Hedge Fund Manager dømt til syv år for kryptosvindel

En amerikansk distriktsdommer har dømt Stefan He Qin til mer enn syv år bak murene for sin del i en kryptosvindeloperasjon.

Etter å ha blitt overbevist om sine forbrytelser tilbake i februar, har Stefan He Qin gjort det nå blitt dømt av USAs advokatkontor i det sørlige distriktet i New York. Ifølge det amerikanske advokatkontoret ble Qin gitt en dom på syv og et halvt års fengsel i staten sammen med konfiskering av mer enn 54 millioner dollar. Kjennelsen ble avsagt av den amerikanske distriktsdommeren Valerie E. Caproni. 

Den 24 år gamle kinesiske australske statsborgeren ble anklaget for feilrapportering av inntektene for hedgefondet sitt for å finansiere en overdådig livsstil. Det aktuelle fondet kontrollerte på et tidspunkt mer enn 90 millioner dollar i investorfond. Qin endte opp med å erkjenne seg skyldig i anklagene. 

Qins forbrytelser

Qin grunnla et par investeringsfond for kryptovaluta i 2016 da han var bare 19 år gammel, Virgil Sigma og VQR. Ifølge rettsdokumenter var begge selskapene lokalisert i New York, New York. 

Virgil Sigma ble satt opp for å "ansette en strategi for å tjene profitt fra arbitrasjemuligheter i kryptovalutamarkedet," ifølge advokatens kontor. Kontoret rapporterer også at Qin helt siden starten har engasjert seg i en ordning for å skumme eiendeler fra fondet og svindler investorer som stolte på Virgil Sigma. Qin gjorde dette ved å investere kapital fra Virgil Sigma i personlige kontoer som skal brukes til "annet formål enn de påståtte arbitragehandel strategi." Flertallet av disse midlene ble brukt til personlige utgifter som mat og en New York Penthouse-leilighet. 

Qin svindlet også investorer for sitt VQR-fond, som «ansatte en rekke trading strategier og var klar til å tjene eller tape penger basert på svingningene i verdien av kryptovaluta og var ikke markedsnøytral." Qin var eneeier av VQR og var ikke i stand til å møte flere innløsningsforespørsler fra fondet tilbake i desember 2020. Qin prøvde tilsynelatende å overføre penger fra VQR til personlige kontoer slik at han først kunne betale ned lignende innløsningsforespørsler fra Virgil Sigma-investorer. Innløsninger han ikke var i stand til å oppfylle fordi midlene allerede hadde blitt stjålet av Qin selv. Han gjorde dette mot råd fra seniorhandlere som til slutt overga kontrollen over fondet til Qin. 

Hvert fond har siden stanset driften, og avvikling og fordeling av eiendeler har begynt av retten. 

Hva synes du om dette emnet? Skriv til oss og fortell oss!