سودآوری BNPL با وجود افزایش پذیرش - Fintech سنگاپور - گریزان باقی می ماند

ترتیبات خرید کن، پرداخت دیرتر (BNPL) که نوعی تامین مالی کوتاه مدت است که به مشتریان امکان خرید و پرداخت آن را در اقساط ماهانه می دهد، در سرتاسر جهان به شدت در حال رشد است و هم در بین مشتریان و هم در بین تجار افزایش می یابد. گزارش جدید بانک تسویه بین‌المللی (BIS) می‌گوید با وجود افزایش پذیرش این روش‌های پرداخت جدید، سودآوری BNPL همچنان یک چالش است که با هزینه‌های ثابت بالا، افزایش هزینه‌های تامین مالی و افزایش نرخ‌های معوق مواجه است.

این گزارش با عنوان «اکنون بخرید، بعدا بپردازید: تجزیه و تحلیل بین کشوری» و منتشر شد توسط BIS، به طرح‌های پرداخت BNPL مختلف نگاه می‌کند، یک نمای کلی از مدل‌های تجاری آن‌ها ارائه می‌دهد، در مورد مزایا و هزینه‌های هر نماینده بحث می‌کند، و مشخصات معمول کاربرانی که از این محصولات استفاده می‌کنند را ترسیم می‌کند.

طبق این گزارش، پذیرش ترتیبات BNPL به ویژه در میان نسل‌های جوان‌تر که از مزایای خرید فوری با پرداخت‌های معوق بدون هزینه اضافی بهره می‌برند، به سرعت در حال رشد است. در همین حال، بازرگانان با ارائه گزینه های پرداخت BNPL از افزایش نرخ تبدیل، پایگاه مشتری گسترده و میانگین ارزش تراکنش بالاتر سود می برند.

این گزارش نشان می‌دهد که بین سال‌های 2019 تا 2023، فعالیت جهانی BNPL، که با ارزش ناخالص کالا (GMV) اندازه‌گیری می‌شود، بیش از شش برابر شده و از حدود 50 میلیارد دلار به بیش از 350 میلیارد دلار رسیده است. در طول این دوره، الگوی رشد مشابهی در استفاده از برنامه BNPL مشاهده شد که از کمی بیش از 250 هزار کاربر فعال روزانه در اوایل سال 2019 به 2.5 میلیون کاربر در سال 2023 افزایش یافت.

با نگاهی به نمایه‌های کاربران، این گزارش می‌گوید که مشتریان BNPL معمولاً جوان‌تر هستند و تحصیلات کمتری دارند. همچنین شواهدی در ایالات متحده وجود دارد که نشان می‌دهد کاربران BNPL نسبت به محصولات اعتباری مصرف‌کننده سنتی دارای مشخصات اعتباری پرخطرتری هستند.

گزارش سال 2022 توسط اداره حمایت مالی مصرف کننده ایالات متحده (CFPB) یافت به طور متوسط، وام گیرندگان BNPL در مقایسه با وام گیرندگان غیر BNPL به احتمال زیاد بدهکار هستند، روی کارت های اعتباری خود می چرخند، در محصولات اعتباری سنتی معوق هستند و از خدمات مالی با بهره بالا مانند روز پرداخت، پیاده و اضافه برداشت استفاده می کنند.

این مشتریان همچنین به احتمال زیاد محصولات اعتباری سنتی مانند کارت های اعتباری و خرده فروشی، وام های شخصی و وام های دانشجویی دارند، اما نقدینگی و پس انداز کمتری در مقایسه با وام گیرندگان غیر BNPL دارند. این یافته‌ها نشان می‌دهد که ترتیبات BNPL برای افرادی که از نظر مالی آسیب‌پذیر هستند جذاب است و خطراتی مانند انباشت بدهی و هزینه‌های دیرکرد را به همراه دارد.

افزایش پذیرش تاجر

پذیرش BNPL نیز در میان بازرگانانی که از افزایش تبدیل، پایگاه مشتری گسترده و افزایش میانگین اندازه بلیط سود می برند، در حال افزایش است. گزینه های BNPL می تواند تردید را کاهش دهد، تصمیمات خرید فوری را تشویق کند و مشتریان را به خرج بیشتر در هر تراکنش سوق دهد. این ترتیبات همچنین می تواند پایگاه مشتریان گسترده تری را جذب کند و به تجار مزیت رقابتی بدهد.

در نهایت، از آنجایی که پلتفرم‌های BNPL خطرات اعتباری و کلاهبرداری مرتبط با تراکنش‌ها را بر عهده می‌گیرند، بازرگانان از ضررهای مالی احتمالی ناشی از عدم پرداخت یا فعالیت‌های متقلبانه محافظت می‌شوند.

این گزارش می‌گوید که پذیرش BNPL از سوی بازرگانان در حوزه‌های قضایی متفاوت است، و در بالاترین میزان نفوذ 50 درصد در جمهوری چک تا حدود 10 درصد در هند قرار دارد.

BNPL نوعی وام اقساطی است که شامل مشتری، تاجر و بستر BNPL می شود. هنگامی که مشتری یک گزینه BNPL را در طول فرآیند پرداخت انتخاب می کند، فرآیند درخواست سریع را طی می کند. سپس پلت فرم BNPL اعتبار آنها را از طریق یک بررسی اعتباری نرم ارزیابی می کند. هنگامی که پلتفرم خط اعتباری را تأیید کرد، کل مبلغ کالای خریداری شده را به تاجر می پردازد، بنابراین ریسک اعتباری مشتری را بر عهده می گیرد. مشتریان اولین قسط را از قبل به پلتفرم پرداخت می کنند، در حالی که مبلغ باقیمانده معمولاً در اقساط هفتگی پرداخت می شود.

ترتیبات BNPL با اعتبار سنتی مصرف کننده متفاوت است زیرا بر اساس اطلاعات کمتری تمدید می شود. همچنین، اعتبار BNPL معمولاً به دفاتر اعتباری ابلاغ نمی شود و در نتیجه بر امتیاز اعتباری مصرف کننده تأثیری نمی گذارد. علاوه بر این، تاخیر پرداخت ها ممکن است ثبت نشود، اما معوقات شدید می تواند ثبت شود.

آیا شرکت های BNPL سودآور هستند؟

این گزارش می‌گوید با وجود افزایش پذیرش هم در بین مصرف‌کنندگان و هم در بازرگانان، سودآوری BNPL به دلیل هزینه‌های عملیاتی بالا برای هزینه‌های بازاریابی، اداری و فناوری که از سال 2018 مانع از شکست آن‌ها شده است، همچنان چالش برانگیز است. علاوه بر این، شرکت‌های BNPL در تلاش برای کسب سود از دارایی‌های خود هستند زیرا افزایش زیان های اعتباری و تشدید رقابت از سوی نئوبانک ها و شرکت های بزرگ فناوری که وارد بازار BNPL شده اند.

اگرچه این یافته ها با آنچه در بازار مشاهده شده است تأیید می کند، پلتفرم های BNPL متعهد به کاهش هزینه ها، بهبود عملکرد مالی و تمرکز بر سودآوری هستند.

رهبر سوئد BNPL Klarna گزارش در نوامبر آن اولین سود سه ماهه در چهار سال گذشتهسود عملیاتی 130 میلیون کرون (12.7 میلیون دلار آمریکا) در سه ماهه سوم 3 در مقایسه با زیان 2023 میلیارد کرون (2.1 میلیون دلار آمریکا) در سال قبل. این عملکردهای قوی به کاهش تلفات اعتباری و بهبود در دقت و صحت پذیره نویسی نسبت داده شد.

اکنون که نتایج Klarna ظاهراً در مسیر درستی است، این شرکت گزارش شده که در حال آماده سازی است برای عرضه احتمالی در بازار سهام

به طور مشابه، شرکت آمریکایی BNPL که در سال 2021 سهامی عام شد، دومین سه ماهه متوالی سودآوری خود را در سه ماهه سوم 3 گزارش کرد. مولد 60 میلیون دلار درآمد عملیاتی تعدیل شده، در مقابل زیان 19 میلیون دلاری در سه ماهه سوم 3. حاشیه عملیاتی تعدیل شده 2022 درصد در طول دوره در مقایسه با -12 درصد در سه ماهه سوم 5 بود.

 

اعتبار تصویر ویژه: ویرایش شده از Freepik

• محتوای مبتنی بر SEO و توزیع روابط عمومی. امروز تقویت شوید.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. به خودت قدرت بده دسترسی به اینجا.
• PlatoAiStream. هوش وب 3 دانش تقویت شده دسترسی به اینجا.
• PlatoESG. کربن ، CleanTech، انرژی، محیط، خورشیدی، مدیریت پسماند دسترسی به اینجا.
• PlatoHealth. هوش بیوتکنولوژی و آزمایشات بالینی. دسترسی به اینجا.
• منبع: https://fintechnews.sg/82398/lending/bnpl-profitability-elusives-rising-adoption/