Comment les prêteurs hypothécaires peuvent déverrouiller les données et aider à combler le déficit de logement

L'accession à la propriété est sans aucun doute le moteur le plus important de la richesse générationnelle en Amérique.

Cependant, face à une nouvelle incertitude économique, elle est désormais loin d'être garantie pour la génération actuelle d'acheteurs. La génération Y constitue le plus grand groupe démographique d'acheteurs de maisons, mais représente le taux de propriété le plus bas de toutes les générations.

Il y a encore une gueule de bois de la crise financière de la fin des années 2000 et le crédit hypothécaire reste serré, et maintenant la cote de crédit d'un emprunteur est l'un de ses plus grands obstacles à l'obtention d'un prêt immobilier.

Un grand nombre d'Américains sont considérés comme "crédit invisible", ce qui signifie que leur dossier de crédit est mince ou inexistant. Si les prêteurs continuent de s'appuyer sur les mêmes évaluations des risques de données utilisées il y a 20 ans, les chances des emprunteurs de se voir refuser un prêt hypothécaire ne feront qu'augmenter.

Élargir la caisse de crédit pour défendre les personnes sous-bancarisées

Alors que l'offre de logements recommence à augmenter face à la hausse des taux hypothécaires, la concurrence pour le logement demeure intense. L'accès rapide au capital est plus que jamais une priorité pour les acheteurs. Pourtant, en 2020, 70 % des prêts hypothécaires approuvés ont été accordés à des emprunteurs dont la cote de crédit était d'au moins 760. Cette tendance continue d'exclure davantage de personnes du marché, en particulier les jeunes acheteurs d'une première maison qui ont traditionnellement une cote de crédit faible ou nulle, malgré un solide historique de revenus et de paiements.

Dans cet environnement, il est essentiel que nous élargissions la définition du crédit digne de risque pour évaluer d'autres facteurs fortement corrélés à la capacité de remboursement, qui peuvent se situer en dehors de la méthodologie traditionnelle de notation du crédit. Par exemple, une personne ou une famille dont le revenu et la participation au marché du travail sont constants d'une année à l'autre, ainsi que des paiements de loyer à temps et un faible fardeau de la dette, devraient être davantage pris en compte.

Les prêteurs de petite et moyenne taille sont à l'origine de plus de 40 % de tous les prêts immobiliers aux États-Unis, et les banques communautaires sont la seule présence bancaire dans un comté américain sur cinq selon Brookings, offrant à des millions de personnes un accès aux services financiers essentiels. En tirant parti de leurs propres actifs, ces prêteurs locaux ont le pouvoir de créer des produits de prêt plus inclusifs que les grands concurrents. Ces offres peuvent répondre à un plus large éventail d'exigences des emprunteurs, mieux refléter les besoins des communautés locales et atteindre les segments mal desservis du marché.

Les prêteurs locaux ont également tendance à proposer une large gamme de prêts spécifiquement adaptés aux niches démographiques, telles que les populations militaires et rurales. La Willamette Valley Bank, par exemple, propose des prêts FHA, USDA et VA, ainsi que d'autres prêts de « portefeuille » spécialisés. Offrir des prêts hypothécaires spécialisés signifie que ces prêteurs locaux ont tendance à approuver plus d'emprunteurs que leurs concurrents plus importants, même pour les candidats dont le crédit n'est pas parfait.

Les données de la Home Mortgage Disclosure Act (HMDA) montrent que les petites banques ont refusé les demandes de prêt hypothécaire à moins de la moitié du taux des grandes banques (7.4 % contre 17.2 %). Parmi ces demandes, seulement 2.6 % ont été refusées en raison du crédit, ce qui représente à nouveau moins de la moitié du taux (5.7 %) dans les grandes banques.

Responsabiliser les prêteurs locaux

Le taux d'accession à la propriété aux États-Unis est régulièrement sous pression depuis l'arrivée de la génération Boomer sur le marché et devrait encore baisser d'ici 2040, selon l'Urban Institute. Cela ne fera qu'exacerber les inégalités de richesse existantes sur le marché pour les acheteurs de maison déjà confrontés à d'importants obstacles à l'accès.

Les prêteurs locaux ont les relations, la flexibilité financière et les données nécessaires non seulement pour débloquer, mais aussi pour transformer l'accès au marché pour un plus large éventail de besoins des emprunteurs. En tirant parti de leurs propres informations sur les données associées à des relations clients de longue date, les prêteurs locaux peuvent établir une meilleure compréhension des profils des emprunteurs et des réalités financières.

Pourtant, 32 % des prêteurs de petite et moyenne taille déclarent que la correction des inexactitudes, des incohérences et des doublons dans les données des emprunteurs est l'un des plus grands défis auxquels ils sont confrontés cette année. Exploiter correctement ces connaissances permettra aux prêteurs de créer ensuite des produits hypothécaires meilleurs, plus créatifs et inclusifs et de servir un tout nouveau segment du marché.

Il est également important que les prêteurs identifient les parties de leur processus hypothécaire existant qui créent plutôt que de supprimer des obstacles pour les emprunteurs. Par exemple, les emprunteurs à faible revenu peuvent avoir des sources de revenus plus complexes provenant de plusieurs emplois, y compris des revenus 1099.

La technologie peut prendre en charge l'agrégation et la consolidation de l'image complète des revenus d'un emprunteur avant que le prêt ne soit soumis à la souscription. En tirant parti de leur technologie, les prêteurs peuvent injecter de la transparence, de l'équité et de l'efficacité dans l'ensemble du processus hypothécaire.

De même, une meilleure technologie peut prendre en charge des rapports HMDA plus robustes, permettant une élaboration des politiques nettement meilleure à Washington DC. En vertu de la HMDA, les prêteurs hypothécaires sont tenus de divulguer publiquement les informations sur les prêts hypothécaires. Cependant, depuis leur promulgation en 1975, les questions liées à la HMDA ont suscité de faibles taux de réponse, car de nombreux emprunteurs ne croient pas que leurs réponses seront traitées équitablement ou peuvent augmenter leurs chances de se voir refuser un prêt. Sans accès à ces informations précieuses sur les données, les décisions politiques sont prises sur des ensembles de données plus limités, qui peuvent ne pas fournir une image complète du marché.

De la baisse des coûts de clôture aux attentes de crédit recadrées, les prêteurs locaux éliminent les obstacles courants à l'accès. Cependant, pour aider à améliorer encore la voie vers l'accession à la propriété pour les communautés mal desservies à travers le pays, les prêteurs locaux doivent être habilités à exploiter leurs données et à étendre leur portée pour établir des relations de confiance avec des groupes plus diversifiés d'acheteurs de maisons.