Bancor 프로토콜은 스마트 계약을 활용하여 분산되고 상호 운용이 가능하며 유동성이 높은 토큰 교환 프로토콜을 구축합니다.
에서 인기를 끌었습니다. 분산 금융 (DeFi) 거래량에 관계없이 시장에서 다양한 ERC-20 토큰 간의 즉각적인 교환을 용이하게 하는 스마트 토큰을 도입한 직후 공간. 이러한 개발은 시나리오에 제XNUMX자 금융 서비스 제공업체를 참여시킬 필요 없이 사용자에게 다른 많은 기회를 열어주었습니다.
배경
팀
이 팀은 스위스 추크에 기반을 둔 Bancor Foundation의 XNUMX명으로 구성되어 있습니다.
재단의 회장인 Bernard Lietaer는 경제학자이자 토목공학자로서 현재의 통화 시스템이 구식이며 재설계될 수 있다고 생각합니다.
다른 구성원으로는 비디오 공유 회사 Metacafe의 공동 설립자 Eyal Hertzog, 게임 회사 Mytopia의 설립자 Guy Benartzi, 테오, 유명한 벤처 자본가인 팀 드레이퍼(Tim Draper).
문제
오늘날 공간에서 암호 화폐의 수가 지속적으로 증가했습니다. 모두 다른 사용 사례를 제공하므로 사용자는 필요할 때마다 교체할 수 있는 옵션을 원할 것입니다.
그러나 문제는 모든 암호화폐가 즉시 스왑될 수 있는 것은 아니라는 점입니다. 이것은 Bancor 프로토콜이 들어가는 곳입니다.
Bancor 프로토콜이란 무엇입니까?
Bancor 프로토콜은 스마트 계약을 지원하는 모든 블록체인에서 구현할 수 있는 온체인 유동성 프로토콜입니다. Bancor는 이더리움과 EOS 체인 모두에서 실행되지만 프로토콜은 상호 운용이 가능하도록 설계되었기 때문에 다른 블록체인에 쉽게 배포할 수 있습니다.
간단히 말해서, 이 시스템은 중앙 집중식 암호화폐 거래소를 거치지 않고도 가상 화폐 토큰을 서로 쉽게 전환할 수 있도록 합니다. 오늘날 거래소를 보면 모든 소규모 통화가 비트코인이나 이더리움과 같은 더 눈에 띄는 다른 암호화폐로 쉽게 교환될 수 있는 것은 아닙니다.
이것이 바로 Bancor 프로토콜이 다루고 있는 문제입니다.
Bancor는 스마트 계약으로 구동되는 AMM(자동 시장 조성자) 시스템의 도움으로 거래소를 운영합니다. 자산을 거래할 다른 당사자를 찾을 필요가 없으므로 사용자가 원할 때마다 즉각적인 스왑이 가능합니다. 또한 변환을 실행하기 위해 중개인이나 교환 운영자의 개입이 필요하지 않습니다.
스마트 토큰
Bancor는 또한 프로토콜의 유동성을 달성하기 위해 '스마트 토큰'을 도입했습니다. 스마트 토큰은 토큰 가격을 지속적으로 업데이트하면서 네트워크에 지속적인 유동성을 제공하는 ERC-20 토큰입니다.
스마트 토큰은 모든 디지털 자산에 대한 구매 및 판매 주문을 즉시 촉진하도록 설계되었습니다. 그리고 전환을 촉진하는 데 있어 스마트 토큰은 유동성을 달성하기 위해 거래소에 상장할 필요가 없기 때문에 더 빠릅니다.
모든 거래는 스마트 계약에 의해 촉진되기 때문에 사용자는 자산을 거래소에 예치해야 하는 것에 대해 걱정할 필요가 없습니다.
스마트 토큰은 적어도 하나의 다른 ERC-20 토큰 또는 다른 스마트 토큰을 보유하고 있는 스마트 계약을 통해 작동합니다. 스마트 토큰은 구매할 때마다 발행되고 청산될 때 소각됩니다. 모든 사용자는 보유 토큰으로 스마트 토큰을 쉽게 구매하거나 보유 토큰을 현재 가격으로 되돌리기 위해 청산할 수 있습니다.
고정 준비금 비율
Bancor는 가격 발견을 위한 새로운 방법으로 CRR(Constant Reserve Ratio)을 도입했습니다. 스마트 토큰 생성자는 각 예비 토큰에 대한 올바른 CRR을 결정해야 합니다. 이 공식은 예비 토큰 잔액과 스마트 토큰의 시가 총액 사이에 일정한 비율의 균형이 있음을 보장합니다.
스마트 토큰의 이점
- 일정한 유동성 – 스마트 계약은 스마트 토큰의 구매 및 청산을 용이하게 하여 거래량에 관계없이 유동성을 제공합니다.
- 추가요금 면제 – 스마트 토큰은 가스 수수료만 청구하지만 트레이더 측에서 다른 추가 지불을 청구하지 않습니다.
- 더 확산되지 – 스마트 토큰은 코인의 가격을 알고리즘적으로 계산합니다. 이는 토큰이 항상 유동적이어서 토큰 가격 결정에 많은 요소를 고려하지 않는다는 것을 의미합니다. 스마트 토큰 구매 및 청산에 동일한 가치가 부여됩니다.
- 예측 가능한 가격 하락 – 스마트 토큰은 거래가 실행되기 전에 가격 하락에 대한 사전 계산을 지원하도록 설계되었습니다.
스마트 토큰 사용 사례
- 크라우드 펀딩 – 스마트 토큰은 유동적이며 실제 시장 가치에 따라 가격이 책정되기 때문에 모든 사람이 크라우드 펀딩 목적으로 사용하는 것이 더 편리합니다.
- 토큰 체인저 – 예비 토큰을 보유하고 있는 스마트 토큰은 누구나 보유하고 있는 ERC-20 토큰 간에 스왑을 수행하는 데 사용할 수 있습니다.
- 탈중앙화 토큰 바스켓 – 누구나 스마트 토큰에 예비 토큰 포트폴리오를 보유함으로써 분산형 토큰 바스켓을 만들 수 있습니다. 그리고 스마트 토큰은 스마트 계약에 의해 구동되기 때문에 자산 바구니를 구축하기 위해 금융 중개자를 찾을 필요가 없습니다.
Bancor 프로토콜 생태계
스마트 토큰과는 별개로 생태계인 Bancor 네트워크는 프로토콜의 기능을 계속 실행하는 역할을 합니다. Bancor 프로토콜에는 많은 참여자가 있습니다. 다음은 Bancor 네트워크의 일부를 구성하는 참여 형식입니다.
- 사용자 – 이들은 스마트 토큰을 수령, 전송, 구매 및 청산할 수 있는 네트워크 참여자입니다.
- 스마트 토큰 생성자 – 이들은 네트워크가 거래 및 토큰 교환을 용이하게 하고 토큰 바스켓을 생성하는 데 사용하는 스마트 토큰을 발행할 수 있는 엔티티입니다.
- 토크나이저 – 이들은 디지털화하려는 자산을 나타내는 ERC-20 토큰을 발행하는 엔티티입니다. 토큰화된 자산은 스마트 토큰에 의해 준비금으로 사용됩니다.
- 중재인 – 암호화폐 거래소에서 시세차이를 유지하는 차익거래에 참여하는 유저들입니다.
Bancor의 자동 가격 책정
Bancor 프로토콜의 주요 기능 중 하나는 자동 가격 책정입니다. 스마트 토큰 이면의 스마트 계약 덕분에 AMM이 네트워크에 배포되었습니다. 이러한 시장 마커는 다른 토큰과 교환하여 사용자와 스마트 토큰을 구매하거나 거래합니다.
Bancor는 'Bancor 공식'에 따라 토큰의 가격을 결정합니다. 이것은 스마트 토큰의 수요와 공급의 균형을 유지하고 토큰의 가치와 커넥터 토큰 간의 균형을 유지합니다.
스마트 토큰 생성자는 스마트 토큰과 커넥터 토큰 간의 적절한 비율을 설정할 책임이 있습니다. 이것은 '커넥터 가중치'를 말하며 스마트 토큰 생성자가 특정 토큰의 유동성 수준을 조정해야 할 필요가 있다고 생각할 때마다 수정할 수 있습니다. Arbitrageurs는 암호화 교환에서 토큰 가격이 책정되는 방식과 더 이상 유사하지 않을 때 암호화 교환에서 가격 차이를 유지합니다.
Bancor 네트워크 토큰 (BNT)
Bancor 네트워크 토큰(BNT)은 Bancor의 기본 토큰입니다. 각 BNT는 ETH에 단일 예비금을 가지고 있으며 스마트 토큰에서 BNT 네트워크에 연결하는 데 사용할 수 있습니다. 네트워크에서 생성된 모든 스마트 토큰은 BNT를 예비 통화 중 하나로 보유합니다.
사용자는 네트워크 내의 다른 토큰을 교환하거나 BTC 또는 ETH로 구매하여 BNT를 얻을 수 있습니다.
결론
Bancor의 혁신은 모든 암호 사용자에게 토큰 변환을 보다 편리하게 만들었습니다. 그것으로 그들은 거래하고 싶은 자산을 가진 다른 당사자를 찾을 필요가 없습니다. 또한 스마트 계약이 제XNUMX자 공급자 없이도 네트워크 운영을 촉진하는 데 얼마나 효과적인지 보여주었습니다.
이 프로젝트는 20월 현재 TVL(Total Value Locked)에서 상위 XNUMX개 DeFi 프로토콜에 남아 있으며 이 분야에서 번창하는 플랫폼 중 하나입니다.