Sanksjonskommisjonen til den franske finansmarkedsregulatoren, Autorite des Marches Financiers (AMF), har utstedt en advarsel mot X-Trade Brokers (XTB) og ilagt en bot på 300,000 XNUMX EUR til megleren for brudd på sine profesjonelle forpliktelser i Frankrike .
XTB er en megler med hovedkontor i Polen og opererer i Frankrike ved å sende sin polske lisens. I følge regulatorens kunngjøring ble bruddene gjort under aktiviteten til XTBs franske filial mellom november 2013 og februar 2020.
Store brudd
Kommisjonen straffet megleren for tre store brudd: mangler i tjenestepromotering, bortfall i spørreskjemaet om kundeopplevelse og for ikke å avsløre en teknisk hendelse på handelsplattformen.
Ifølge kommisjonen så megleren bort fra reklamerestriksjoner ved å distribuere visse kommersielle bannere til ikke-profesjonelle kunder. I tillegg unnlot megleren å inkludere riktig risikoavsløring av CFD-handel på flere Google-annonser.
Kommisjonen fant dessuten at spørreskjemaene knyttet til sine franske kunders handelskunnskap og erfaring var ufullstendige. Den beskrev at beregningsalgoritmen knyttet til dette spørreskjemaet ikke kunne avgjøre om kunden hadde tilstrekkelig kunnskap til å forstå risikoen ved marginhandel.
Forslag til artikler
IMGFX – People BrokerGå til artikkelen >>
I tillegg foretok megleren uriktige endringer i klientkategorisering, og brøt dermed de restriktive tiltakene som ble pålagt av European Securities and Markets Authority (ESMA) og AMF for markedsføring, salg og distribusjon av CFD-er.
I tillegg fant kommisjonen motsetninger med de generelle betingelsene til XTB France. Megleren unnlot å informere sine franske kunder om en teknisk hendelse som påvirket riktig utførelse av ordre.
Den polske megleren har imidlertid rett til å anke straffen som er ilagt av AMF Sanction Commission.
"XTB vil gjerne understreke at de har implementert en fullstendig åpen kommunikasjonspolicy ved å gjøre alt for å gi pålitelig og transparent informasjon til AMF under hele kontrollprosessen," skrev XTB i en uttalelse delt med Finansforstørrelser. "XTB har mottatt den offisielle informasjonen fra AMF og analyserer for tiden regulatorens beslutning for å bestemme fremtidige skritt i denne saken."
I mellomtiden, den polske motparten til AMF nylig la til Dublin-baserte Avatrade til advarselslisten, som sier at megleren 'ikke er registrert i Polen'.