Hva er Frax Finance?

Publisert av Platon

Følgere: 0

Hva er Frax Finance? - Asia Crypto Today PlatoBlockchain Data Intelligence. Vertikalt søk. Ai.

I den raskt utviklende verden av Desentralised Finance (DeFi)Frax Finance har dukket opp som et fyrtårn for innovasjon og stabilitet. Frax Finance ble grunnlagt i 2019 av Sam Kazemian, og la ut på en reise for å redefinere konseptet stablecoins. Dens unike tilnærming kombinerer motstandskraften til sikkerhetsbelagte tokens med fleksibiliteten til algoritmiske modeller, med sikte på å forbedre stabiliteten og effektiviteten i DeFi-sektoren. Med introduksjonen av sin signatur stablecoin, FRAX, og en pakke med underprotokoller som Fraxswap, Fraxlend og Frax ETH, skjærer Frax Finance ut en distinkt nisje i DeFi-økosystemet, og tilbyr brukere et mangfold av tjenester fra effektive markedsoperasjoner til sikre overføringer på tvers av kjeder og lønnsomme innsatsalternativer.

Bakgrunn

Frax Finance, unnfanget av Sam Kazemian i 2019, la ut på et oppdrag for å revolusjonere stablecoin-arenaen innen DeFi (Decentralized Finance)-sektoren. I kjernen ble Frax Finance sett for seg som en hybrid stabil mynt, som på en genial måte smelter sammen egenskapene til både sikkerhet og algoritmiske modeller. Denne innovative tilnærmingen var rettet mot å injisere stabilitet og effektivitet i det raskt utviklende DeFi-landskapet.

Kazemians visjon handlet ikke bare om å skape enda en digital valuta. I stedet handlet det om å smi en ny vei i verden av stablecoins, en som potensielt kan løse noen av utfordringene og begrensningene som tradisjonelle modeller står overfor. Frax Finance ble dermed etablert med det ambisiøse målet om å redefinere stabilitet i det digitale valutarommet, og sette nye standarder for hvordan stablecoins kunne fungere og trives i DeFi-økosystemet.

Frax Finance skiller seg ut i DeFi-landskapet som en banebrytende plattform, spesielt kjent for å utstede sin stablecoin, FRAX. Denne stablecoinen er distinkt i sin sammensetning, siden den på en intelligent måte blander egenskapene til både collateralized og algoritmiske stablecoins. Resultatet er en delvis sikret stablecoin, som tar sikte på å overvinne begrensningene som ligger i tradisjonelle stablecoin-modeller.

Hovedmålet med Frax Finance er å tilby en løsning som er både mer stabil og mer desentralisert enn sine forgjengere. Denne ambisjonen tar for seg noen av de viktigste utfordringene tidligere stablecoin-modeller står overfor, og skyver grensene for hva som er oppnåelig innen digital valutastabilitet.

Utover sin unike stablecoin, introduserer Frax Finance en flytende innsatsprotokoll som forbedrer Ethereum-innsatsopplevelsen betydelig. Denne protokollen lar brukere satse ETH i bytte mot Frax Ether (frxETH), et flytende ETH-innsatsderivat. frxETH er designet for å utnytte mulighetene til Frax Finance-økosystemet fullt ut, og dermed maksimere innsatsavkastningen.

tokens

Frax-protokollen er i forkant med å utstede innovative og desentraliserte stabile mynter, støttet av en rekke underprotokoller designet for å opprettholde og forbedre dem. For tiden utsteder Frax-protokollen tre distinkte stablecoins: FRAX, FPI og frxETH, som hver spiller en unik rolle i økosystemet.

$FRAX: The Dollar-Pegged Stablecoin

FRAX v3 representerer utviklingen av stablecoins. Det er en dollarfestet stablecoin som bruker AMO (Algorithmic Market Operations) smarte kontrakter og en pakke med tillatelsesløse, ikke-depotbaserte underprotokoller som stabilitetsmekanismer. Internt brukes Fraxlend og Fraxswap for å opprettholde stabiliteten. Fraxlend er et desentralisert utlånsmarked, og Fraxswap er en automatisert markedsmaker (AMM) med spesialiserte funksjoner. Eksternt brukes Curve som en annen stabilitetsmekanisme. Styret av fellesskapet kan FRAX v3 sømløst inkorporere ytterligere underprotokoller og AMO-er etter hvert som nye stabilitetsmekanismer dukker opp. Opprinnelig hybrid i naturen, ved å kombinere sikkerhet og algoritmiske modeller, har $FRAX gått over til full sikkerhet.

FXS: Governance and Collateral Token

Frax Share (FXS) fungerer som et styrings- og sikkerhetstoken i Frax Finance-økosystemet. FXS er sentralt for stabiliteten til FRAX stablecoin og protokollens generelle suksess. Å holde FXS-tokens gjør det mulig for brukere å delta i styringen, og påvirke viktige beslutninger og justeringer. FXS fungerer også som sekundær sikkerhet for FRAX, med forsyningen dynamisk justert for å opprettholde stablecoins dollar-pinne. Dessuten kan brukere satse FXS for å tjene belønninger og gi likviditet i desentraliserte børser, og dermed støtte Frax Finance-økosystemets stabilitet og likviditet.

Frax prisindeks ($FPI)

FPI skiller seg ut som en unik stabil mynt knyttet til en kurv med forbruksvarer som definert av det amerikanske CPI-U-gjennomsnittet. Ved å justere månedlig basert på et CPI-orakel i kjeden, tilbyr FPI innehavere en refleksjon av dollarens verdi i sanntidsprising av forbruksvarer. Denne nye tilnærmingen til stablecoin-design posisjonerer FPI som en banebrytende kraft i stablecoin-sektoren, og kobler verdien direkte til virkelige økonomiske indikatorer.

Frax-økosystemet

Frax Finance har utviklet en rekke underprotokoller, som hver bidrar unikt til robustheten og allsidigheten til økosystemet. Disse underprotokollene inkluderer Fraxswap, Fraxlend, Fraxferry og Frax ETH, og tilbyr ulike tjenester fra automatisert markedsskaping til utlåns- og broteknologier.

Fraxswap

Fraxswap skiller seg ut som den første AMM (Automated Market Maker) som inkorporerer en Time-Weighted Average Market Maker (TWAMM). Denne funksjonen er spesielt gunstig for å utføre store ordrer, siden den distribuerer dem over en lengre periode, og minimerer deres innvirkning på markedsprisene. TWAMM er forankret i Uniswap V2-kodebasen og forbedrer effektiviteten til store transaksjoner. Frax-protokollen utnytter denne muligheten for å opprettholde FRAX-pinnen og kanalprotokollfortjenesten tilbake til FXS-innehavere gjennom TWAMM-kjøp. Den bruker strategisk Fraxswap for handlinger som å kjøpe tilbake og brenne FXS fra AMO-fortjeneste, skrive ut nye FXS for FRAX-stabilisering og svare på markedsforhold.

Fraxlend

Fraxlend fungerer som en ikke-depotutlånsplattform for ulike ERC-20-eiendeler innenfor Frax-økosystemet. Långivere på Fraxlend mottar en ftoken som akkumulerer renter over tid, som gjenspeiler verdien av lånet. Plattformen bruker orakelteknologi for optimal prising, og sikrer rettferdige forhold for både låntakere og långivere. Rentene på Fraxlend bestemmes gjennom en algoritmisk prosess, som balanserer behovene til alle deltakere.

Fraxferry

Frax erkjenner risikoen forbundet med broutnyttelser i kryptoindustrien, og introduserte Fraxferry, en plattform designet for sikker overføring av Frax-baserte tokens på tvers av flere blokkkjeder. Fraxferrys broteknologi prioriterer sikkerhet, selv om det betyr litt lengre behandlingstid for token-overføringer. Denne tilnærmingen reflekterer Frax Finances forpliktelse til å tilby et sikkert miljø for sine brukere, spesielt i lys av de hyppige broutnyttelsene som sees i den bredere kryptoindustrien.

Frax ETH

I oktober 2022 utvidet Frax sine tjenester til å inkludere ETH-innsats. frxETH, en stabil mynt i Frax-økosystemet, er knyttet til verdien av ETH. For å få innsatsrenter på denne eiendelen, må brukere låse sin frxETH og bytte den mot sfrxETH. sfrxETH-tokenet samsvarer med ERC-4626-standarden og samler opp interesse fra Frax ETH-validatoren, sammen med annen ekstra fortjeneste. Dette tokenet er designet for potensielt å tilby en høyere årlig prosentsats (APR) enn andre flytende innsatsplattformer, gjennom sitt unike insentivsystem.

konklusjonen

Frax Finance står som et bevis på potensialet og dynamikken i DeFi-verdenen. Ved å blande sikkerhet og algoritmiske elementer på en innovativ måte i sin stablecoin, FRAX, har plattformen satt en ny standard innen digitale valutaer. Det omfattende økosystemet til Frax Finance, med sitt utvalg av underprotokoller som Fraxswap og Fraxlend, gir ikke bare brukere en rekke finansielle tjenester, men viser også plattformens forpliktelse til sikkerhet, effektivitet og brukermakt. Ettersom DeFi-landskapet fortsetter å vokse og utvikle seg, er Frax Finance fortsatt i forkant, og tilpasser og utvider kontinuerlig sine tilbud for å møte de endrede behovene til det globale digitale finanssamfunnet.