Welke bearmarkt? Beleggers gooien recordbedragen achter blockchain-bedrijven in 2021

Ondanks het recente lichte herstel van de cryptocurrency-markt, valt niet te ontkennen dat de crypto-industrie de afgelopen maanden met veel volatiliteit te maken heeft gehad, wat blijkt uit de totale marktkapitalisatie van de sector die gedoopt eerder dit jaar van $ 2.5 biljoen naar $ 1.18 biljoen over een periode van 45 dagen.

Door al deze ups en downs bleef 2021 echter steeds meer kapitaal binnenkomen in deze snel evoluerende ruimte. Uit rapporten blijkt bijvoorbeeld dat in de eerste helft van het jaar alleen al risicokapitaal (VC) $ 17 miljard binnenstroomde in verschillende crypto-gerelateerde startups en bedrijven.

Om de zaken in perspectief te plaatsen, het bovengenoemde cijfer is verreweg het meest waargenomen in een enkel jaar en is bijna gelijk aan het totale bedrag dat in alle voorgaande jaren samen is opgehaald. Johnny Lyu, CEO van cryptocurrency-uitwisseling KuCoin, vertelde Cointelegraph: "Beleggers in een vroeg stadium van cryptocurrency hebben al winstgevendheid bereikt en hebben een diep begrip van de ontwikkelingsregels van de markt. Dit is de belangrijkste reden waarom ze ondanks marktschommelingen bereid zijn te investeren.”

Lyu meende verder dat de crypto-industrie traditionele investeerders in staat stelt hogere rendementen te behalen in een kortere cyclus, daarbij verwijzend naar de volatiliteit van Bitcoin (BTC) als een voorbeeld van hetzelfde. "Wanneer de markt volatiliteit ervaart, is dit de beste tijd om te beleggen en zullen beleggers ervan profiteren."

De cijfers van dichterbij bekeken

Een flink deel van het eerder genoemde bedrag van $ 17 miljard is afkomstig van een enkele deal waarbij een nieuwe cryptocurrency-uitwisseling genaamd Bullish $ 10 miljard aan contanten en digitale activa trok na een eerste injectie door Block.one van $ 100 miljoen, 164,000 BTC en 20 miljoen EOS-tokens . Block.one leidde de kapitaalverhoging samen met Peter Thiel, Alan Howard, Galaxy Digital en andere investeerders.

In feite zou alleen deze ene deal genoeg zijn geweest om van 2021 het grootste jaar te maken voor durfkapitaalinvesteringen in de crypto-ruimte, maar alsof dat niet genoeg was, zou de resterende $ 7.2 miljard dollar 2021 zijn geweest met het record van 2018 van $ 7.4 miljard opgehaald , wat nog indrukwekkender is als je bedenkt dat er nog vijf maanden te gaan zijn voor het einde van het jaar.

Over dit onderwerp vertelde Igneus Terrenus, hoofd communicatie voor cryptocurrency-uitwisseling Bybit, aan Cointelegraph dat deze cijfers niet echt opzienbarend zijn, aangezien VC's bekend staan ​​om hun vraatzuchtige risicobereidheid: "VC's maken gebruik van een relatief overvloedige en vervangbare bron - dat wil zeggen, capita - om iets aan te boren dat veel schaarser en unieker is, namelijk partners en talenten waarmee ze samen op lange termijn waarde kunnen opbouwen.”

Meer opvallende VC-activiteiten

Iets meer dan een maand geleden kondigde Andreessen Horowitz, een in Silicon Valley gevestigd risicokapitaalbedrijf, de... lancering van zijn cryptofonds van $ 2.2 miljard, waarbij een woordvoerder beweerde dat het bedrijf ondanks de prijsschommelingen "radicaal optimistisch" was over deze ruimte. "Wij geloven dat de volgende golf van computerinnovatie zal worden aangedreven door crypto", zeiden partners Katie Haun en Chris Dixon.

Bovendien moet erop worden gewezen dat het eerste crypto-gerichte fonds van Andreessen bijna drie jaar geleden live ging, een tijd waarin de markt historisch gezien op het laagste niveau stond, en daarmee het langetermijngeloof van het bedrijf in deze nog opkomende industrie demonstreerde.

Evenzo onthulde Fireblocks, een infrastructuuraanbieder voor digitale activa, dat het was: succesvol in het ophalen van $ 310 miljoen in een Series D-financieringsronde, waardoor de totale waardering van het bedrijf in een periode van minder dan zes maanden op maar liefst $ 2 miljard komt. De inzamelingsactie werd mede geleid door institutionele giganten, waaronder Sequoia Capital, Stripes en de venture-tak van de oudste bank van Thailand, Siam Commercial Bank.

Solana, een project dat streeft naar een hoog niveau van schaalbaarheid en transactiesnelheid, heeft onlangs ook aangekondigd dat het een private token-verkoop van $ 314.15 miljoen had voltooid, waarmee het totaal van negen cijfers het vierde grootste fondsenwervende evenement in de geschiedenis van de crypto-industrie is. Enkele van de investeerders van het bedrijf zijn onder meer Polychain Capital, Alameda Research en Blockchange Ventures.

Cryptocurrency-uitwisseling ook FTX sloot onlangs een financieringsronde van $ 900 miljoen af, waaraan in totaal 60 deelnemers deelnamen, waaronder Softbank, Sequoia Capital, Coinbase Ventures, Multicoin, VanEck en de familie Paul Tudor Jones. Als gevolg hiervan is de waardering van het handelsplatform gegroeid tot $ 18 miljard van $ 1.2 miljard slechts een jaar geleden, waardoor het een van de grootste cryptocurrency-bedrijven ter wereld is.

Ten slotte, Dapper Labs, het team achter CryptoKitties en NBA Top Shot, verzekerd van ongeveer $ 305 miljoen aan nieuwe financiering in maart van een aantal voormalige en huidige NBA-sterren, waaronder Michael Jordan, Kevin Durant en Alex Caruso, en andere investeerders, waaronder The Chernin Group en Will Smith's venture capital-outfit Dreamers VC. Na de sluiting van deze laatste financieringsronde heeft Dapper Labs nu naar verluidt een waardering van $ 2.6 miljard.

Komt er meer institutioneel geld binnen?

Om beter te begrijpen of er meer kapitaal in de crypto-ruimte zal blijven komen, nam Cointelegraph contact op met Antoni Trenchev, managing partner bij Nexo, een leverancier van digitale activadiensten. Naar zijn mening heeft de cryptofinancieringssector een enorm onbenut potentieel, vooral met digitale valuta's die een ongekend niveau van inclusie mogelijk maken voor de onderbankiers. Hij voegde toe:

“De deals die we nu zien – zoals Fireblocks die $ 310 miljoen binnenhaalt, SoftBank die $ 200 miljoen investeert in de Braziliaanse crypto-uitwisseling Mercado Bitcoin – worden gemaakt door geldmanagers van miljarden dollars na maanden van bestuursdiscussies en een resultaat van strategische langetermijnbeslissingen in plaats van een kortstondig oordeel.”

Niet alleen dat, fintech-bedrijven lijken momenteel een ongekende kans te hebben om voort te bouwen op hun bestaande klantenbestand door moderne producten en diensten aan te bieden die gebruikers en bedrijven echt nodig hebben, met name diegene die kunnen dienen als afdekking tegen inflatie. groot aan de horizon opdoemen over de hele wereld.

Simon Kim, CEO van Hashed, een venture-fonds in een vroeg stadium, is van mening dat VC's nu pas de intrinsieke waarde van cryptoprojecten beginnen te begrijpen, omdat het moeilijk was om de prijs van tokens te rechtvaardigen die de meeste blockchain-projecten in de afgelopen jaren hadden gecreëerd:

“Ethereum faciliteert miljoenen transacties via talloze DeFi-services, metaverse games en NFT-services die bovenop het netwerk zijn gebouwd. Er zijn nu meer dan 20 miljoen maandelijkse actieve gebruikersaccounts die Ethereum gebruiken. De intrinsieke waarde van DeFi-tokens is nog duidelijker dan die van Ethereum of Bitcoin.”

Hij benadrukte verder dat veel cryptoprojecten vandaag de dag een solide basis hebben met een geschikt bedrijfsmodel en geschikte gegevens, net zoals de leiders in de IT-industrie, zoals Amazon en Google, groeiden te midden van de dotcom-bubbel. “Dit is de reden waarom VC's nu hun geld in cryptoprojecten steken. Ze geloven nu dat de volgende Google, Amazon en Facebook in de ruimte te vinden zijn”, zei Kim, ter afsluiting.

Zie ook: COIN-prijs maakt geen indruk omdat meer crypto-bedrijven graag naar de beurs gaan

Op een meer technische noot benadrukte Lyu dat de toenemende VC-investeringen voor een groot deel kunnen worden toegeschreven aan het groeiende aantal gebruikers dat de afgelopen maanden schijnbaar is overstroomd naar verschillende gecentraliseerde beurzen (CEX's) en gedecentraliseerde beurzen (DEX's), en voegde toe: "Sommige populaire DEX's zoals Uniswap en PancakeSwap hebben het aantal bezoekers overschreden dat verband houdt met enkele toonaangevende CEX's."

Wat voor ons ligt?

Ondanks de COVID-19-pandemie die de wereldeconomie de afgelopen anderhalf jaar tot stilstand heeft gebracht, suggereren rapporten dat de wereldwijde financiering van durfkapitaal in de eerste helft van 2021 verbrijzelde alle eerdere records, met een cijfer dat nu op $ 288 miljard staat. Dat is meer dan $ 100 miljard wanneer vergeleken met het laatste cyclusrecord van zes maanden dat in de tweede helft van vorig jaar werd neergezet.

Jehan Chu, Managing Partner voor Kenetic, een durfkapitaalbedrijf dat investeert in blockchain-bedrijven, vertelde Cointelegraph dat de aanhoudende overvloed aan kapitaal dat over de hele wereld klotst, investeerders dwingt om steeds grotere risico's te nemen op zoek naar alfa, en ondanks de aanhoudende institutionele onzekerheid over de toekomst van crypto, ze hebben geen andere keuze dan te investeren in de ruimte:

“Gelukkig zijn blockchain-technologie en crypto van een carnavalsfreakshow geëvolueerd naar een onvermijdelijke toekomst, dus het vertrouwen in de onderliggende bedrijven is op een recordhoogte. Bovendien is een generatie goedkoop geld dat uit de Amerikaanse drukpers stroomt, geconcentreerd in de handen van investeerders. Er is nog nooit zoveel kapitaal geweest en de traditionele poorten zijn uitgehold door partijpolitiek en slecht financieel beheer.”

Oprichtend managing partner bij Borderless Capital Arul Murugan is van mening dat naarmate meer applicaties live gaan, er een grotere infrastructuur zal moeten worden gebouwd en naarmate er meer infrastructuur wordt gebouwd, deze nog meer applicaties zal aantrekken, waardoor een vicieuze cirkel ontstaat die dit jaar is begonnen.

Niet alleen dat, hij is van mening dat de kloof tussen traditionele financiën en gedecentraliseerde financiën (DeFi) kleiner wordt doordat meer mensen richting het cryptospectrum gaan. Murugan meende: "Op dit moment is crypto minder dan 1% van de traditionele financiering en mensen zien enorme groeimogelijkheden."

Daarom zal, naarmate een steeds meer gedigitaliseerde toekomst dichterbij komt, het gebruik van cryptotechnologie waarschijnlijk blijven groeien, dus het is logisch dat meer spelers uit de traditionele financiële ruimte hun weg zullen blijven vinden naar deze snelgroeiende markt, waardoor deze zelfs nog kan groeien. verder.

Bron: https://cointelegraph.com/news/what-bear-market-investors-throw-record-cash-behind-blockchain-firms-in-2021