ارزهای دیجیتال بانک مرکزی چیست؟

ارزهای دیجیتال بانک مرکزی (CBDC) نسخه های دیجیتالی ارز فیات یک کشور هستند که توسط بانک مرکزی صادر و پشتیبانی می شوند. در حالی که بسیاری از بانک های مرکزی در سراسر جهان در حال بررسی استفاده بالقوه از CBDC ها هستند، تنها چند کشور در واقع برنامه های آزمایشی یا اجرای کامل CBDC ها را راه اندازی کرده اند.

یکی از اولین کشورهایی که CBDC راه اندازی کرد جمهوری خلق چین است. در اکتبر 2020، بانک خلق چین (PBOC) یک برنامه آزمایشی برای ارز دیجیتال خود، پرداخت الکترونیکی ارز دیجیتال (DCEP) در چهار شهر سوژو، چنگدو، شنژن و چنگدو راه اندازی کرد. DCEP به گونه ای طراحی شده است که مانند پول نقد فیزیکی عمل کند و می تواند برای تراکنش های P2P استفاده شود، اما همچنین می تواند به صورت الکترونیکی منتقل و ذخیره شود. PBOC اعلام کرده است که هدف DCEP بهبود کارایی سیستم مالی، افزایش شمول مالی و کاهش خطر جرایم مالی است.

کشور دیگری که CBDC راه اندازی کرده است، باهاما است. در اکتبر 2020، بانک مرکزی باهاما سند دلار را راه اندازی کرد، نسخه دیجیتالی دلار باهاما که می تواند برای تراکنش های P2P استفاده شود. Sand Dollar برای افزایش شمول مالی و بهبود کارایی تراکنش های مالی در باهاما، به ویژه در جزایر دورافتاده که دسترسی به خدمات مالی سنتی محدود است، طراحی شده است.

کشورهای دیگری که در حال حاضر در حال کاوش یا آزمایش CBDC هستند عبارتند از سوئد، اتحادیه اروپا، ایالات متحده و اخیرا مصر. بانک مرکزی سوئد، Riksbank، از سال 2017 در حال مطالعه استفاده بالقوه از CBDC معروف به e-krona بوده است. در سال 2020، Riksbank اعلام کرد که یک برنامه آزمایشی را برای آزمایش امکان سنجی فنی الکترونیکی راه اندازی می کند. کرون بانک مرکزی اروپا همچنین در حال بررسی استفاده بالقوه از CBDC، معروف به یورو دیجیتال است و در حال حاضر در حال انجام یک مشاوره عمومی در مورد این موضوع است. در ایالات متحده، فدرال رزرو نیز به استفاده بالقوه از CBDC ابراز علاقه کرده و یک برنامه تحقیقاتی را برای مطالعه این موضوع راه اندازی کرده است.

یکی از ریسک های CBDC ها، پتانسیل کاهش تقاضا برای سپرده های بانک های تجاری است. اگر افراد و کسب‌وکارها به جای سپرده‌های سنتی بانکی شروع به نگهداری CBDC کنند، این می‌تواند منجر به کاهش تقاضا برای سپرده‌های بانکی تجاری شود که به نوبه خود می‌تواند سودآوری بانک‌ها را کاهش دهد و بر توانایی آنها برای وام دادن تأثیر بگذارد. این می تواند پیامدهای منفی برای ثبات سیستم مالی و اقتصاد به طور کلی داشته باشد.

خطر دیگر CBDC ها امکان استفاده از آنها در فعالیت های غیرقانونی مانند پولشویی و تامین مالی تروریسم است. CBDC ها، مانند هر ارز دیجیتال دیگری، می توانند به صورت الکترونیکی منتقل و ذخیره شوند، و این امر باعث می شود افراد بدون شناسایی در چنین فعالیت هایی شرکت کنند. برای بانک‌های مرکزی و مقامات نظارتی مهم است که تدابیر لازم را برای جلوگیری از استفاده از CBDC برای اهداف غیرقانونی ایجاد کنند.

خطر سوم CBDC ها، احتمال حملات امنیت سایبری است. از آنجایی که CBDC ها ارزهای دیجیتالی هستند، در برابر حملات سایبری آسیب پذیر هستند که می تواند امنیت و یکپارچگی سیستم مالی را به خطر بیندازد. برای بانک‌های مرکزی مهم است که اقدامات امنیتی سایبری قوی برای محافظت در برابر چنین حملاتی داشته باشند.

به طور کلی، در حالی که CBDC ها هنوز در مراحل اولیه توسعه و پذیرش هستند، آنها پتانسیل آن را دارند که مزایای متعددی مانند افزایش شمول مالی و بهبود کارایی سیستم مالی به همراه داشته باشند. این احتمال وجود دارد که کشورهای بیشتری در آینده به لیست کسانی که از CBDC استفاده می کنند بپیوندند زیرا بانک های مرکزی به بررسی مزایا و چالش های بالقوه این ارزهای دیجیتال ادامه می دهند.