Ikhtisar Metrik On-chain untuk Berinvestasi di Crypto

Pengambilan Kunci

• Data on-chain membantu menganalisis perilaku investor dan berpotensi mengidentifikasi tren pasar.
• Sementara data blockchain membawa perspektif unik tentang perilaku investor, kita juga harus mempertimbangkan analisis teknis dan fundamental untuk membuat keputusan perdagangan dan investasi yang terinformasi dengan baik.
• Phemex, salah satu pertukaran cryptocurrency paling populer di industri ini, menawarkan banyak informasi tentang metrik on-chain untuk membantu Anda menjadi trader yang sukses.

Bagikan artikel ini

URL Disalin

Analisis on-chain (juga dikenal sebagai analisis blockchain) adalah bidang baru yang memperoleh informasi tentang aktivitas blockchain publik. 

Memanfaatkan Data On-chain

Bagi siapa pun yang tidak terbiasa dengan teknologi, blockchain adalah basis data publik di mana informasi mengenai transaksi jaringan (tetapi bukan identitas siapa yang bertransaksi) dapat diakses oleh siapa saja.  

Sementara analisis teknis berfokus pada harga dan volume aset, analisis on-chain berfokus pada penggalian data dari keadaan blockchain, seperti pola aktivitas transaksi, konsentrasi kepemilikan token, sentimen sosial, atau arus pertukaran.

Area analisis ini muncul pada tahun 2011 dengan pembuatan yang disebut Coin Days Destroyed (CDD), metrik yang digunakan untuk memverifikasi usia token yang ditransfer pada hari tertentu untuk mengukur partisipasi pasar. Sejak itu, kami telah melihat pembuatan lebih banyak alat analisis on-chain (simpul kaca sendiri telah mengembangkan lebih dari 75 metrik on-chain). 

Bagian berikut adalah ringkasan dari indikator on-chain yang paling berguna dan banyak digunakan yang dapat digunakan investor kripto untuk mengevaluasi aktivitas di blockchain:

Laba atau Rugi Bersih yang Belum Direalisasi (NUPL): NUPL memberitahu kita jika pasar secara keseluruhan memegang keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi. Berdasarkan lihat ke dalam bitcoin.com, Laba/Rugi yang Belum Direalisasi diperoleh dengan mengurangkan Nilai Realisasi dari Nilai Pasar. 

Nilai Pasar mengacu pada harga token saat ini dikalikan dengan jumlah token yang beredar. Nilai Realisasi adalah rata-rata dari nilai tambah setiap koin saat terakhir dipindahkan, dikalikan dengan jumlah total koin yang beredar.

Dengan membagi Laba/Rugi yang Belum Direalisasi dengan Kapitalisasi Pasar, kita memperoleh Laba/Rugi Bersih yang Belum Direalisasi. 

NUPL lebih besar dari nol berarti investor secara agregat saat ini dalam keadaan untung. Jika kurang dari nol, pasar secara keseluruhan menahan kerugian yang belum direalisasi.

Nilai Pasar terhadap Nilai Realisasi (MVRV): ini metrik telah membantu memprediksi puncak dan dasar Bitcoin. Ini menentukan apakah kapitalisasi pasar saat ini dinilai terlalu tinggi atau terlalu rendah. MVRV dihitung dengan membagi Nilai Pasar dengan Nilai Realisasi harian. 

Semakin tinggi rasionya, semakin banyak orang akan menyadari keuntungan jika mereka menjual token mereka. Dan sebaliknya: semakin rendah rasionya, semakin banyak orang yang akan rugi dengan menjual koin mereka.

Tingkat Pendanaan dan Bunga Terbuka: investor menggunakan kedua indikator untuk menimbang tingkat bunga di pasar crypto. 

Tarif Pendanaan adalah pembayaran rutin yang kontrak abadi (perps) pedagang harus membayar untuk mempertahankan posisi terbuka. Perpetual adalah jenis kontrak Futures yang tidak memiliki tanggal kadaluwarsa. Pembayaran ini memastikan bahwa harga pelaku dan harga spot bertepatan secara teratur. 

Di sisi lain, Bunga Terbuka (metrik berbasis volume) adalah jumlah dari semua kontrak berjangka terbuka. Namun, Open Interest tidak memberi tahu kami apakah kontraknya panjang atau pendek. Open Interest sangat membantu karena menunjukkan berapa banyak modal yang mengalir ke pasar dan dapat membantu memprediksi puncak dan dasar pasar bila dikombinasikan dengan tren harga.

Rasio Laba Keluaran yang Dibelanjakan (SOPR): ini adalah alat lain yang membantu mengukur sentimen pasar. Rasio menunjukkan apakah investor menjual untung atau rugi pada waktu tertentu. Itu diperoleh dengan membagi nilai USD saat UTXO (saldo dompet) dibuat dengan nilai saat UTXO dibelanjakan. 

Rasio yang lebih besar dari satu berarti, untuk jangka waktu tertentu, lebih banyak orang yang menjual koin dengan untung. Sebaliknya, SOPR kurang dari satu menyiratkan bahwa lebih banyak koin dijual dengan kerugian dibandingkan dengan harga belinya.

Arus Pertukaran: Arus Pertukaran melacak pergerakan koin yang masuk dan keluar dari bursa. 

Ketika arus masuk pertukaran dominan, kami menganggap pedagang menjual token mereka untuk melindungi keuntungan. Arus masuk yang besar dapat mengindikasikan awal dari pasar beruang atau koreksi. 

Arus keluar pertukaran dapat menunjukkan bahwa pembeli token mengirim aset mereka ke dompet penyimpanan sendiri dengan tujuan untuk menahan, sehingga menciptakan kekurangan token di bursa dan meningkatkan harganya.

Menggabungkan analisis on-chain dan indikator teknis dan fundamental lainnya dapat membantu investor membuat keputusan investasi yang bijaksana. femex menyediakan semua pengetahuan ini dalam satu hub, memungkinkan pengguna untuk mendapatkan hasil maksimal dari keterampilan on-chain dan perdagangan mereka, menyaring kebisingan, dan menghasilkan keuntungan dengan memprediksi pergerakan pasar berikutnya. 

Bagikan artikel ini

URL Disalin

Informasi pada atau diakses melalui situs web ini diperoleh dari sumber independen yang kami yakini akurat dan dapat diandalkan, tetapi Decentral Media, Inc. tidak membuat pernyataan atau jaminan mengenai ketepatan waktu, kelengkapan, atau keakuratan informasi apa pun pada atau diakses melalui situs web ini. . Decentral Media, Inc. bukan penasihat investasi. Kami tidak memberikan saran investasi khusus atau nasihat keuangan lainnya. Informasi di situs web ini dapat berubah tanpa pemberitahuan. Beberapa atau semua informasi di situs web ini mungkin telah kedaluwarsa, atau mungkin atau menjadi tidak lengkap atau tidak akurat. Kami dapat, tetapi tidak berkewajiban untuk, memperbarui informasi yang usang, tidak lengkap, atau tidak akurat.

Anda tidak boleh membuat keputusan investasi pada ICO, IEO, atau investasi lain berdasarkan informasi di situs web ini, dan Anda tidak boleh menafsirkan atau mengandalkan informasi apa pun di situs web ini sebagai saran investasi. Kami sangat menyarankan agar Anda berkonsultasi dengan penasihat investasi berlisensi atau profesional keuangan berkualifikasi lainnya jika Anda mencari nasihat investasi tentang ICO, IEO, atau investasi lainnya. Kami tidak menerima kompensasi dalam bentuk apa pun untuk menganalisis atau melaporkan ICO, IEO, mata uang digital, mata uang apa pun, penjualan tokenized, sekuritas, atau komoditas.

Lihat syarat dan ketentuan lengkap.