Wayne Van Dyck, Fondatore/CEO ClimateCapex

Pemo: Benvenuto Wayne. È così bello parlarti di nuovo. Davvero interessato al clima [CapEx 00:00:07]. Volete darmi un po' di background e un po' di quello che fate voi ragazzi?

Wayne Van Dyck: Bene, grazie, Pemo. Sì. Climate CapEx è una piattaforma digitale FinTech progettata per accelerare sostanzialmente la velocità del flusso di capitali nei progetti di energia pulita. Fondamentalmente è una piattaforma FinTech che automatizza il finanziamento di progetti con un focus, almeno inizialmente, su progetti solari e storage compresi tra 2 milioni e 200 milioni con un focus primario sugli investitori istituzionali.

Pemo: Giusto. E come funziona effettivamente? Vuoi scomporlo un po' per me e per il business?

Wayne Van Dyck: Certo. Il modo in cui funziona la tecnologia e ciò che la rende insolita è che si tratta di un sistema riservato e si basa su una tecnologia di profilazione o su una tassonomia strutturata gerarchica che abbiamo sviluppato diversi anni fa in un'altra attività. E fondamentalmente il modo in cui funziona è che usciamo e intervistiamo effettivamente gli investitori istituzionali che stanno cercando di mettere capitali per lavorare nell'area climatica e li intervistamo per scoprire esattamente che tipo di capitale hanno, capitale di debito, equità fiscale, capitale di sviluppo, ecc. In che tipo di tecnologie amano investire, quali sono le loro preferenze geografiche, gli ostacoli, le strutture degli accordi, tutte queste informazioni vengono inserite in un profilo riservato. E poi dall'altro lato, chiamiamolo l'altro lato del motore di transazione. Questo è un motore di transazione che consiste in realtà di due componenti.

Wayne Van Dyck: Il secondo componente è quello che chiamiamo il motore di valutazione del progetto. E quello che fa è quando uno sviluppatore o un proprietario di progetto viene da noi, cerca capitale per il loro progetto, passa attraverso un processo di profilazione simile o un processo in cui fondamentalmente poniamo loro tutta una serie di domande sul loro progetto. Quelle domande o le risposte a quelle domande entrano in una serie di algoritmi, modelli, standard di settore e sostanzialmente escono con un'analisi, se vuoi, del progetto in cui fondamentalmente valutiamo il progetto in base a 25 criteri principali. E poi prendiamo queste informazioni attraverso una serie di algoritmi e poi costruiamo anche un modello di flusso di cassa di 20 anni del progetto.

Wayne Van Dyck: E poi tutto si accumula in quello che chiamiamo punteggio di finanziabilità. E quindi se il progetto è al di sopra della soglia, sembrerebbe di cui avremmo bisogno per poter effettuare il finanziamento... In altre parole, vorremmo portarlo alle nostre fonti di investitori. Se è al di sopra della soglia, inseriamo il profilo del progetto nel motore di abbinamento, con i profili degli investitori, e quindi, attraverso una serie di algoritmi e algoritmi di adattamento, abbiniamo effettivamente il progetto agli investitori giusti.

Wayne Van Dyck: E poi il sistema notifica automaticamente all'investitore che c'è un progetto che soddisfa i suoi criteri. E poi ottengono un riassunto in cieco del progetto. Possono guardare il progetto e decidere se sono interessati a esso. Se lo sono, rispondono attraverso il sistema. E il sistema quindi imposta l'autorizzazione degli NDA in modo da poter sostanzialmente rilasciare il resto delle informazioni sul progetto agli investitori. E poi, se gli investitori sono ancora interessati, abbiamo presentato l'investitore allo sviluppatore. E a quel punto, iniziano le conversazioni sulla raccolta di tutte le informazioni dalla data room per il processo di due diligence. E se giungono a una conclusione e poi fanno un investimento, riscuotiamo una piccola quota di introduzione.

Pemo: Wow. Quindi è davvero un servizio di matchmaking per le startup e gli investitori sui cambiamenti climatici. Fantastico.

Wayne Van Dyck: Esattamente.

Pemo: Sì. È fantastico. E quindi dimmi, ovviamente, le cose sono cambiate molto all'inizio del 2020 su alcuni livelli. Hai notato un cambiamento come più investitori e più startup interessate ai problemi del cambiamento climatico?

Wayne Van Dyck: L'evoluzione di questa tecnologia è nata dal fatto che l'abbiamo iniziata alcuni anni fa. Inizialmente abbiamo iniziato a rappresentare gli sviluppatori che cercavano soldi e abbiamo sviluppato una società chiamata Repower Capital. E quando rappresenti gli sviluppatori, in effetti per andare a raccogliere fondi per loro, quell'attività è regolata da... Almeno negli Stati Uniti è regolata dalla FINRA, il consiglio di consulenza finanziaria. E quindi eravamo un broker broker con licenza FINRA e rappresentavamo gli sviluppatori. E circa due anni fa, abbiamo assistito a un grande cambiamento nel mercato in cui improvvisamente un sacco di capitale sta entrando nel mercato che prima non c'era.

Pemo: Quindi sarebbe stato l'inizio del 2020?

Wayne Van Dyck: Sì. Da qualche parte in quello. Bene, in ritardo... Intorno al 2020, molte persone si sono avvicinate a quelli che vengono chiamati investimenti a impatto, investimenti ESG, investimenti sostenibili. E così abbiamo deciso di prendere il modello di business e capovolgere il modello di business e invece di rappresentare gli sviluppatori, ora rappresentiamo gli investitori.

Pemo: Sì. Oh. Bene, perché ovviamente, voglio dire, sono un boom e sono stata una ragazza del cambiamento climatico da quando avevo poco più di vent'anni, ma ho davvero notato una differenza nel periodo della crisi COVID delle persone che pagano all'improvviso molta più attenzione ai cambiamenti climatici.

Wayne Van Dyck: Assolutamente.

Pemo: Ha senso per quanto riguarda il tempismo. Grazie al cielo più persone stanno prestando attenzione. Quindi, quanto pensi che sia grave la crisi climatica? Anche tu sei a lungo nel dente per quanto riguarda alcuni focus su questo, giusto? Come me.

Wayne Van Dyck: Sì. In realtà ho iniziato a lavorare su quella che pensavo sarebbe stata la crisi energetica. Ho avviato la prima società di sviluppo di energia eolica su larga scala negli Stati Uniti per i servizi pubblici alla fine degli anni Settanta. E così ho visto la crisi energetica trasformarsi nella crisi climatica. Passo molto tempo a seguire cosa sta succedendo nella crisi climatica, oltre al fatto che vivo in California, dove ora abbiamo incendi molto significativi. Stiamo assistendo a una siccità molto significativa. Penso che la crisi climatica sia estremamente grave.

Pemo: temperature elevate.

Wayne Van Dyck: Esattamente. In questo momento in India, ad esempio, stanno vivendo un'enorme ondata di caldo [non udibile 00:07:26].

Pemo: Lo so, l'ho visto. La gente sta morendo e voglio dire, ho viaggiato in India poco più che ventenne, e faceva caldo, ma niente a che vedere con quello che stanno raccontando in questo momento. Quindi cavolo.

Wayne Van Dyck: Esattamente.

Pemo: È una vera preoccupazione.

Wayne Van Dyck: No, penso che sia molto estremamente serio, motivo per cui passo tutto il mio tempo a lavorarci.

Pemo: No. Davvero un buon karma, davvero un buon karma. Allora dimmi, che tipo di startup ti stai avvicinando o ti stai avvicinando per cercare finanziamenti?

Wayne Van Dyck: Bene, il nostro finanziamento, stiamo cercando quello che chiameremmo un investitore strategico a questo punto. Queste sono persone che sono già nel settore, che hanno un impegno per il clima, che fanno qualcosa per il clima e che capiscono il problema che stiamo cercando di affrontare. Il problema che stiamo cercando di affrontare è che se si guarda al mondo del cambiamento climatico e si osserva la velocità con cui dobbiamo iniziare ad accelerare la diffusione delle tecnologie di energia rinnovabile, l'AIE afferma che dobbiamo accelerare il dispiegamento di, chiamiamo tutte le tecnologie, compreso il solare, ma principalmente solare, perché diventerà la forma più economica di elettricità. Dobbiamo accelerare l'attuale dispiegamento da circa 300 o 400 miliardi all'anno a un trilione di dollari all'anno. E uno dei maggiori ostacoli a trattenerlo è il tipo di processo arcaico mediante il quale il capitale trova progetti. È tutto fatto con le relazioni delle persone.

Wayne Van Dyck: E quello che stiamo cercando di fare è portare la tecnologia in questo. E crediamo in base alla modellazione che abbiamo fatto. E così via che possiamo aumentare la velocità del capitale da due a quattro volte, il che significa che potremmo sostanzialmente ottenere molti più progetti costruiti molto più velocemente grazie alla creazione della tecnologia o rendendo molto più semplice il processo mediante il quale gli sviluppatori si collegano al capitale e molto più veloce.

Pemo: E capisco che in pratica rappresenti gli investitori, ma hai anche bisogno di startup o progetti. E questa era la mia domanda iniziale. Notate che c'è molto di più simile a una crescita in quell'area per quanto riguarda le innovazioni delle persone? E-

Wayne Van Dyck: Bene, dal momento che ci concentriamo principalmente su quello che viene chiamato il mercato medio. Quindi ci stiamo concentrando su progetti tra 2 milioni nel solare e storage tra 2 milioni e 200 milioni. In questo momento ci sono circa 1300 progetti tra cinque megawatt e 75 megawatt, che è il mercato medio negli Stati Uniti, attualmente alla ricerca di circa 40 miliardi di dollari di capitale. Quindi ci sono un sacco di progetti là fuori.

Pemo: Giusto. E come ti hanno trovato? Voglio dire, cosa fai per contattarli o per inserirli nel tuo sistema?

Wayne Van Dyck: Una volta che avremo rilanciato la tecnologia, li contatteremo attraverso tutti i tipi di eCommerce, marketing tradizionale, reti di riferimento, pubblicità. Fondamentalmente, dal momento che non addebitiamo nulla agli investitori e agli sviluppatori, abbiamo scoperto che è molto facile per loro utilizzare il nostro servizio perché non addebitiamo loro nulla.

Pemo: È fantastico.

Wayne Van Dyck: E se pensano di avere il loro capitale, spesso prendono il loro progetto e lo inseriscono nel nostro sistema perché potremmo essere in grado di trovare una fonte di capitale più economica di quella che hanno già. E poiché non costa loro nulla, abbiamo trovato molto facile commercializzarlo per gli sviluppatori solari.

Pemo: E quindi sono principalmente i progetti solari e di stoccaggio su cui ti stai concentrando?

Wayne Van Dyck: In questo momento, ci stiamo concentrando sul solare e sull'accumulo perché se segui un ragazzo di nome Tony Seba, Tony Seba sostanzialmente dice che entro il 2030 il prezzo del solare e dell'accumulo sarà sceso così tanto che lo farà essere la forma più economica di generazione di elettricità al mondo, quasi ovunque nel mondo. E a quel punto, dovrebbe essere... Bene, secondo l'IEA, dovremmo investire circa un trilione di dollari all'anno nello sviluppo dell'energia solare per circa 20-25 anni, se speriamo di risolvere la crisi climatica. Quindi abbiamo deciso di concentrarci principalmente sul solare almeno ora. I grandi progetti di energia eolica sono già abbastanza ben coperti dalle grandi società di banche di investimento perché questi progetti tendono ad essere molto grandi. Ora sono progetti multimiliardari. Quindi ci stiamo concentrando sul solare e sull'accumulo.

Pemo: E quindi qual è il problema, ho letto parecchi mesi fa, credo, perché tutti stanno rafforzando il solare solo sulle case, ma ho notato che negli Stati Uniti molti governi locali fanno pagare di più per le persone che stanno usando i pannelli solari rispetto alle persone che stanno solo prendendo il potere. E questo cambierà e perché dovrebbe succedere? Perché questo è ovviamente un ostacolo all'adozione dell'energia solare.

Wayne Van Dyck: Bene, i servizi pubblici sono un'industria regolamentata e il modo in cui fanno soldi è addebitando. Ricevono una commissione per la quantità di capitale che distribuiscono. Quindi preferirebbero acquistare il progetto e possedere i progetti stessi piuttosto che farlo fare ai proprietari di casa. D'altra parte, i proprietari di abitazione, per incoraggiare i proprietari di abitazione a farlo, in alcuni luoghi hanno quello che viene chiamato net metering, il che significa che puoi mettere un pannello solare sul tetto della tua casa e se non lo fai Non utilizzare tutta l'energia, puoi rivenderla alla rete. Ai servizi di pubblica utilità non piace molto perché a volte devono pagare più di quanto dovrebbero. E quindi in alcuni casi hanno resistito.

Pemo: Sì. Giusto. E quindi, infine, dimmi se puoi fare una cosa per aiutare la crisi climatica, ovviamente sei impegnato. Cosa sarebbe quello?

Wayne Van Dyck: Beh, se fossi Dio e potessi fare tutto ciò che volevo fare e sarebbe rimasto, penso che la cosa più importante che potremmo fare in questo momento è approvare una tassa sul carbonio e un dividendo sulla falsariga che viene promossa dalla Citizens' Climate Lobby, dove fondamentalmente mettiamo una tassa su tutti i combustibili fossili e poi raccogliamo il ricavato e lo restituiamo alla gente. Ma ciò che farebbe è che cambierebbe l'economia del business energetico, in modo tale che sarebbe più costoso generare elettricità e utilizzare l'elettricità generata da combustibili fossili di quanto sarebbe da fonti rinnovabili. E ciò costringerebbe quindi molte più persone a dedicarsi allo sviluppo di progetti solari, allo sviluppo di progetti di biomassa e così via. Dobbiamo solo farlo molto più rapidamente e fino a quando non avremo i segnali nell'economia corretti fissando un prezzo adeguato, incluso il costo esterno dei combustibili fossili, non ci arriveremo abbastanza velocemente. Quindi passerei una commissione e un dividendo.

Pemo: È fantastico. Accidenti, spero che seguano la tua idea perché la COP26 sembrava una perdita mortale totale su alcuni livelli. E mi sono vergognato di leggere che il governo australiano aveva una bancarella di combustibili fossili lì. E io ero tipo "WTF? Oh mio Dio, non posso crederci. Quindi non sembra che le persone oi governi, comunque, lo stiano prendendo sul serio come dovrebbero. Quindi speriamo che ascoltino questo podcast.

Wayne Van Dyck: Bene, l'altra cosa che aiuterebbe molto sarebbe sbarazzarsi dei sussidi che vengono ancora concessi all'industria dei combustibili fossili perché sta ancora distorcendo l'economia. Quindi hai perfettamente ragione.

Pemo: Sì. Comunque, sembra favoloso parlare di nuovo con te, Wayne. Stimola sempre la mia immaginazione e le mie possibilità e ti auguro tutto il meglio con Climate CapEx.

Wayne Van Dyck: Grazie mille.

Pemo: Va bene.

Wayne Van Dyck: E non vediamo l'ora di parlare di nuovo presto.

Pemo: Sì.