MicroStrategy verhoogt de verkoop van junk-obligaties van $ 500 miljoen om meer Bitcoin te kopen

Het business intelligence- en analysebedrijf kondigde de stap op 8 juni aan, die CEO Michael Saylor een paar uur later op zijn feed tweette. De notes zullen in een onderhandse aanbieding worden verkocht aan gekwalificeerde institutionele kopers en de aanbieding zal naar verwachting op 14 juni 2021 worden afgesloten.

Het bedrijf kondigde de prijs aan van $500 miljoen aan 6.125% Senior Secured Notes om extra Bitcoin te verwerven. Volgens Bloomberg ontving het bedrijf voor de emissie ongeveer $1.6 miljard aan orders, inclusief rente van een groot aantal hedgefondsen.

MicroStrategy kondigt een prijs aan van $500 miljoen aan 6.125% Senior Secured Notes met looptijd tot 2028, ter verwerving van aanvullende #bitcoin. $ MSTRhttps://t.co/qEhHtJS69Q

- Michael Saylor (@michael_saylor) 8 June 2021

MicroStrategy heeft in zijn missie al converteerbare obligaties uitgegeven ter waarde van ongeveer $1 miljard meer BTC opscheppen. Dit is echter de allereerste verkoop van bedrijfsobligaties waarvan de opbrengst bestemd is voor dergelijke aankopen, terwijl Saylor zijn zoektocht voortzet om er een officiële bedrijfsstrategie van te maken.

Nog steeds bullish op Bitcoin

Junkobligaties, of hoogrentende obligaties, zijn obligaties die een hoger risico op wanbetaling met zich meebrengen dan de meeste obligaties uitgegeven door bedrijven en overheden. Een obligatie is een schuld of belofte om rentebetalingen aan beleggers te betalen, samen met de terugbetaling van de geïnvesteerde hoofdsom, in ruil voor het kopen van de obligatie.

MicroStrategy was aanvankelijk van plan om 400 miljoen dollar van de schuld uit te geven en omdat er al zoveel vraag was tegen de tijd dat de deal maandag werd gelanceerd, werden de gedekte obligaties verkocht tegen een rendement van 6.125%.

“De notes en de daarmee samenhangende garanties zullen worden gewaarborgd, op senior Secured basis met de bestaande en toekomstige senior schuldenlast van MicroStrategy, door veiligheidsbelangen op vrijwel alle activa van MicroStrategy en de garanten, inclusief eventuele bitcoins of andere digitale activa verworven op of na de afsluiting van het aanbod”,

Bloomberg meldde dat het bedrijf medio mei 92,079 BTC had verzameld, die naar eigen zeggen voor ongeveer $2.25 miljard zijn verworven tegen een gemiddelde van ongeveer $24,450 per token. MicroStrategy verklaarde dat deze voorraad in handen zal zijn van een nieuw opgerichte dochteronderneming, MacroStrategy LLC.

Think Bitcoin Treasuriesis het bedrijf de grootste bedrijfseigenaar van Bitcoin, en die investering is nu 3 miljard dollar waard, na een winst van 33% ten opzichte van de huidige prijzen.

Hoog risico Hoge beloning

Er bestaat bezorgdheid dat het verkopen van bedrijfsobligaties om Bitcoin te kopen vergelijkbaar is met gokken, maar dat is grotendeels de aard van risicovolle beleggingen – en dat is wat crypto-activa zijn.

Op het moment van de pers, Bitcoin handelde tegen dezelfde prijs als gisteren rond deze tijd: $32,870. De activa zijn sinds het begin van de week met 10% gedaald als gevolg van de toegenomen zorgen over de regelgeving in de VS