독자를 환영합니다. 구독해 주셔서 감사합니다! Altcoin Roundup 뉴스레터는 이제 Cointelegraph의 상주 뉴스레터 작성자가 작성합니다. 빅 스모키. 앞으로 몇 주 동안 이 뉴스레터는 앞서가는 분석을 제공하고 암호화 시장의 새로운 트렌드를 추적하는 주간 뉴스레터인 Crypto Market Musings로 이름이 변경됩니다.
뉴스레터의 발행일은 동일하게 유지되며 내용은 투자자 심리 및 시장 구조의 주요 변화를 식별하기 위해 보다 거시적인 관점에서 암호화폐의 기술 및 기본 분석에 여전히 중점을 둘 것입니다. 우리는 당신이 그것을 즐기기를 바랍니다!
오래 갈 시간?
이번주 비트코인(BTC) 가격이 기분 좋게, 21,000월 26일에 $XNUMX까지 급등했습니다. 이로 인해 소수의 거래자들은 바닥에 있거나 BTC가 Wyckoff, 범위 이탈 또는 일종의 지지 저항 플립과 같은 일부 기술 구조의 다음 단계에 진입하고 있다고 선언했습니다. .
모든 강세를 얻고 10x 매수를 시작하기 전에 이전 분석으로 돌아가서 Bitcoin의 시장 구조가 변경된 것이 있는지, 최근의 강세 모멘텀이 더 넓은 추세 변화를 나타내는지 확인하겠습니다.
때 마지막 업데이트 30월 19,600일에 발표된 비트코인은 약 136달러였으며, 이는 여전히 지난 XNUMX일 간의 가격 조치 범위 내에 있습니다. 그 당시 나는 주간 상대 강도 지수(RSI)와 이동 평균 합류 다이버전스(MACD)에서 강세 다이버전스를 확인했습니다. 몇 년 동안 최저 수준이었던 여러 온체인 지표에서 오는 소수의 잠재적인 "바닥" 신호도 있었습니다.
지금 상황이 어떤지 살펴보겠습니다.
볼린저 밴드가 팽팽하다
일일 시간대의 볼린저 밴드는 여전히 제한적이며 이번 주 $21,000까지 급등한 것은 확장 또는 변동성 급증 대부분의 거래자들이 기대했던 것입니다. 코스의 경우와 마찬가지로 상완에서 이탈한 후 가격이 다시 하락하여 미드라인/미드밴드(20MA)를 지지선으로 테스트합니다.
이러한 움직임의 힘에도 불구하고 가격은 200-MA(검정색 선) 아래로 제한되어 있으며 현재로서는 20-MA가 Bitcoin 가격에 대한 지원 역할을 하는지 여부는 불분명합니다.
거의 사상 최저치인 25.7에서 반등한 후 주간 RSI는 계속해서 상승세를 보이고 있으며 이전 분석에서 확인된 강세 다이버전스는 여전히 유효합니다. BTC의 주간 MACD에서도 비슷한 추세를 보이고 있습니다.
같은 차트에서 가장 최근의 주간 캔들이 주간 최고가를 기록하고 있음을 알 수 있습니다. 양초가 이전 22,800주 최고 범위 위로 마감되고 가격이 향후 몇 주 동안 일간 또는 주간 종가가 $XNUMX 이상인 경우 추세 반전의 원인이 될 수 있습니다.
일일 시간대에서 BTC의 Guppy 다중 이동 평균(GMMA 또는 Super Guppy) 지표는 눈을 뗄 수 없게 만듭니다. 단기 이동 평균이 압축되어 있고 장기 이동 평균과 수렴하고 있습니다. 이는 일반적으로 임박한 방향 이동 또는 경우에 따라 거시적 추세 반전을 나타냅니다.
지난 몇 주 동안 Bitcoin의 "기록적으로 낮은 변동성"는 도시의 이야기였으며 Bollinger Bands, GMMA 및 BVOL을 사용할 때 긴축 가격 범위는 확장을 암시하지만 어떤 방향으로 미스터리로 남아 있습니다.
비트코인은 18,600일 동안 $24,500~$36 범위에서 거래되었으며 기술적 분석의 관점에서 가격은 그 범위의 중간 근처에 머물고 있습니다. $21,000로의 이동은 일일 최고가를 크게 높게 설정하지 않았고 본질적으로 옆으로 꺾인 현재 범위에서 벗어나지 않았습니다.
가격은 현재 20일 이동 평균을 상회하고 있지만 아직 20-MA가 50-MA를 넘지 않았으며 26월 20,000일 랠리의 대부분은 $XNUMX 낮은 수준으로 되돌아갔습니다.
보다 설득력 있는 개발은 비트코인이 현재 범위 블록을 벗어나 $200에서 24,800-MA를 테스트하고 결국 이동 평균을 지원하도록 뒤집으려는 시도를 포함합니다.
$29,000–$35,000 범위로 추가 확장은 추세 반전의 더 명확한 신호를 찾는 황소에서 자신감을 불러일으킬 것입니다. 그렇게 될 때까지 현재 가격 조치는 $24,800까지 확장되는 저항에 의해 고정된 더 많은 통합입니다.
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비트코인 온체인 데이터는 누적된다고 말합니다.
BTC의 현물 가격과 마찬가지로 MVRV Z-Score도 지난 0.194개월 동안 -0.023~-XNUMX 영역에서 반등했습니다. 온체인 메트릭은 실현 자본화(오늘날 가치와 비교하여 사람들이 BTC에 지불한 금액)에 대한 BTC의 시가 총액의 비율을 반영합니다.
요컨대, 비트코인의 시장 가치가 실현 가치보다 측정 가능하게 높으면 메트릭이 빨간색 영역에 들어가 시장 최고가 될 수 있음을 나타냅니다. 지표가 녹색 영역에 들어가면 비트코인의 현재 가치가 실현 가격보다 낮고 시장이 바닥에 가까워질 수 있음을 나타냅니다.
MVRV Z-Score 차트에 따르면 비트코인 가격과 비교할 때 현재 -0.06 MVRV Z-Score는 이전 다년 최저점 및 사이클 바닥과 동일한 범위에 있습니다.
예비 위험
Bitcoin의 Reserve Risk 메트릭은 "자신감 있는" 투자자가 BTC의 시장 가격과 어떻게 대조되는지 보여줍니다.
투자자 신뢰는 높지만 BTC의 가격이 낮을 때 BTC를 사고 보유하는 위험 대비 보상 대비 위험 또는 Bitcoin 매력도가 녹색 영역에 들어갑니다.
투자자 신뢰가 낮지만 가격이 높을 때 Reserve Risk는 빨간색 영역으로 이동합니다. 과거 데이터에 따르면 리저브 리스크가 녹색 지대에 진입할 때 비트코인 포지션을 구축하는 것이 포지션을 구축하기에 좋은 시기였습니다.
현재 우리는 지난 0.0009개월 동안 지표가 투자자들이 바닥이라고 묘사할 수 있는 것을 조각해 왔다는 것을 알 수 있습니다. 작성 시점에서 예비 위험은 0.001를 향해 상승하고 있으며 일반적으로 XNUMX 임계값을 초과하여 녹색 영역으로 진입하는 것이 회복의 시작을 표시합니다.
기대
여러 데이터 포인트는 Bitcoin의 가격이 저평가되었으며 여전히 바닥을 파고 있는 과정에 있음을 시사하는 것으로 보이지만 실제 시장 바닥에 있는지 확인하는 것은 없습니다.
이번 주와 지난 몇 달 동안 여러 비트코인 채굴 기업이 부채 구조 조정의 필요성, 부채 상환 누락 가능성을 공개적으로 발표했으며 일부는 파산 가능성을 암시하기도 했습니다.
대부분의 상장된 채굴자들은 채굴된 BTC의 대부분을 판매 XNUMX월부터 북쪽 계산 Core Scientific은 Bitcoin의 가격이 산업 광부 간의 지불 능력 문제로 인해 여전히 위험에 처해 있다고 암시합니다.
Glassnode의 데이터 쇼 약 78,400 BTC를 맴도는 광부 잔액의 총 크기는 "우리가 레이블을 붙인 광부가 보유하고 있습니다(현재 해시레이트의 96%를 차지함)."
Glassnode에 따르면 "소득 스트레스"가 발생할 경우 채굴자들이 공개 시장에서 이러한 준비금의 트랜치를 강제로 청산할 수 있으며 비트코인 가격에 대한 연쇄 효과는 매도의 다음 촉매가 될 수 있습니다. 새로운 연간 최저치까지.
이 뉴스레터는 의 저자인 Big Smokey가 작성했습니다. 겸손한 Pontificator 하위 스택 그리고 Cointelegraph의 상주 뉴스레터 작성자입니다. 매주 금요일 Big Smokey는 시장 통찰력, 트렌드 방법, 분석 및 암호화 시장 내 잠재적인 신흥 트렌드에 대한 조기 연구를 작성합니다.
여기에 표현 된 의견 및 의견은 전적으로 저자의 것이며 의견이 반드시 Cointelegraph.com의 견해를 반영하지는 않습니다. 모든 투자 및 거래 움직임에는 위험이 따르므로 결정을 내릴 때 자신의 연구를 수행해야합니다.
