در ژانویه 2022، فدرال رزرو گزارش CBDC خود را با عنوان: "پول و پرداخت: دلار آمریکا در عصر تحول دیجیتال". این گزارش یک گفتگوی عمومی شفاف در مورد صدور ارز دیجیتال بانک مرکزی خرده فروشی USD (CBDC) و برخی از مزایا و خطرات بالقوه ارائه می دهد.
بانکهای مرکزی در سرتاسر جهان به تحقیق در مورد CBDCها از جمله بانکهای مرکزی ادامه میدهند بانک مرکزی انگلستان, بانک ایتالیا, بانک فرانسهاز بانک مرکزی ژاپن, بانک خلق چین، و همچنین گروهی از بانک های مرکزی از طریق بانک برای پرداخت های بین المللی. همه آنها مقالات بحث و گفتگوی مشابهی را منتشر کرده اند که به دنبال گسترش توجه به اشکال جدید ارز دیجیتال خصوصی و پاسخگویی با توسعه CBDC های عمده فروشی و خرده فروشی هستند.
در ایالات متحده، بحث در مورد CBDC خرده فروشی مبتنی بر دلار مدتی است که در جریان است. بانک فدرال رزرو سانفرانسیسکو گزارشی را در سال 2019 منتشر کرد "خاطرات انتخاب مصرف کننده» و در سال 2020، بانک مرکزی فدرال رزرو بوستون همکاری خود را با MIT برای کشف فضای طراحی CBDC و به دست آوردن درک عملی از چالش های فنی ساخت CBDC اعلام کرد. پس از نشست سیاستگذاری فدرال رزرو در آوریل 2021، جروم پاول، رئیس فدرال رزرو هشدار داد که «به درستی انجام آن (CBDC) بسیار مهمتر از انجام سریع آن است یا اینکه احساس کنیم برای رسیدن به نتیجه باید عجله کنیم زیرا کشورهای دیگر حرکت رو به جلو.»
CBDC خرده فروشی چیست؟
CBDC خرده فروشی به عنوان بدهی بانک مرکزی تعریف می شود که به طور گسترده در دسترس عموم مردم بانکی قرار دارد. در حالی که یک CBDC خردهفروشی صادر شده و مورد حمایت فدرال رزرو به عنوان نوعی مناقصه قانونی در نظر گرفته میشود، برای تحقق آن نیاز به اقدام قانونی دارد. این گزارش خاطرنشان میکند که کنگره به بهروزرسانی قانون ضرب سکه در سال 1965 نیاز دارد تا این خردهفروشی CBDC به عنوان شکل رسمی مناقصه قانونی ایالات متحده در نظر گرفته شود. برای مرجع، آخرین باری که قانون ضرب سکه توسط کنگره به روز شد، به اولین قانون ضرب سکه که توسط کنگره در سال 1792 تصویب شد، برمی گردد.
مزایا و خطرات صدور CBDC خرده فروشی
بزرگ و متنوع وجود دارد تعداد انگیزه ها علاقه بانک های مرکزی به CBDC ها را تحریک می کند، که همچنین ممکن است بین پیشرفته و پیشرفته به طور قابل توجهی متفاوت باشد اقتصادهای بازارهای نوظهور. بانکهای مرکزی بر این باورند که CBDC خردهفروشی پتانسیل افزایش ایمنی و کارایی سیستمهای پرداخت خردهفروشی را دارد، میتواند به عنوان مکمل پول نقد فیزیکی برای تراکنشهای خردهفروشی استفاده شود، ممکن است منجر به حوالههای بینمرزی ارزانتر و سریعتر شود و امکان اجرای سریع دولت را فراهم کند. پرداختهای به شخص، یعنی محرکهای مالی مرتبط با کووید-۱۹، به عنوان جایگزینی برای انتقال کند اعتبار و چکهای پرهزینه.
محبوبیت CBDC های خرده فروشی تا حدودی در پاسخ به علاقه فزاینده به استیبل کوین های صادر شده خصوصی (توکن های رمزنگاری متصل به ارزش یک ارز فیات) بوده است که در چند سال گذشته از زمان معرفی آنها در سال 2014، استفاده از آنها افزایش یافته است.
جروم اچ. پاول، رئیس فدرال رزرو، واکنش فدرال رزرو به پیشرفت های تکنولوژیکی را که باعث تغییر سریع در چشم انداز پرداخت های جهانی می شود، تشریح می کند. همانطور که فدرال رزرو مزایا و خطرات بالقوه CBDCها را بررسی می کند، تمرکز اصلی بر این است که آیا و چگونه یک CBDC می تواند سیستم پرداخت داخلی ایالات متحده را در حال حاضر ایمن، موثر، پویا و کارآمد در توانایی خود برای تامین نیازهای خانوارها بهبود بخشد. کسب و کار.
لائل برینارد، هیئت مدیره فدرال رزرو در رابطه با تمرکز بر CBDCها اظهار داشت: «ضروری است که سیاستگذاران، از جمله فدرال رزرو، برای آینده سیستم پرداخت برنامه ریزی کنند و طیف کاملی از گزینه های ممکن را برای ارائه مزایای بالقوه فناوری های جدید در نظر بگیرند، در حالی که برینارد در اظهاراتی که برای تحویل به سازمان آماده شده بود، گفت: حفظ ثبات مجمع سیاست پولی ایالات متحده در نیویورک CBDC ایالات متحده ممکن است یکی از راههای بالقوه برای اطمینان از اینکه افرادی در سراسر جهان که از دلار استفاده میکنند میتوانند همچنان به قدرت و ایمنی ارز ایالات متحده برای انجام معاملات و تجارت در سیستم مالی دیجیتال تکیه کنند.
با این حال، CBDC های خرده فروشی ممکن است خطراتی را نیز به همراه داشته باشند و مطمئناً سؤالات مهم سیاستی مختلفی را ایجاد می کنند، از جمله اینکه چگونه ممکن است بر ساختار بازار بخش مالی (به عنوان مثال، فعالیت بانک های تجاری)، هزینه و در دسترس بودن اعتبار، ایمنی و ثبات تأثیر بگذارد. سیستم مالی و اثربخشی سیاست پولی
گزینه ها و چالش های طراحی CBDC خرده فروشی
چندین گزینه طراحی معماری برای CBDC های خرده فروشی وجود دارد:
- معماری مستقیم CBDC (dCBDC).
- معماری غیر مستقیم CBDC (iCBDC).
- معماری ترکیبی CBDC (hCBDC).
- معماری مصنوعی CBDC (sCBDC).
علاوه بر این، چندین روش تحویل CBDC خرده فروشی وجود دارد:
- مدل مبتنی بر حساب
- مدل مبتنی بر توکن (رمزنگاری دفتر کل غیر توزیع شده همانطور که در کارت های تراشه استفاده می شود)
- مدل مبتنی بر ارزش
چالش های زیادی با معرفی یک CBDC خرده فروشی وجود دارد که شامل، اما نه محدود به موارد زیر است:
- قابلیت همکاری بین کشورهایی با طرح های مختلف معماری CBDC.
- نگرانی های حفظ حریم خصوصی حساب های خرده فروشی CBDC که توسط بانک مرکزی نگهداری می شود.
- نگرانی های امنیتی مربوط به ساخت زیرساخت برای یک CBDC خرده فروشی.
- چگونه مجرمان سایبری ممکن است بتوانند از طریق حملات کاربر از CBDC خردهفروشی استفاده کنند.
- نحوه بازیابی اعتبار برای کاربرانی که اعتبار خود را از دست می دهند یا آنها را به سرقت می برند.
رویکردهای مختلف برای اجرای CBDC خرده فروشی
هر بانک مرکزی به طور متفاوتی به طراحی یک CBDC خردهفروشی میپردازد، بهویژه که آنها به این فکر میکنند که چگونه چنین CBDC میتواند برای دستیابی به اهداف سیاست ملی خاصی ساختار یابد. با این حال، سؤالات کلیدی در مورد قابلیت همکاری در بین معماریهای مختلف CBDC ملی باقی خواهد ماند، بهویژه زمانی که صحبت از تأثیرگذاری تراکنشهای فرامرزی میشود.
به نظر می رسد چشم انداز اطلاعیه های CBDC های خرده فروشی از کشورهای سراسر جهان که نکاتی در مورد آزمایش یا تحقیق ارائه می دهد، به صورت هفتگی انجام می شود. اما تا به امروز، هیچ کشوری آنچه را که هیچ کشور دیگری «راه حل نهایی» میداند، معرفی نکرده است. این بانک تسویه حساب بین المللی در یک نشریه آوریل 2022، بانک های مرکزی از 26 اقتصاد بازارهای نوظهور را مورد بررسی قرار داد. فقط برخی از آنها به مرحله آزمایشی یا اثبات مفهوم پیشرفت کرده اند (مثلاً هنگ کنگ، عربستان سعودی، تایلند، امارات متحده عربی)، تعداد کمی از آنها به راه اندازی نزدیک هستند (مثلاً eCNY چین)، در حالی که برخی نیاز مبرم به یک را نمی بینند. CBDC در آینده نزدیک (به عنوان مثال لهستان، سنگاپور).
فدرال رزرو می تواند استفاده از CBDC مبتنی بر توکن را برای تسویه حساب بین بانکی همراه با Fedwire، تراشه های سایر سیستم های RTGS که در حال حاضر توسط فدرال رزرو برای تسویه حساب های بانک مرکزی و بین بانکی استفاده می شود، در نظر بگیرد. بنابراین، بر اساس اصرار کنگره و منافع عمومی گسترده در یک USD CBDC خردهفروشی، فدرال رزرو ایالات متحده نظرات عمومی را درخواست میکند که به مدت 120 روز پذیرفته میشود و قابل ارسال است. اینجا.
- بیت کوین
- بلاکچین
- انطباق با بلاک چین
- کنفرانس بلاکچین
- CBDC
- CipherTrace
- coinbase
- coingenius
- اجماع
- کنفرانس رمزنگاری
- معدنکاری رمز گشایی
- کریپتو کارنسی (رمز ارزها )
- غیر متمرکز
- DEFI
- دارایی های دیجیتال
- ethereum
- فراگیری ماشین
- رمز غیر قابل شستشو
- افلاطون
- افلاطون آی
- هوش داده افلاطون
- پلاتوبلاک چین
- PlatoData
- بازی پلاتو
- چند ضلعی
- اثبات سهام
- W3
- زفیرنت