Står utfordrerbankene nå overfor sine egne utfordrere?

Siden de dukket opp på midten av 2010-tallet, har utfordrerbankene endret hele det finansielle landskapet, og vokst eksponentielt i prosessen.

Men for første gang i deres korte historie utfordres nå utfordrerne selv.

Disse nye utfordrerne bygger på arbeidet utført av slike som Monzo, Revolut, N26 og Starling. Men de skaper og tilbyr ikke bare nye og hypertilpassede funksjoner. De skaper nye og hyper-personlige banker.

Det mest spennende? Det er ikke bare en ny bølge av banker som byr på en utfordring. Det er bedrifter også.

En ny bølge av personlige utfordrerbanker

2010-tallet handlet om masseappell. Men når vi går gjennom 2020-tallet, handler det om å ta funksjonene og nivået på kundeopplevelsen som gjorde utfordrerne så populære og hyperpersonalisere den.

Nå opprettes banker for å betjene behovene til spesifikke lokalsamfunn. Banker som Daylight, Tomorrow og Fardows, som betjener henholdsvis LHBTQ+, sosialt tenkende og muslimske kunder.

Men dette handler ikke bare om å opprette en bank og sier det er for et bestemt publikum. Det går langt utover markedsføring. Det handler om å tilby genuine funksjoner som appellerer til ulike samfunn. For eksempel gir Daylight debetkort med en kontoinnehavers valgte navn, uansett hva ID-en deres sier. Fardows lar kontoinnehavere låne penger på en helt halal-kompatibel måte. I morgen investerer kunder automatisk i fornybar energi og sosiale tiltak, for hver €5 de bruker på å gjenopprette trillebårens naturlige liv.

Det er nå banker for forskjellige yrker også. I USA er det en rekke utfordrerbanker rettet mot leger som BankMD, som tilbyr lån spesifikt for å åpne nye praksiser, og Panacea, som gir refinansiering designet spesielt for medisinsk, tannlege og veterinærskolegjeld.

Så er det banker for musikere som Nerve. I tillegg til økonomiske funksjoner rettet mot det til tider kaotiske livet til en kreativ, synkroniseres den også med Spotify for å vise strømme- og følgerdata, og tilbyr en nettverksfunksjon for å hjelpe til med å oppdage arbeid og samarbeide mellom kunstnere.

Dette spesifisitetsnivået gjør det også mye lettere for utfordrerbanker å bli lønnsomme – noe de kjent har slitt med. Forskning fra Deloitte tyder på at kunder er villige til å betale opptil 20 % mer for hyper-personlige finansielle produkter.

Dette er noe ikke-fintechs og mer tradisjonelle virksomheter også har innsett.

En ny bølge av utfordrerbedrifter

Interessant nok vil den andre gruppen utfordrere-utfordrere hovedsakelig bestå av ikke-finansielle virksomheter.

Nå, takket være innebygd finans – innebygging av finansielle produkter i for det meste ikke-finansielle områder – kan nesten enhver virksomhet fra enhver sektor få tilgang til nye finansielle produkter for sine kunder. I følge nyere undersøkelser fra Vodeno, over hele Storbritannia, Tyskland og Belgia, bruker 75 % av forhandlerne allerede innebygd finans, mens 56 % planlegger å introdusere ytterligere finansielle tjenester i nær fremtid. Disse inkluderer bedriftslån, kort, virtuelle kontoer, formuesforvaltning, forsikring, betalinger over landegrensene, valuta og mer.

Bedrifter kan i hovedsak bli one-stop-shops for finansielle tjenester, slik at kundene kan utføre all sin finansielle virksomhet på nettstedet og plattformen deres. De kan til og med bli banker selv – noe moderne forbrukere har appetitt på.

Dette gjøres ved enkel API-integrasjon, noe som gjør det betydelig raskere og billigere enn å bygge disse tjenestene fra bunnen av. Bedrifter kan tilby kjøp nå, betal senere (BNPL) via selskaper som Klarna og Afterpay, få tilgang til betalingsskinner og digitale lommebøker fra Railsr og Treezor og tilby finansiell utveksling og overføringer fra Wise. Listen fortsetter.

Men grunnen til at embedded finance kommer til å bli så vellykket, er på grunn av personaliseringsalternativene som er tilgjengelige.

Bedrifter kan oppføre seg som hyperspesifikke utfordrerbanker og målrette samfunn som deler en lidenskap, interesse eller karriere, men de kan gå lenger enn det. De kan målrette mot individuelle medlemmer av sine egne kundefellesskap. Tenk på hvordan Google tjener penger på søk og sosiale medier tjener penger på forhold. Bedrifter vil snart gjøre det samme, men med forbruksdata.

Hvis du for eksempel kjøper en flyreise eller et hotell, er sjansen stor for at du også vil være på markedet for reiseforsikring, feriepenger, budsjettverktøy og alt annet som er involvert i en utenlandsreise. Bedrifter kan tilby disse alternativene rett ved behov, utløst av spesifikke kjøp, nye forbruksmønstre eller til og med geolokalisering.

Denne hyperpersonaliseringen tilbyr et enormt overlegent nivå av kundeopplevelse, og jeg er sikker på at den snart vil bli standarden.

Hva nå med de originale utfordrerne?

De opprinnelige utfordrerne er nå en fast del av finansmøblene og går ingen vei.

De nye utfordrerne har det bra med dette. De opprinnelige utfordrerne ble opprettet for å forstyrre den gamle måten å banke på. Denne nye rasens oppdrag bygger på dette arbeidet, ved å bruke de samme prinsippene for veiledning.

Til tross for størrelsen har noen av originalene også vokst, i kjernen er de fortsatt tech-first, smidige virksomheter. Mange jobber allerede med de nye utfordrerne, og bygger inn tjenestene deres i økosystemene og omvendt.

Fintech på 2010-tallet handlet om å utfordre. Fintech på 2020-tallet handler om samarbeid.