Gull Teknisk: På nippet til et potensielt stort bullish-utbrudd – MarketPulse

Gull Teknisk: På nippet til et potensielt stort bullish-utbrudd

• Gull (XAU/USD) registrerte sin høyeste ukentlige økning på 2.33 % hittil i år 1. mars 2024, og den beste ukentlige avkastningen sett de siste tre månedene.
• Positive tekniske elementer og en mykere reell amerikansk 10-års statsrente under 2.15 % støtter et potensielt kraftig bullish breakout-scenario for gull (XAU/USD).
• Gull (XAU/USD) potensielt bullish breakout-utløsernivå er på USD 2,090 XNUMX.

Dette er en oppfølgingsanalyse av vår tidligere rapport, "Gull: avgjørende uke etter å ha blitt klemt av motstående faktorer" publisert 29. januar 2024. Klikk her. for en oppsummering.

I de siste to ukene har prisen handlinger av Gull (XAU / USD) har begynt å rykke opp etter en pause med sidelengs bevegelse siden slutten av desember 2023. Den har klart å registrere en ukentlig økning på 2.33 % for uken som endte 1. mars 2024, dens beste ukentlige økning hittil i år og de siste tre månedene.

Totalt sett har den vist positive elementer fra et teknisk analyseperspektiv, og observasjoner på tvers av eiendeler mellom markeder antyder den potensielle starten på en mellomlang sikt bullish impulsiv prishandlingsstruktur for gull (XAU/USD).

Real amerikansk 10-års statsrente begynte å bli myk under 2.15 % nøkkelmotstand

Fig. 1: US 10-års realrente på mellomlang sikt trend per 4. mars 2024 (Kilde: TradingView, klikk for å forstørre diagrammet)

I løpet av de siste to ukene har den reelle amerikanske 10-årige statsrenten begynt å bli tomme lavere (-19 basispunkter) fra den høyeste 2.05 % som ble skrevet ut 23. februar, og som slettet hele tidligere gevinster registrert tidligere i begynnelsen av februar til 13. Februar forsterket av den varmere enn forventet amerikanske KPI-utskriften for januar.

Observasjoner fra viktige tekniske elementer som reintegreringen tilbake under 200-dagers glidende gjennomsnitt sist fredag ​​1. mars, og "tidligere lavere høyder" sett i den daglige RSI-momentumindikatoren før den presset tilbake ned under 50-nivået, antyder at kort- sikt opp trekk fra 1. februar er sannsynligvis uttømt, og oddsen nå er i favør av et mellomlang sikt ned trekk så lenge 2.15 % nøkkel mellomlang sikt pivotal motstand ikke overgås til oppsiden.

Gitt at gull (XAU/USD) har en betydelig indirekte korrelasjon med den reelle amerikanske 10-årige statsrenten ettersom gull ikke gir noen positiv rentekupong, vil en ytterligere nedgang i den mer langsiktige amerikanske statsrenten sannsynligvis støtte høyere priser for gull (XAU/USD).

Se det viktigste bullish-utløsernivået på USD 2,090 XNUMX

Fig 2: Gull (XAU/USD) mellomlang sikt og store trender per 4. mars 2024 (Kilde: TradingView, klikk for å forstørre diagrammet)

Fig 3: Gull (XAU/USD) kortsiktig trend per 4. mars 2024 (Kilde: TradingView, klikk for å forstørre diagrammet)

Gold (XAU/USD) har nå iscenesatt et femte forsøk på hovedmotstandssonen på US$2,075/2,090 av en kompleks sideveis rekkeviddekonfigurasjon på plass siden 7. august 2020.

Interessant nok har forrige ukes femte forsøk klart å danne et bullish lysestakemønster, en ukentlig bullish Marubozu rett under USD 2,090, og de fire foregående forsøkene ga ikke slike bullish lysestakebaserte prishandlinger.

I tillegg har den ukentlige RSI-momentumindikatoren dannet et "høyere lavpunkt" over 50-nivået og har ikke nådd den overkjøpte regionen (over 70). Disse observasjonene tyder på at oppsidemomentumet på mellomlang sikt sannsynligvis har dukket opp igjen. Den neste motstandssonen på mellomlang sikt å se etter US$2,090 vil være på US$2,210/US$2,260 (Fibonacci forlengelsesklynge og øvre grense for en langsiktig sekulær stigende kanal fra desember 2015 lav, se fig 2).

På kort sikt, forrige fredag, førte en bratt oppgang 1. mars at timeindikatoren for RSI-momentum nådde et ekstremt overkjøpt nivå på 78.80, noe som øker risikoen for en forestående mindre tilbaketrekning mot US$2,064 3 kortsiktig støtte (se fig. ).

Hvis den sentrale kortsiktige nøkkelstøtten på USD 2,040 2,090 holder i noen potensielle tilbaketrekk, vil prishandlingene til gull (XAU/USD) sannsynligvis utvikle seg innenfor kort- til mellomlangsiktige bullish-konfigurasjoner. De neste mellomliggende motstandene å se etter US$2,117 (bullish range breakout level) vil trolig være på US$2,149 og US$4 (nåværende all-time high trykt 2023. desember XNUMX) på kort sikt.

På den andre siden ugyldiggjør unnlatelse av å holde på USD 2,040 2,015 den bullish tonen for å se en utvidelse av den korrigerende tilbaketrekkingen for å avsløre neste mellomstøtte på USD 2,008 16 / USD 23 2024 (overbelastningssone 76.4./14. februar 2024 og 1 % Fibonacci retracement) av den pågående mindre opptrenden fra laveste 2024. februar XNUMX til høye XNUMX. mars XNUMX).

Innholdet er kun til generell informasjon. Det er ikke investeringsråd eller en løsning å kjøpe eller selge verdipapirer. Meninger er forfatterne; ikke nødvendigvis OANDA Business Information & Services, Inc. eller noen av dets tilknyttede selskaper, datterselskaper, ledere eller styremedlemmer. Hvis du ønsker å reprodusere eller redistribuere noe av innholdet som finnes på MarketPulse, en prisvinnende valuta-, råvare- og globale indeksanalyse og nyhetssidetjeneste produsert av OANDA Business Information & Services, Inc., vennligst gå til RSS-feeden eller kontakt oss på info@marketpulse.com. Besøk https://www.marketpulse.com/ for å finne ut mer om takten til de globale markedene. © 2023 OANDA Business Information & Services Inc.