Hva er Abracadabra.money? $SPELL & $MIM

Med desentralisert finans (DeFi) boom som stopper opp på grunn av usikkerhet i globale markedsforhold, mange protokoller og applikasjoner er rar for det som er igjen av det blodige markedet. I dette tilfellet blir millioner av rentebærende tokens stående ubrukt, noe som gir en mulighet for de gjenværende DeFi-prosjektene. Abracadabra.money er en utlånsplattform som gir nytte til disse ellers inaktive eiendeler ved å bruke dem som sikkerhet ved å gi tilgang til stablecoins.

La oss diskutere Abracadabra i full detalj.

Bakgrunn

Abracadabra.money er en vellykket protokoll som fortsetter å utvikle seg. Målet med abracadabra er desentralisering. Protokollen har inngått samarbeid med Immunefi, en pioner innen belønning av hvite hatter og feilfunn, for å være vert for et bug-bounty-program på nettsiden deres. Målet med dette bug-bounty-programmet er å stoppe tyveri av midler fra innsiden av gryter, grytekrasj, tyveri og frysing av hovedstol av et hvilket som helst beløp, og tyveri og frysing av uavhentet avkastning av et hvilket som helst beløp. Den fokuserer på deres smarte kontrakter og app.

Hva er Abracadabra.money?

Abracadabra.money er en plattform for utlån som aksepterer rentebærende tokens (ibTKNs) som sikkerhet for å låne Magic Internet Money (MIM), en USD-festet stablecoin som kan brukes som enhver annen konvensjonell stablecoin.

Mange eiendeler har for tiden innelåst kapital som ikke kan brukes på andre måter, for eksempel yVaults. Abracadabra gir en sjanse til å bruke den. Ved å bruke Kashi Lending Technology tilbyr Abracadabra isolerte utlånsmarkeder som lar brukere endre risikoviljen sin etter sikkerheten de velger å bruke.

Det er tre hovedsymboler i abrakadabra. Protokollens insentivtoken, SPELL, brukes til dette. SPELL-tokens kan satses for å tjene sSPELL, som brukes til styring og avgiftsdeling, samt MIM, en stabil mynt knyttet til USD.

Utdaterte markeder

Grytenes parametere kan ikke endres når de først er utplassert; som et resultat vil nye markeder bli lagt til med oppdaterte parametere, og de eldre vil bli avviklet. En gryte vil ikke lenger motta MIM-påfyll når den er avviklet. Selve gryten er fortsatt fullt funksjonell, og brukere kan fortsatt betale tilbake eventuelle åpne posisjoner i sitt eget tempo og tidspunkt hvis de har noen.

Leverage

En fordel med å bruke Kashi som Abracadabra.moneys utlånsplattform er at brukere kan utnytte sine posisjoner i rentebærende tokens. En holder kan gjøre dette automatisk takket være ett-klikks brukergrensesnittet som protokollen har utviklet.

mSPELL

Brukere kan satse sine SPELL-tokens gjennom mSPELL-innsats for å motta Stablecoin MIM-inntekter fra protokollinntekter. Etter at AIP#8 ble godkjent, ble mSPELL staking satt på plass.

Gebyrene generert av utlånsmarkedene for mSPELL forblir i MIM og er proporsjonalt fordelt på de ulike innsatspoolene. Eller for å si det på en annen måte, MIM-er vil bli fordelt i forhold til SPELL-spillene som er gjort i bassenget (den samme prosessen som skjer med sSPELL-poolen). Interessenter i mSPELL vil ha tilgang til kravknappen når som helst for å bruke for å hente MIM. På Avalanche, Arbitrum, Ethereum og Fantom Opera er mSPELL staking mulig.

verktøy

Farm

Brukere kan satse LP-tokenene sine i en rekke oppdrettsmuligheter gitt av Abracadabra for å dyrke SPELL-tokens. For å opprettholde høy likviditet på spesifikke par, brukes denne mekanismen. På Ethereum er oppdrett for øyeblikket mulig for tokens MIM-3CRV LP og ETH-SPELL. Når styringsportalen er operativ, kan fremtidige insentivordninger for LP-par stemmes over gjennom styringsprosessen.

Støttede nettverk

På dette tidspunktet er det bare Ethereum Mainnet, Fantom Opera, Binance Smart Chain og Avalanche som tilbyr utlånsmarkeder for Abracadabra. Broen til Abracadabra.money gjør det også mulig å sende MIM til Arbitrum L2.

På Ethereum Mainnet opprettes tokens og kobles deretter til andre kjeder. Brukere må sende tokens på én kjede og motta en innpakket versjon av samme token på en annen kjede for å bygge bro mellom tokens (eller L2-løsning). Holdere kan gjøre det ved å bruke spesielle strukturer kjent som broer. Med unntak av SPELL på Arbitrum, bruker Abracadabra.money primært Anyswap-nettverket for å bygge bro over både MIM- og SPELL-tokens. Det finnes ulike typer og merker av broer.

Brokontrakten på ETH mottar ETH MIM-er fra brukere, og låser tokens. En innpakket versjon av samme token blir opprettet og utgitt av Anyswap Bridge på FTM, og den sendes deretter til brukerens FTM-lommebok. Husk at adressene til de to tokenene kan være forskjellige! Det er én ETH MIM låst i broen for hver FTM MIM som er i bruk. Som et resultat kan Abracadabra.money enkelt spore den sirkulerende forsyningen siden hvert token har ett token låst på den opprinnelige kjeden for hver kjede den er tilstede i.

FTM MIM-er sendes til broen, brennes, og deretter slippes ETH MIM-er tilbake til hovednettet og sendes til brukerlommeboken på ETH når man bror tilbake.

Abritrum

Anyswap-nettverket og den offisielle Arbitrum-broen brukes begge av Abracadabra.money. Protokollen vil motta to forskjellige MIM-tokens på Arbitrum med to forskjellige adresser hvis en bruker bygger bro over MIM ved å bruke disse broene. Anyswap er den eneste offisielle kilden til $MIM-tokens på Arbitrum. En innehaver vil motta L2MIM og må bygge bro tilbake til Ethereum for å få MIM hvis en bruker bygger bro ved hjelp av Arbitrum-broen. På den annen side, bruk Abritrum-broen med SPELL-tokens. Det eneste tokenet som ikke er brokoblet ved hjelp av Anyswap er dette.

avvikling

Hver MIM i abracadabra.money er støttet av et spesifikt rentebærende token (ibTKN). I Abracadabra.money er hver Collateralized Debt Position (CDP) isolert og risikerer kun å bli likvidert, i motsetning til de fleste protokoller der alle brukeres sikkerhet er gjenstand for en likvidasjonshendelse. For å være tydelig, hvis en bruker åpner to CDP-er med forskjellige ibTKN-er, kan de låne MIM-er i motsetning til hver av disse ibTKN-ene separat og justere risikotoleransen deres deretter.

Likevel kan en brukers ibTKN-verdi fortsatt falle og av og til være indisert for avvikling. I dette tilfellet har tredjepartsspillere (vanligvis bots) muligheten til å bytte ibTKN-sikkerheten som brukes for den aktuelle CDP-en for full tilbakebetaling av MIM-gjelden.

Avviklingsgebyr

Avviklingsgebyret varierer fra marked til marked, men generelt sett vil ibTKNS med underliggende stablecoins ha et likvidasjonsgebyr på 3 % og ibTKNS med prisaksjon vil ha et likvidasjonsgebyr på 12.5 %. Deling av likvidasjonsgebyret er insentivet gitt til partene som gjennomfører likvidasjoner. De ukentlige sSPELL-belønningene på spesifikke puljer er også hardkodet for å motta 10 % av disse innsamlede avgiftene.

Fra brukerens synspunkt er dette gebyret allerede tatt i betraktning ved formulering av en likvidasjonspris for de tilsvarende ibTKN-ene. Brukere blir avviklet når avviklingsprisen er oppfylt.

Likvidasjonspris

Prisen på en innehavers sikkerhet som de vil bli likvidert til er kjent som likvidasjonsprisen. En brukers posisjon vil bli merket for likvidasjon hvis verdien av deres sikkerhet faller til det punktet hvor likvidasjonsprisen faller sammen med kostnaden for tokenet som de bruker som sikkerhet. Brukerens sikkerhet er trygg opp til den oppgitte totale likvidasjonsprisen fordi kontrakten forbyr likvidatorer å foreta likvidasjon over likvidasjonsprisen.

konklusjonen

En enkel og grei protokoll kan hjelpe mange potensielle handelsmenn med pengene sine. På grunn av dette vil flere tradere finne det lettere å utnytte prosjektet. Videre vil protokoller ha sikkerheten til å forbli i kryptoindustrien i det lange løp.