Hva du skal gjøre med risiko

Hvis en londoner under slaget om Storbritannia valgte å utsette kveldsturen til forholdene var tryggere, ville du ikke anklage ham for å være en redd katt. Men hvis vennen din nektet å forlate huset hans med den begrunnelse at en potteplante kan falle på hodet hans, kan du heve et øyenbryn.

Det er likt når det gjelder finansiell risiko: Noen typer bør gi deg grunn til å nøle før du gir pengene dine, mens andre – mindre. Ingen vil si at det ideelle er å ikke oppleve noen risiko i det hele tatt. Faktisk kan en økonomi faktisk kreve at en viss mengde risiko tas, for å fortsette å blomstre. Og det samme gjelder din personlige formue. Spørsmålet om risikostyring dreier seg om å vurdere ulike typer risikoer med tanke på deres sannsynligheter og potensielle konsekvenser.

Risiko gjelder også forskjellig for forskjellige mennesker. Da SEC-styreleder Gary Gensler anklaget visse kjendiser for å promotere kryptoprodukter i fjor, minnet han publikum om at risikoen disse menneskene står overfor når de setter pengene sine i digitale eiendeler, reduseres dramatisk av deres høye formue. En tolerabel risiko for en millionær kan være utålelig for deg og meg.

Hva er hovedtypene av risiko, og hvordan håndteres de?

Systematiske risikoer

Systematiske risikoer er risikoer som påvirker et helt marked eller bransje, eller en stor del av ett. Et eksempel på dette er renterisiko: Når den amerikanske sentralbanken hever renten, vil de sannsynlige virkningene strekke seg over store deler av økonomien. Et annet eksempel er politisk risiko: Når fiendtligheter bygger seg opp mellom to nasjoner, slik de var mellom Russland og Ukraina i mars 2022, er det en rekke industrier i begge involverte land, og utover dem, som kan føle effekten hvis ting kommer ut av hånd, (som vi faktisk så i månedene som fulgte). Det samme vil gjelde for inflasjonsrisiko, som, som vi opplevde i fjor, har en tendens til å ha stor innflytelse over økonomien. Denne typen risiko er vanskelig å redusere. Alt folk kan gjøre er ting som å justere tidshorisonten på deres handelsinstrumenter og sikre så mye som mulig mot eiendeler bundet opp i kjent risiko.

En god illustrasjon på systematisk risiko er valutarisiko. I tilfelle et amerikansk selskap kjøper et produkt produsert i Japan, kan betalingen bli fastsatt i japanske yen. Deretter, hvis yenen stiger i verdi i forhold til USD mellom kontraktsignering og leveringsdato, kan det amerikanske firmaet måtte betale en ekstra sum av dollar for den samme leveransen. Dette kalles transaksjonsrisiko. Eller, når et amerikansk selskap tar inn store deler av inntekten i sine japanske butikker, må det omsette alle disse inntektene tilbake til dollar, som like mye kan bli påvirket av endringer i valutakursen. Translasjonsrisiko som dette håndteres ofte ved bruk av avanserte finansielle produkter som terminkontrakter eller opsjoner.

Usystematiske risikoer

Og så er det typer risiko knyttet til en bestemt bransje eller sektor eller produkt. Disse er usystematiske fordi de er drevet av spesifikke og unike faktorer som ikke nødvendigvis vil påvirke et bredt segment av økonomien. I februar i år kjørte Bitcoins nyttårsrally inn i en murvegg da amerikanske reguleringsorganer slo ned på kryptosektoren. Bitcoin tapte 6 % på bare tre dager, og de største 100 digitale myntene falt med en median på 5 %. Prisene stupte fordi "samfunnet frykter at reguleringspendelen vil svinge den andre veien aggressivt", forklarte Cici Lu fra Venn Link Partners. Derimot steg en kurv med flytende staking-tokens – som ligner på kryptovalutaer, men mindre sårbare for regulatorisk press – med 9 % på en enkelt dag.

Uansett hvor det var risiko for en clampdown, falt verdipapirer, og det var ikke en clampdown overalt. Dette er grunnen til at det er en enklere jobb å håndtere denne typen risiko – ved å bruke god gammel diversifisering. Hvis din finansielle handel involverer verdipapirer i forskjellige bransjer, hver med sin egen korrelasjon til spesifikke risikofaktorer, reduseres din personlige risiko. På samme måte kan du diversifisere på tvers av ulike typer eiendeler, som obligasjoner, ETFer og aksjer. Eller du vil kanskje spre kapitalen din over eiendeler som er bundet opp i ulike geografiske regioner. På denne måten kunne ikke en politisk eller klimatisk krise på et bestemt sted på kloden slå ned alle eiendelene dine på én gang.

Innpakning Up

Tilstedeværelsen av risiko i finansiell handel er noe å tilpasse seg, ikke unngå. Hvis det ikke var for risiko, ville det ikke vært så mye insentiv for oss til å måle den sanne verdien av en eiendel, eller styre midlene våre til verdifulle bedrifter, i motsetning til ubrukelige eller skadelige prosjekter. Det som trengs for din finansielle handel er en metodisk måte å møte og vurdere risiko på, som du bør lese om i de spesifikke kontekstene til dine finansielle instrumenter.

• SEO-drevet innhold og PR-distribusjon. Bli forsterket i dag.
• PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk deg selv. Tilgang her.
• PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Kunnskap forsterket. Tilgang her.
• PlatoESG. Karbon, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Avfallshåndtering. Tilgang her.
• PlatoHelse. Bioteknologisk og klinisk etterretning. Tilgang her.
• kilde: https://cryptoverze.com/what-to-do-about-risk/?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=what-to-do-about-risk