De prijs van Bitcoin is gedaald, maar gegevens geven aan dat $ 30 en hoger de weg van de minste weerstand is

Op 24 juli beleefde Bitcoin een flitscrash, die kelderde tot $ 29,000 in een beweging die nu wordt toegeschreven aan belangrijke Bitcoin-houders die mogelijk hun posities liquideren. 

Temidden van de crash en marktonzekerheid, Bitcoin's (BTC) drie belangrijke handelsstatistieken blijven een bullish vooruitzicht projecteren, wat betekent dat professionele handelaren hun longposities niet hebben verminderd door het gebruik van marge en derivaten.

Analysebedrijf Glassnode meldde een stijging van de toestroom van walvissen naar beurzen, en bereikten hun hoogste niveau in meer dan drie jaar met 41% van de totale BTC-instroom. Deze krachtige uitverkoop van walvissen verontrustte beleggers, vooral omdat er de afgelopen maand geen significante negatieve gebeurtenissen waren die van invloed waren op Bitcoin.

Een grote zorg vloeit met name voort uit de lopende rechtszaken door de Amerikaanse Securities and Exchange Commission tegen toonaangevende beurzen Binance en Coinbase. Toch is er geen grote vooruitgang geboekt in die zaken, die waarschijnlijk jaren zullen duren.

De prijscrash van Bitcoin kan verband houden met de omkering van de Amerikaanse dollar

Ondanks de historische volatiliteit werd de crash van Bitcoin meer uitgesproken na 33 opeenvolgende handelsdagen binnen een krappe dagelijkse bandbreedte van 5.7%. De beweging is des te opmerkelijker gezien de S&P 500 die 0.4% won, ruwe olie steeg met 2.4% en de MSCI China beursindex steeg met 2.2%.

Het is echter essentieel om te bedenken dat 's werelds grootste wereldwijde reserve, goud, op 0.5 juli een dip van 24% doormaakte. Bovendien keerde de US Dollar Index (DXY) de twee maanden durende trend van devaluatie ten opzichte van concurrerende fiat-valuta's om en klom van 99.7 naar 101.4 tussen 18 juli en 24 juli.

De DXY meet de sterkte van de Amerikaanse dollar ten opzichte van een mandje vreemde valuta, waaronder het Britse pond, de euro, de Japanse yen, de Zwitserse frank en andere. Als investeerders geloven dat de Federal Reserve een zachte landing met succes zal beheren, is het logisch om de blootstelling aan goud en Bitcoin te verminderen en tegelijkertijd de posities op de aandelenmarkt te vergroten. Een lagere kans op een recessie kan een positieve invloed hebben op de bedrijfswinsten.

Marge- en derivatenmarkten laten resolute professionele handelaren zien

Om te begrijpen of de prijsbeweging van Bitcoin tot $ 29,000 met succes de marktstructuur heeft verbroken, moet men de marge- en derivatenmarkten analyseren. Handel in de marge stelt investeerders in staat hun posities te benutten door stablecoins te lenen en de opbrengst te gebruiken om meer cryptocurrency te kopen.

De margin lending van OKX-traders op basis van de stablecoin/BTC-ratio steeg tussen 22 juli en 24 juli, wat suggereert dat professionele traders long-posities met hefboomwerking hebben toegevoegd ondanks de recente prijscrash.

Handelaren moeten deze gegevens bevestigen met derivaten om de impact op de hele markt te waarborgen. In gezonde markten worden BTC-futurescontracten doorgaans verhandeld tegen een premie van 5 tot 10% op jaarbasis, bekend als contango, wat niet exclusief is voor crypto.

Merk op hoe de indicator een gezonde gemiddelde premie op jaarbasis van 5.7% handhaafde, iets lager dan twee dagen eerder, maar nog steeds binnen het neutrale bereik. Deze gegevens bevestigen de veerkracht van margemarkten, maar om het marktsentiment verder te peilen, is het ook nuttig om te kijken naar de opties markten.

De delta-skew van 25% kan onthullen wanneer arbitragedesks en marktmakers hogere prijzen vragen ter bescherming tegen opwaartse of neerwaartse bewegingen. Kortom, een scheefheid die boven de 7% stijgt, suggereert dat handelaren een daling van de prijs van Bitcoin verwachten, terwijl periodes van opwinding over het algemeen een scheefheid van -7% opleveren.

De delta-skew van 25% bleef negatief, wat aangeeft dat bullish call-opties tegen een premie werden verhandeld in vergelijking met beschermende puts. Dit ondersteunt verder de stelling dat professionele handelaren onaangedaan blijven door de flitscrash, zonder aanwijzingen voor pessimisme onder walvissen en marktmakers.

Het pad naar $30,000 en hoger vertoont de minste weerstand

Ongeacht de grondgedachte achter de prijsbeweging op 24 juli, konden Bitcoin-beren het optimisme van beleggers niet temperen, wat resulteerde in hogere kansen op een herstel boven $30,000 op korte termijn. Met name de loutere appreciatie van de Amerikaanse dollar heeft geen invloed op het voorspelbare monetaire beleid, de weerstand tegen censuur en het autonome karakter van Bitcoin als betaalmiddel.

Aan de positieve kant zijn er enkele positieve triggers aan de horizon, waaronder de mogelijke goedkeuring van een spot Bitcoin exchange-traded fund en het verkrijgen van duidelijkheid in de regelgeving. Het bewijs hiervan komt uit een Amerikaans wetsvoorstel dat op 20 juli is ingediend en dat tot doel heeft een duidelijk proces voor het bepalen van de classificatie van digitale activa als handelswaar of waardepapieren. Als het wetsvoorstel wet wordt, zou het de Commodity Futures Trading Commission autoriteit geven over digitale grondstoffen.

Dit artikel is bedoeld voor algemene informatiedoeleinden en is niet bedoeld en mag niet worden opgevat als juridisch of beleggingsadvies. De meningen, gedachten en meningen die hier worden uitgedrukt, zijn alleen van de auteur en weerspiegelen of vertegenwoordigen niet noodzakelijk de meningen en meningen van Cointelegraph.

• Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
• PlatoData.Network Verticale generatieve AI. Versterk jezelf. Toegang hier.
• PlatoAiStream. Web3-intelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
• PlatoESG. Automotive / EV's, carbon, CleanTech, Energie, Milieu, Zonne, Afvalbeheer. Toegang hier.
• BlockOffsets. Eigendom voor milieucompensatie moderniseren. Toegang hier.
• Bron: https://cointelegraph.com/news/bitcoin-price-is-down-but-data-signals-that-30k-is-the-path-of-least-resistance