Qu'est-ce que le trading de gré à gré (OTC) ? Quels sont les avantages et les inconvénients du trading de crypto OTC ?

Le commerce de gré à gré (OTC) est utilisé par les investisseurs traditionnels depuis de nombreuses années et n'a que récemment pris de l'importance dans le domaine des investissements cryptographiques. Le commerce de gré à gré (OTC) est utilisé par les investisseurs traditionnels depuis de nombreuses années et n'a que récemment pris de l'importance dans le domaine des investissements cryptographiques.

Depuis le lancement de la première plate-forme crypto OTC par Circle en 2014, l'industrie a assisté à un changement d'intérêt marqué des échanges commerciaux vers les bureaux OTC. Il est difficile de quantifier l'étendue de la transition étant donné que les transactions cryptographiques OTC se déroulent à huis clos. Cependant, Circle fait allusion à un volume d'échanges de crypto-monnaies de gré à gré par jour deux à trois fois supérieur à celui des échanges cryptographiques réguliers. Par exemple, en 2018, Bloomberg a signalé que les transactions OTC quotidiennes s'élevaient à environ 30 milliards de dollars américains, tandis que les chiffres correspondants pour le commerce d'échange de crypto-monnaies ne s'élevaient qu'à environ 15 milliards de dollars américains.

Alors que le trading de gré à gré continue de gagner en popularité dans les cercles d'investisseurs crypto, les parties prenantes se demandent ce qu'implique le trading OTC, comment les traders OTC en bénéficient exactement et, surtout, quels sont les risques possibles. Lisez à l'avance pendant que nous décomposons tout ce que vous devez savoir.

Qu'est-ce que le trading OTC ?

Un marché de gré à gré est un marché décentralisé, où les échanges ont lieu directement entre les deux parties impliquées - dans ce cas, les commerçants de crypto et les teneurs de marché. Il ne nécessite la présence d'aucun intermédiaire (contrairement à un échange cryptographique). Bien que quelques courtiers cryptographiques de gré à gré aient été en activité il y a quelques années, la situation est totalement différente maintenant. Non seulement il existe de nombreux courtiers en crypto, mais les principales bourses ont également installé leurs propres bureaux OTC pour tirer le meilleur parti du flux d'actifs numériques dans le secteur. D'après les rapports, l'Amérique du Nord et l'Asie enregistrent les activités de cryptographie OTC les plus élevées au monde.

Il va sans dire qu'il existe d'innombrables avantages du trading OTC crypto qui l'ont récemment mis au premier plan, mais avant d'approfondir, soulignons quelques éléments clés du secteur OTC.

Qui préfère les échanges cryptographiques de gré à gré ?

Les bureaux Crypto OTC sont des interfaces de trading lucratives pour les traders à haut volume, les institutions, les gestionnaires de fortune privés et les fonds spéculatifs. Ces acheteurs disposent d'énormes capitaux et de la capacité de négocier de gros volumes, allant souvent de 25,000 75,000 $ US à XNUMX XNUMX $ US par transaction. Pour le commerce OTC, ces limites de transaction sont généralement fixées par le courtier en crypto-monnaie OTC.

Les mineurs de crypto, d'autre part, sont les principaux vendeurs dans le domaine commercial Over-the-Counter.

Divers canaux de commerce de crypto OTC

Le commerce de gré à gré peut actuellement être effectué via différents canaux. Ceux-ci inclus -

• Un courtier en crypto-monnaie OTC – Ils servent souvent d'intermédiaires pour mettre en relation acheteurs et vendeurs via la bonne plateforme.
• Salons de chat publics – Il est facile pour les acheteurs et les vendeurs de crypto de se trouver via les salles de discussion via Telegram, Skype, LinkedIn, le relais Internet Chat, les salles de discussion spécifiques aux courtiers, etc.
• Guichets automatiques – Les commerçants de gré à gré utilisent également des guichets automatiques cryptographiques pour régler des transactions individuelles.
• Échangez des bureaux OTC – De nombreux échanges cryptographiques exécutent des bureaux OTC distincts pour faciliter les transactions en vrac.

Les avantages et les inconvénients du trading OTC de crypto-monnaie

Grâce au marché crypto Over-the-Counter, les investisseurs professionnels peuvent effectuer des transactions en vrac en privé sans glissement de prix. C'est la principale raison pour laquelle les investisseurs institutionnels se tournent vers les bureaux de gré à gré, sans parler de leur préférence pour le plus grand professionnalisme, la discrétion et l'exécution au meilleur prix que ces plateformes offrent. Jetons un coup d'œil aux compétences de base et aux lacunes importantes du trading OTC de crypto-monnaie.

Positifs

• En règle générale, les transactions via des plates-formes cryptographiques de gré à gré fournissent une liquidité importante, compte tenu de la demande croissante des niveaux institutionnels. Les échanges crypto ne répondent pas à ces exigences de liquidité. Cela donne une impulsion supplémentaire à la croissance du commerce de gré à gré, ce qui nous amène au point suivant.
• Ces plates-formes permettent aux utilisateurs d'échanger des volumes plus importants d'actifs cryptographiques en une seule fois. Alors que les échanges cryptographiques ont des limites d'échange prohibitives pour chaque transaction cryptographique, il n'y a pas de tels plafonds posés par les bureaux crypto OTC.
• Comme les transactions de gré à gré se déroulent de manière privée sans aucune tenue de registre, les transactions en gros maintiennent les prix du marché de la cryptographie inchangés.
• Ils ne limitent pas les investisseurs à une forme particulière de devise. Tous les bureaux OTC prennent en charge les transferts crypto-crypto et crypto-to-fiat, tandis que de nombreux échanges ne prennent toujours pas en charge les devises fiduciaires.
• Ils présentent des risques de piratage plus faibles (assure une plus grande sécurité grâce à la vérification du client) par rapport aux échanges traditionnels.
• Ils impliquent des réponses rapides et des règlements de transactions plus rapides par rapport aux transactions basées sur les échanges.
• Ils prennent en charge des jetons rares qui ne peuvent pas être échangés via des plateformes de cryptographie conventionnelles.
• Ils conviennent aux ICO qui recherchent une conversion crypto-fiat des revenus de leur projet.
• Ils fournissent des services personnalisés aux clients, ce qui est impensable dans le cas des échanges cryptographiques.

Inconvénients

L'industrie de la cryptographie doit cependant encore relever certains défis si elle souhaite tirer le meilleur parti du trading OTC. Voici quelques-uns d'entre eux.

• Les transactions cryptographiques de gré à gré sont privées. Il est difficile de filtrer correctement les contreparties pour s'assurer qu'il n'y a pas de blanchiment illégal de fonds.
• Comme le trading OTC de crypto-monnaie n'est pas réglementé, les risques de règlement sont ici plus élevés que dans le cas des échanges traditionnels. Les transactions se font uniquement sur la base de la confiance. Les accords signés ne sont que de simples formalités et ne garantissent jamais le paiement.
• L'absence ou la limitation des solutions de conservation entraîne également des risques opérationnels.
• Sans une méthode de tenue de dossiers partagée, la vérification et le comptage des données pour une future analyse de marché deviennent difficiles à réaliser.

La pertinence de la Blockchain

La plupart des inconvénients du commerce de gré à gré discutés ici sont dus à l'absence de transparence et d'automatisation, qui, avec un logiciel OTC futuriste, peuvent facilement être surmontés. L'automatisation des plates-formes OTC avec un logiciel de pointe en vente libre signifierait -

• Services d'authentification client via KYC, AML, 2FA automatisés.
• Sécurisation des transactions privées grâce à des signatures numériques.
• Règlements rapides et remplissage automatique de la cryptographie en fonction des besoins des clients.
• Suivi des rapports avancés pour tous les clients.
• Un grand livre de comptes partagé et transparent auquel tous les commerçants peuvent accéder et utilisé à des fins de référence et d'analyse de marché futures.

Les plateformes de chiffrement de gré à gré notées automatisent leurs interfaces pour fournir les services les plus fiables à leurs clients. À l'avenir, la blockchain fournira des bureaux OTC hautes performances avec une sécurité de niveau institutionnel pour améliorer encore l'expérience de trading cryptographique de gré à gré.

Citations:

1. Cercle, " Crypto OTC Trading et Stablecoins : pourquoi les participants au marché institutionnel choisissent de plus en plus l'USDC», 19 janvier 2021.
2. NASDAQ, "Comment fonctionne réellement le trading de crypto OTC ?», 17 mai 2021.
3. Coinsbit, "Livre blanc, Coinsbit OTC Exchange, plateforme d'échange d'espèces.», 2020.
4. Nezamaikin, Valery N., & Zbirovskaya, Elena P., "Défis contemporains du trading OTC d'actifs numériques" ; Atlantis Press, 2019.
5. Finder, "Le trading de crypto-monnaie OTC expliqué" ; 3 juin 2019.

Source : https://blog.ionixxtech.com/what-is-over-the-counter-otc-trading-what-are-the-pros-cons-of-otc-crypto-trading/