Zamknięcie w USA – Szczęśliwego Dnia Fed/EBC, Handlowcy odetchnęli z ulgą, Ropa spada na perspektywy popytu, Złoto świeci, Bitcoin w tarapatach PlatoBlockchain Data Intelligence. Wyszukiwanie pionowe. AI.

Zamknięcie w USA – Szczęśliwego Dnia Fed/EBC, Handlowcy odetchnęli z ulgą, Ropa spada na perspektywy popytu, Złoto świeci, Bitcoin w tarapatach

Znacznik czasu: 15 czerwca 2022 4:22

FacebookTwitterE-mail

Ryzykowne aktywa wróciły do ​​normy po tym, jak Fed przywrócił pewność, że poważnie podchodzi do walki z inflacją, ale stały strumień dużych podwyżek byłby mało prawdopodobny. Wall Street uczyniła to łatwą decyzją polityczną dla Fed, ponieważ rentowność dwuletnich obligacji skarbowych wzrosła z 2.83% do ponad 3.40% od piątkowego raportu o inflacji. Fed podniósł swoją stopę referencyjną o 75 punktów bazowych, największy wzrost od 1994 r., i zasygnalizował, że zbliżają się kolejne podwyżki, ale trend ten nie potrwa dłużej niż do 2023 r. Wykresy kropkowe pokazują, że spodziewa się kolejnych 175 punktów bazowych rok z kilkoma kolejnymi podwyżkami w 2023 r., zanim obniżki stóp będą uzasadnione w 2024 r. 

Nikogo nie zaskoczyły gwałtowne obniżki z perspektywami wzrostu i wyższe prognozy inflacji PCE. Fed potrzebuje ostrzejszych warunków finansowych i ochłodzenia gospodarki, dlatego w ciągu kilku najbliższych posiedzeń należy spodziewać się ogromnych podwyżek. 

Aby utrzymać inflację pod kontrolą, Fed zobaczy, że podwyżki stóp pod koniec roku mogą być punktem zwrotnym dla wprowadzenia tej gospodarki w recesję. Rentowność 2-letnich obligacji skarbowych znacznie spadła, co oznacza, że ​​widzimy szczyt rentowności. 

EBC

Nadzwyczajne posiedzenie EBC pokazało rynkom, że przyspieszają prace nad projektem nowego instrumentu przeciwdziałania fragmentacji. Wszyscy wiedzieli, że pracują nad fragmentacją, więc dzisiejsze ogłoszenie po prostu podkreśliło, że jest to najwyższy priorytet. Poza zapisaniem tego na piśmie, rynki nie nauczyły się niczego nowego. 

Euro początkowo zyskiwało na wartości, ponieważ najnowsze narzędzie EBC do złagodzenia napięć na rynku pozwoli im szybko podnieść stopy. Uwaga szybko przeniosła się na FOMC, a handlowcy nadal próbują zdecydować, czy Fed ustanowił szczyt rentowności obligacji skarbowych, co może oznaczać, że szczyt dolara ma miejsce. 

Olej

Ceny ropy spadły, ponieważ perspektywa popytu na ropę uległa pogorszeniu, ponieważ amerykański konsument wygląda słabiej, a zarówno Fed, jak i EBC wydają się być gotowe do agresywnego zaostrzenia warunków finansowych, co powinno doprowadzić do szybkiego spowolnienia aktywności gospodarczej. 

To był pracowity dzień dla handlowców energii, ponieważ prezydent Biden również skontaktował się z rafineriami ropy naftowej. Biden poprosił szefów branży naftowej o wyjaśnienie, dlaczego ich marże są tak dobre i dlaczego nie wyprodukowali więcej benzyny i oleju napędowego. Presja Bidena ma głównie charakter polityczny i prawdopodobnie nie doprowadzi do żadnych poważnych działań ze strony koncernów naftowych. 

Cotygodniowy raport inwentaryzacyjny ropy naftowej EIA wykazał większą niż oczekiwano produkcję o 2 miliony baryłek dziennie i wzrost produkcji. Produkcja ropy w USA wzrosła o 100,000 12 baryłek dziennie do 2020 mln baryłek dziennie, najwyższego poziomu od kwietnia XNUMX r. Popyt na benzynę złagodniał, co może być odzwierciedleniem wyższych cen na dystrybutorze. 

Rynek ropy nadal jest napięty, ale obawy o zniszczenie popytu będą rosły, ponieważ inwestorzy będą bardziej skoncentrowani na ryzyku recesji. 

Złoto

Ceny złota odbiły, ponieważ niektórzy inwestorzy widzą światło pod koniec tunelu podwyżek stóp Fed. Agresywne podwyżki stóp procentowych w ciągu najbliższych kilku posiedzeń Fed sugerują, że możemy być blisko szczytu z rosnącymi rentownościami skarbowych papierów wartościowych. Fed może zapewnić jeszcze jedną podwyżkę stóp o 75 punktów bazowych, ale inwestorzy wątpią, czy zobaczymy stały strumień ogromnych podwyżek. 

Wygląda na to, że wezwania do recesji będą rosły pod koniec przyszłego roku i powinno to być również pozytywne dla bezpiecznych przepływów złota. Wygląda na to, że dolar może mieć krótkoterminowy szczyt, co powinno być konstruktywne dla cen złota.  

Bitcoin

Bitcoin nie był w stanie zebrać rajdu pomimo szerokiego rajdu na Wall Street po decyzji FOMC. Fed rozwiał obawy, że agresywnie podniesie stopy procentowe i była to dobra wiadomość dla prawie wszystkich ryzykownych aktywów.

Brak rajdu Bitcoina po Fed może być niepokojącym znakiem dla niektórych inwestorów. Jeśli wielki rajd na Wall Street nie może podniecić traderów kryptowalut, Bitcoin może mieć kłopoty. Utrzymuje się poziom 20,000 XNUMX $, ale wygląda na to, że nikt nie chce wrócić do handlu kryptowalutami.

Znak czasu:

Więcej z MarketPulse