הונג קונג מכריזה על מדיניות לזכות בתפקיד כמרכז נכסים דיגיטליים

הונג קונג החלה את אירוע הדגל שלה בלוקצ'יין, שבוע פינטק 2022, ביום שני, הכריזה על שורה של הצהרות מדיניות בנושא מטבעות קריפטוגרפיים ובלוקצ'יין כאשר העיר מנסה למקם את עצמה מחדש כמרכז לנכסים דיגיטליים ולהשקעות.

"הטרנספורמציה הדיגיטלית של מגזר השירותים הפיננסיים שלנו היא בראש סדר העדיפויות", אמר שר הכספים של הונג קונג, פול צ'אן, בהצהרת וידאו שהוקלטה מראש. צ'אן היה אמור לנאום באירוע אך נמצא בהסגר קוביד-19 בערב הסעודית ולא יכול היה להשתתף.

צ'אן אמר שהונג קונג בוחנת מספר פרויקטים פיילוטים כדי לבדוק את היתרונות הטכנולוגיים שמביאים נכסים וירטואליים ויישומם בשווקים הפיננסיים. פרויקטים אלה כוללים הנפקת אסימון לא משתנה (NFT), אסימון אג"ח ירוק ודולר הונג קונגי דיגיטלי.

אדי יואה, מנכ"ל הרשות המוניטרית של הונג קונג (HKMA), הרחיק לכת והדגיש שיש להתייחס לחדשנות כזו ב"פתיחות ראש רדיקלית", בנאום באירוע. "אנו יכולים להשתמש בחידושים טכנולוגיים כדי להפוך את השווקים הפיננסיים לשלמים יותר ולהביא יתרונות לעולם האמיתי", אמר.

"טכנולוגיית בלוקצ'יין מאפשרת גם חלוקה של בעלות על נכסים באמנות, נדל"ן או נכסים אחרים, ויוצרות צורות חדשות של תיווך פיננסי", אמר יו, והוסיף כי תקנות ברורות וחזקות חייבות להיות חלק מסדר היום. 

משמרת

השינויים בטון ובמדיניות בתחום הקריפטו מגיעים כאשר מדד האנג סנג של העיר ירד ביותר מ-30% בשנה עד היום על רקע עלייה באינפלציה העולמית, עליית שיעורי הריבית ובריחת הון ממדיניות הנעילה המורחבת של קוביד-19 בהונג קונג. המדיניות הקשוחה הקודמת של העיר בנושא מסחר בקריפטו והדאגה שסין תרחיב את איסור הקריפטו שלה על בורסות העירייה כמו FTX, המנוהלת על ידי מיליארדר סם בנקמן-פריד, לצאת מהונג קונג בשנה שעברה. חלקם נסעו לסינגפור המתחרה. 

HKMA מקימה משטר רגולטורי מבוסס סיכונים ופרופורציונלי עבור מטבעות יציבים הקשורים לתשלומים, והוציאה הנחיות לבנקים לגבי שירותים הקשורים למטבעות קריפטוגרפיים או למימון מבוזר (DeFi), בין אם שירותי פתיחת חשבונות או משמורת, אמר יו.

הוועדה לניירות ערך וחוזים עתידיים של הונג קונג מציגה גם מסגרת להסדרת פלטפורמות למסחר בנכסים דיגיטליים. המודל יפעל לפי העקרונות הבסיסיים של "אותה פעילות, אותו סיכון, אותה רגולציה", אמר.

 "מעקות הבטיחות הללו יספקו בסיס מוצק ומערכת ברורה של כללים להונג קונג כדי לבנות מטבע קריפטוגרפי תוסס ומערכת אקולוגית של DeFi", אמר יו.

פיתוח של מטבע דיגיטלי של בנק מרכזי (CBDC) עבור הונג קונג הודגש על ידי צ'אן בנאומו.

ה-HKMA החל בהכנות להנפקת CBDC של הונג קונג וימשיך בבדיקות עם פרויקט גשר רב CBDC mBridge עם סין ומדינות אחרות, במטרה לממש בזמן אמת עסקאות מטבע חוץ חוצי גבולות ותשלום לתשלום.

שיתוף הפעולה של הונג קונג עם הבנק העממי של סין כולל גם בדיקת יואן דיגיטלי לתשלומים חוצי גבולות בהונג קונג. יואה הדגיש את השפעות הרשת עם CBDC. "ככל שהרשת גדולה יותר, כך יותר משתמשים, מה שבתורו ירחיב את הרשת עוד יותר."

במהלך מדיניות נוסף בנושא נכסים דיגיטליים, הרגולטור של המגזר הפיננסי של הונג קונג, הנציבות לניירות ערך וחוזים עתידיים, אמר ביום שני כי המוסד מתכנן לאפשר לקרנות נסחרות בנכסים דיגיטליים (ETF) להיות נסחרות ציבוריות בעיר.

רגולטורים

ג'וליה ליונג, סגנית מנכ"ל הנציבות, אמרה ב-Hong Kong FinTech כי נכסי הבסיס של תעודות הסל יהיו מוגבלים בתחילה לחוזים עתידיים על ביטקוין וחוזים עתידיים על אתר הנסחרים בבורסת הסחורות של שיקגו.

"ה-SFC חיפשה באופן פעיל להקים משטר לאשר תעודות סל המספקות חשיפה לנכסים וירטואליים מיינסטרים עם מעקות בטיחות מתאימים למשקיעים", אמר ליונג.

ראה מאמר קשור: הונג קונג מבקשת לאפשר תעודות סל עתידיות קריפטו 

לקראת אירוע ה-Fin-Tech, גורמים רשמיים בהונג קונג הכינו את הקרקע לשינוי אפשרי במסחר בקריפטו, שכרגע בהונג קונג מוגבל למה שנקרא משקיעים מקצועיים או בעלי נכסים מוכחים של 8 מיליון דולר הונג קונג. או כמיליון דולר.

אליזבת וונג, מנהלת הרישוי וראש יחידת הפינטק של הוועדה לניירות ערך ועתיד (SFC), אמר למשקיעים ב-18 באוקטובר, שהונג קונג תתווה מסלול משלה לגבי מדיניות נכסים דיגיטליים ולא רק תפעל לפי האיסור של היבשת על קריפטו, אפילו תפעיל את "מדינה אחת, שתי מערכות" שבמסגרתן סין שולטת בהונג קונג. 

"בהונג קונג יש מדינה אחת ועיקרון שתי מערכות. זה עיקרון חוקתי שמהווה את הבסיס הבסיסי לשווקים הפיננסיים של הונג קונג", אמר וונג בכנס לקידום השקעות בהונג קונג.

ראה מאמר קשור: שנזן מובילה את סין בעסקאות CBDC חוצות גבולות: דיווח 

"אני חושב שזה גם מאוד ברור שהשפה השתנתה בין 2017, 2018, כאשר השפה הרשמית, לא רק מהרגולטור, הייתה אזהרה רחבה יותר, והדגישה סיכונים למשקיעים", אמר דונלד דיי, שעבד בעבר ב-SFC על מדיניות נכסים וירטואליים, בפגישת רשת Crypto Fraud and Asset Recovery Network ב-21 באוקטובר.

בעוד שההיוון של שוק מטבעות הקריפטו ירד ב-56% בשנת 2022, יותר מוסדות פיננסיים מגלים עניין בסוג הנכסים. 

BlackRock, מנהלת הנכסים הגדולה בעולם עם כ-8.5 טריליון דולר בניהול, אמרה באוגוסט שהיא מתחילה נאמנות ביטקוין נקודתית עבור לקוחות מוסדיים בארה"ב. ענקית הבנקים הבריטית ברקליס מוּשׁקָע בחברת משמורת מטבעות קריפטוגרפיים Copper ביולי, וב-Fidelity Investments, אחת הספקיות הגדולות של תוכניות פרישה 401(k) בארה"ב, החל המאפשר ללקוחות להשקיע חלק מתיקיהם בביטקוין באפריל. Fidelity החלה להציע מסחר ב-Ethereum למשקיעים מוסדיים מיום שישי.

באנקמן-פריד נכנס לאירוע ה-FinTech, שיימשך עד ה-4 בנובמבר, ולאחר שהוציא את מטה החליפין שלו מהונג קונג ב-2021 אמר העיר יכולה להופיע כמרכז ה-Web3, הבלוקצ'יין והקריפטו של אסיה של אסיה.