طرح پونزی؟ مدیر عامل KeFi علیه کارگزار Crypto Celsius شکایت کرد

درجه سلسیوس به عنوان یک کلاهبرداری پونزی و یک کلاهبرداری توسط شریک تجاری سابقش توصیف شد. چه بیانیه ای بیا بریم…

در 7 جولای، جیسون استون، مدیر عامل شرکت KeyFi، گفت که در حال پیگیری قانونی علیه وام دهنده اصلی ارزهای دیجیتال سلسیوس در دادگاه نیویورک است..

شخصیتی که پشت حساب کشاورزی محصول 0xb1 قرار دارد، سلسیوس را به رفتاری شبیه طرح پونزی و نقض قرارداد مشارکت در سود متهم کرد.

جزر و مد است!

استون گفت که بین آگوست 2020 و آوریل 2021، KeyFi به عنوان مدیر 0xb1، واحدی از مدیریت سرمایه‌گذاری که سلسیوس به منظور توسعه استراتژی کسب درآمد خریداری کرد، فعالیت می‌کرد.

طبق اظهارات استون، سلسیوس صدها میلیون دلار در دارایی‌های رمزنگاری سپرده‌گذاران در پلتفرم برای سرمایه‌گذاری KeyFi انجام داده است. KeyFi تا آوریل 2 تا 2021 میلیارد دلار برای کسب‌وکار در اختیار دارد.

طبق یک توافق مشترک، سلسیوس به مشاهده دقیق فعالیت های سرمایه گذاری و اجرای تکنیک های پوشش ریسک برای کاهش ریسک اختصاص دارد. در فوریه 2021، KeyFi متوجه شد که سلسیوس دارد دروغ می گوید.

در عین حال، این شرکت موقعیت‌های KeyFi را پوشش نمی‌دهد، اما حضور خود در بازار را تا حد هشدار دهنده افزایش داده است (نظر آنها).

استون سپس پیشنهاد پایان دادن به همکاری خود با سلسیوس و بازگرداندن وجوه را داد. به دلیل بی ثباتی در بازار، این مبلغ در حین معاملات با زیان موقت قابل توجهی مواجه شد.

با این حال، سلسیوس KeyFi را به اختلاس و کوتاهی در پرداخت های توافقی متهم می کند. پس از بیش از یک سال مذاکره خصوصی، KeyFi تصمیم گرفت از سلسیوس به دلیل عدم دستیابی به توافق شکایت کند.

زمستان Crypto سرد است

KeyFi همچنین سلسیوس را به استفاده از طرح پونزی در پرونده های دادگاه متهم کرد. استون گفت که ضرر قابل توجه سلسیوس در ژانویه 2021، که طی آن بازار ارزهای دیجیتال رشد سریعی را تجربه کرد، ناشی از سرمایه گذاری مخفی آن در DeFi بود.

برای رفع کمبود نقدینگی، شرکت متعاقباً مجبور شد ETH را با بالاترین قیمت خریداری کند. درجه سانتیگراد سرمایه گذاران جدید را با نرخ سود سپرده تا دو رقمی جذب می کند و از وجوه آنها برای بازپرداخت سرمایه گذاران قبلی استفاده می کند.

طبق این شکایت، الکس ماشینسکی، مدیرعامل سلسیوس، پس از بازپس گیری دارایی های KeyFi به نفع خود، از مشتریان پول سرقت کرد (ما هیچ ایده ای نداریم).

مدت کوتاهی پس از اینکه شبکه سلسیوس یک کامل را تایید کرد بیت کوین بازپرداخت، اخبار اسناد دادگاه ظاهر شد. این شرکت وام بیش از 224 میلیون DAI را به میکر پرداخت و نزدیک به 450 میلیون دلار وثیقه برداشت کرد.

پس از بازپرداخت، سلسیوس بیش از 25,000 بیت کوین پیچیده شده (wBTC) به ارزش 528.9 میلیون دلار سپرده گذاری کرد. به صرافی FTX. تحلیلگران نگران این هستند که فروش به زودی اتفاق بیفتد.

آیا درجه سانتیگراد یک طرح پونزی است؟

سیستم‌های CeFi و DeFi در داخل ارزهای رمزنگاری شده برای برآوردن نیازهای وام‌گیری، سرمایه‌گذاری و پرداخت مشتریان ساخته شده‌اند. وام دادن یک سرویس محبوب در صرافی هایی مانند سلسیوس، وویجر و بلاک فای است.

بدترین سناریو برای این وام دهندگان چیست؟

در حقیقت، ما نمی دانیم. اما بیایید حدس بزنیم…

A یک کاربر است و B و C دو سیستم وام دهی CeFi هستند. کاربر A خانه خود را رهن می کند تا از B برای خرید خانه پول قرض کند.

ب به C پول قرض می دهد و از دارایی A به عنوان وثیقه استفاده می کند. هنگامی که بحران مالی شروع شد و بازار سقوط کرد، پلتفرم‌ها به دلیل مدیریت ناکافی ریسک، استقراض و سوء استفاده از اهرم سرمایه ورشکست شدند.

علاوه بر این، با نرخ های بهره ایده آل، مکانیسم پاداش پایدار نیست.

چگونه مدل با یک طرح پونزی مقایسه می شود؟

طرح پونزی شامل قرض گرفتن پول از یک فرد و بازپرداخت آن به دیگری است.

وام گیرندگان به وام دهندگان ضمانت های بازدهی بالا ارائه می دهند و نمونه هایی از بازدهی پربازده گذشته را به نمایش می گذارند تا وام دهندگان بعدی را جذب کنند. بازدهی بالا وام دهندگان جدید را جذب می کند و باعث می شود مصرف کنندگان مبالغ زیادی از وام دهندگان جدید وام بگیرند.

این مدل به طور مداوم ثروت تولید می کند، اعتبار را افزایش می دهد و ریسک را برای شرکت کنندگان بعدی کاهش می دهد.

فردی که اولین بار وارد می شود با همان خطر از دست دادن پول روبرو می شود که فردی که بعدا وارد می شود، اما پاداش حاصل از بهره برای شخصی که اول وارد می شود به طور قابل توجهی بیشتر است. به طور خلاصه، این طرح نرخ بازدهی بالایی را در مدت زمان نسبتاً کوتاه ارائه می دهد.

سود حاصل از سرمایه گذاران جدید برای جبران خسارت سرمایه گذاران فعلی استفاده خواهد شد. این به این معنی است که این فریب می تواند برای مدت طولانی بدون اینکه سرمایه گذاران متوجه شوند ادامه یابد، اما اگر همه به طور همزمان پول را برداشت کنند، آشکار می شود.

در یک کلام، خط باریکی بین کلاهبرداری Ponzi و معایب DeFi/CeFi امروزی وجود دارد، و پلتفرم‌های وام دهی پس از عبور از آن به وضوح با مشکل مواجه می‌شوند.