Bitcoin alkoi teknologisena kokeiluna yli kymmenen vuotta sitten. Sen jälkeen globaalit rahoitusmarkkinat ovat kokeneet valtavan muutoksen. Digitaalisen valuutan vallankumouksen keskiössä on lohkoketjuteknologia, joka synnytti ensimmäisen älykkään sopimusalustan, Ethereumin.
Viime vuosien aikana Ethereum-verkosta on tullut merkittävä ohjain, joka tarjoaa käyttäjille mahdollisuuden olla vuorovaikutuksessa todella hajautetusti. Hajautetut vaihdot tai DEX:t ovat osa Ethereum-lohkoketjun kasvavaa protokollasarjaa, joka on kerännyt valtavan vetovoiman. Mutta johtuen muun muassa ensimmäisestä liikkujasta, CEX:t tai keskitetyt pörssit ovat jatkaneet suorituskykyään paremmin huolimatta DEXien tulvasta.
Taistelu näiden kahden välillä kärjistyi vuonna 2021 muiden kehittyneempien älykkäiden sopimusalustojen ilmaantuessa. Mutta ei voida kiistää sitä, että sekä keskitetyt kryptovaluuttapörssit että niiden hajautetut vastineet ovat yksi integroiduimmista transaktioiden kulkuneuvoista.
Coinbase ja CEX-kertomus
Coinbase on ensinnäkin ollut varteenotettava voima. Se on yksi maailman maineikkaimmista kuluttajille suunnatuista keskitetyistä kryptovaluuttapörsseistä. Yhtiö teki historiaa listautuessaan pörssiin huhtikuussa 2021, kun se listautui alan ensimmäisenä Nasdaqiin. Tasan kymmenen vuotta sitten perustettu Coinbase on usein julistettu Yhdysvaltojen suurimmaksi kryptopörssiksi. Sen markkina-arvo on lähes 42.55 miljardia dollaria.
Coinbase näki todellista kasvua vuonna 2021, kiitos härkäjuoksun muiden virstanpylväiden lisäksi. IntoTheBlock havaitsi edelleen, että pörssi saavutti suurimman kuukausittaisen volyyminsä toukokuussa 2021 ja prosessoi noin 200 miljardia dollaria. Huolimatta marraskuun jälkeisestä laskusuhdanteesta, yhdessä lukuisten markkinakorjausten kanssa, Coinbase on kokenut huomattavaa kasvua viimeisen puolentoista vuoden aikana.
Asioiden perspektiiviksi katsottuna Yhdysvaltain veteraanipörssi käsitteli noin 11 miljardin dollarin transaktiovolyymit toukokuussa 2020. Tammikuun 2022 loppuun mennessä pörssin kuukausittainen transaktiovolyymi oli 120 miljardia dollaria, mikä tarkoittaa 1,000 XNUMX prosentin kasvua vain yhden vuoden aikana. puolitoista vuotta. Tämä osoittaa myös, että – mitä enemmän tapahtumia käsitellään, sitä suurempi on tulo keskitetylle pörssille ja sen osakkeenomistajille. Tämä johtuu siitä, että kryptokaupankäyntialusta veloittaa maksun jokaisesta käsiteltävästä tapahtumasta.
Uniswap: DEX Contender
Se oli vuonna 2016 Ethereumin luoja Vitalik Buterin ehdotti ensin ajatusta hajautetusta pörssistä, joka osallistuisi ketjun sisäiseen automatisoituun markkinatakaaseen, jolla on tietyt ominaisuudet. Entinen Siemensin insinööri Hayden Adams muutti konseptin toimivaksi tuotteeksi vuotta myöhemmin, mikä johti Uniswap. Nykyään se tunnetaan yhtenä ensimmäisistä Ethereum-verkkoon luoduista DEX:istä.
Uniswapin V1 julkaistiin vuonna 2018, ja se onnistui hitaasti valloittamaan leijonanosan markkinoilla käsiteltyjen transaktioiden osalta. Seuraavat iteraatiot – V2 ja V3 – keskittyivät parantamaan DEX:n eri puolia matkan varrella. Tällä hetkellä Uniswapin yhdistetyt protokollat ovat yksi tilan parhaista hajautetuista keskuksista. Protokollan alkuperäisen hallintotunnuksen UNI:n markkina-arvo on noin 7 miljardia dollaria tätä kirjoitettaessa.
DEX-johtajana Uniswapin transaktiovolyymi voi auttaa ymmärtämään protokollan käyttöä ja laajemmin mittaamaan DeFin käyttöönottoa.
Uniswap on rikkonut kaikki aiemmat ennätykset saavuttaakseen kaikkien aikojen suurimman transaktiovolyymin joulukuussa 2021. Tilastot osoittavat, että DEX käsitteli noin 82 miljardia dollaria V2- ja V3-versioidensa välillä.
On tärkeää huomata, että Uniswap ja muut hajautetut pörssit ovat kerta toisensa jälkeen haastaneet vakiintuneet tapahtumapaikat, kuten Coinbase. Analysoitaessa tapahtumavolyymiä, IntoTheBlockin ilmaisin löytyi että Uniswap on onnistunut valloittamaan merkittävän markkinaosuuden vaihtopalveluissa, vaikka se aloitti toimintansa kuusi vuotta Coinbasen jälkeen.
CEX vs. DEX-dilemma
Käyttäjät alkavat hitaasti siirtyä CEX:istä DEX:iin. Jälkimmäisen vetovoima ei rajoitu sellaisiin tekijöihin kuin yksityisyys ja turvallisuus. Tuottomahdollisuudet ovat jälleen yksi kannustin.
Keskitetyt pörssit veloittavat alustansa kautta tehdyistä kaupoista maksun, joka toimii tulona liiketoiminnan ylläpitämiseksi. Toisaalta hajautetuilla pörsseillä on likviditeetin tarjoajia (LP:t), jotka pitävät ovensa auki. Kuka tahansa voi tulla LP:ksi vain tallettamalla johonkin DEXin luvattomaan pooliin. Tällä tavalla LP:t voivat automaattisesti alkaa ansaita sen kautta kauppaa käyviltä käyttäjiltä veloitettavia swap-palkkioita. Toisin sanoen perityt maksut menevät CEX:lle palvelun tarjoamisesta, kun taas DEX:n tuotot (swap-palkkiot) kohdistetaan likviditeetin tarjoajille.
Coinbase veloittaa käyttäjiltään tyypillisesti 0.5 % vaihdetusta summasta. Useimmat Uniswap-poolit veloittavat 0.3 %. Tästä huolimatta on tärkeää ottaa huomioon, että tietyt DEX-poolit voivat nousta jopa 1 %:iin ja niinkin alhaisiin kuin 0.01 %. ITB:n yllä oleva indikaattori antaa selkeän käsityksen molempien alustojen tuottamista maksuista.
Toukokuussa 2021 Coinbasen maksut nousivat ennätyskorkeaksi, lähes miljardiin dollariin. Uniswap puolestaan kirjasi ATH:nsa joulukuussa 1, jolloin se tuotti lähes 2021 miljoonaa dollaria kuukausimaksuja. Nämä jaettiin myöhemmin likviditeetin tarjoajille, mikä tarkoittaa, että Uniswap pystyi allokoimaan 246 miljoonaa dollaria swap-palkkioita kuukauden aikana.
DEX innovaatio
Vastatakseen nouseviin tarpeisiin ja vaatimuksiin hajautetut pörssit ovat jatkaneet innovointia ja käyttäjiensä palveluiden tehostamista.
Viimeaikaiset DeFi-kehitykset sisältävät 0.01 %:n maksupoolien käyttöönotto stablecoin-kaupankäynnissä Uniswapin alustalla sekä 0.05 %:n maksupoolien jatkuva kasvu ja käyttöönotto, jotka tällä hetkellä ovat huippuluokan uima-altaat Uniswapissa kaupankäyntivolyymin mukaan.
Uniswapin käyttöönotto uusissa Rollup-ratkaisuissa, kuten Arbitrum ja Optimism, on myös vahvistanut sen jo kasvavaa vetovoimaa minimoimalla tapahtumien kaasumaksujen kustannukset. Tämä yhdistettynä alhaisiin maksupooleihin antaa DEXE:ille mahdollisuuden tunkeutua kilpailukykyiseen kenttään saadakseen tilan halvimman mahdollisen tapahtuman. Kun DeFi ja DEXE-laitteet kasvavat jatkuvasti tarjotakseen parhaan mahdollisen palvelun kukoistavalle käyttäjäkunnalle säilyttäen samalla sen muodostavat ainutlaatuiset ominaisuudet, alalla tulee todennäköisesti jatkossakin näkemään käyttäjien siirtymistä ja käyttöönottoa tähän tilaan.
Sulkeminen Ajatuksia
Yllä käsitellyt trendit ja käyttäjien siirrot antavat paremman kuvan siitä, missä käyttäjät liikkuvat. DeFi-ekosysteemi kiihtyy ennennäkemättömällä tahdilla; siksi tarkkailu on tärkeää.
DEX:t tarjoavat keskitettyjä kollegojaan paljon mahdollisuuksia osallistua markkinoihin ja tuottaa tuottoa käyttäjien omaisuudelle. DeFi-kääntäminen on todellista, ja DEX:ssä tapahtuu eniten kehitystä.
Siihen ja DEX-sopimuksiin liittyviä riskejä, kuten korkeat kaasun hinnat tai likviditeetintarjoajien tapauksessa pysyvät tappiot, ei kuitenkaan pidä jättää huomiotta.
- $ 1 miljardia
- 000
- 2016
- 2020
- 2021
- 2022
- kiihtyvä
- Tili
- Hyväksyminen
- kehittynyt
- Etu
- Kaikki
- jo
- keskuudessa
- määrä
- Toinen
- valitus
- huhtikuu
- noin
- Varat
- Automatisoitu
- Automaattinen Market Maker
- Taistelu
- ovat
- PARAS
- Suurimmat
- Miljardi
- blockchain
- Lohkotekniikka
- Bull Run
- liiketoiminta
- lataus
- peritään
- maksut
- lähempänä
- coinbase
- yritys
- jatkaa
- sopimus
- Korjaukset
- luoja
- Crypto
- salausvaihto
- crypto kaupankäynti
- kryptovaluutta
- Kryptocurrency vaihto
- valuutta
- hajautettu
- Hajautettu vaihto
- defi
- käyttöönotto
- Huolimatta
- Kehitys
- kehitys
- Dex
- digitaalinen
- digitaalinen valuutta
- jaettu
- kuljettaja
- ekosysteemi
- syntymässä
- insinööri
- vakiintunut
- ethereum
- Ethereum blockchain
- ethereum-verkko
- Vaihdetaan
- Vaihto
- kokenut
- kokeilu
- tekijät
- Ominaisuudet
- Maksut
- taloudellinen
- Yritys
- Etunimi
- keskityttiin
- jälkeen
- GAS
- kaasumaksut
- tuottaa
- Global
- menee
- hallinto
- Kasvava
- Kasvu
- ottaa
- auttaa
- Korkea
- historia
- HTTPS
- valtava
- ajatus
- tärkeä
- Muilla
- Kasvaa
- teollisuus
- tiedot
- oivalluksia
- sisäosassa
- osallistuva
- IT
- tammikuu
- pito
- tunnettu
- Led
- rajallinen
- likviditeetti
- likviditeetin tarjoajat
- lueteltu
- LP
- LP:
- valmistaja
- markkinat
- Market Cap
- markkinat
- merkitys
- Milestones
- miljoona
- eniten
- liikkua
- Nasdaq
- Lähellä
- verkko
- numerot
- kampanja
- tarjoamalla
- avata
- toiminta
- Mahdollisuudet
- Muut
- näkökulma
- kuva
- foorumi
- Platforms
- paljon
- Altaat
- mahdollinen
- yksityisyys
- Tietosuoja ja turvallisuus
- Tuotteet
- protokolla
- toimittaa
- julkinen
- Ramppi
- ennätys
- asiakirjat
- tulot
- ajaa
- Said
- turvallisuus
- palvelu
- Palvelut
- Jaa:
- siirtää
- merkittävä
- SIX
- fiksu
- älykäs sopimus
- Ratkaisumme
- Tila
- stablecoin
- seisoo
- Alkaa
- alkoi
- Valtiot
- tilastot
- Elektroniikka
- Kautta
- aika
- tänään
- symbolinen
- ylin
- kaupat
- kaupankäynti
- kauppa
- Liiketoimet
- valtava
- Trendit
- ymmärtää
- unique
- Uniswap
- Yhtenäinen
- Yhdysvallat
- us
- Käyttäjät
- Ajoneuvot
- veteraani
- tilavuus
- Katso
- sanoja
- maailman
- kirjoittaminen
- vuosi
- vuotta
- tuotto