A rejtjelezési opciók a mainstream irányba fordulnak

A folyamatos oltási erőfeszítések és a járványügyi segélyek ellenére a világ gazdasága feltűnően másképp néz ki, mint egy évvel ezelőtt. Az új pénzügyi helyzet és a folyamatos bizonytalanság felgyorsította a hagyományos pénzügyi intézményektől való elmozdulást.

Miközben a gazdaság az indulástól fogva nagy sebességbe igyekszik üvölteni, a kriptovaluták világa a fő színpadra lépett. A nagy vagyonkezelők, befektetési bankok és fedezeti alapok elismert eszközosztályává erősítették meg magát. Mivel a mainstream elfogadás sebessége továbbra is viharba ejti a pénzügyi világot, ez egyúttal megnyitja az utat a befektetők előtt egy új határ – a kriptoopciók – felfedezésére.

Kapcsolódó: A kereskedők a következőképpen használják a hívási opciókat, hogy növeljék Bitcoin állományukat

Milyen lehetőségek vannak?

Az opciók olyan pénzügyi szerződések, amelyek lehetővé teszik a befektetők számára, hogy megvegyék vagy eladják az alapul szolgáló eszközt meghatározott áron, egy jövőbeni időpontban. Ez lehetővé teszi a befektetők számára, hogy irányított fogadásokat tegyenek egy eszköz árának mozgására. Azok a befektetők, akik arra számítanak, hogy az eszköz felértékelődik, vételi opciókat vásárolhatnak, amelyekből profitálnak, ha az eszköz piaci ára meghaladja a kötési árat. Ezzel szemben, ha úgy gondolják, hogy az eszköz leértékelődik, eladási opciókat vásárolhatnak, amelyek akkor hoznak nyereséget, ha az eszköz piaci ára a kötési ár alá csökken.

Ha ezek a feltételek teljesülnek, a befektetők dönthetnek úgy, hogy élnek opciójukkal, megkövetelve a kibocsátótól, hogy a kötési áron vásárolja meg vagy adja el a mögöttes eszközt a befektetőtől vagy a befektetőnek. Vagy egyszerűen elcserélhetik opcióikat másokkal, hogy profitot realizáljanak.

Az igazság a lehetőségekről

Az opcióknak számos olyan jellemzője van, amelyek kellemesebbé teszik azokat a befektetők számára, különösen a volatilis piacon. Az opciókkal a befektetők nagyobb pozíciókra tehetnek szert a költségek töredékéért. Például vegye fontolóra 100 részvény megvásárlását 50 dollárért. Ahhoz, hogy ebben a pozícióban legyen, egy befektetőnek 5,000 dollár tőkével kell rendelkeznie. Az opciókkal azonban a költségek jelentősen csökkenthetők. Ugyanaz a befektető ugyanazt a kitettséget szerezheti meg egy részvényre vagy kriptovalutára, ha a költségek töredékéért vásárol opciót, mondjuk 150 dolláros prémiummal.

Az opciók hatékony eszközt jelentenek a befektetők számára a piacok ingadozásának kihasználására, és lehetővé teszik a befektetők számára, hogy részt vegyenek a piacokon, miközben tőkét szabadítanak fel, lehetővé téve számukra, hogy diverzifikálják stratégiájukat és több pozíciót vállaljanak.

Az opciók azt is lehetővé teszik a befektetők számára, hogy ki legyenek téve a piaci volatilitásnak. Mivel egy opció ára közvetlenül összefügg a piaci volatilitással, az opciók általában drágulnak egy volatilis piacon. Így egy opciós kontraktusban long pozícióval rendelkező befektető is profitál a piaci volatilitásból.

Az opciók legnagyobb felhasználási esete azonban kockázatkezelési termékként való felhasználása. A befektetők vásárolhatnak eladási opciókat (vagy fogadhatnak a piac ellen), hogy fedezzék portfóliójukat, amikor bizonytalanok a piaci felfelé íveléssel kapcsolatban. Ez olyan, mintha biztosítást vásárolna a portfóliójára, hogy megvédje azt a piaci volatilitástól vagy lefelé irányuló mozgásoktól.

Kapcsolódó: 10 tipp a kriptográfiai portfólió nyereségességének megőrzéséhez válság idején

Intézményi őrület az opciók és a kriptográfia miatt

Ahogy az intézményi érdeklődés folyamatosan növekszik a kriptovaluta piacok iránt, úgy nő az intézményi étvágy a kriptoopciók iránt. A stratégiai befektetők menedéket találtak abban az ötletben, hogy az opciók lehetővé teszik számukra, hogy kihasználják a kriptopiacok volatilitását, hogy magas profitot érjenek el, ugyanakkor távol tartják őket a magasabb kockázatú befektetésektől. A kriptopiacok volatilis természete sürgető igényt teremt arra, hogy a befektetők diverzifikálhassák stratégiájukat és fedezzék pozícióikat, miközben továbbra is ki vannak téve a felfelé ívelésnek.

Az opciós piacok lehetőséget adtak a befektetőknek, hogy pályára lépjenek, stratégiailag fektessenek be és tanulmányozzák a piacot. Még akkor is, amikor egyesek medvepiacnak hívnak, ez magas szinten tartotta az aktivitást.

Kapcsolódó: Az intézményi befektetések általános érvényesítésének további lépései

A baki nem áll meg az intézményeknél

Az opciók magánszemélyek számára nyújtott hatalmát egyre több lakossági befektető is felismeri, még a világgazdasági bizonytalanság közepette is. A Trade Alert szerint 2020 volt rekordév az opciós piacon az értékesített mennyiséget tekintve, 7.47 milliárd szerződéssel. Ez a tendencia meggyőződéssel folytatódott 2021 elejéig.

Meglepő módon a volumennövekedéshez leginkább a lakossági befektetők járultak hozzá. Barron's cikk kiemelt hogy az olyan opciós brókerek, mint a Schwab, 116%-os növekedést tapasztaltak az opciók kereskedelmében. Becslések szerint az összes kereskedett opció 60%-a lakossági befektetőktől származik, amit az is bizonyít, hogy a pozíció mérete kevesebb, mint 10 kontraktus. Valójában az egyszerződéses ügyletek száma megkétszereződött ugyanebben az időszakban.

Kapcsolódó: A pénzügyi műveltség felfedezése: A Crypto vezet a lakossági befektetési díjakért

Ahogy haladunk 2021-ben, a nagy nevek, mint pl Goldman Sachs azt is bejelentették, hogy bővítik kripto-jelenlétüket azáltal, hogy opciós kereskedést kínálnak az Etherben (ETH) hatalmas intézményi kereslet láttán. Ezek a termékek a lakossági ügyfeleikre is vonatkoznak majd, és bizonyosan csökkentik a rendszer tőkeáttételének egy részét, így könnyű rámpát teremtenek a befektetők számára.

Innovációk

Ma a központosított tőzsdék jobban fel vannak szerelve az opciók iránti kiskereskedelmi kereslet kezelésére. Nem szenvednek az Ethereumon tapasztalt hálózati torlódástól, ami az ügyletek azonnali végrehajtásához vezet alacsonyabb díjakkal.

Ez nem zárja ki azokat az újításokat, amelyek a decentralizált finanszírozás felgyorsult ütemével járnak. A DeFi sok hagyományos pénzügyi iparágat megzavart, és arra törekszik, hogy a lehetőségeket könnyebben elérhetővé tegye. A decentralizált tőzsdék a jövőben kulcsszerepet játszanak majd abban, hogy a lakossági befektetőket összekapcsolják az opciókkal, miközben az ökoszisztéma folyamatosan fejlődik.

Kapcsolódó: A DeFi 2020 márciusi és 2021 májusi piaci válságai során ellenállónak bizonyult

A globális világjárvány gazdasági hatásával várható 2025-ig a kriptovaluta piacok kétségtelenül változékonyak maradnak. A DeFi alkalmazások és a központosított tőzsdék szorgalmasan dolgoznak azon, hogy egyre több kriptovalutát vigyenek be az opciós piacra, és fejlődjenek, hogy egyszerűsítsék a bonyolult kereskedési stratégiákat a befektetők számára.

Ez a cikk nem tartalmaz befektetési tanácsokat és javaslatokat. Minden befektetési és kereskedési lépés kockázattal jár, és az olvasóknak a saját döntésük meghozatalakor saját kutatásokat kell végezniük.

Az itt kifejtett nézetek, gondolatok és vélemények önmagában a szerzők, és nem feltétlenül tükrözik, vagy képviselik a Cointelegraph nézeteit és véleményét.

Forrás: https://cointelegraph.com/news/crypto-options-are-turning-mainstream