Vous pouvez échanger des crypto-monnaies de différentes manières, et vous avez probablement entendu parler de termes tels que "shorting" Bitcoin, trading sur marge crypto ou trading avec effet de levier. Ce sont toutes des façons différentes de se référer à la même pratique - le trading à effet de levier - mais la manière interchangeable dont elles sont utilisées peut rendre un peu difficile la compréhension de son fonctionnement.
Trading sur marge de crypto-monnaie n'a pas besoin d'être compliqué, et ce guide l'explique en termes plus simples. Tout d'abord, il est important de noter que le marché des crypto-monnaies est très volatil. Les fluctuations de prix des différentes pièces sur le marché permettent aux traders de réaliser des bénéfices sur les marchés baissiers et haussiers grâce au trading sur marge Bitcoin.
Alors, qu'est-ce que la crypto-monnaie de trading sur marge, et comment fonctionne le trading sur marge crypto ?
Qu'est-ce que le trading de marge cryptographique?
Tenter de déchiffrer le monde compliqué du trading sur marge crypto peut rapidement submerger un trader inexpérimenté. Si vous avez déjà effectué une recherche rapide sur le fonctionnement du trading sur marge Bitcoin, vous avez probablement reçu un énorme glossaire de termes tels que l'effet de levier, le prix de liquidation, les appels de marge, la vente à découvert, etc.
Les bases du trading sur marge Bitcoin sont relativement simples, nous allons donc réduire le bruit. En termes simples, un échange de crypto-monnaie ou de marge Bitcoin permet aux commerçants «d'emprunter» des fonds afin d'accéder à un pouvoir d'achat accru et d'ouvrir des positions bien plus importantes que le solde «réel» de leurs comptes d'échange.
Le trading sur marge cryptographique est une pratique commerciale qui permet aux traders d'obtenir une plus grande exposition à un actif spécifique en empruntant des capitaux à d'autres traders sur une bourse ou à la bourse elle-même. Contrairement au trading régulier dans lequel les traders utilisent leur propre capital pour financer les transactions, le trading sur marge permet aux traders de multiplier le montant du capital qu'ils sont capables de négocier.
Le trading sur marge est aussi souvent appelé trading à effet de levier – le « levier » est le montant par lequel un trader est capable de multiplier sa position. Un trader sur marge qui ouvre une transaction avec un effet de levier de 100X, par exemple, multipliera par 100 son exposition et son profit potentiel.
Le trading sur marge sonne bien à première vue - la possibilité de multiplier les bénéfices par 100 retiendrait l'attention de n'importe quel trader. Il y a cependant un inconvénient au trading sur marge de Bitcoin. L'utilisation de l'effet de levier dans le trading Bitcoin pour amplifier votre position augmente également le risque.
Pouvez-vous tout perdre lors du trading sur marge de Bitcoin ? Si vous êtes capable de multiplier vos bénéfices par 100X, cela signifie-t-il que vous pourriez potentiellement devoir un échange 100X vos pertes ?
Heureusement, l'augmentation du risque lors du trading sur marge de la crypto-monnaie n'est pas proportionnelle à l'effet de levier. Par exemple, trader avec un effet de levier de 100X ne multipliera pas vos pertes par 100 - il n'est généralement pas possible de perdre plus que ce que vous avez initialement engagé dans une transaction, bien que les pertes puissent théoriquement dépasser les actifs engagés dans des scénarios spécifiques.
Le trading sur marge est populaire sur les marchés des marchés plus lents et à faible volatilité tels que le marché Forex, mais est devenu extrêmement populaire sur le marché des crypto-monnaies en évolution rapide.
Comment fonctionne le trading de marge cryptographique?
Le trading à effet de levier Bitcoin fonctionne relativement simplement à un niveau fondamental. Un commerçant donne à l'échange un peu de capital en échange de beaucoup de capital avec lequel négocier et risque tout pour avoir l'opportunité de réaliser un profit important.
Afin de négocier sur marge, un trader doit fournir un dépôt initial pour ouvrir une position, appelé «marge initiale», et doit détenir un montant spécifique de capital sur son compte pour maintenir la position, appelé «marge de maintien». .”
Différents échanges de crypto-monnaie, y compris Binance, offrent différents niveaux d'effet de levier. Certaines bourses offrent un effet de levier de 200X, ce qui permet aux traders d'ouvrir une position 200 fois la valeur de leur dépôt initial, tandis que d'autres limitent l'effet de levier à 20X, 50X ou 100X.
La terminologie utilisée pour définir l'effet de levier peut différer d'une plateforme à l'autre. Certaines bourses sur le marché Forex, par exemple, feront référence à l'effet de levier 100X comme un effet de levier 10:1. L'effet de levier est généralement désigné par l'ancienne terminologie «X» dans l'écosystème de trading de crypto-monnaie. L'effet de levier 100X est identique à l'effet de levier 100:1.
Si vous ouvrez une transaction sur marge avec une bourse de crypto-monnaie, le montant du capital que vous déposez pour ouvrir la transaction est détenu en garantie par la bourse. Le montant que vous pouvez exploiter lorsque vous négociez sur marge dépend des règles imposées par la bourse sur laquelle vous négociez et de votre marge initiale.
Être court contre être long
Lorsque vous ouvrez une position de trading sur marge crypto, vous aurez le choix entre "prendre court" et "prendre long".
Une position longue est prise par un trader qui anticipe que le prix d'un actif numérique va augmenter. Faire court, ou « court-circuiter », est le contraire. Un trader ouvrira une position courte s'il pense qu'un actif numérique va perdre de la valeur. Le court-circuit est souvent utilisé par les commerçants qui cherchent à profiter de la baisse des prix des crypto-monnaies.
Il est important de noter que la bourse sur laquelle vous négociez détiendra une garantie pour le capital que vous empruntez lors du trading sur marge. Si vous réussissez à clôturer une position avec un profit, la bourse libérera la crypto-monnaie que vous avez déposée pour ouvrir la position, ainsi que tous les bénéfices.
Cependant, si vous réalisez une perte lors du trading sur marge, la bourse clôturera automatiquement votre transaction et « liquidera » votre position. Cela se produit lorsque le prix de l'actif sur lequel vous spéculez atteint un seuil spécifique, appelé « prix de liquidation ».
Appels de marge contre liquidation
Lorsque vous empruntez de l'argent à une bourse afin d'échanger des Bitcoins ou toute autre crypto-monnaie avec marge, la bourse qui fournit le capital maintient un certain nombre de contrôles en place afin de minimiser les risques. Si vous ouvrez une transaction et que le marché évolue contre vous, il est possible que la bourse demande des garanties supplémentaires afin de sécuriser votre position ou de fermer la position de force.
Lorsque cela se produit, l'échange est susceptible de vous frapper avec un appel de marge. Un appel de marge se produit lorsque la valeur de l'actif dans une transaction sur marge tombe en dessous d'un point spécifique. La bourse qui finance le trading sur marge demandera des fonds supplémentaires au trader afin de minimiser les risques. La plupart des échanges informeront les commerçants par e-mail, mais il est important de surveiller activement vos niveaux de marge.
Si le niveau de marge d'une position devient trop précaire, un échange est susceptible de liquider la position - c'est ce qu'on appelle le niveau de liquidation de la marge ou le prix de liquidation. La liquidation se produit lorsqu'une bourse ferme automatiquement une position afin de s'assurer que le seul capital perdu est le capital déposé par le trader qui a ouvert la position.
Supposons qu'un trader ouvre une position longue 2: 1 lorsque le prix du Bitcoin est de 10,000 10,000 $. Le coût de la position est de 10,000 5,000 $, mais le trader a emprunté 10,000 XNUMX $ supplémentaires à la bourse. Le prix de liquidation de la position est donc de XNUMX XNUMX $ - à ce niveau de prix, le trader a perdu sa garantie initiale de XNUMX XNUMX $ et est donc liquidé par l'échange.
Pourquoi devriez-vous utiliser le commerce sur marge ?
Le trading sur marge permet aux traders confiants d'ouvrir des positions qui sont potentiellement beaucoup plus rentables qu'ils ne pourraient autrement y accéder. Une position fermée avec succès à un effet de levier de 100X, par exemple, rapportera 100 fois plus de profit qu'une position ouverte via une transaction "normale".
Le trading sur marge du Bitcoin et d'autres crypto-monnaies permet également aux traders stratégiques de générer des bénéfices dans un marché baissier en ouvrant des positions courtes. Un trader qui anticipe une baisse importante des prix, par exemple, pourrait potentiellement engager une partie de son portefeuille dans une position courte afin de générer un profit qui compense la perte potentielle subie par une baisse importante des prix - en cas de clôture réussie.
Échanges cryptographiques offrant un trading sur marge
Choisir la meilleure plateforme de trading à effet de levier bitcoin peut être un processus difficile - il existe aujourd'hui de nombreux échanges de crypto-monnaie en ligne qui offrent un trading à effet de levier. Le trading sur la plateforme de trading de crypto à effet de levier le plus élevé n'est pas toujours la meilleure option. Il existe un certain nombre de facteurs importants qui doivent être pris en compte lors de la sélection des échanges cryptographiques sur marge.
Différentes bourses offrent différents niveaux de disponibilité de l'effet de levier. Certains échanges Bitcoin de marge, tels que PrimeXBT, offrent un effet de levier jusqu'à 100X. Les taux d'intérêt offerts par le trading à effet de levier sont un autre facteur essentiel - en fonction de la durée et de l'effet de levier de votre position, vous pouvez finir par payer des taux d'intérêt extrêmement élevés.
BitMax, par exemple, est un échange de crypto-monnaie très populaire qui offre un trading à effet de levier allant jusqu'à 100X avec des taux d'intérêt variables - l'une des plateformes de trading Bitcoin en ligne à plus fort effet de levier. Les taux d'intérêt offerts par BitMax peuvent être aussi bas que 3.65% par an, ou 0.01% par jour, ce qui est un taux très favorable pour les positions à court terme.
Certains traders sur marge utilisent des types d'ordres complexes afin de prendre des bénéfices progressivement ou de mettre en place des stop loss, ce qui minimise le risque de liquidation. Certains échanges cryptographiques sur marge peuvent offrir moins d'options de type de commande que d'autres. ByBit, un autre échange de crypto trading sur marge qui offre un effet de levier jusqu'à 100X, met à la disposition des traders un large éventail de types d'ordres complexes pour créer des stratégies efficaces de gestion des risques lors du trading sur marge de crypto-monnaie.
Il est également important de prendre en compte les options de financement et de support fiat disponibles lors du trading sur marge. CEX.io est l'un des rares échanges de crypto-monnaie réputés qui offrent à la fois le trading sur marge crypto et les dépôts fiduciaires, ce qui permet de financer ou de retirer d'un compte par virement bancaire ou paiement par carte de crédit.
Les exigences KYC et AML peuvent affecter la disponibilité des options d'échange de crypto à effet de levier dans votre emplacement spécifique. La loi américaine sur les valeurs mobilières peut empêcher les commerçants basés aux États-Unis de tirer parti du trading de crypto sur certaines plateformes, il est donc important de vérifier quelles plateformes sont disponibles dans votre localité. Coinbase est un exemple d'échange de marge cryptographique populaire pour les commerçants américains.
Comment utiliser Margin Trade Crypto
Comprendre comment tirer parti de la cryptographie commerciale peut être quelque peu compliqué pour les nouveaux commerçants. Nous allons procéder à la décomposition du processus de création d'une position Bitcoin à effet de levier. Dans cet exemple, nous allons démontrer les étapes impliquées dans l'ouverture d'une position Bitcoin à effet de levier sur PrimeXBT.
Les étapes impliquées dans ce processus sont :
- Inscription
- Financement
- Navigation et aperçu de l'écran commercial
- Ouverture d'un poste
1. S'inscrire
La première étape pour apprendre à tirer parti du commerce de bitcoins consiste à créer un compte avec PrimeXBT. Vous devrez accéder à l'échange PrimeXBT site de NDN Collective et terminez le processus d'inscription pour créer un compte.
Après avoir confirmé votre adresse e-mail et votre pays de résidence, vous êtes prêt à approvisionner votre compte.
2. Dépôt
Avant de pouvoir commencer à trader sur PrimeXBT, vous devrez approvisionner votre compte afin d'avoir le capital pour ouvrir une position. Le processus d'intégration de PrimeXBT vous invitera à effectuer un dépôt via Bitcoin :
PrimeXBT offre aux commerçants la possibilité d'approvisionner leurs comptes via un dépôt Bitcoin ou via un achat par carte de crédit. Le financement de votre compte par carte de crédit est presque instantané, mais entraîne des frais plus élevés que le financement de votre compte via Bitcoin.
Une fois que vous avez financé votre compte, vous devrez accéder à l'onglet "Récapitulatif du compte" dans la barre latérale de votre compte PrimeXBT et financer votre compte de trading - il s'agit d'un transfert interne instantané qui déplace Bitcoin de votre portefeuille vers votre compte de trading actif. .
3. Navigation et aperçu de l'écran de négociation
Après avoir financé votre compte de trading, il est temps d'accéder à la fenêtre de trading en cliquant sur "Trader" dans la barre de navigation supérieure. Vous serez présenté avec la fenêtre commerciale. Sélectionnez la paire BTC/USD en haut de la liste des paires de devises et cliquez sur « Échanger ».
Vous serez présenté avec la fenêtre de commande à travers laquelle vous créerez votre position.
4. Saisie des détails du poste
La fenêtre de commande vous permettra de définir les paramètres de votre commande. Vous devrez sélectionner le type d'ordre marché, limite, stop ou OCO et entrer les détails de la position que vous souhaitez prendre. Gardez à l'esprit que PrimeXBT utilise un effet de levier 100X.
Dans cet exemple, nous allons ouvrir une position de 1 BTC, qui nécessitera 0.01002362 BTC pour s'ouvrir. Il est conseillé d'entrer un prix stop-loss à ce stade afin de minimiser le risque de liquidation. Si vous souhaitez prendre une position longue, vous devrez créer un ordre « d'achat ». Si vous souhaitez prendre une position courte, vous devrez créer un ordre de « vente ».
Une fois que vous avez terminé votre commande, cliquez sur le bouton bleu "envoyer la commande". PrimeXBT présentera un aperçu en direct de votre commande au bas de la fenêtre de négociation. Un aperçu du compte en haut de la fenêtre de transaction indiquera le solde actuel, les capitaux propres, le PL non réalisé, la marge utilisée et la marge disponible de votre compte PrimeXBT.
Stratégies pour le trading de marge cryptographique
Le trading sur marge est généralement considéré comme une stratégie d'investissement à haut risque qui dépend fortement des mouvements du marché à court terme. Le marché des crypto-monnaies est extrêmement volatil par rapport aux marchés traditionnels des valeurs mobilières ou des changes, et comporte donc des facteurs de risque supplémentaires.
Il existe un certain nombre de pratiques et de stratégies importantes à prendre en compte avant le trading sur marge de Bitcoin ou d'autres crypto-monnaies :
- Augmentez progressivement la taille du commerce : Si vous débutez dans le trading sur marge, il est préférable de développer une solide compréhension de la pratique en commençant par des tailles de position plus petites et un effet de levier plus faible.
- Essayez-vous au trading de démonstration : Le trading sur papier, également appelé trading de démonstration, permet aux nouveaux traders de "s'entraîner" au trading dans un environnement de trading virtuel. Les plateformes de trading de démonstration ne prennent pas d'argent réel, mais elles reflètent les prix réels du marché. Le trading de démonstration offre aux nouveaux traders la possibilité de mettre leurs stratégies en action sans risquer de capital.
- Comprendre les types de commande : Les traders sur marge utilisent fréquemment des combinaisons de types d'ordres tels que stop loss ainsi que tirer profit afin de minimiser les risques et d'ouvrir des positions complexes. Ces types d'ordres peuvent aider en fixant des objectifs de profit ou de perte spécifiques et en fermant automatiquement les positions.
- Divisez votre position : Il est possible de minimiser les risques en répartissant une position en portions séparées. La création d'une échelle de niveaux de profit permet aux traders de capturer des bénéfices progressivement.
- Attention aux frais et intérêts : Les échanges de marge Bitcoin ne fournissent pas d'effet de levier pour Lorsque vous ouvrez une position à effet de levier, vous paierez des intérêts sur le capital que vous empruntez. Le trading sur marge Bitcoin et d'autres crypto-monnaies entraînent des frais continus qui peuvent rapidement réduire les bénéfices.
- Fixez-vous des objectifs clairement définis et minimisez les risques : Il est essentiel de suivre une stratégie concrète de gestion des risques lors du trading sur marge qui établit un objectif de profit clair - et de s'y tenir. Il est essentiel d'établir des niveaux de stop-loss et d'adhérer à un objectif de sortie.
- Faites attention aux facteurs fondamentaux et techniques : Les mouvements du marché de la crypto-monnaie sont en grande partie motivés par des facteurs techniques - du moins en partie en raison du nombre élevé de commerçants actifs au sein de l'écosystème de la cryptographie qui négocient sur la base d'une analyse technique. Cependant, des facteurs fondamentaux peuvent avoir un impact profond et soudain sur les prix de la cryptographie. Les changements réglementaires, les mouvements majeurs du portefeuille Bitcoin et les principaux piratages d'échange peuvent catalyser d'importants changements de prix inattendus.
Quels sont les risques du trading sur marge crypto ?
Le trading sur marge est une pratique à haut risque et à haute récompense. Il existe un certain nombre de risques propres au marché de la crypto-monnaie qui devraient être pris en compte dans toute stratégie de risque de trading crypto à effet de levier.
Le marché de la crypto-monnaie est en grande partie non réglementé par rapport aux marchés traditionnels. Il n'est pas rare d'observer à la fois des compressions courtes et longues ou des manipulations de prix dans l'écosystème de négociation de marge Bitcoin, par exemple.
Les acteurs du marché - les commerçants disposant d'un capital suffisant pour influencer l'action du marché - peuvent facilement créer des mouvements de prix opposés lorsque le nombre de positions longues ou courtes sur le marché augmente de manière significative. Les acteurs du marché sont capables de créer des conditions de marché qui forcent la liquidation de ces positions.
La nature intrinsèquement volatile du marché de la crypto-monnaie rend les transactions à long terme beaucoup plus risquées que les marchés traditionnels. Pratiquement toutes les transactions sur marge crypto consistent en des positions à effet de levier à court terme. Contrairement aux marchés traditionnels, le marché de la crypto-monnaie présente des fluctuations extrêmes à court terme qui doivent être observées de près à tout moment lors du trading sur marge de Bitcoin ou d'autres actifs numériques.
Un effet de levier plus élevé comporte un risque plus élevé. Un trader qui ouvre une position de trading crypto à fort effet de levier fonctionne avec une fenêtre de liquidation beaucoup plus étroite. Il est essentiel de calculer la quantité de mouvement de prix qui entraînerait la liquidation d'une position avant de l'ouvrir.
Heureusement, vous n'avez pas besoin d'être un physicien nucléaire ou d'être titulaire d'un doctorat en sciences mathématiques pour calculer votre risque de liquidation. Il existe un certain nombre d'outils de calcul de l'effet de levier crypto qui peuvent être utilisés pour évaluer le risque de liquidation, mais il est relativement simple d'effectuer un calcul rapide pour évaluer le prix de liquidation d'une position.
Le mouvement du prix de liquidation peut être calculé en divisant 100 par le montant de l'effet de levier dans une position - un échange de marge 50X sur le marché du Bitcoin, par exemple, serait liquidé immédiatement si le prix du Bitcoin baissait de seulement 2 %. Une position à effet de levier de 100X, par exemple, est extrêmement sensible aux compressions de prix, car les acteurs du marché n'ont qu'à modifier légèrement les prix des actifs pour liquider les positions à fort effet de levier.
Réflexions finales sur le commerce sur marge
Trading de marge cryptographique offre un certain nombre d'avantages indéniables. Le trading sur marge Bitcoin minimise la menace présentée par les hacks d'échange, car le trading à effet de levier réduit le montant de capital qui doit être détenu par un échange.
Si vous avez confiance en votre compréhension du marché des crypto-monnaies et que vous faites constamment des prévisions précises concernant les mouvements de prix, le trading sur marge de Bitcoin ou d'autres actifs numériques peut augmenter considérablement vos bénéfices. Cependant, ouvrir la mauvaise position au mauvais moment peut sérieusement nuire à votre santé financière.
Si vous comprenez maintenant comment trader sur marge Bitcoin après avoir lu cet article et que vous choisissez de trader sur marge, il est important que vous choisissiez le bon échange de crypto trading sur marge et que vous évaluiez soigneusement vos profits et pertes potentiels avant de vous engager dans une position.
Avis de non-responsabilité : Il ne s'agit pas de conseils financiers. Le trading sur marge crypto comporte des risques élevés.
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