De Australische Holon Global liep BlackRock voor met fondsen die de cryptowinter van zich afschudden

Terwijl BlackRock Inc, 's werelds grootste vermogensbeheerder, vorige week de krantenkoppen haalde met de aankondiging van een geplande Bitcoin-fonds, het Australische Holon Global Investments - hoewel niet in de klasse van BlackRock - liep voorop.

Holon, dat zichzelf omschrijft als een fondsbeheerder van de volgende generatie die zich richt op Web3 infrastructuur, lanceerde in juni drie cryptocurrency-fondsen in de diepten van de zogenaamde “crypto winter” of wanneer de kapitalisatie van cryptomarkten was gedaald tot US $ 793 miljard van een hoogtepunt in november van ongeveer US $ 3 biljoen, een daling van meer dan een duizelingwekkende 70%. 

De fondsen van Holon bevinden zich in marktleiders Bitcoin, Ethereum en de minder bekende Filecoin. Holon is een deelnemer aan het Filecoin-netwerk, en heeft 27 petabyte aan geïnstalleerde gegevensopslagcapaciteit in het westen van Sydney. 

Het bedrijf, dat samenwerkt met het Amerikaanse bedrijf Gemini Trust Co., opgericht door Cameron en Tyler Winklevoss om diensten op het gebied van cryptocurrency-bewaring te bieden, zei dat het dacht dat zijn fondsen een markt zouden kunnen vinden onder degenen die niet veel ervaring hebben met directe handel op beurzen.

"[Er is] een enorme risico-off-omgeving geweest en het is misschien aantrekkelijker om nu toe te treden dan voorheen", zei Rory Scott, Chief Executive Officer van Holon Investments Australia, en legde uit dat de recordhoogten in november sommige investeerders misschien hebben tegengehouden uit de markt.

De crypto-inzinking van dit jaar werd gesmeerd door de geschatte ineenstorting van US $ 40 miljard van de stablecoin-project Terra/Luna in mei, terwijl de Campagne van de Amerikaanse Federal Reserve om de 40-jarige hoge inflatie aan te pakken door de rentetarieven te verhogen, heeft ook de cryptoprijzen meeglijden met de bredere aandelenmarkten.

“Het is interessant of dit een langdurige crypto-winter is of dat dit een macro-gedreven gebeurtenis is, dat het gewoon een risico-off is voor alle activa en zodra de Fed zijn jets begint af te koelen bij het verhogen van de rentetarieven, zullen we beginnen om een ​​klein beetje een opleving in prijs te zien, "zei Scott.

Hoe dan ook, Gemini's algemeen directeur en hoofd van de activiteiten in Azië-Pacific, Feroze Medora, zei dat hij vertrouwen heeft in de langetermijnvooruitzichten van crypto. 

"We hebben al meerdere winters meegemaakt en de industrie als geheel lijkt na elke winter altijd sterker terug te komen," zei hij. "Interesse vanuit institutioneel perspectief brengt een groeitrend op lange termijn met zich mee voor de cryptocurrency-industrie en ook voor de acceptatie van blockchain-technologie", zei hij met betrekking tot het geplande fonds van BlackRock.

pensioenen & reglement

Na aankondiging plannen om uit te breiden naar Azië en Australië, heeft Gemini in de tweede helft van vorig jaar een winkel geopend in Singapore.

"[Australië] is een aantrekkelijke plaats voor iedereen om zaken te doen," zei Scott, "het is een voor de hand liggende plaats voor Gemini om zaken te doen." De belangrijkste van deze redenen is volgens Scott de grootte van het Australische pensioen, of pensioenfonds, industrie, die werd gewaardeerd op US $ 2.3 biljoen door de 2021 Willis Towers Watson Wereldwijd pensioenvermogensonderzoek.

Dit plaatst de Australische pensioenfondsen als de vijfde grootste ter wereld en groeit met een verplichte 10% per jaar. Hoewel er momenteel weinig belangstelling is voor crypto-investeringen vanuit dit kapitaal, zei Scott dat het niet lang zou duren voordat grotere fondsbeheerders naar de activaklasse zouden gaan.

Australië lijkt ook gepositioneerd om cryptocurrency te reguleren, ondanks de recente federale verkiezingen die de PvdA in regering die wordt gezien als meer crypto-schuw dan de liberale partij die het verving.

De senaat van het land voerde een uitgebreid rapport in cryptocurrency en de mogelijke impact ervan op de fintech-sector eind vorig jaar, met een aantal aanbevelingen die de voormalige regering wilde aannemen. 

Hoeveel de nieuwe Labour-regering zal oppikken, valt nog te bezien, maar het Australische ministerie van Financiën stelt nu zijn eigen rapport op over aanbieders van crypto-activadiensten na inzendingen van de industrie in Australië.

Onlangs heeft de Reserve Bank of Australia een samenwerking aangekondigd met Digital Finance Cooperative Research Centre om: gebruiksscenario's verkennen voor een digitale valuta van de centrale bank in Australië.

Een van de sterke punten van Australië is de consultatieve benadering die de toezichthouder heeft met cryptocurrency-instellingen, zei Medora. "Een wereldwijd gereguleerd raamwerk voor cryptocurrency zal een significante positieve groei zijn voor crypto in het algemeen." 

Scott zei dat de fondsen een jaarlijkse beheervergoeding van 0.4% hebben en nog eens 0.4% om de kosten te dekken, vergeleken met de vergoeding van 1.25% die in rekening wordt gebracht door de eerste batch op de beurs verhandelde cryptocurrency-fondsen die eerder dit jaar op de Australische CBOE-beurs waren genoteerd.

De drie Holon-fondsen werden gekozen om drie groeigebieden in Web3 te vertegenwoordigen, zei Scott. Bitcoin is de overdracht van waarde, Ethereum de functionaliteit van Web3 waarop veel protocollen zijn gebouwd, en Filecoin vertegenwoordigt de gegevensopslaglaag, zei hij. 

"Onze hele stelling is dat dit de infrastructuur is waarin je kunt investeren en die uiteindelijk zal profiteren van de incrementele dingen die mensen er in de loop van de tijd bovenop zullen bouwen," zei Scott. "Dat was de drijfveer waarom we die drie blootstellingen beschikbaar hebben voor beleggers."