India fryser Peter Thiel-støttet Vaulds krypto- og bankeiendeler verdt 46 millioner dollar

Indias håndhevingsdirektorat (ED) har frosset krypto-utveksling Vaulds krypto- og bankeiendeler verdt rundt INR 370 crore ($46,439,181). Vauld stoppet innskudd og uttak forrige måned. Det indiske rettshåndhevelsesbyrået etterforsker angivelig mer enn 10 kryptovalutautvekslinger.

Indiske myndigheter fryser eiendeler til en annen kryptovalutabørs

Enforcement Directorate (ED), et rettshåndhevelses- og økonomisk etterretningsbyrå fra regjeringen i India, har frosset eiendelene til en annen kryptovalutabørs.

Etaten annonsert Fredag ​​at de har utført søk i forskjellige lokaler til Yellow Tune Technologies i Bangalore og har gitt en ordre om å fryse banksaldoene, betalingsgateway-saldoene og kryptosaldoene til Flipvolt Technologies' kryptobørs til en verdi av totalt 370 crore rupees ($46,439,181 XNUMX XNUMX). Flipvolt Technologies er den India-registrerte enheten til Vauld med hovedkontor i Singapore, en plattform for handel, lån og utlån av kryptovaluta.

ED forklarte at omtrent 370 crore rupees ble satt inn av 23 enheter i INR-lommebøkene til Yellow Tune Technologies holdt med Flipvolt Technologies' kryptobørs. Disse beløpene var "utbytte av kriminalitet avledet fra rov utlånspraksis," sa myndigheten og utdyper:

Yellow Tune ved å bruke bistand fra Flipvolt kryptobørs … hjalp de anklagede fintech-selskapene med å unngå vanlige bankkanaler, og klarte enkelt å ta ut alle svindelpengene i form av kryptoaktiva.

Byrået påsto at Flipvolt «har svært slappe KYC [kjenn-din-kunde]-normer, ingen EDD [forbedret due diligence]-mekanisme, ingen sjekk på kilden til innskyterens midler, ingen mekanisme for å heve STR-er [mistenkelige transaksjonsrapporter]. ”

I tillegg klarte ikke Flipvolt å gi det komplette sporet av kryptotransaksjoner gjort av Yellow Tune Technologies og kunne ikke levere noen form for KYC fra motpartens lommebøker, bemerket ED.

Myndigheten konkluderte med at "ved å oppmuntre til uklarhet og ha slappe AML [anti-hvitvasking]-normer," har kryptobørsen "aktivt hjulpet Yellow Tune med å hvitvaske utbytte av kriminalitet verdt 370 crore rupees ved bruk av kryptovaluta," og legger til:

Derfor fryses tilsvarende flyttbare eiendeler til en utstrekning av Rs 367.67 crore som ligger hos Flipvolt kryptobørs i form av bank- og betalingsgateway-saldoer verdt Rs 164.4 crore og kryptoeiendeler som ligger på deres poolkontoer verdt Rs 203.26 crore, til 2002 fullstendig fondsspor er levert av kryptobørsen.

Vaulds nettsted forklarer at "Så snart en bruker setter inn penger til Vauld-lommeboken, går den til en sentralisert pool." Fra denne puljen avsettes midlene til utlån og handel. PMLA, 2002, er Indias lov om forebygging av hvitvasking av penger.

Kryptobørsen sa til Businesstoday: "Vi undersøker denne saken, vi ber om din tålmodighet og støtte, vi vil holde deg oppdatert så snart vi har mer informasjon om dette."

Etter å ha stoppet innskudd og uttak forrige måned, har Vauld annonsert en restruktureringsplan 4. juli på grunn av "økonomiske utfordringer" den har møtt de siste månedene. Defi Payments Pte Ltd., enheten som driver Vauld i Singapore, også anvendt for rettslig beskyttelse mot rettslige prosesser mot den. Utvekslingen er foreløpig ikke lisensiert i Singapore.

I juli i fjor, Vauld hevet 25 millioner dollar i en serie A-finansieringsrunde for sin India-baserte låne- og utlånsplattform. Runden ble ledet av Valar Ventures, et USA-basert venturekapitalfond som er medstiftet av milliardæren Peter Thiel. Pantera Capital, Coinbase Ventures, CMT Digital, Gumi Cryptos, Robert Leshner, Cadenza Capital og andre deltok også i runden.

Forrige uke, ED annonsert at den har frosset bankmidlene til Wazirx, en stor kryptobørs i India. Myndigheten beskrev at den utførte søk på en av direktørene i Zanmai Labs, som eier Wazirx, og ga en ordre om å fryse børsens banksaldo til en verdi av INR 64.67 crore.

ED forklarte på samme måte at aksjonen mot Wazirx er en del av en hvitvaskingsetterforskning som involverer ikke-bankfinansielle selskaper (NBFC) og deres fintech-partnere for "rov utlånspraksis i strid med RBI [Reserve Bank of India] retningslinjer."

I tillegg rapporterte Economic Times torsdag at ED er sondering minst 10 kryptovalutabørser for angivelig hvitvasking av mer enn INR 1,000 crore. Kryptohandelsplattformene utførte angivelig ikke tilstrekkelig due diligence og unnlot å sende inn mistenkelige transaksjonsrapporter.

Hva synes du om at India fryser bankkontoer til kryptovalutabørser? Gi oss beskjed i kommentarfeltet nedenfor.