DeFiLos intercambios basados en la tecnología han tenido un gran éxito en 2020 gracias a la agricultura de rendimiento, que ha incentivado a cientos de miles de usuarios a proporcionar liquidez a estas plataformas. Dicho esto, los DEX todavía están muy lejos de los intercambios centralizados tanto en UI como en UX. El suero está aquí para cambiar todo eso.
El suero es un protocolo que afirma ser "puro DeFi", ya que ha logrado abordar muchos problemas que enfrenta el espacio.
La mayoría de los usuarios de DeFi en la actualidad no son comerciantes, sino agricultores de rendimiento. Los productores de rendimiento son vitales ya que proporcionan liquidez, pero son un medio para lograr un fin. El objetivo siempre ha sido permitir que los intercambios descentralizados estén a la par o superen los intercambios centralizados.
Y hasta ahora, eso no ha sucedido todavía.
Serum tiene como objetivo ser un intercambio completamente sin confianza y sin custodia que pueda ofrecer a los usuarios el mismo nivel de experiencia que los intercambios centralizados.
Antecedentes
Project Serum es un proyecto DEX que será lanzado por una plataforma líder de intercambio y derivados, FTX. Según su documento técnico, los fundadores son un equipo de expertos en "criptomonedas, comercio y finanzas descentralizadas".
Sus socios y asesores son un consorcio de expertos en comercio y DeFi que provienen de varios proyectos en todo el espacio, incluidos Kyber Network, Compound, TomoChain, etc.
¿Qué es el suero?
Serum es un intercambio descentralizado (DEX) que ofrece comercio entre cadenas a una velocidad y eficiencia que compite con los intercambios centralizados. Se ejecutará en la cadena de bloques de Solana, pero será completamente interoperable con Ethereum y Bitcoin.
Hay varios factores que hacen que Serum sea único. Por un lado, es un protocolo DeFi que no es nativo de Ethereum, lo cual es bastante raro. Sin embargo, todavía está integrado con la cadena de bloques Ethereum y es completamente funcional con los tokens ERC-20.
Esto significa que no es necesario esperar a que Ethereum 2.0 se amplíe, ya que Solana ya es escalable. Los usuarios pueden esperar la misma velocidad que un intercambio centralizado, incluso si no lo es.
Serum está completamente descentralizado hasta el protocolo central, a diferencia de la mayoría de las plataformas DeFi actuales. De hecho, no utiliza fuentes de precios de Oracle en absoluto.
Solana
Solana es una cadena de bloques de alto rendimiento con el objetivo de alcanzar potencialmente 710,000 transacciones por segundo (tps). En la actualidad, esta cadena de bloques puede manejar 50,000 tps, lo que es más de 3,000 veces más rápido que Ethereum. Y puede hacer todo eso sin necesidad de fragmentación.
En cambio, Solana utiliza un mecanismo de consenso novedoso llamado Prueba de historial (PoH) junto con Prueba de participación (PoS) para escalar. Y este nivel de escala permite que la cadena de bloques maneje múltiples ciclos de liquidación por segundo a costos ultra bajos.
El nivel de eficiencia y escala de la cadena de bloques de Solana es la clave para hacer de Serum el primer DEX con todas las ventajas de un intercambio centralizado. Con esto en mente, se podría anticipar que Serum podría permitir que las plataformas DeFi saquen del mercado los intercambios centralizados.
Además, la cadena de bloques de Solana tiene un estándar de token nativo llamado tokens SPL.
Ventajas del suero
El suero tiene varias ventajas sobre otros intercambios basados en DeFi en este momento.
Velocidad y costo
DeFi podría haber explotado en popularidad y uso, pero eso no significa que no tenga inconvenientes. En todo caso, su crecimiento exponencial ha hecho que la red Ethereum sea más lenta y las tarifas del gas más altas. Y esto explica por qué los intercambios centralizados todavía superan ampliamente en número a los DEX a pesar de su acuerdo de custodia.
La mayoría de la gente querría tener un control total sobre sus activos. Sin embargo, la mayoría de ellos también están dispuestos a sacrificar todo eso a cambio de un mejor servicio. Quieren el comercio rápido y de bajo costo que ofrecen los intercambios centralizados.
Y Serum tiene todo eso a pesar de ser un DEX.
Descentralización
Eslabón de la cadena es popular entre los protocolos DeFi por una razón. Eso es porque casi todos los DEX requieren oráculos para alimentar datos de precios externos a su blockchain para que funcionen.
Los oráculos tienen, de una forma u otra, algunos aspectos centralizados que varían de un protocolo a otro. Podría ser un oráculo de precios de liquidación que se conecta a una API de intercambio centralizada, o algo más.
A algunos equipos les gusta el Amplio los fundadores todavía tienen las claves de su protocolo, que es lo más centralizado posible. Pero Serum no tiene ninguno de esos.
Su objetivo es ser un protocolo DeFi puro que se mantenga fiel a su terminología. A pesar de que un protocolo completamente descentralizado es muy intensivo desde el punto de vista informático, Serum puede funcionar sin problemas gracias a las capacidades de escalado de Solana.
Soporte de cadena cruzada
Hay muchos tipos de programas de cadena cruzada implementados en diferentes protocolos, incluido el intercambio atómico, Thorchain, etc. La mayoría, si no todos, tienen una cosa en común: un poco de centralización. Ya sea un consejo de poseedores de tokens o un oráculo, funciona asumiendo que las personas son honestas.
Aunque existen algunas configuraciones para prevenir los malos actores, todavía no es a prueba de manipulaciones. Y esto es lo que Serum está tratando de interrumpir. Ofrece un DEX rápido con soporte de cadena cruzada sin necesidad de oráculos ni tribunales.
Con Serum, puede intercambiar activos sin confianza entre diferentes cadenas. Puede intercambiar su BTC con ETH o cualquier otro token ERC-20 y viceversa.
Gran UI y UX
Los DEX han recorrido un largo camino desde los primeros días de Etherdelta, donde los libros de pedidos eran delgados y las interfaces torpes. Dicho esto, todavía tiene un gran margen de mejora en términos de interfaz de usuario (UI) y experiencia de usuario (UX).
Pero todavía no están a la par con los intercambios centralizados. El suero está destinado a tener la misma calidad de UI y UX que tienen los intercambios como Binance y Bitfinex.
Uniswap popularizó el comercio sin libros de pedidos y, en su lugar, utilizó AMM (creadores de mercado automatizados). AMM no es malo, pero no sustituye las características comerciales esenciales que tienen los libros de pedidos. No tiene limites de pedidos ni pujas y ofertas.
Los libros de pedidos permiten a los comerciantes controlar el precio, el tamaño y la dirección en la que desean operar. Y Serum tiene todas estas herramientas esenciales para sus usuarios.
Normalmente, esto no sería factible con la capacidad de red actual de Ethereum. Esta es la razón por la que Serum funciona con Solana.
SRM
SRM es el token nativo de Serum que otorga a los titulares poder de gobierno sobre la red. El documento técnico indica que servirá como un token de gobernanza para el sistema. Si bien la mayoría de los componentes del ecosistema de Serum son inmutables, algunos parámetros no críticos, como las tarifas futuras, se pueden modificar a través de los votos de gobernanza de SRM.
Además, todas las tarifas netas del intercambio se usarán para comprar y quemar tokens SRM.
Además de la gobernanza, estas son algunas de las utilidades de SRM:
- Holding SRM ofrece a los usuarios hasta un 50% de descuento en todas las tarifas
- SRM se puede utilizar para pagar tarifas
- SRM se puede replantear
MSRM
MSRM (MegaSerum) es simplemente 1 millón de tokens SRM apilados. Según el sitio web de Serum, es "un activo escaso que brinda una mayor utilidad a los creyentes centrales en Serum".
replanteo
SRN y MSRM se pueden utilizar para replantear un nodo. El mecanismo de replanteo de suero requiere que un nodo tenga al menos 10 millones de SRM y un MSRM. Estos nodos recibirán una parte de las tarifas de las transacciones entre cadenas para las que brindan seguro.
Fichas envueltas
Serum también tiene envoltorios de tokens nativos que se pueden usar para crear tokens envueltos SerumBTC y SerumUSD. Los tokens envueltos son activos que están alojados en otra cadena de bloques con su precio vinculado a su activo subyacente. WBTC, por ejemplo, es un token ERC-20 con BTC como activo subyacente.
Algunas personas se preocupan por los tokens envueltos, ya que siguen un modelo centralizado, dependiendo de un consorcio de instituciones con varios roles en el sistema. El suero cambia todo eso.
SerumBTC y SerumUSD son tokenizaciones SPL y ERC-20 de USD y BTC, respectivamente. SerumBTC es un token BTC totalmente confiable. SerumUSD, por otro lado, es una moneda estable descentralizada sin un solo punto de falla.
Conclusión
A fin de cuentas, Serum parece ser muy prometedor. Es confiable y sin custodia, pero también rápido, barato y ofrece el conjunto completo de herramientas comerciales que tienen los intercambios centralizados. Sin mencionar que ofrece apalancamiento y negociación de derivados.
Además, escala más que casi cualquier plataforma DeFi existente. Y muchas de estas magníficas características son posibles gracias a la cadena de bloques de Solana. Algunos pueden ver esto como una preocupación ya que, bueno, Solana no es Ethereum. Y Ethereum es adorado en DeFi.
Sin embargo, solo el tiempo dirá si esta "cadena de bloques descentralizada y escalable" puede estar a la altura de lo que afirma Serum.