Apa Itu Sintesis Metronom? [Disponsori]

Saat bank dan bursa mengalami erosi kepercayaan, Decentralized Finance (DeFi) terus mendorong amplop inovasi. Salah satu garda depan DeFi ini adalah Metronome Synth, protokol multi-kolateral dan multi-sintetik yang memperluas kemampuan pengguna untuk berdagang dan bertani aset digital.

Sebelum kita mempelajari lebih dalam, penting untuk memahami peran aset sintetis di ruang DeFi.

Lansekap Sintetis Dijelaskan

Anda pasti pernah mendengar tentang mengintai cairan. Konsepnya sederhana. Jika Anda terlibat dalam jaringan blockchain Proof of Stake, Anda sering menemukan periode lock-up untuk kripto yang dipertaruhkan, yang berarti Anda tidak dapat menggunakannya.

Jadi, aset Anda menjadi tidak likuid, terkunci apa adanya. Datanglah pertaruhan cair yang membuka likuiditas itu dengan mengeluarkan token yang sama dengan nilai dana yang dipertaruhkan. Misalnya, Lido Finance mengeluarkan stETH untuk jumlah yang sama dari ETH yang dipertaruhkan. Pengguna kemudian dapat menggunakan token stETH ini di berbagai dApps sama seperti jika mereka menggunakan ETH itu sendiri, seperti menggunakannya sebagai jaminan untuk pinjaman.

Dari sini, mudah untuk mengasumsikan bahwa token liquid staking dan token sintetis termasuk dalam kategori yang sama. Lagi pula, token sintetik dibuat oleh smart contract untuk melacak harga agunan sumbernya. Meskipun demikian, ini tidak benar.

Token sintetik secara khusus dicetak untuk meniru harga aset dasar, baik itu komoditas, saham, atau kripto, tanpa menahannya. Dengan kata lain, synth memberikan eksposur terhadap pergerakan harga aset dasar tersebut.

Contohnya, Bitcoin sintetik dapat dicetak dengan menggunakan ETH yang dijaminkan, dengan harga synth BTC kemudian dipatok dengan harga Bitcoin asli. Fleksibilitas tersebut memperluas kenyamanan pengguna baik dalam perdagangan maupun lindung nilai. Misalnya, jika synth dipatok pada harga emas, pedagang dapat menjual emas (komoditas fisik) tanpa memiliki emas apa pun jika mereka yakin harganya akan turun. Hal yang sama dapat dilakukan dengan synth yang meniru harga indeks S&P 500.

Apa yang Dibawa Metronom ke Tabel Synth

Pada tahap awal pengembangan synth ini, burung awal mendapatkan worm. Platform Synthetix (SNX) adalah salah satu yang pertama memungkinkan pengguna untuk membuat synth menggunakan berbagai aset dasar. Akibatnya, Sintetis berkembang menjadi total nilai terkunci (TVL) $443.8 juta yang terhormat.

Diluncurkan baru-baru ini, pada Januari 2023, Metronome Synth telah menghasilkan $4 juta TVL, saat masih dalam tahap beta. Pada tanggal 18 April, proyek ini berjalan dengan kecepatan penuh, mengikuti audit dan pengujian kontrak pintar yang berhasil.

Dibuat oleh tim Bloq DeFi, Metronome Synth berasal dari proyek Metronome sebelumnya, setelah mengumpulkan $12.1 juta selama penggalangan dana ICO pada Juli 2018.

Di bawah spanduk "membuka likuiditas tanpa batas", Metronome Synth memungkinkan pengguna DeFi untuk menyetor beberapa jenis cryptos sebagai jaminan untuk mint synths. Ini berkisar dari stablecoin (DAI, USDC) hingga cryptocurrency terkemuka (Bitcoin, Ethereum).

Selain itu, bahkan token taruhan cair dapat melayani tujuan ini. Mulai Maret 2023, steTH yang disebutkan di atas dapat ditemukan sebagai vastETH, dengan "va" terkait dengan Keuangan Vesper protokol. Berkat integrasi ini, pengguna DeFi dapat menyetor Vesper Lido Staked ETH (vastETH) ke Metronome untuk mencetak berbagai synth.

Seperti yang diharapkan, Metronome Synths ini dicetak dengan awalan “ms”, seperti msBTC, msETH, dan msUSD. Untuk mencetak salah satunya, pengguna dapat menyetor agunan pilihan mereka, tetapi masing-masing memiliki ketentuannya sendiri.

Eksposur Sintesis Metronom Diperiksa

Katakanlah Anda adalah seorang maksimalis Bitcoin yang hanya memegang BTC. Namun, Anda tetap ingin memanfaatkan berbagai protokol DeFi. Dalam hal ini, Anda akan menyetorkan BTC Anda di salah satu protokol BTC-ke-WBTC terlebih dahulu, seperti Bitgo atau Kyber Network.

Protokol ini kemudian akan mencetak BTC (WBTC) yang dibungkus sama dengan nilai BTC yang Anda setorkan. Dengan dompet Anda diisi dengan WBTC, Anda kemudian akan menghubungkannya ke Aplikasi Metronom Synth, di mana Anda akan segera mendapatkan gambaran yang jelas tentang kemungkinan agunan untuk mint synths.

Saat ini, batas setoran untuk WBTC adalah 311 Bitcoin, dengan rasio jaminan 80% dan penalti likuidasi 18%. Ini berarti bahwa untuk mencetak 10 msBTC dari Metronome Synth, Anda harus menyetor setidaknya 12 WBTC untuk mempertahankan rasio agunan minimal 80%.

Demikian juga, jika nilai agunan WBTC Anda turun di bawah 80%, Metronome Synth akan melikuidasi agunan tersebut, plus dikenakan tambahan 18% sebagai penalti. Tapi tunggu, ada sesuatu yang sangat penting untuk dipertimbangkan — selip!

Jika Anda mencetak 10 msBTC menggunakan 12 WBTC sebagai jaminan, diasumsikan bahwa harga jaminan dan synth dipertahankan pada nilai tukar tetap satu-ke-satu. Bagaimanapun, keduanya dipatok dengan harga sebenarnya dari Bitcoin. Dalam praktiknya, likuiditas pasar menggerakkan harga token sintetis untuk menyimpang dari harga yang diharapkan.

Di dApp lain, ini bisa menghasilkan 9.5 WBTC per msBTC, tetapi tidak di Metronome Synth. Dalam hal menukar synth, Anda dapat melakukannya tanpa selip.

Pertanian Cerdas Metronom

Jika ada yang menjadi pokok DeFi, itu adalah pertanian hasil. Baik untuk mempertaruhkan untuk mengamankan rantai PoS atau untuk meminjam, pengguna dapat mengubah diri mereka menjadi bank virtual saat mereka mendapatkan bunga sebagai imbalan atas layanan likuiditas mereka.

Mandiri, pertanian hasil adalah konsep sederhana. Kontrak pintar DeFi dan dompet kustodian mandiri memungkinkan orang menjadi bank virtual mereka sendiri. Tetapi bagaimana jika Anda ingin memperkuat posisi bertani Anda untuk mendapatkan hasil yang lebih tinggi? Di sinilah Smart Farming berperan, sebagai cara untuk meningkatkan posisi Anda dengan synth.

Saat pengguna menyediakan likuiditas ke protokol pinjaman/DEX, seperti Curve atau Uniswap, mereka mendapatkan bunga untuk layanan likuiditas mereka. Sama seperti bank tradisional. Tetapi untuk meningkatkan keuntungan hasil tersebut, penyedia likuiditas (LP) dapat menambah jejak likuiditas mereka dengan meminjam dana.

Ini adalah pertanian hasil melingkar. Dengan penggunaan token sintetik, pedagang dapat memaksimalkan keuntungan mereka, menciptakan Pertanian Cerdas yang berevolusi. Metronome Synths bekerja sama dengan Vesper Finance, sebagai agregator hasil pilihan.

Menggabungkan Metronome dengan Vesper, skenario tipikal yang melibatkan synth akan terlihat seperti ini:

1. Setorkan stablecoin USDC senilai $1,000 ke kumpulan USDC Vesper Finance.
2. Pada gilirannya, terima token vaUSDC sebagai token penghasil hasil.
3. Setorkan vaUSDC ke Metronome Synth sebagai jaminan untuk menghasilkan aset sintetis pilihan.

Alternatifnya, seseorang dapat mendepositkan posisi vaUSDC mereka langsung ke Smart Farming untuk melakukan hal berikut:

1. Sesuaikan loop hasil deposit Anda berdasarkan preferensi risiko Anda.
2. Metronome Synth kemudian mencetak msUSD, yang secara otomatis ditukar pada pertukaran terdesentralisasi (DEX) untuk USDC.
3. Terakhir, Metronome menyetorkan USDC yang baru ditukar ini kembali ke kumpulan Vesper Finance, mengembalikan vaUSDC dan meningkatkan APY awal Anda. Karena vaUSDC disimpan sebagai jaminan untuk posisi Metronome, ini berarti total posisi Anda dijamin secara berlebihan.

Saat periode panen berakhir, petani menarik pendapatan mereka dan membayar kembali USDC yang dipinjam ditambah bunga. Dari keuntungan yang didapat, petani kemudian dapat melunasi hutang synth juga. Di Metronome Synth, pengguna membayar biaya saldo synth 1%.

Di luar Smart Farming, kemampuan Metronome untuk mengintegrasikan lebih banyak strategi khusus dengan dukungan vaAssets memungkinkan pengguna memanfaatkan jaminan yang menghasilkan dan mendukung perdagangan terarah, serta pertukaran tanpa selip dengan aset EVM dan non-EVM.

Mendorong semangat integrasi multi-dApp, pengguna Metronome memiliki akses ke kumpulan Vesper dan Curve sebagai cara untuk meningkatkan hasil mereka. Setelah pengguna menyetor dana mereka di Vesper, pertanian hasil otomatis, berdasarkan posisi agunan mereka di Metronom.

Ini adalah inti dari Pertanian Cerdas Metronome, karena petani hanya perlu mengatur jumlah loop hasil pada synth mereka. Protokol Smart Farming Metronome menangani semua hal lainnya, memutar kembali ke posisi semula Vesper, seperti yang terlihat di bawah.

Jadi, Metronome menghilangkan kebutuhan untuk bertukar antara beberapa dApps untuk tujuan khusus memaksimalkan pertanian hasil, ini tidak hanya meningkatkan pengalaman pengguna tetapi juga menghemat biaya bahan bakar dalam jumlah yang sangat besar. Setelah loop hasil APY disesuaikan, satu-satunya tugas pengguna adalah memantau kesehatan posisi jaminan Metronom mereka.

Bergantung pada posisi leverage loop Smart Farming, pengguna dapat melihat perkiraan potensi APY mereka dan memantau kesehatan loop mereka.

Dengan posisi Smart Farming yang dilingkarkan, Anda dapat mengoptimalkan hasil dan melihat keuntungan Anda tumbuh. Lacak estimasi potensi APY Anda dan pantau kesehatan loop Anda secara real-time, saat Anda meningkatkan penghasilan Anda.

Siapa yang Membuat Synth Metronom?

Tim inti di balik Metronome Synth adalah pengembang veteran, yang telah berkontribusi pada proyek DeFi besar seperti SpaceChain, Bloq, dan VesperFi:

• Jeff Garzik
• Jordan Kruger
• Matthew Roszak
• Manoj Patidar
• Zane Huffman

Kontrak pintar Metronome Synth telah diaudit sepenuhnya oleh firma Halborn dan Quantstamp. Berkat kombinasi pintar Metronome dari zero-slippage antara synth dan integrasi dengan jangkauan Vesper Finance yang lebih luas, DeFi menjadi lebih mudah untuk ditangani.

Pada gilirannya, sementara aset sintetis mungkin masih asing bahkan bagi beberapa kripto asli, pintu gerbang ke lanskap synth diturunkan. Pada akhirnya, Metronome Synth membentuk masa depan ruang DeFi. Salah satu yang lebih layak dan berkelanjutan daripada melompat ke kereta jpeg monyet berikutnya.

Catatan: Penjelasan ini disponsori oleh Metronome Synth

Penafian Seri:

Artikel seri ini ditujukan untuk panduan umum dan tujuan informasi hanya untuk pemula yang berpartisipasi dalam cryptocurrency dan DeFi. Isi artikel ini tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat hukum, bisnis, investasi, atau pajak. Anda harus berkonsultasi dengan penasihat Anda untuk semua implikasi dan saran hukum, bisnis, investasi, dan pajak. Defiant tidak bertanggung jawab atas kehilangan dana. Harap gunakan penilaian terbaik Anda dan praktikkan uji tuntas sebelum berinteraksi dengan kontrak pintar.

• Konten Bertenaga SEO & Distribusi PR. Dapatkan Amplifikasi Hari Ini.
• Platoblockchain. Intelijen Metaverse Web3. Pengetahuan Diperkuat. Akses Di Sini.
• Mencetak Masa Depan bersama Adryenn Ashley. Akses Di Sini.
• Sumber: https://thedefiant.io/what-is-metronome-synth/