Yhdysvallat toimii huippupoliisina – asettaa kryptostandardit maailmalle

Tässä on maailmanlaajuinen krypton säätelyn ja täytäntöönpanon tilanne vuonna 2023 – ja katsaus siihen, mitä odottaa vuonna 2024.

Yhdysvallat on osoittautunut yhdeksi aktiivisimmista sakkojen ja oikeudellisten toimien täytäntöönpanosta kryptoyrityksiä vastaan ​​tänä vuonna, kun viranomaiset pyrkivät torjumaan alan huonoja käytäntöjä Sam Bankman-Friedin kryptoimperiumin romahtamisen jälkeen – mukaan lukien hänen FTX-pörssi ja sisarensa. yhtiö Alameda Research.

"Ollakseni selvää, joissain tapauksissa - kuten FTX:n - täytäntöönpano oli välttämätöntä", sanoi Renato Mariotti, entinen syyttäjä Yhdysvaltain oikeusministeriön arvopaperi- ja hyödykepetososastosta. "Mutta Yhdysvaltojen täytäntöönpanotoimet sellaisia ​​markkinaosapuolia vastaan, jotka keskittyvät enemmän vaatimustenmukaisuuteen, ovat kyseenalaisia ​​ja ovat seurausta Yhdysvaltojen "valvomalla sääntelystä" -lähestymistavasta.

Vaikka monet alueet ovat hyväksyneet lakeja, joihin liittyy mahdollisesti kovia rangaistuksia, Yhdysvallat on edelleen ainoa maa, joka on ryhtynyt aktiivisesti toimiin suuria kryptoyrityksiä ja -projekteja vastaan. Toistaiseksi Yhdysvallat on johtanut salausyrityksiä vastaan ​​suunnattua kampanjaa täytäntöönpanon avulla, ja se on ollut ylivoimaisesti rankaisevin sääntelyviranomaisia ​​seuraamusten ja sakkojen suhteen.

”Muilla mailla on kattava sääntelykehys. Emme, Mariotti kertoi CNBC:lle. "Tämän seurauksena asiat, jotka pitäisi määrittää lailla tai asetuksella, sen sijaan riitautetaan."

Koska Capitol Hilliltä puuttuu tiukkoja sääntöjä, SEC, Commodity Futures Trading Commission, Justice Department ja Treasury's Financial Crimes Enforcement Network (FinCen) ovat työskennelleet rinnakkain avaruuden valvomiseksi. eräänlainen patch-quilt-versio sääntelyn täytäntöönpanosta.

Richard Levin, Nelson Mullins Riley & Scarboroughin kumppani, joka on edustanut asiakkaita ennen SEC:tä, CFTC:tä ja kongressia, kertoo CNBC:lle, että nämä virastot ovat olleet yksi aktiivisimmista digitaalisten varojen ja kryptovaluuttojen sääntelyn toteuttajista ympäri maailmaa.

"Nämä virastot ovat antaneet alan opastusta siitä, kuinka digitaalisia omaisuuseriä ja kryptovaluuttoja tulee tarjota ja myydä, käydä kauppaa ja säilyttää säilytysyhteisöjen toimesta", sanoi Levin, joka on ollut mukana fintech-sektorilla 30 vuotta.

"Suuri osa heidän työstään on kuitenkin ollut alan ohjaamista täytäntöönpanotoimien kautta", Levin jatkoi.

koska 2019, Justice's Market Integrity and Major Frauds Unit on nostanut syytteen kryptovaluuttapetostapauksista, joihin liittyy yli 2 miljardin dollarin taloudellisia tappioita sijoittajille maailmanlaajuisesti.

Täytäntöönpanotoimia koskevassa vuosikertomuksessaan CFTC huomautti että lähes puolet kaikista tapauksista vuonna 2023 koski digitaalisiin hyödykkeisiin liittyvää toimintaa. SEC korosti sitä samalla Vuosi 2023 oli merkittävä "salaukseen liittyvien väärinkäytösten täytäntöönpanosta, mukaan lukien petosjärjestelmät, rekisteröimättömät kryptovarat ja -alustat sekä laiton julkkismainonta". Vuodesta 2014 lähtien SEC on nostanut yli 200 kannetta liittyvät krypto-omaisuuteen ja kybervalvontaan.

Vakavimmat tapaukset pelattiin vuoden ensimmäisellä puoliskolla, kun SEC syytti Binancea ja Coinbasea laittomien arvopapereiden kaupankäynnistä kahdessa oikeusjutussa.

Erityisesti SEC väittää, että vähintään 13 Coinbase-asiakkaiden käytettävissä olevaa kryptokohdetta – mukaan lukien Solanan sol, Cardanon ada ja Protocol Labsin tiedostokolikot – olisi pidettävä arvopapereina, mikä tarkoittaa, että niihin on sovellettava tiukkoja avoimuus- ja julkistamisvaatimuksia.

Binancen tapauksessa SEC meni askeleen pidemmälle. Arvopaperilain rikkomusten lisäksi yhtiötä ja sen perustajaa ja toimitusjohtajaa Changpeng Zhaota syytettiin myös asiakkaiden omaisuuden sekoittamisesta yrityksen varojen kanssa.

Mitä tulee rikosten täytäntöönpanoon, Yhdysvaltain New Yorkin eteläisen piirin asianajaja Damian Williams on johtanut joitakin Justicen korkeimman profiilin salaussyytteitä, mukaan lukien kuukauden pituinen oikeudenkäynti Bankman-Friedia, häpeällisen FTX:n perustajaa vastaan. Marraskuussa valamiehistö totesi FTX:n entisen toimitusjohtajan syylliseksi kaikkiin seitsemään häntä vastaan ​​esitettyyn rikossyytteeseen muutaman tunnin harkinnan jälkeen. 

Kryptoyhtiöt ovat kuitenkin alkaneet vetäytyä takaisin, ja jotkut uhkaavat luopua Yhdysvalloista kokonaan, jos tämä valvontatoimien dynamiikka jatkuu.

Coinbasen toimitusjohtaja Brian Armstrong tuomitsi SEC:n toimet pörssiä vastaan ​​ja ehdotti, että yritys saatetaan joutua siirtämään pääkonttorinsa ulkomaille. Armstrong perui myöhemmin ulkomaille siirtymisuhan, mutta Coinbase ja muut suuret kryptoyritykset ovat edelleen alkaneet investoida enemmän kansainvälisiin toimintoihinsa.

Kryptomarkkinoiden toimijat kuitenkin toivovat, että kryptoyrityksille vuonna 2023 tuodut oikeudelliset haasteet tuovat selkeyttä uusien säännösten muodossa.

"Selkeämmät sääntelykehykset ja sääntelyviranomaisten kanta maailmanlaajuisesti ovat tuoneet tunteen legitiimiydestä ja turvallisuudesta, mikä rohkaisee laajempaa osallistumista bitcoin-markkinoille", Stillmark Capitalin toimitusjohtaja Alyse Killeen kertoi CNBC:lle.

Kryptoteollisuus näki eniten lainsäädännöllistä edistystä kryptolakien suhteen Yhdysvalloissa tänä vuonna, ja yksi kilpailevista digitaalisten omaisuuserien lakiehdotuksista pääsi ensimmäistä kertaa useiden edustajainhuoneen komiteoiden läpi.

Vaikka Yhdysvaltain lainsäätäjät ryhtyvät toimiin kryptolainsäädäntöön, Yhdysvalloissa ei ole edelleenkään alaa varten räätälöityjä lakeja. Nelson Mullins Riley & Scarborough'n Levin sanoo CNBC:lle, että on epätodennäköistä, että näemme paljon edistystä presidentinvaalivuonna ja jakautuneen liittohallituksen aikana.

Hän väittää, että jopa ilman lainsäätäjien kryptosääntöjä, rutiinivalitukset siitä, että Yhdysvaltain sääntelijät eivät anna alalle ohjeita, ovat turhia.

Levinin mukaan "SEC, CFTC ja FinCEN antavat rutiininomaisesti epävirallisia ohjeita digitaalisten omaisuuserien ja kryptovaluuttojen sääntelystä."

"SEC meni jopa niin pitkälle, että se tarjosi puitteet digitaalisten omaisuuserien ja kryptovaluuttojen analysoinnille. SEC loi myös väärennetyn digitaalisen omaisuuden (Hosey Coin), joka antoi neuvoja FinTech-yhteisölle, kuinka digitaalista omaisuutta ei lanseerata", Levin lisäsi.

"Jotkut alan edustajat unohtavat, että SEC luottaa lakeihin, jotka kirjoitettiin, kun amerikkalaisen jalkapallon pelaajat käyttivät nahkakypärää, ja SEC:n on sovellettava näitä lakeja FinTech-teollisuuteen", hän sanoi.

Huolimatta krypton viimeaikaisesta hiipumisesta, Stillmark Capitalin Killeen ei odota sääntelijöiden väsyneen kryptoon vuonna 2024. Samana vuonna, jolloin kaksi krypton johtavaa henkilöä joutui vankilaan, Coinbasen osakkeet – ja digitaalisten valuuttojen, kuten bitcoinin, hinnat. ja eetteri - ovat nousseet jyrkästi.

Tämän vuoden alusta Coinbasen osakekurssi on noussut yli 400%. Bitcoinin ja eetterin hinnat ovat puolestaan ​​​​noin kaksinkertaistuneet. Näin sijoittajat odottavat, että SEC:n hyväksyntä bitcoin-pörssirahastolle saattaa olla nurkan takana.

Euroopan unioni näyttää ottavan käyttöönsä Crypto-Assets-markkinalainsäädäntönsä, jonka tarkoituksena on kesyttää kryptoteollisuuden "villi länsi", täysimääräisesti ensi vuodesta alkaen.

Alun perin vuonna 2019 ehdotetulla lailla Metan digitaalisen valuuttaprojektin Diem, joka tunnettiin aiemmin nimellä Libra, tavoitteena oli siivota petokset, rahanpesu ja muu laiton rahoitus kryptoavaruudessa ja lyödä pois alan huonot toimijat laajemmin.

Lue lisää tekniikasta ja kryptosta CNBC Prolta

Se pyrki myös torjumaan niin kutsuttujen stablecoinien tai blockchain-pohjaisten rahakkeiden, jotka edustavat valtion rahaa, mutta joita tukevat yksityiset yritykset, aiheuttamaa uhkaa. Stablecoinit ovat käytännössä digitaalisia valuuttoja, jotka on sidottu fiat-valuuttojen, kuten dollarin, arvoon.

Vaikka tetheriä ja Circlen USDC:tä ei pidetä "systeemisenä" omaisuutena, joka voisi häiritä rahoitusvakautta, Metan, Visan tai Mastercardin kaltaisten massiivisten yritysten yksityinen vakaa kolikko voi aiheuttaa suuremman uhan ja mahdollisesti heikentää valtion valuuttoja useissa EU:n keskuspankkiireissä. silmät.

Yhdysvaltain hallitseva rooli globaalissa rahoituksessa ja sen keskittyminen kuluttajansuojaan on ratkaisevassa asemassa sen johtavassa asemassa kryptosäädösten täytäntöönpanossa. Maisema kuitenkin kehittyy, ja muut lainkäyttöalueet parantavat jatkuvasti salauksen sääntely- ja täytäntöönpanokehystään.

Braden Perry

Entinen liittovaltion lainvalvontalakimies ja nykyinen kumppani osoitteessa

Osa EU:n kryptojärjestelmistä on tarkoitettu torjumaan uhkia – erityisesti euron heikkenemistä – tekemällä liikkeeseenlaskijoiden mahdottomaksi lyödä vakaita kolikoita, joiden vakuus on muu kuin euro, kuten Yhdysvaltain dollari, kun ne saavuttavat useiden muiden valuuttojen kynnyksen. yli miljoona tapahtumaa päivässä.

Samaan aikaan Euroopan unioni on siirtymässä kohti yhtenäistä kryptovaluuttojen sääntelykehystä Markets in Crypto-Assets Regulation (MiCA) -säännöksensä avulla.

Tänä vuonna EU:n hyväksymän MiCA:n kolme tärkeintä poliittista instituutiota tasoitti tietä asetuksesta tulla laiksi. MiCA tuli voimaan kesäkuussa 2023, mutta sen odotetaan tulevan täysimääräisesti voimaan vasta joulukuussa 2024.

Yritykset valmistautuvat jo hyödyntämään uusia sääntöjä, kun Coinbase on jättänyt hakemuksen yleisestä MiCA-lisenssistä Irlannissa. Jos ja kun se hyväksytään, Coinbase voisi "lähettää" palvelunsa muihin maihin, kuten Saksaan, Ranskaan, Italiaan ja Alankomaihin.

Braden Perry, entinen liittovaltion lainvalvontalakimies ja nykyinen kumppani asianajotoimistossa Kennyhertz Perryssä, sanoi, että vaikka Yhdysvallat on edelleen kryptoteollisuuden tärkein täytäntöönpanoviranomainen, sen käsitys sääntelijänä "saattaa olla heikentynyt", kun muut lainkäyttöalueet ovat ottaneet käyttöön selkeämmät säännöt. .

"Tämä käsitys johtuu Yhdysvaltain sääntelyelinten, kuten SEC:n, CFTC:n ja IRS:n, toteuttamista ennakoivista toimenpiteistä erityisesti salausmarkkinoiden petos- ja turvallisuuskysymyksissä. Korkean profiilin oikeudelliset toimet Yhdysvalloissa vahvistavat entisestään sen imagoa tiukana toimeenpanijana", hän sanoi.

"Muut alueet, kuten Singapore, Dubai, Hongkong ja Euroopan unioni, ovat kuitenkin myös kehittämässä vankkaa sääntelykehystä", Perry lisäsi. "Vaikka nämä alueet eivät ehkä ole yhtä näkyviä kansainvälisissä tiedotusvälineissä täytäntöönpanotoimien kannalta, niillä on merkittäviä ja joskus tiukkoja sääntelymekanismeja."

Mutta vaikka laajempi EU on kilpaillut uusien kryptolakien täytäntöönpanosta, yksittäiset Euroopan maat eivät ole jääneet lepäämään laakereillaan.

Ranska on houkutellut kryptoyrityksiä ja kauppiaita rannoilleen lupaamalla veronkevennyksiä kryptotuloista ja sujuvammasta rekisteröintiprosessista digitaalisen omaisuuden yrityksille.

1. tammikuuta 2024 alkaen Ranskan rahoitusmarkkinaviranomainen eli AMF aikoo muuttaa kryptoyritysten rekisteröintivaatimuksiaan, jotta ne vastaisivat paremmin MiCA:ta. Elokuun lausunto säätimeltä.

Samaan aikaan Ranskan viranomaiset ovat pitäneet epäilevästi silmällä eri kryptopelaajien vilpillistä toimintaa. Syyskuussa Ranskan sääntelyviranomaiset lisäsivät 22 vilpillistä verkkosivustoa – mukaan lukien jotkin, jotka markkinoivat krypto- ja krypto-johdannaisia ​​– luvattomien valuuttapalvelujen tarjoajien mustalle listalle.

Samaan aikaan Saksassa finanssialan sääntelyviranomainen Bafin on sanonut haluavansa nopeuttaa lähestymistapaansa salaussäilytyspalvelujen lisensoimiseen osana laajempaa pyrkimystä juurruttaa kryptomarkkinoiden luottamusta ja avoimuutta.

Iso-Britannia, joka ei ole EU:n jäsen, hyväksyi kesäkuussa lain, joka antaa sääntelyviranomaisille mahdollisuuden valvoa vakaita kolikoita. Mutta kryptotoiminnalle ei ole vielä konkreettisia sääntöjä.

Ison-Britannian valtiovarainministeriö julkaisi vastauksensa uusia kryptosääntöjä koskevaan kuulemiseen aiemmin tänä vuonna ja vahvisti, että se aikoo tuoda joukon kryptotoimintoja, mukaan lukien kryptopaperien säilytys ja lainaus, maan olemassa olevien rahoituspalveluyrityksiä koskevien lakien piiriin.

Aiemmin tänä vuonna Singaporen rahaviranomainen, joka on tunnustettu selkeistä fintech- ja krypto-säännöistä, jotka eivät ole vahvasti riippuvaisia ​​täytäntöönpanotoimista, viimeisteli vakaille kolikoille säännöt, mikä teki siitä yhden maailman ensimmäisistä lainkäyttöalueista, jotka tekevät niin.

Singapore kärsi erityisesti kiistanalaisen algoritmisen vakaan kolikon TerraUSD:n romahtamisesta vuonna 2022 sekä Three Arrows Capitalin eli 3AC:n kaatumisesta. Sekä Terra Labsin, Terran takana olevan yrityksen että 3AC:n pääkonttori oli Singaporessa.

Singaporen uusi kehys edellyttää, että stabiilien kolikoiden liikkeeseenlaskijat tukevat niitä vähäriskisillä ja erittäin likvideillä varoilla, joiden on oltava koko ajan liikkeessä olevien rahakkeiden arvon suuruisia tai suurempia, ja palautettava digitaalisen valuutan nimellisarvo haltijoille viiden arkipäivän kuluessa liikkeellelaskemisesta. lunastuspyyntö ja paljastaa reservien tarkastuksen tulokset käyttäjille.

Hongkongissa puolestaan ​​käydään julkista kuulemista stabiileista kolikoista, ja se pyrkii ottamaan käyttöön sääntelyn ensi vuonna.

Alue on lämpenemässä yhä enemmän kryptovaroihin huolimatta Kiinan laajemmasta kryptonvastaisesta painostuksesta, joka kielsi bitcoin-kaupan ja louhinnan vuonna 2021.

Hongkongin arvopaperi- ja futuurikomissio eli SFC käynnisti digitaalisen omaisuuden yrityksille rekisteröintijärjestelmän aiemmin tänä vuonna, ja siinä on selkeät säännökset kryptopörsseille ja rahastoille.

Toistaiseksi vain kahdelle yritykselle, OSL Digitalille ja Hash Blockchainille, on myönnetty lisenssi.

Yhdistyneet arabiemiirikunnat on noussut suosituksi tukikohtaksi fintech-sektorille laajemminkin, koska siellä ei ole henkilökohtaista tuloveroa, joustavaa viisumipolitiikkaa ja kilpailukykyisiä kannustimia kansainvälisille yrityksille ja työntekijöille.

Vuonna 2022 pyrkiessään johtamaan virtuaaliomaisuussektoria Lähi-idässä ja Afrikassa Dubai – Arabiemiirikuntien väkirikkain kaupunki – käynnisti VARAn tai Virtual Asset Regulatory Authority.

"Dubai ja Yhdistyneet arabiemiirikunnat ovat luoneet suotuisat olosuhteet kryptovaluuttayrityksille tarjoamalla erityisiä vyöhykkeitä ja ohjeita kryptokaupankäynnille", Perry sanoi.

Blockchain-analytiikkayritys Chainalysis huomauttaa, että Yhdistyneiden arabiemiirikuntien sääntelijät olivat varhaisessa vaiheessa ottaneet kryptovaluuttoja käyttöön, ja Dubai johti syytöstä, kun se käynnisti blockchain-strategia vuonna 2016.

"Sittemmin Yhdistyneiden arabiemiirikuntien sääntelyviranomaiset ovat pysyneet alan eturintamassa", Chainalysis-raportin mukaan.

Kaksi vuotta myöhemmin, vuonna 2018, Abu Dhabi Global Market loi maailman ensimmäisen kryptovaluuttojen sääntelykehyksen edistääkseen innovaatioita ja suojellakseen samalla kuluttajia.

Aiemmin tänä vuonna Yhdistyneet arabiemiirikunnat hyväksyivät lisää kryptosäännöksiä liittovaltion tasolla jotta VARA:n kaltaisten sääntelijöiden on helpompi valvoa alaa ja ylläpitää talousvapaita vyöhykkeitä.

Lähdekoodi

#Yhdysvallat #Yhdysvallat #toimet #huippu #poliisi #setting #crypto #standards #world

• SEO-pohjainen sisällön ja PR-jakelu. Vahvista jo tänään.
• PlatoData.Network Vertical Generatiivinen Ai. Vahvista itseäsi. Pääsy tästä.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Tietoa laajennettu. Pääsy tästä.
• PlatoESG. hiili, CleanTech, energia, ympäristö, Aurinko, Jätehuolto. Pääsy tästä.
• PlatonHealth. Biotekniikan ja kliinisten kokeiden älykkyys. Pääsy tästä.
• Lähde: https://cryptoinfonet.com/regulation/united-states-acts-as-top-cop-setting-the-crypto-standards-for-the-world/