משקף את נקודת השבירה 2023 ומדינת סולנה

אוסטין ברק

·

עקבו

פורסם ב

הבלוג של CoinFund

·

8 דקות לקרוא

·

שעות לפני 4

-

באיזה סוג שוק אנחנו נמצאים היום? האם זה שוק שוורי, שוק דובים, או משהו באמצע? יציאה לכנסים היא אחת הדרכים הטובות ביותר לקבל באמת תחושה של מה שקורה בשטח. זה מאפשר לראות ממקור ראשון כמה מפתחים בונים במערכת אקולוגית, מה הם בונים, אילו אתגרים הם מתמודדים, אילו בעיות הם רואים הכי חשוב לפתור, אילו חורים קיימים בערימת הטכנולוגיה שצריך למלא, אילו דרישות לקוחות לא ממומשות קיימות, עד כמה מונעי המשימה הם הבונים, ולראות את הכל בבת אחת. ההליכה לנקודת שבירה לאורך השנים נתנה לי תובנה מדהימה לגבי מצבה של סולאנה לאורך זמן.

זו הייתה הפעם השנייה שלי שהשתתפתי ב-Breakpoint. נסעתי ב-2021 לליסבון, ותכננתי לנסוע ב-2022 אבל בסופו של דבר קרעתי רצועה בכתף ​​ונאלצתי להישאר בבית (התאכזבתי מאוד לפספס את זה אבל בכל זאת עקבתי אחרי זה מקרוב!). בשנת 2021, זה היה ועידת שוורים קלאסית. המחיר הסמלי של סולנה זינק לאחרונה עד ל-250 דולר לעומת כ-1 דולר שנה קודם לכן. בנובמבר 2021, לסולנה היו בין ה-TVLs הגבוהים ביותר בכל רשת ועיצוב הבלוקצ'יין שלה כבש הרבה אנשים עם הדגש שלו על מדרגיות, תפוקה, זמן אחזור נמוך ויכולת חיבור רחבה. היו הרבה מפתחים חזקים שנכחו, מפתחים ממערכות אקולוגיות אחרות שבדקו פריסות חוצות שרשרת או אפילו עברו לסולנה, הרבה משקיעים, חברות ואפילו חברות Web2 גדולות. עם זאת, היו גם אנשים שלא ממש הבינו את הטכנולוגיה ורק קנו את האסימון מוקדם והרוויחו הרבה כסף. לסולאנה היו המון הבטחות אבל אימוץ הרשת היה בתחילתו. כמו כל דבר אחר בקריפטו באותה תקופה, הציפיות היו לפני המציאות בטווח הקצר.

בשנת 2022, שוק הקריפטו הרחב יותר התפרק. קריסת 3AC, קריסת LUNA והכישלונות של BlockFi, Voyager ו-Celsius הובילו למפל של פחד וחוסר יציבות, הורידו את מחירי האסימונים וסיכנו את כל השחקנים הטובים שבונים בקריפטו. מחיר האסימון של $SOL ירד מ-$200+ לסביבות $30 (כמעט כל נכס מרכזי אחר גם ירד באותה מידה או יותר). סולאנה חוותה חוסר יציבות ברשת שפגע באמינותה בטווח הקצר. כמה יישומים גדולים נפלו בצד. לרבים מהשחרורים המוקדמים של האסימונים היו עיצובים של אסימון קצר רואי עם צפים במחזור נמוך ו-FDVs גבוהים שפגעו במערכת האקולוגית. אף על פי כן, הקהילה הפגינה חוסן רב (עוד על כך בהמשך), תקועה במערכת האקולוגית, ביצעה שיפורים שיקשו על הטכנולוגיה, ויורים ירוקים חדשים החלו לצוץ. סולאנה הופיעה כמערכת האקולוגית מספר 2 של NFT ללא תחרות, שניה רק ​​ל-Ethereum. המומנטום של חדשנות ושותפויות בעלות נראות גבוהה היה מורגש. הליום הודיעה על ההגירה שלה לסולנה מהפעלה ברשת משלה. QUIC ו-QOS משוקלל הימור נפרסו. שווקי עמלות יחד עם עמלות עדיפות הושקו. גידול בגודל העסקה, מצב הצבעה קומפקטי ו-Firedancer היו בפיתוח. הוכרז הטלפון של Saga, מה שהגביר את הדגש ברשת על אימוץ נייד.

Breakpoint 2022 היה ועידת שוק הדובים, בכל הדרכים הטובות ביותר. ההתמקדות הייתה בבנייה ושיפור התשתית שתתמוך בגל הבא של מקרי שימוש, ותשפר את חווית המשתמש של אלה הנוכחיים. הרבה טכנולוגיות ליבה הוכרזו, היו ב-testnet או נפרסות. סנטימנט השוק בגדול היה חלש, אבל קהילת סולאנה נשארה בסביבה ובנתה קשה כתמיד. ואז כשהקהילה חזרה הביתה מהוועידה, התפרסמה חדשות ה-FTX. FTX ו-Alameda Research היו אחד התומכים הגדולים ביותר של המערכת האקולוגית של סולאנה, במונחים של השקעה, נזילות, נראות ותשתית. המחיר הסמלי של סולנה ירד מ-30 דולר ל-10 דולר מתחת. אנשים שאלו בגלוי אם סולאנה תשרוד את הנפילה של ההונאה של FTX ואת החלל שהיא תיצור. רבים אמרו שסולאנה מתה. הצורות הגרועות ביותר של שבטיות הופיעו כאשר חלק מהאנשים בקריפטו אפילו נהנים ממערכת אקולוגית מעופפת גבוהה שנפלה מהחסד. למרות כל זה, היה ברור מיד שסולאנה לא הולכת לשום מקום. הקהילה התכנסה כמעט כמו שום דבר שראיתי בעבר בקריפטו. מייסדים תמכו במייסדים אחרים. היכן שחלק מהמשקיעים עזבו, אחרים התחפרו. Solana crypto twitter היה מקום של עידוד, חוסן ותמיכה מתמידים. הקהילה חיברה את האקתון סופת חול כדי להניע את הפיתוח. BONK שוחרר כזעקת עצרת. כמה אוספי NFT עזבו את סולאנה, אבל המשתמשים והנזילות של NFT בסולאנה לא. זה נשאר חזק כתמיד. פרויקטים חדשים של NFT כמו Mad Lads ו- Claynosaurs שהחלו בשוק הדובים הפכו למעצמות. רנדר הודיעה שהוא יעבור לסולנה. DeFi החלה להופיע מחדש. ויזה הודיעה שתתבסס על סולנה. MakerDAO התגרה בפוטנציאל לפיתוח הרשת המקומית שלהם להיות רשת SVM. כמה ממשתתפי הקריפטו היותר מקסימליסטים החלו לתהות האם הם ממהרים מדי לפטר את סולאנה. לאחר שהקשיח את יציבות הרשת שלה, הטכנולוגיה של סולנה שוב החלה לדבר בעד עצמה. הארכיטקטורה מרובת ההליכים שלה מאפשרת שווקי עמלות מקומיים, מקבילות ושינוי קנה מידה עם חומרה מודרנית (דרישות חומרת האימות יורדות למעשה במקביל). המשמעות היא שיישומים לא צריכים להילחם על משאבי רשת ולהתמודד עם עמלות בלתי צפויות. זה גם אומר ששינוי קנה מידה יכול להתרחש ב-L1 ללא צורך בסביבות ביצוע נוספות שלעיתים קרובות מקריבות יכולת קומפוזיציה ו/או ביזור. NFTs דחוסים הופכים את הטבעת NFT לזולה פי 100 מאשר ברשתות אחרות, וזה יתרחב לדחיסת נתונים רחבה לאורך זמן. זה אומר שיכולים להיות לנו יותר מסתם 10K אוספי PFP אלא גם רשתות DePin, משחקים עם מיליוני פריטים במשחק ותוכניות נאמנות ברשת המיועדות לקנה מידה עולמי. סולנה גם הפכה להרבה יותר מסתם L1 אלא ה-SVM הפך להיות חלק מרכזי של תשתית לעיצוב בלוקצ'יין מודולרי. אפליקציות SVM, SVM L2s מאובטחות על ידי רשתות אחרות ועוד.

Breakpoint 2023 הרגיש מאוד כמו המקום שבו סולאנה הייתה נמצאת לו FTX לא היה קורה בכלל. זה לא כדי להמעיט בבור שהקהילה נאלצה לחפור ממנו, אלא עדות לכמה קשה כולם עבדו כדי שזה יקרה. Breakpoint 2023 היה שופע בונים באיכות ממש גבוהה, מהדרג העליון. צוותים בונים לא רק בקטע אחד אלא על פני אינפרא, DeFi, ארנקים, NFTs, DePin ועוד. כמעט כל שיפורי התשתית של סולנה שנדונו ב-2022 יושמו. בעוד הכנס היה מלא בהתרגשות, זו הייתה התרגשות עם מטרה ודחף. לא היו אף אחד מתיירי הכנסים שצצו בשווקי השוורים, אבל הסנטימנט סביב הפוטנציאל של השנה שלפנינו הרגיש כאילו מתרחש שינוי משטר, שעובר משוק הדובים בחוזקה לשוק השוורי. בעוד שמחיר האסימון של $SOL כמעט הוכפל לקראת ובמהלך הוועידה (נע מ-$20 ל-$47), היו מעט מאוד דיבורים על המחיר. במקום זאת הייתה הכרה כי עליות מחירים סמליות הן לכל היותר שיווק תוכן מצוין כדי להביא משתמשים ומפתחים חדשים, אך למעשה, אין משמעות אחרת. הייתה מודעות עצמית שכדי שהצעדים גבוהים יהיו בר קיימא, אנחנו צריכים יותר על משתמשי הרשת, יותר אחיזה, יותר יישומים, יותר מקרי שימוש. והיה מיקוד לייזר כדי לגרום לזה לקרות. מודעות עצמית חלחלה בכנס לגבי העבודה שיש לעשות אבל עם תחושה ברורה שהחלקים נמצאים במקום כדי לגרום לזה לקרות. כשעזבתי את Breakpoint 2023, אני שורי מתמיד לגבי עתידה של סולאנה ובטוח בתפקיד הבולט שהיא תמלא באימוץ המיינסטרים של קריפטו.

אני מצפה ש-24 החודשים הקרובים יהיו המקום שבו הגומי יגיע לכביש וכל כך הרבה ממקרי השימוש שסולנה מאפשרת באופן ייחודי ייבנו. זה כולל DeFi בעל ביצועים גבוהים וניתנים להרכבה, יישומי תשלומים שהם בסדר גודל טובים יותר מבחינת עלות ומהירות מאלו של Web2 או חלופות הבנקאות המסורתיות שלהם, רשתות תשתית פיזית מבוזרת (DePIN) חלוציות, NFT בקנה מידה אינטרנט, יישומי צרכנים מותאמים לנייד במשחקים ו ארנקים חברתיים, מהדור הבא, והתשתית לתמיכה בכל האמור לעיל. אם אתה בונה באחד מהאזורים הללו או מעבר לכך, אשמח לשוחח.

כתב ויתור: הדעות המובעות כאן הן אלה של אנשי CoinFund Management LLC (להלן: "CoinFund") המצוטטות ואינן הדעות של CoinFund או החברות הקשורות לה. מידע מסוים הכלול במסמך זה הושג ממקורות צד שלישי, אשר עשויים לכלול חברות פורטפוליו של קרנות המנוהלות על ידי CoinFund. למרות שנלקחה ממקורות האמינים כאמינים, CoinFund לא אימתה מידע כזה באופן עצמאי ואינה מציגה מצגים לגבי הדיוק המתמשך של המידע או התאמתו למצב נתון.

תוכן זה מסופק למטרות מידע בלבד, ואין להסתמך עליו כייעוץ משפטי, עסקי, השקעות או מס. עליך להתייעץ עם היועצים שלך באשר לעניינים אלה. הפניות לניירות ערך או לנכסים דיגיטליים כלשהם נועדו למטרות המחשה בלבד, ואינן מהוות המלצת השקעה או הצעה לספק שירותי ייעוץ השקעות. יתר על כן, תוכן זה אינו מכוון ואינו מיועד לשימוש על ידי משקיעים או משקיעים פוטנציאליים כלשהם, ואין להסתמך עליו בשום פנים ואופן בעת ​​קבלת החלטה להשקיע בקרן כלשהי המנוהלת על ידי CoinFund. הצעה להשקעה בקרן CoinFund תינתן רק על ידי מזכר ההנפקה הפרטית, הסכם המנוי ותיעוד רלוונטי אחר של כל קרן כזו ויש לקרוא אותה במלואה. כל השקעות או חברות פורטפוליו שהוזכרו, הפנו אליהן או מתוארות אינן מייצגות את כל ההשקעות בכלי רכב המנוהלים על ידי CoinFund, ואין כל ודאות שההשקעות יהיו רווחיות או שלהשקעות אחרות שיבוצעו בעתיד יהיו מאפיינים או תוצאות דומות. רשימה של השקעות שבוצעו על ידי קרנות המנוהלות על ידי CoinFund (למעט השקעות שעבורן המנפיק לא נתן אישור ל-CoinFund לחשוף בפומבי וכן השקעות בלתי מוקדמות בנכסים דיגיטליים הנסחרים בבורסה) זמינה בכתובת https://www.coinfund.io/portfolio.

תרשימים וגרפים המסופקים בתוכן הם למטרות מידע בלבד ואין להסתמך עליהם בעת קבלת החלטת השקעה כלשהי. ביצועי העבר אינם מעידים על תוצאות עתידיות. התוכן מדבר רק לתאריך המצוין. כל תחזיות, אומדנים, תחזיות, יעדים, סיכויים ו/או דעות המובעות בחומרים אלו כפופים לשינויים ללא הודעה מוקדמת ועשויים להיות שונים או מנוגדים לדעות שהובעו על ידי אחרים. מצגת זו מכילה "הצהרות צופות פני עתיד", אותן ניתן לזהות על ידי שימוש בטרמינולוגיה צופה פני עתיד כגון "עלול", "ירצה", "צריך", "לצפות", "לצפות", "פרויקט", "העריך", "מתכוון", "להמשיך" או "מאמין" או השליליות שלהן או וריאציות אחרות שלהן או טרמינולוגיה דומה. בשל סיכונים ואי ודאויות שונים, אירועים או תוצאות בפועל עשויים להיות שונים באופן מהותי ולרעה מאלה המשתקפים או נשקפים בהצהרות צופות פני עתיד.