Bitcoin begon meer dan tien jaar geleden als een technologisch experiment. Sindsdien hebben de wereldwijde financiële markten een enorme verschuiving ondergaan. Centraal in de digitale valutarevolutie staat blockchain-technologie die aanleiding gaf tot het allereerste slimme contractplatform, Ethereum.
In de afgelopen jaren is het Ethereum-netwerk een belangrijke driver geworden die gebruikers de mogelijkheid biedt om op een echt gedecentraliseerde manier te communiceren. Gedecentraliseerde uitwisselingen of DEX's maken deel uit van de groeiende reeks protocollen op de Ethereum-blockchain die enorme tractie hebben vergaard. Maar vanwege het first-mover-voordeel, onder andere, bleven CEX's of gecentraliseerde beurzen beter presteren ondanks een vlaag van DEX's in de scene.
De strijd tussen de twee werd in 2021 meer uitgesproken met de komst van andere, meer geavanceerde slimme contractplatforms. Maar het valt niet te ontkennen dat zowel gecentraliseerde cryptocurrency-uitwisselingen als hun gedecentraliseerde tegenhangers een van de meest integrale voertuigen voor transacties zijn.
Coinbase en het CEX-verhaal
Coinbase was bijvoorbeeld een kracht om rekening mee te houden. Het is een van 's werelds meest gereputeerde consumentgerichte gecentraliseerde cryptocurrency-uitwisselingen. Het bedrijf schreef geschiedenis nadat het in april 2021 naar de beurs ging toen het als eerste in de branche op de Nasdaq werd genoteerd. Coinbase is precies tien jaar geleden opgericht en wordt vaak aangekondigd als de grootste crypto-uitwisseling in de Verenigde Staten. De marktkapitalisatie bedraagt bijna $ 42.55 miljard.
Coinbase zag in 2021 echte groei, dankzij de bull run naast andere mijlpalen. Verder peilend merkte IntoTheBlock op dat de beurs in mei 2021 het hoogste maandelijkse volume bereikte en ongeveer $ 200 miljard verwerkte. Ondanks de malaise na november, in combinatie met een hele reeks marktcorrecties, heeft Coinbase het afgelopen anderhalf jaar een opmerkelijke groei doorgemaakt.
Om de zaken in perspectief te plaatsen, verwerkte de ervaren Amerikaanse beurs in mei 11 ongeveer $ 2020 miljard aan transactievolume. Tegen het einde van januari 2022 bedroeg het maandelijkse transactievolume van de beurs $ 120 miljard, wat een stijging van 1,000% betekent in een periode van slechts een anderhalf jaar. Dit toont ook aan dat - hoe meer transacties worden verwerkt, hoe hoger de inkomsten voor de gecentraliseerde beurs en hun aandeelhouders. Dit komt omdat het cryptohandelsplatform een vergoeding in rekening brengt voor elke transactie die wordt verwerkt.
Uniswap: de DEX-contender
Het was in het jaar 2016 dat de maker van Ethereum Vitalik Buterin stelde eerst het idee voor van een gedecentraliseerde beurs die zich zou bezighouden met een geautomatiseerde marktmaker op de keten met bepaalde kenmerken. Voormalig Siemens-ingenieur Hayden Adams zette het concept een jaar later om in een functioneel product dat leidde tot de creatie van uniswap. Tegenwoordig staat het bekend als een van de eerste DEX's die op het Ethereum-netwerk zijn gemaakt.
Uniswap's V1 werd gelanceerd in 2018 en slaagde er langzaamaan in om het leeuwendeel in de markt te veroveren in termen van verwerkte transacties. De volgende iteraties - V2 en V3 - waren gericht op het verbeteren van verschillende aspecten van de DEX onderweg. Momenteel staan de gecombineerde protocollen van Uniswap stevig vast als een van de beste gedecentraliseerde uitwisselingen in de ruimte. Het native governance-token van het protocol, UNI, heeft op het moment van schrijven een marktkapitalisatie van ongeveer $ 7 miljard.
Als DEX-leider kan Uniswap's transactievolume helpen het gebruik van het protocol te begrijpen en, meer in het algemeen, de acceptatie van DeFi te meten.
Uniswap heeft alle eerdere records verbroken en bereikte in december 2021 een ongekend hoog transactievolume. Uit de statistieken blijkt dat de DEX tussen de V82- en V2-versies ongeveer $ 3 miljard heeft verwerkt.
Het is belangrijk op te merken dat Uniswap en andere gedecentraliseerde beurzen keer op keer de gevestigde platforms zoals Coinbase hebben uitgedaagd. Bij analyse van het transactievolume wordt de indicator van IntoTheBlock weergegeven gevonden dat Uniswap erin is geslaagd een aanzienlijk marktaandeel te veroveren op het gebied van wisseldiensten, ook al begon het zes jaar na Coinbase actief te worden.
CEX versus DEX-dilemma:
Gebruikers beginnen langzaam over te gaan van CEX's naar DEX's. De aantrekkingskracht van deze laatste beperkt zich niet tot factoren als privacy en veiligheid. Opbrengstmogelijkheden zijn nog een andere drijfveer.
Gecentraliseerde beurzen brengen een vergoeding in rekening voor transacties via hun platform, die dienen als inkomsten om het bedrijf overeind te houden. Gedecentraliseerde beurzen hebben daarentegen liquidity providers (LP's) om hun deuren open te houden. Iedereen kan een LP worden door gewoon te storten in een van de toestemmingsloze pools van de DEX's. Op deze manier kunnen LP's automatisch swapvergoedingen gaan verdienen die in rekening worden gebracht aan de gebruikers die er doorheen handelen. Met andere woorden, de in rekening gebrachte vergoedingen gaan naar de CEX voor het verlenen van de dienst, terwijl de inkomsten van DEX (swapvergoedingen) worden toegewezen aan de liquiditeitsverschaffers.
Coinbase brengt zijn gebruikers doorgaans 0.5% van het verhandelde bedrag in rekening. De meeste pools op Uniswap rekenen 0.3%. Dat gezegd hebbende, is het belangrijk om er rekening mee te houden dat bepaalde pools op de DEX hoog kunnen worden als 1% en zo laag als 0.01%. De bovenstaande indicator van ITB geeft een duidelijk inzicht in de vergoedingen die door beide platforms worden gegenereerd.
In mei 2021 klommen de kosten van Coinbase naar een recordhoogte van bijna $ 1 miljard. Uniswap, aan de andere kant, boekte zijn ATH in december 2021, toen het bijna $ 246 miljoen aan maandelijkse kosten genereerde. Deze werden later verdeeld onder de liquiditeitsverschaffers, wat betekent dat Uniswap gedurende de maand $246 miljoen aan swapvergoedingen kon toewijzen.
DEX-innovatie
Om tegemoet te komen aan de stijgende behoeften en eisen, zijn de gedecentraliseerde beurzen blijven innoveren en de diensten voor hun gebruikers opvoeren.
Recente DeFi-ontwikkelingen omvatten de implementatie van 0.01%-vergoedingspools voor de handel in stablecoin op het platform van Uniswap en de voortdurende groei en adoptie van de 0.05%-vergoedingspools, die momenteel de belangrijkste zijn. hoogst gerangschikte zwembaden in Uniswap op basis van handelsvolume.
De inzet van Uniswap op opkomende rollup-oplossingen zoals Arbitrum en Optimism heeft ook de reeds groeiende tractie versterkt door de kosten van gasvergoedingen voor transacties te minimaliseren. Dit in combinatie met pools met lage vergoedingen, geeft DEXes de mogelijkheid om een concurrerend veld te betreden voor de goedkoopst mogelijke transactie in de ruimte. Terwijl DeFi en DEXes zich blijven ontwikkelen om de best mogelijke service te leveren aan de bloeiende gebruikersbasis, met behoud van de unieke kenmerken waaruit het bestaat, zal de industrie waarschijnlijk gebruikersmigratie en acceptatie in deze ruimte blijven zien.
Sluiting Gedachten
De hierboven besproken trends en gebruikersmigraties geven een beter beeld van waar gebruikers draaien. Het DeFi-ecosysteem versnelt in een nooit eerder gezien tempo; daarom is het belangrijk om goed in de gaten te houden.
DEX's bieden volop kansen dan hun gecentraliseerde tegenhangers om betrokken te raken bij de markt en rendement te genereren op gebruikersactiva. DeFi flippening is echt, en DEX is waar de meeste ontwikkeling plaatsvindt.
Risico's die ermee verbonden zijn en DEX's in het bijzonder, zoals hoge gasprijzen of permanent verlies in het geval van liquiditeitsverschaffers, mogen echter niet worden genegeerd.
- $ 1 miljard
- 000
- 2016
- 2020
- 2021
- 2022
- versnellen
- Account
- Adoptie
- vergevorderd
- Voordeel
- Alles
- al
- onder
- bedragen
- Nog een
- hoger beroep
- April
- rond
- Activa
- geautomatiseerde
- Geautomatiseerde marktmaker
- Strijd
- wezen
- BEST
- Grootste
- Miljard
- blockchain
- Blockchain technologie
- Bull Run
- bedrijfsdeskundigen
- lading
- opgeladen
- lasten
- dichterbij
- coinbase
- afstand
- voortzetten
- contract
- Correcties
- schepper
- crypto
- crypto uitwisseling
- crypto trading
- cryptogeld
- Cryptocurrency Exchanges
- Valuta
- gedecentraliseerde
- Gedecentraliseerde uitwisseling
- Defi
- inzet
- Niettegenstaande
- Ontwikkeling
- ontwikkelingen
- Dex
- digitaal
- digitale valuta
- verdeeld
- bestuurder
- ecosysteem
- opkomende
- ingenieur
- gevestigd
- ethereum
- Ethereum blockchain
- ethereum-netwerk
- uitwisseling
- Exchanges
- ervaren
- experiment
- factoren
- Voordelen
- vergoedingen
- financieel
- Stevig
- Voornaam*
- gericht
- volgend
- GAS
- gas vergoedingen
- voortbrengen
- Globaal
- gaan
- bestuur
- Groeiend
- met
- hulp
- Hoge
- geschiedenis
- HTTPS
- reusachtig
- idee
- belangrijk
- Anders
- Laat uw omzet
- -industrie
- info
- inzichten
- in het blok
- betrokken zijn
- IT
- Januari
- houden
- bekend
- LED
- Beperkt
- Liquiditeit
- liquiditeitsverschaffers
- opgesomd
- LP
- LPs
- maker
- Markt
- Marktkapitalisatie
- Markten
- betekenis
- Mijlpalen
- miljoen
- meest
- beweging
- Nasdaq
- Nabij
- netwerk
- nummers
- bieden
- het aanbieden van
- open
- werkzaam
- Kansen
- Overige
- perspectief
- beeld
- platform
- platforms
- Overvloed
- Zwembaden
- mogelijk
- privacy
- Privacy en Beveiliging
- Product
- protocol
- zorgen voor
- publiek
- Ramp
- record
- archief
- inkomsten
- lopen
- Zei
- veiligheid
- service
- Diensten
- Delen
- verschuiving
- aanzienlijke
- ZES
- slim
- slim contract
- Oplossingen
- Tussenruimte
- stablecoin
- staat
- begin
- gestart
- Staten
- stats
- Technologie
- Door
- niet de tijd of
- vandaag
- teken
- top
- trades
- Handel
- transactie
- Transacties
- ontzettend
- Trends
- begrijpen
- unieke
- uniswap
- United
- Verenigde Staten
- us
- gebruikers
- Voertuigen
- veteraan
- volume
- Bekijk de introductievideo
- woorden
- s werelds
- het schrijven van
- jaar
- jaar
- Opbrengst