California DOJ knekker ned ulovlig Bitcoin-minibankvirksomhet

California DOJ slår ned på en ulovlig Bitcoin ATM-virksomhet som endte opp med å dømme Kais Mohammad for hvitvasking, som vi kan se mer i vår siste krypto nyheter i dag.

Kais Mohammad ble dømt til to års fengsel etter at han erkjente straffskyld da han drev en ulisensiert virtuell valutavirksomhet og klarte å hvitvaske mellom $15 millioner og $25 millioner i BTC og kontanter. Mellom 2014 og 2019 eide og drev han «Herocoin» og brukte deretter kallenavnet «Superman29» for å annonsere virksomheten sin på nettet og få kunder til å kjøpe og selge BTC for kontanter i transaksjoner på opptil $25,000 25. Han belastet en provisjon på XNUMX % på disse transaksjonene, som var en stor økning fra standardsatsen.

Disse operasjonene var forskjellig fra flåten av BTC ATM-kiosker der brukerne kan kjøpe og selge BTC uten å måtte gå gjennom alle identifikasjonsprosedyrer. Han tillot også kunder å utføre noen få påfølgende transaksjoner på $3,000 hver. Det er fortsatt ikke klart hvor forskjellige disse maskinene var forskjellige fra de vanlige minibankene. Han visste at noen av klientens midler kom fra ulovlige aktiviteter, og Mohammad var klar over at midlene var utbytte av kriminalitet som stammet fra det mørke nettet.

Ciaran McEvoy, som er en talsperson for California DOJ, sa at Mohammad var en tidligere ansatt i bankbransjen, og han var klar over at han var pålagt å registrere sin aktivitet hos US Treasury Financial Crimes Enforcement Network. Påtalemyndigheten sa:

"I stedet for å bruke kunnskapen sin til å lage et robust overholdelsesprogram, unngikk Mohammad et helt og tjente ved å gjøre virksomheten sin til en effektiv, ukontrollert og nesten anonym kanal for hvitvasking av penger og andre forbrytelser."

McEvoy sa at Mohammad sannsynligvis var klar over at hans aktivitet falt under regelverket om hvitvasking av penger, så vel som behovet for å sende inn valutatransaksjonsrapporter og oppførsel på grunn av nøysomhet med kundene med rapporter om mistenkelige aktivitetsrapporter for transaksjoner over $2000 som han visste eller hadde noen grunn til å mistenkte var involvert i kriminell aktivitet. Mohammad rapporterte ikke denne informasjonen og etter å ha blitt kontaktet av FinCEN, han registrerte virksomheten sin, men fortsatte å unnlate å oppfylle de regulatoriske kravene.

Kilde: https://www.dcforecasts.com/bitcoin-news/california-doj-cracks-down-on-illegal-bitcoin-atm-business/