Pengadilan AS Memenjarakan Pemilik Dana Crypto senilai $90 juta selama Lebih dari 7 Tahun

Distrik Selatan New York memberikan penilaiannya pada Stefan He Qin, yang menjalankan dana lindung nilai kripto senilai $90 juta, menghukumnya selama 90 bulan penjara karena menipu investornya. Dia juga diperintahkan untuk kehilangan hampir $54.8 juta.

Diumumkan pada hari Rabu, penghakiman datang setelah Qin mengaku bersalah untuk satu tuduhan penipuan sekuritas pada awal Februari setelah dia didakwa oleh Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) pada akhir tahun lalu.

Strategi Arbitrase

Qin dimiliki dan mengoperasikan dua dana lindung nilai cryptocurrency, Virgil Sigma dan VQR, antara 2017 dan 2020. Dia awalnya mendekati investor dengan mengatakan bahwa dia menggunakan strategi arbitrase untuk mendapatkan keuntungan dari pasar crypto, yang disebut-sebut sebagai anti risiko.

Virgil Sigma, yang merupakan hedge fund pertama yang dibuka oleh Qin, mengklaim telah menghasilkan keuntungan setiap bulan sejak Agustus 2016, dengan pengecualian Maret 2017. Klaim ini membantunya mengumpulkan sebanyak $90 juta sebagai aset yang dikelola untuk dana tersebut.

VQR didirikan sekitar Februari 2020 dan, tidak seperti dana lainnya, mengikuti strategi perdagangan aktif di pasar crypto, menghasilkan keuntungan dari fluktuasi pasar. Dana ini juga mengumpulkan sekitar $24 juta dari investor.

Terlepas dari klaim yang tinggi, Qin mulai menipu investor Virgil Sigma pada tahun 2017, menurut pihak berwenang. Dia menggunakan sebagian besar uang investor untuk memenuhi pengeluaran pribadi dan juga menggunakan hasilnya untuk berinvestasi langsung di pasar cryptocurrency seperti penawaran koin awal (ICO).

Selanjutnya pada bulan Desember 2020, ia menutup semua posisi pasar dengan dana VQR pada kerugian yang konon menggunakan dana tersebut untuk penebusan kepada investor Virgil Sigma.

“Investor Qin segera mengetahui bahwa strategi tidak lebih dari sarana terselubung baginya untuk menggelapkan dan melakukan investasi tidak sah dengan dana klien. Ketika dihadapkan dengan permintaan penebusan yang tidak dapat dia penuhi, Qin menggandakan rencananya dengan mencoba menjarah dana dari VQR untuk memenuhi tuntutan investor korbannya, ”kata Jaksa AS Audrey Strauss.

“Skema Qin yang berani dan luas membuat investornya yang terkepung dalam kesulitan untuk lebih dari $54 juta, dan dia sekarang telah dijatuhi hukuman yang cukup lama lebih dari tujuh tahun di penjara federal.”