מבט חדש על טכנולוגיית מסחר: כיצד לנווט במירוץ החימוש בענן-טק

אנחנו על סף מרוץ חימוש חדש. זה ה תיאור שניתן לתופעה המערבת את ספקי שירותי הענן הגדולים בעולם שמתחרים על השקעה בבורסות הפיננסיות הגדולות ביותר.

בשנה שעברה, מיקרוסופט הודיע השקעה של 1.5 מיליארד ליש"ט ב-London Stock Exchange Group (LSEG) כדי לספק לבורסה ניתוח נתונים, מוצרי תשתית ענן ומודלים מותאמים אישית של Gen-AI. לפני זה, Nasdaq שיתפה פעולה עם Amazon Web Services לבנות את "הדור הבא של תשתית התומכת בענן" ו גוגל השקיעה מיליארד דולר בקבוצת CME.

"Google Cloud רואה התעניינות מוגברת בקרב בורסות ומשתתפי שוק בפתרון כמה מהאתגרים הקשים ביותר העומדים בפני תעשיית שוקי ההון, מקדם מסחר ועד לסליקה והסדר", אומר אשיש מג'מונדר, מנהל, ראש שוק ההון העולמי ב-Google Cloud. "הלקוחות שלנו מחפשים פתרונות ענן החל ממנועי התאמה, להפצת נתוני שוק, דיגיטציה של ניירות ערך, לעיבוד שלאחר סחר הממנף את החוזק של Google Cloud בביצועים, אבטחה, נתונים וניתוח, AI/ML, ולאחרונה ב-AI גנרטיבי."

עם זאת, כיצד התקף הפעילות האחרון הזה ישפיע על שאר תעשיית החליפין הפיננסית?

מול השילוב האדיר הזה של בורסות גדולות וטכנולוגיה גדולה, זירות מסחר בכל הגדלים מתמודדות עם אינספור שאלות: האם מסחר מבוסס ענן אכן אפשרי לבורסות מוסדרות? האם באמת אפשר להתגבר על המכשולים והמעבר לענן. ואם כן מתי?

פתרונות ענן ו-SaaS: מהפכה במודלים תפעוליים

קשרים אלה בין ספקי ענן ומקומות מסחר גדולים מדגימים את ההכרה הגוברת בתוך התעשייה הפיננסית של היתרונות הפוטנציאליים של פתרונות מבוססי ענן. טכנולוגיית הענן מציעה מדרגיות, גמישות ויעילות גבוהה יותר, שהן חיוניות לעמידה בדרישות הגוברת של השווקים הפיננסיים המודרניים. על ידי שיתוף פעולה עם ספקי ענן מובילים ופיתוח פתרונות ייעודיים, בורסות יכולות לחדש את התשתית שלהן, לשפר את יכולות המסחר ולספק שירותים יעילים וחדשניים יותר למשתתפים בשוק.

הפיתוח של טכנולוגיית הענן סלל גם את הדרך לאספקת תוכנה כשירות (SaaS), המספקת שיטה מהפכנית חדשה לתפעול תוכנה וקבלת שירותים. עם מודל SaaS, בורסה לא צריכה לדאוג לתחזוקה ותמיכה של המערכת (כגון שדרוג או בדיקה), אלא יכולה למקד את הזמן במשימה היקרה יותר של הפעלת השוק. אם בנויים כהלכה, מודלים מבוססי SaaS יכולים לאפשר התאמה ויכולות גילוי מחירים ללא תחרות, ולעצב מחדש את מה שאפשרי עבור שוק ובורסה.

"החילופים ממנפים יותר ויותר את AWS לעומסי עבודה קריטיים יותר. השימוש שלהם בענן מתרחב מעבר לניתוח נתונים, שיפורים תפעוליים ופיתוח של כלים ללקוח כדי לכלול מנועי התאמה עם אחזור נמוך ומערכות יישוב וסליקה הפועלות על AWS", מציין סקוט מולינס, מנכ"ל, שירותים פיננסיים עולמיים ב-AWS. "הגירות מוצלחות של ענן בין בורסות כרוכות בהתאמה של מנהיגות על החזון והמקרה הצפוי של הערך לפני העברת אותו באופן עקבי ברחבי הארגון. יש גם מחויבות לבניית מיומנויות ופיתוח כישרונות".

מעניין לציין שהתעשייה התמודדה עם מכשולים דומים בעבר עם המעבר מ'בורות' למסחר אלקטרוני, מה שמזכיר לנו ששינוי הוא לא תמיד קל, אבל ההתקדמות לטכנולוגיות חדשות כבר התגברה בעבר. ככל שיותר בורסות ומוסדות פיננסיים עוברים לפתרונות SaaS מבוססי ענן, התעשייה מוכנה לחוות התקדמות משמעותית במונחים של מהירות, אמינות ונגישות, שיעצבו את הנוף העתידי של השווקים הפיננסיים.

מתחת למכסה המנוע של תשתית מסחר מבוססת ענן

כדי לפתוח את הפוטנציאל לחדשנות, מפעילי השוק מכירים בצורך לחדש את מערכות המסחר והסליקה שלהם. על ידי מעבר לפתרונות טכנולוגיים זריזים וניתנים להרחבה יותר, כגון תשתית מבוססת ענן וארכיטקטורת שירותי מיקרו, הם יכולים להתגבר על המגבלות של מערכות מדור קודם ולאפשר פריסה מהירה של מוצרים ושירותים חדשים.

עם זאת, אתגר משמעותי נובע מהעובדה שלא כל טכנולוגיות המסחר מבוססות הענן יכולות להיחשב כשוות. רבות ממערכות המסחר והסליקה הללו בנויות על ערימות טכנולוגיות מדור קודם בנות 10 עד 20 שנים. ערימות טכנולוגיה ישנות יותר אלה כוללות לרוב תהליכים עסקיים מורכבים ונוקשים שיכולים למנוע חדשנות והשקה חלקה של שווקים חדשים בדרכים מודרניות.

המגבלות המוטלות על ידי מערכות עתיקות אלה עשויות לגרום למחזורי פיתוח איטיים יותר, עלויות תחזוקה מוגדלות וקשיים בהסתגלות לדרישות השוק המשתנות במהירות. היעדר הגמישות והמדרגיות בערימות הטכנולוגיה הישנות יותר הללו עלולים לעכב את הכנסתם של מכשירי מסחר חדשים, להרתיע את אימוץ טכנולוגיות מתקדמות ולהפריע לשילוב של כלים מתקדמים לניהול סיכונים.

בנוף הנוכחי, זירות מסחר מתמודדות לעיתים קרובות עם עלויות גבוהות יותר - לעיתים מכפילות את הוצאותיהן - כאשר מנסים לשדרג את התשתית והטכנולוגיה שלהם בשל הדומיננטיות של מערכות מדור קודם. בורסות צריך להיזהר מספקים שרוכלים ארכיטקטורות מזדקנות, כמו גם לציין את הרתיעה המתמשכת לשבש את זרמי ההכנסה הנוכחיים משירותי שיתוף פעולה משתלמים. דחיפה מתמשכת זו של תשתית מיושנת פשוט דוחה את אימוץ הטכנולוגיה המודרנית בתעשייה. אין לה מקום בדור הבא של טכנולוגיית המסחר.

שיקולי אסטרטגיית ענן ופתרונות טכנולוגיים

למעשה, הבורסות הפיננסיות צריכות להבטיח שטכנולוגיה חדשה מופעלת בצורה חלקה על הענן. כאשר מפתחים את אסטרטגיות הענן שלהם, עליהם לשקול את הדברים הבאים:

קנייה של משתתפי שוק: As עדות על ידי ההגירה של NASDAQ של שוק האופציות הראשון בארה"ב ל-AWS, טכנולוגיית מסחר מבוססת ענן מציעה יתרונות משמעותיים, כולל חיסכון בעלויות, מדרגיות ואמינות. אמנם המעבר עשוי להציב אתגרים, אבל הוא כבר בעיצומו, וחילופי מסחר שמאמצים את טכנולוגיית הענן יכולות להישאר תחרותיות בנוף השוק המתפתח.

רגולטורים: כדי לטפל בחששות הרגולטוריים, חיוני לעבוד עם ספקי ענן העוסקים בדיונים עם גופים רגולטוריים. שקיפות בנוגע לנוהלי הגנת נתונים ותאימות יכולה לסייע לרגולטורים המשולבים במעבר הענן, לספק שירות טוב יותר לסוחרים תוך הבטחת ציות לרגולציה.

אמצעי ביטחון: ספקי שירותי ענן משקיעים רבות באמצעי אבטחת סייבר, ולעיתים קרובות עולים על מה שהגדרות מקומיות בודדות יכולות להשיג. אמצעים אלו כוללים ניטור רציף ותגובה מהירה לאיומים פוטנציאליים, הבטחת רמת אבטחה גבוהה ועמידה בדרישות הרגולטוריות.

שווקים רגישים לאחזור: טכנולוגיית הענן עשתה התקדמות משמעותית בהשגת יכולות מסחר עם אחזור נמוך במיוחד. ספקי ענן מחפשים באופן פעיל פתרונות מותאמים כדי לעמוד בדרישות של שווקים רגישים לאחביון. שיתוף פעולה עם ספק הענן הנכון וספק הפלטפורמה יכול להוביל את הדרך למעבר מוצלח לענן.

מודלים עסקיים מיושנים: פתרונות ענן מציעים גמישות, הסתגלות וגמישות, ומאפשרים לעסקים להגדיל את קנה המידה בהתאם לדרישות השוק ללא התחייבויות ארוכות טווח. הדגשת היתרונות הללו יכולה לעודד עסקים לאמץ את טכנולוגיית הענן ולחדש את המודלים העסקיים שלהם.

הגירה ואינטגרציה: הגירה למערכות חדשות כרוכה תמיד בסיכון מסוים, אך הסתמכות על טכנולוגיה ותשתית מדור קודם יכולה להביא סיכונים גבוהים עוד יותר. עם הזמינות של כלים ונהלים למעברים חלקים, מעבר לענן הוא תהליך בר ביצוע ובר ביצוע שיכול למזער שיבושים ולהבטיח טרנספורמציה מוצלחת.

בנוסף, ישנה חשיבות עליונה בהשוואה בין פתרונות מסחר פוטנציאליים מבוססי ענן, שהבורסות יבדקו מקרוב "מתחת למכסה המנוע" כדי לוודא שהטכנולוגיות והמודלים התפעוליים העדכניים ביותר משולבים, כולל:

אדריכלות טכנולוגיה מודרנית: עדכון ארכיטקטורת הטכנולוגיה המיושנת הרווחת בשוקי ההון הוא חיוני. מערכות מסורתיות יכולות להיות מורכבות ועמידות בפני שינויים, מה שהופך את הצגת תכונות חדשות לתהליך איטי ומסורבל. אימוץ ארכיטקטורת טכנולוגיה מודרנית, כגון מיקרו-שירותים ופתרונות מבוססי ענן, יכול לייעל את הפיתוח, הבדיקות והפריסה (ניתן להשלים בקשות תכונות תוך שבועות, ולא שנים). זה מאפשר מענה מהיר יותר לדרישות השוק ומקל על השילוב של פונקציות חדשניות.

SaaS לשוקי הון: על ידי אימוץ פתרונות SaaS, ארגונים יכולים להשיג יעילות עצומה מהעבודה עם מודלים חדשים של תפעול עסק ומבני עלויות ניתנים להרחבה. ארכיטקטורת SaaS יכולה לחולל מהפכה בתעשיית שוק ההון על ידי צמצום מאמצים מיותרים, האצת עדכונים והבטחת תאימות. בנוסף, SaaS יכול להניע חדשנות באמצעות עידוד שיתוף פעולה בין מחזיקי עניין.

פתרון אגנוסטי של נכסים: פתרון שהוא אגנוסטי למכשירים פיננסיים שונים יכול לזרז באופן משמעותי את השקת סוגים ופונקציות חדשות של נכסים. על ידי עיצוב מערכות שיכולות להתאים לסוגי נכסים שונים, ארגונים יכולים להציג ביעילות חידושים ללא צורך בפיתוח מותאם אישית עבור כל מכשיר.

מנוע התאמה ומסחר מתמשך 24/7: מנוע התאמה ומסחר ברמה ארגונית מספק את היכולת להציע מסחר מודרני עם זמינות 24/7.

אנחנו צריכים טכנולוגיה מודרנית כדי לבנות שווקים עתידיים

על מנת שהבורסות הפיננסיות יתחרו מול בורסות פיננסיות צופות פני עתיד שמוכנות לאמץ סביבות מסחר מודרניות, יש לקדם פתרונות SaaS מבוססי ענן. על ידי כך, מוסדות פיננסיים יכולים לקצור את ההזדמנות של פתיחת שווקים חדשים ובמקביל להשיג יעילות רבה יותר, להפחית עלויות, לשפר את האבטחה ולשפר את חווית הלקוח.

"אנחנו כבר רואים תנועה נרחבת לענן בקרב הבורסות", מציין Zac Maufe, ראש עולמי של תעשיות מפוקחות, Google Cloud. "המסע שלהם יתרחש בצורה של 'זחילה-הליכה-ריצה', עם פירות תלויים נמוכים שייקטפו הראשונים בטווח הקרוב, בעוד ששינויים פרדיגמטיים גדולים יותר יתרחשו בטווח הבינוני והארוך. חלק מהארגונים מתחילים את כל שלושת השלבים בו זמנית, מתוך הבנה שכל אחד מהם ינוע בקצב עצמאי".

אולם לפני ביצוע ההשקעה, יש לבחון היטב את הטכנולוגיות שכן, בסופו של דבר, תשתית מיושנת החבויה מאחורי מילות באזז של טכנולוגיה מודרנית לא תעמוד בפני מדרגיות עתידית. רק באמצעות אימוץ ארכיטקטורת טכנולוגיה מודרנית - מודלים של SaaS, פתרונות אגנוסטיים של נכסים ו-DNA ארגוני טרנספורמטיבי - יכולים בורסות להשיק במהירות שווקים חדשים.

המעבר לעבר ענן לתמיכה באקוסיסטם תחרותי ודינמי יותר של שוק פיננסי הוא בלתי נמנע. אי אימוץ השינוי הזה ועיכוב ההשקעה של שדרוגי טכנולוגיה חדשניים רק יסכן את הארגון שלך להפוך ללא רלוונטי. אל תתנו לזה להיות רגע הקודאק שלכם.

• הפצת תוכן ויחסי ציבור מופעל על ידי SEO. קבל הגברה היום.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. העצים את עצמך. גישה כאן.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. הידע מוגבר. גישה כאן.
• PlatoESG. פחמן, קלינטק, אנרגיה, סביבה, שמש, ניהול פסולת. גישה כאן.
• PlatoHealth. מודיעין ביוטכנולוגיה וניסויים קליניים. גישה כאן.
• מקור: https://www.finextra.com/blogposting/25556/new-take-on-trading-technology-how-to-navigate-the-cloud-tech-arms-race?utm_medium=rssfinextra&utm_source=finextrablogs