυνόμενη θετική συσχέτιση με το SPX/QQQ και μια ταχέως αυξανόμενη συσχέτιση με το XAU το δείχνουν αυτό."

Τραγικά γεγονότα

Η κατάρρευση του Terra/LUNA, η αναγκαστική εκκαθάριση της Three Arrows Capital και η αφερεγγυότητα του Celsius ήταν οι κύριες μακροοικονομικές μεταβλητές στο ευρύτερο οικοσύστημα κρυπτονομισμάτων που προκάλεσαν μια πτωτική αγορά. Είναι επίσης απαραίτητο να ληφθούν υπόψη οι επερχόμενοι κανόνες της ΕΕ για την εξόρυξη bitcoin και το υπάρχον ζήτημα κερδοφορίας στον κλάδο.

Παρά όλες τις προαναφερθείσες αρνητικές εξελίξεις, το bitcoin κατάφερε να διατηρήσει μια τιμή στην περιοχή των $19,000–$20,000 με ιστορικά χαμηλή μεταβλητότητα. Η τιμή του bitcoin παρουσιάζει αυτή τη στιγμή εξαιρετική σταθερότητα, προσφάτως μάλιστα που ταιριάζει με την αστάθεια της βρετανικής λίρας.

Από την άλλη πλευρά, μετά τις φήμες για τις επερχόμενες επιλογές της Fed, οι αγορές έχουν δει τεράστια αστάθεια και άγριες διακυμάνσεις τιμών. Ο Mike McGlone, επικεφαλής στρατηγικός εμπορευμάτων στο Bloomberg, ισχυρίζεται ότι αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο το bitcoin μπορεί να αυξηθεί μετά από μια σημαντική έκπτωση και τελικά να ξεπεράσει τον S&P 500. Πιστεύει ότι η περιορισμένη ποσότητα bitcoin και η αποπληθωριστική στρατηγική του μπορεί να το βοηθήσουν να ανακτήσει τα προηγούμενα επίπεδα τιμών του .

Η τιμή ήταν πολύ σταθερή από το προηγούμενο crash στα μέσα Ιουνίου, αλλά όπως όλοι γνωρίζουμε, αυτό δεν κράτησε για πολύ. Αυτό υποδηλώνει ότι όσο περνά ο καιρός, υπάρχει μεγαλύτερη πιθανότητα δραματικής έκρηξης (πτωτική ή ανοδική). Η διάσπαση θα είναι ισχυρότερη όσο περισσότερο παραμένει στάσιμη η τιμή.

Επιπλέον, με τις ρευστοποιήσεις σε ιστορικό χαμηλό, το ανοιχτό ενδιαφέρον για συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης BTC είναι υψηλότερο από ποτέ. Υπάρχει μεγάλη συσσώρευση ρευστότητας εδώ, οπότε όταν η τιμή αρχίσει να κινείται ξανά, θα υπάρξει μια ακόμη μεγαλύτερη ώθηση.

Μετά από μια περαιτέρω πτώση 15%, ο στρατηγικός Μπέντζαμιν Κάουεν προβλέπει ότι το bitcoin θα ανέλθει σε «εύλογη αξία». Τα στοιχεία δείχνουν τώρα ότι είμαστε περίπου 50% υποτιμημένοι σε σύγκριση με την εύλογη αξία. Σύμφωνα με τον Cowen, ίσως χρειαστεί να περιμένουμε μέχρι τις αρχές του 2024 για να παρατηρήσουμε αυτή την ανάπτυξη.

Μια αντίθετη άποψη έχει ο στρατηγός της Goldman Sachs Kamakshya Trivedi, ο οποίος υποστηρίζει ότι ο δείκτης του δολαρίου ΗΠΑ, ο οποίος έχει φτάσει σε υψηλά επίπεδα ρεκόρ από το 2002, μπορεί να είναι άσχημα νέα για την αγορά bitcoin, η οποία είναι πλέον πτωτική.

A Doomsday Prediction: Θα μπορούσε η πτώση του 2018 να επαναληφθεί;

Ορισμένοι αναλυτές εικάζουν ότι οι συνθήκες της αγοράς από το 2018 -χαμηλή αστάθεια, ακολουθούμενη από απότομη πτώση των τιμών- μπορεί να επαναληφθούν σήμερα. Μοιραζόμαστε το ίδιο εύρος συναλλαγών 10% και αναμένουμε ένα επικείμενο γεγονός.

Σε αντίθεση με τον τρέχοντα κύκλο μας, όπου παρατηρούνται ανταλλαγές ρευστότητας και λίγες νέες διευθύνσεις που δημιουργούνται, ο κύκλος του 2018 σημείωσε αύξηση στις διευθύνσεις που αποστέλλονται σε χρηματιστήρια spot. Αυτή είναι μια αξιοσημείωτη διαφορά μεταξύ των δύο κύκλων. Ένας αναλυτής της CryptoQuant πιστεύει ότι αυτό θα πρέπει να δείχνει ότι μια κατάσταση όπως αυτή του 2018 δεν θα συμβεί.

Τι γίνεται με το «Halloween Effect»;

Στο παρελθόν, το τέταρτο τρίμηνο ήταν υπέροχο για το bitcoin, με ανοδικά μοτίβα να ξεκινούν τον Οκτώβριο και να εντείνονται τον Νοέμβριο. Έτσι, το 2021, οι μήνες Οκτώβριος και Νοέμβριος μετονομάστηκαν αστειευόμενα σε «Uptober» και «Moonvember», αντίστοιχα.

Μπορούμε ακόμη να αναμένουμε ένα τέταρτο τρίμηνο που θα είναι τόσο θετικό το 4; Είναι δύσκολο να προβλεφθεί, αλλά είναι δύσκολο να φανταστεί κανείς το ίδιο ράλι που ζήσαμε πέρυσι, δεδομένου του δυσμενούς μακροοικονομικού περιβάλλοντος και των τρεχουσών γεωπολιτικών συνθηκών. Άλλωστε, δεν υπάρχει καμία πραγματική ένδειξη αναζωπύρωσης στην αγορά bitcoin τους τελευταίους δέκα μήνες. Πρέπει επίσης να έχουμε κατά νου ότι, παρά τη δυσμενή παγκόσμια κατάσταση, η θέση του bitcoin ως «ασφαλούς καταφυγίου» μπορεί να βοηθήσει στη στήριξη της τιμής, ιδιαίτερα σε αυτούς τους δύσκολους καιρούς.

Ανάλυση Δεδομένων Συναλλαγών

Η Filbfilb εξέτασε τις πληροφορίες εκκαθάρισης του χρηματιστηρίου Bitfinex. Κατέληξε στο συμπέρασμα ότι μια καθοδική διάσπαση θα είχε μεγαλύτερη δυναμική. Μια ανοδική ανακάλυψη θα ήταν «λιγότερο σκληρή» από μια πτωτική επειδή η ρευστότητα άνω των 20,500 $ είναι κυρίως 10x, αλλά η ρευστότητα κάτω των 18,000 $ είναι κυρίως 10x, 5x και 3x.

συμπεράσματα

Η αγορά bitcoin βρίσκεται αυτή τη στιγμή σε κατάσταση στασιμότητας. Μετά από μια περίοδο ενοποίησης δύο μηνών, η τιμή του bitcoin πρέπει να συνεχίσει να κινείται. Οι επενδυτές μπορεί να εξακολουθούν να αντιλαμβάνονται τη σημασία του bitcoin ως ένα ασφαλές καταφύγιο και ψηφιακό χρυσό παρά το γεγονός ότι οι ευρύτερες οικονομικές προοπτικές είναι αρκετά ζοφερές και η συσχέτισή του με γεγονότα του πραγματικού κόσμου. Αναμένεται σημαντική έκρηξη στην τιμή του bitcoin, μαζί με πρόσθετη αστάθεια.

Αφού η τιμή ξεπεράσει το επίπεδο αντίστασης των 19,000 $, είναι πιθανά δύο σενάρια: μια σύντομη πτώση της τιμής που ακολουθείται από μια ανοδική επιστροφή (αναπήδηση σε σχήμα V). ή μεγαλύτερη και βαθύτερη πτώση των τιμών.

Το Bitcoin θα συνεχίσει να είναι η πιο προηγμένη τεχνολογία των τελευταίων δέκα ετών, επιτρέποντας την οικονομική ελευθερία και την απόλυτη κυριαρχία επί του πλούτου κάποιου, ανεξάρτητα από το τι συμβαίνει. Στο παρελθόν, υπήρξαν πολλές σημαντικές bear markets από τις οποίες το Bitcoin έχει επιβιώσει και πάντα ανακάμπτει.

Σχετικά:

Dash 2 Trade – Προπώληση υψηλών δυνατοτήτων

Βαθμολογία μας

• Active Presale Live Now – dash2trade.com
• Native Token of Crypto Signals Ecosystem
• Επαληθεύτηκε και ελεγμένο KYC