Oto ochrona „Crypto Contagion”

Niewinni inwestorzy kryptowalut zostali wciągnięci w brzydką zarazę, która już spowodowała, że ​​kilka firm zajmujących się kryptowalutami ogłosiło upadłość, a inne zamroziły lub znacznie ograniczyły wypłaty.

Nawet jeśli nie zostałeś bezpośrednio dotknięty, zarażenie jest problemem, któremu każdy inwestor musi się uważnie przyglądać. Jest całkiem możliwe, że więcej firm będzie zmuszonych do wprowadzenia zmian w polityce, które zablokują aktywa klientów lub nałożą limity wypłat, które utrudnią dostęp do nich.

Dzisiaj mam zamiar dać ci przegląd tego, co się dzieje i co musisz zrobić, aby uniknąć utknięcia twojego krypto na stronie, gdzie nie możesz uzyskać do niego dostępu.

Wszystko zaczęło się od upadek ekosystemu TerraLuna. Już sam ten incydent zaszkodził wielu inwestorom kryptowalut. Jednak większym problemem, jak się okazało, był kryptowalutowy fundusz hedgingowy o nazwie Three Arrows Capital.

Trzy Strzały (popularnie zwane „3AC„) nie miał klientów detalicznych, ale pożyczał pieniądze od wielu firm kryptograficznych, które to robiły, takich jak Celsjusz i Podróżnik. Pieniądze te składały się w dużej mierze z depozytów klientów.

Three Arrows wykonało przy nim wiele ryzykownych zakładów. Część pieniędzy zainwestowano w start-upy, ale setki milionów przeznaczono na strategie inwestycyjne oparte na kryptowalutach, w tym 200 milionów dolarów w TerraLuna. Kiedy kryptowaluty TerraLuna spadły do ​​zera, 3AC poniosło tak ciężkie straty, że nie było w stanie spłacić swoich wierzycieli.

„Sytuacja TerraLuna bardzo nas zaskoczyła” – mówi współzałożyciel Three Arrows, Kyle Davies powiedział The Wall Street Journal w czymś, co może być niedopowiedzeniem roku.

Największe firmy pożyczkowe, w tym broker aktywów cyfrowych Genesis i giełda kryptowalut BlockFi, zareagowały likwidacją pożyczek 400AC o wartości 3 milionów dolarów.

Wynikający z tego kryzys płynności 3AC pozostawił firmy takie jak Celsjusza i Voyager w trudnej sytuacji. Nagle one nie miał wystarczającej płynności, aby obsłużyć ich klientów – więc zamrozili wypłaty. Voyager poszedł o krok dalej i zamroził cały handel.

Klienci posiadający aktywa w tych firmach tkwią w zawieszeniu. Nie tylko ich aktywa są uwięzione, ale nie mają pojęcia, kiedy będą mogli uzyskać do nich dostęp ani ile mogą stracić na zawsze. Voyager złożył wniosek o ogłoszenie upadłości na podstawie rozdziału 11. Celsjusza desperacko szuka sposobu na przetrwanie, ale prognozy są ponure.

I choć najwięcej uwagi przykuły Celsjusza i Voyager, nie były to jedyne firmy kryptograficzne dotknięte implozją 3AC…

Fale rozprzestrzeniają się po upadku Trzech Strzał

Pod koniec czerwca sąd na Brytyjskich Wyspach Dziewiczych nakazał likwidację Three Arrows, więc jego los jest przesądzony. (Kilka dni później 3AC złożyło w Nowym Jorku wniosek o ogłoszenie upadłości na podstawie rozdziału 15.)

Wpływ jest globalny. Oto niektóre znane nam firmy, których dotyczy to bezpośrednio lub pośrednio:

• Blockchain.com: Giełda kryptowalut Blockchain.com ogłosiła, że ​​może stracić aż 270 milionów dolarów w wyniku ekspozycji na Three Arrows, chociaż dyrektor generalny Peter Smith powiedział w piśmie do akcjonariuszy, że „nie będzie to miało wpływu na klientów”.
• Geneza: Jej rola jako głównego wierzyciela 3AC oznacza, że ​​Genesis może ponieść straty rzędu setek milionów dolarów.
• Finanse Babel: Ten pożyczkodawca kryptowalut z siedzibą w Hongkongu zamroził wypłaty 17 czerwca z powodu „niezwykłej presji płynności”. Niedawno doniesiono, że Babel zatrudnił specjalistę od restrukturyzacji Houlihana Lokeya, aby pomógł określić kolejne kroki.
• CoinFLEX: Giełda kontraktów terminowych na kryptowaluty CoinFLEX wstrzymała wypłaty 24 czerwca z powodu „ekstremalnych warunków rynkowych”. Firma próbuje załatać dziurę w swoim bilansie wynoszącą 47 milionów dolarów, wydając nowy token oferujący oprocentowanie na poziomie 20%.
• 8 bloków kapitału: 8 Blocks z siedzibą w Hongkongu to firma zajmująca się handlem kryptowalutami. W zeszłym miesiącu oskarżył Three Arrows o niewłaściwe pobranie 1 miliona dolarów w odpowiedzi na wezwania do uzupełnienia depozytu, a następnie „ujawnienie” 8 Blocks, gdy wielokrotnie próbowało skontaktować się z 3AC w celu uzyskania wyjaśnień.
• FinBlox: FinBlox to platforma do stakowania kryptowalut, która pożyczyła nieujawnioną sumę 3AC. Firma tymczasowo nałożyła 1,500 dolarów miesięcznego limitu wypłat 16 czerwca. W zeszłym tygodniu FinBlox podniósł limit do 3,000 dolarów, próbując naprawić szkody i powrócić do normalnej działalności.
• Deribit: Giełda instrumentów pochodnych Deribit poinformowała w pozwie sądowym, że Three Arrows nie spłaciła pożyczki w wysokości 80 milionów dolarów.
• Sklepienie: Ta platforma pożyczkowa z siedzibą w Singapurze zamroziła konta klientów 4 lipca. Jednak klienci Vauld mają więcej powodów do nadziei niż większość – pożyczkodawca kryptowalut Nexo podpisał warunki przejęcia firmy z problemami.

To wszystko jest wystarczająco złe. Jednak wiele firm kryptograficznych niepowiązanych z 3AC cierpi z powodu obaw, że mogą wkrótce ponieść porażkę.

Główne firmy kryptograficzne, takie jak Binance, Nexo, KuCoin, Crypto.com wszyscy zostali zmuszeni do złożenia oświadczeń, aby odeprzeć pogłoski, że mieli kontakt z Three Arrows, rozważali zamrożenie wypłat lub nałożenie bardziej rygorystycznych limitów wypłat.

Klienci są słusznie niespokojni, szczególnie po tym, jak dyrektor generalny Celsjusza Alex Mashinsky nazwał problemy klienta związanego z wycofywaniem się z platformy „FUD” (strach, niepewność i wątpliwości) zaledwie 24 godziny przed zamrożeniem wszystkich wypłat.

Trudno powiedzieć, czy najgorsze już za nami, czy też przed inwestorami kryptowalut czekają kolejne brzydkie niespodzianki. Oznacza to, że na razie chcesz grać bezpiecznie…

Co zrobić, aby chronić swoje kryptowaluty przed zarażeniem

Zasugerował to miliarder Sam Bankman-Fried, dyrektor generalny giełdy FTX CNBC niedawno, że branża zapomniała o „innych dużych butach, które muszą zostać wycofane”.

Ale jasne jest, że SBF zdaje sobie sprawę, jak poważne może być zarażenie. On powiedział CNBC jest zaangażowany we wspieranie jak największej liczby firm kryptograficznych za pomocą 2 miliardów dolarów skrzyni wojennej FBX. I nawet on przyznał, że kilka mniejszych firm kryptograficznych nadal może upaść.

Dopóki nie będzie jasne, że to naprawdę koniec, chcesz mieć pewność, że Twoje kryptowaluty są tak bezpieczne, jak to tylko możliwe. A to oznacza portfel, nad którym tylko Ty masz kontrolę – portfel, do którego posiadasz klucz prywatny.

Jeśli odcinek Three Arrows czegoś nas uczy, to tego, że każdy inwestor kryptowalutowy dobrze by zrobił, gdyby posłuchał wyświechtanej mantry „nie twoje klucze, nie twoje krypto”.

Nie oznacza to, że musisz zamknąć swoje kryptowaluty i zapomnieć o nich. Nadal możesz handlować, kupować i sprzedawać kryptowaluty tak samo jak zwykle. Ale będziesz chciał przenieść swoje kryptowaluty z giełd do prywatnego portfela, który kontrolujesz (takiego jak Exodus lub Trezor), gdy tylko transakcje zostaną zakończone.

Odradzam także trzymanie jakichkolwiek kryptowalut na oprocentowanych stronach, witrynach, które je wypożyczają, lub zdecydowanie witrynach, które stosują skomplikowane techniki „hodowli zysków”.

Rozsądne może być trwałe unikanie takich stron, nawet po zakończeniu kryzysu 3AC. Szczególnie rozwijająca się historia Celsjusza powinna dać do myślenia każdemu inwestorowi.

Nowy pozew złożony przeciwko Celsjusza przez byłego menedżera inwestycyjnego zarzuca firmie, że nie zabezpieczyła ryzyka i pompowała wartość własnego tokena CEL, aby zmniejszyć kwotę tokena, którą płaciła klientom w formie odsetek. Co najgorsze, z pozwu wynika, że ​​w zeszłym roku Celsjusza zaczęto wykorzystywać depozyty nowych klientów do finansowania wniosków o wypłaty złożonych przez wcześniejszych klientów, co spowodowało, że firma stała się de facto piramidą finansową.

Krypto ma potencjał, aby uczynić inwestorów bardzo bogatymi, ale krach 3AC stanowi wyraźne przypomnienie, że sektor ten pozostaje w większości nieuregulowany i może być szalenie ryzykowny. Działaj odpowiednio.

Trzymaj swoje kryptowaluty w bezpiecznym miejscu i bądź bardzo, bardzo wybredny w wyborze firm, z którymi zdecydujesz się robić interesy.

Śledź mnie na Twitterze @DavidGeiler.

---