Degen Farming et Yield Farms avec plus de 1,000% APY

Singons ensemble dans la folie DeFi.

La finance décentralisée est géniale - aucune gouvernance centrale ne signifie que les gens peuvent inventer et créer tout ce que leur imagination leur permet. Et ils le font ! Les applications DeFi apparaissent en grande quantité, même s'il semble que nous entrons dans un marché baissier de la crypto en général. Dans ce texte, je vais couvrir l'agriculture de rendement, l'agriculture dégénérée et comment commencer si vous êtes assez courageux/stupide pour le faire.

Le concept derrière l'agriculture de rendement jes simple : fournir de la liquidité pour une partie des jetons, pour recevoir une petite récompense à chaque fois que quelqu'un effectue une transaction sur cette paire. Vous pouvez aller aux goûts de Uniswap (ETH), Échange de sushis (plusieurs blockchains), échange de crêpes (BNB) ou Échange rapide (Polygone), cliquez sur Liquidité et ajoutez deux jetons en proportion égale en termes de valeur, par exemple 250 $ et 0.1 ETH, si ETH se négocie pour 2,500 XNUMX $ à ce moment-là.

Vous recevrez des frais sur les transactions entre l'ETH et l'USD (insérez ici l'une des pièces stables : USDC, DAI, USDT, etc.), mais ce n'est pas tout. Vous recevrez également un jeton de pool de liquidité (jeton LP) qui indique quelle est votre part du pool de liquidité parmi toutes les liquidités fournies. Vous pouvez maintenant prendre ce jeton LP et le miser sur l'une des fermes de rendement. Le jalonnement signifie ici déposer dans un contrat intelligent régi par une ferme particulière. Cela vous donnera un rendement supplémentaire de la ferme et c'est ce qu'est vraiment l'agriculture de rendement : jalonnement de jetons LP.

La seule chose que vous remarquez assez rapidement est : les incitations à l'agriculture de rendement sont assez élevées ! La capture d'écran ci-dessus montre un APR de 55% pour la paire CAKE-BNB, le jeton natif PancakeSwap et le jeton natif Binance, ce qui est extraordinairement élevé dans le monde normal. Cependant, il est si élevé pour une raison.

L'agriculture de rendement peut conduire à perdre 100 % du capital. La principale raison à cela est de se retrouver avec des jetons moins populaires et moins liquides. C'est aussi pour cela qu'il existe des fermes à rendement dégénéré.

Je considère une ferme degen comme toute ferme de rendement qui donne vraiment aux participants plus de 100 % d'APY. Vous pourriez bien sûr affirmer que 100% est encore relativement sûr, que 500% est le moment où vous devez être prudent, mais il est vraiment difficile de donner une limite précise.

L'agriculture dégénérée est une agriculture pour les dégénérés qui sont prêts à tout perdre ou à doubler l'argent en quelques jours. Comment cela fonctionne généralement, c'est qu'une nouvelle ferme est annoncée avec un jeton natif, appelons-le DEGEN, qui se négocie par exemple pour 1 USDC au début (= 1 $). La ferme de rendement DEGEN paie plus de 2,000 2% par an pour le jalonnement de jetons LP de DEGEN-USDC - et vous les recevez en jetons DEGEN. Ainsi, les gens achètent un jeton DEGEN pour le mettre dans le pool sur xxxSwap, puis jalonnent le jeton LP sur la ferme DEGEN. Ce qui se passe dans la phase initiale, c'est que le prix du DEGEN augmente à mesure que la demande augmente. De plus, les premiers joueurs jalonnant DEGEN-USDC LP reçoivent déjà leurs DEGEN gratuits récoltés dans la ferme et commencent à encaisser, en vendant des DEGEN gagnés, ce qui, après 3 à 2 jours, peut s'élever essentiellement au montant de DEGEN qu'ils ont acheté en premier lieu. Ils ont déjà un profit de 10x à 0x avec des jetons DEGEN qui augmentent et en plus des récompenses de jalonnement, alors ils retirent des liquidités de la ferme et commencent à vendre tous leurs jetons DEGEN. Cela fait que le prix de DEGEN cesse d'augmenter, d'autres personnes le remarquent et commencent à vendre de panique, puis en quelques heures, la ferme DEGEN implose, laissant DEGEN valant essentiellement XNUMX $.

Habituellement, il faut environ une semaine pour que tout le scénario se produise. Et c'est le scénario optimiste - vous pouvez être endurci par les développeurs qui ont vendu tous leurs jetons avant même le début de l'agriculture de rendement. Alors oui, c'est assez risqué.

Si vous n'avez pas peur de tout perdre et que vous voulez avoir un aperçu de cet ouest sauvage de DeFis, alors dirigez-vous vers TapisDoc. RugDoc est un site construit par passion pour DeFis et l'agriculture de rendement qui audite le code de contrat intelligent des nouvelles fermes, en essayant d'analyser les risques potentiels. Cependant, même une ferme à faible risque à RugDoc signifie qu'il vous reste en gros 1 à 2 semaines avant que la ferme n'implose. Il est rare que la ferme survive davantage. C'est là que nous arrivons à Iron Finance

Iron Finance a été le DeFi à la croissance la plus rapide, vivant à la fois sur Binance Smart Chain et Polygon (blockchain Ethereum layer 2). À un moment donné, il transportait plus de 2 milliards de dollars en valeur verrouillée, et le lendemain, il a implosé, la valeur de TITAN, le jeton natif du fer, passant de 60 $ à presque zéro. Pourquoi?

Sans entrer dans toute la discussion, vous pouvez lire leur post-mortem ici, il semble que la principale raison était que le mécanisme des contrats intelligents ne fonctionnait pas correctement. IRON était censé être une pièce algorithmique stable, semi-arrimée à l'USDC (donc fondamentalement d'une valeur de 1 $ toujours), qui émettait ou brûlait des jetons TITAN pour stabiliser son prix. TITAN était censé avoir un approvisionnement total de 1 milliard, mais il est passé à 27,805 2 milliards, ce qui a été noté par les baleines et a provoqué une vente de panique, faisant tout tomber. XNUMX milliards de dollars ont pratiquement disparu en une journée.

Si vous souhaitez regarder une analyse plus approfondie, regardez cette vidéo :

Quoi qu'il en soit, tout cela pour dire que l'agriculture de rendement est risquée, l'agriculture de rendement dégénérée est à la limite de la stupidité et du courage.

Ce poste n'était certainement pas un conseil financier. Il est principalement destiné à fournir des informations et à documenter le grand espace que nous construisons tous ensemble : des applications décentralisées et des contrats intelligents tout le long !

Pour terminer, voici mon NFT représentant TITAN FALL :

J'espère que vous avez apprécié mon texte sur l'agriculture à rendement dégénératif !

Je prévois de visiter plus de sujets sur la blockchain, alors restez à l'écoute. Vous pouvez également visiter :

Bonne expérimentation !

Source: https://pchojecki.medium.com/degen-farming-and-yield-farms-with-over-1-000-apy-594dff5670ae?source=rss——-8—————–cryptocurrency