DeFi prowadzi rynki aktywów cyfrowych w sferę, w której wielu uważało, że nigdy nie znajdzie domu: inwestowanie w stylu instytucjonalnym - bez instytucji.
Uprawa plonów staje się jednym z najpopularniejszych sposobów uzyskiwania przez inwestorów dochodów z inwestycji na inwestycjach w aktywa cyfrowe. Ale jak działa hodowla plonów i czy naprawdę można na niej zarabiać?
Co to jest uprawa plonów?
Uprawa plonów daje ludziom szansę zarabiania odsetek - stałych lub zmiennych - poprzez umieszczanie funduszy w protokole DeFi (zdecentralizowane finanse). Różni się od kupna lub sprzedaży zasobu cyfrowego. W przypadku rolnictwa dochodowego inwestor pożycza swoje aktywa cyfrowe za pomocą platformy, uzyskując zwrot, który ostatecznie wynika z opłacenia przez pożyczkobiorców premii za aktywa.
Na przykład hodowca może pożyczyć ETH na Compound i zarobić na podstawie tego, ile Compound obciąża pożyczkobiorców pożyczkami ETH.
Aby zacząć kopać na polach uprawnych, musisz zapłacić za grę. Jeśli dorzucasz tylko kilkaset dolarów, opłaty prawdopodobnie przyćmią wszelkie zarobki, które zdajesz sobie sprawę. Jednak przy większych inwestycjach stopa zwrotu może więcej niż pokryć opłaty, umożliwiając osiągnięcie stałych zysków.
Jak działa rolnictwo dochodowe: pule płynności
Wszystkie programy pożyczkowe zależą od płynności pożyczanego składnika aktywów. Jeśli bank nie miał pieniędzy, nie mógł udzielać pożyczek. Podobnie gracz DeFi, taki jak Compound Finance, potrzebuje zasobów cyfrowych, aby pożyczać innym. Tutaj właśnie wkraczają rolnicy uprawiający plony. Pożyczają aktywa cyfrowe dostawcy DeFi, który umieszcza ich w puli płynności. W systemie Compound Finance odbywa się to za pomocą inteligentnych kontraktów w łańcuchu bloków Ethereum. Inteligentne kontrakty łączą pożyczkodawców i pożyczkobiorców i obliczają, jakie odsetki płaci pożyczkobiorca.
Problemy przynoszą rezultaty w rolnictwie
Pomimo wszystkich zalet zasobów cyfrowych istnieje kilka trudnych wyzwań. Dwóm z nich, czyli utracie wartości aktywów cyfrowych podczas przechowywania i braku możliwości pożyczania, można zaradzić uprawie plonów.
Uprawa plonów może zapobiec utracie wartości zasobów cyfrowych
Jeśli jesteś jak wielu właścicieli zasobów cyfrowych, siedzą oni w portfelu, stojąc w stagnacji i bezproduktywni.
Dzięki uprawie dochodowej Twoje zasoby cyfrowe mogą generować stopę zwrotu, gdy ich nie używasz. W tym sensie uprawa roli jest podobna do lokowania pieniędzy na koncie oszczędnościowym. Ale zamiast zarabiać marne 0.1% odsetek, masz możliwość zgarnięcia 50 lub 100 razy więcej.
Uprawa dochodowa zapewnia więcej opcji zaciągania i pożyczania
Zasoby cyfrowe mogą pomóc w finansowaniu nowatorskich, zmieniających życie pomysłów, ale często ludzie nie mają dostępu do cyfrowego kapitału, którego potrzebują, aby urzeczywistnić pomysły. Po drugiej stronie tabeli są ludzie, którzy mają mnóstwo aktywów cyfrowych, niekoniecznie dlatego, że się mieszają, ale dlatego, że nie mają dostępu do wygodnych narzędzi inwestycyjnych. Uprawa plonów łączy tych, którzy potrzebują zasobów cyfrowych, z tymi, którzy je mają.
Jak rolnictwo plonowe działa w finansach złożonych
Compound Finance jest obecnie jednym z wiodących protokołów w przestrzeni DeFi. Zdecentralizowana aplikacja pożyczkowa oferuje prosty proces dla początkujących hodowców.
Podłącz swój portfel
Jeśli masz portfel, taki jak Ledger, Metamask lub Coinbase Wallet, możesz połączyć go z aplikacją Compound Finance. Podczas procesu łączenia dajesz Compound Finance dostęp do cyfrowych środków w swoim portfelu.
Sprawdź stawki zwrotu
Po wejściu do aplikacji Compound Finance możesz przeglądać stopy zwrotu i koszty pożyczki. Oczywiście koszt pożyczki jest wyższy niż stopa zwrotu, co daje Compoundowi rolę podobną do roli animatora rynku akcji. Stawki zmieniają się w zależności od popytu i innych warunków rynkowych, więc to, co zobaczysz pewnego dnia, może się znacznie różnić później.
Kredyt
Aby skorzystać z Compound Finance, musisz dostarczyć token. Platforma nie pozwala ludziom dołączać tylko w celu pożyczenia środków. Po dostarczeniu żetonu zostaniesz poinformowany, ile zabezpieczenia „zarobiłeś”. W przeciwieństwie do tradycyjnej bankowości, zabezpieczenie, które otrzymujesz, gdy uzyskasz plon z farmy, nie ma takiej samej wartości jak aktywa, które „odłożyłeś”. Platforma decyduje, na ile Twoje zabezpieczenie pozwala Ci pożyczyć.
Na przykład możesz pożyczyć maksymalnie 65% wartości dostarczonych tokenów. Oznaczałoby to, że gdybyś dostarczył 1000 BAT, około 273 USD w momencie pisania, byłbyś w stanie pożyczyć tylko równowartość 650 BAT lub około 177.45 USD.
Ryzyko związane z uprawą plonów
Jak w przypadku wszystkich inwestycji, uprawa plonów nie jest pozbawiona ryzyka. Podstawowym ryzykiem, na które się narażasz, jest likwidacja Twojej pozycji. Na przykład w Compound Finance nigdy nie możesz pożyczyć więcej, niż pozwala na to platforma - w stosunku do podanej kwoty. Aby użyć przykładu 1000 BAT, jeśli możesz pożyczyć 177.45 USD, a wykupisz 177 USD, nic ci nie będzie, o ile wartość BAT nie spadnie znacząco. Ale jeśli BAT spadnie o 2%, Twój limit pożyczki również spadnie do około 173.90 USD. Ponieważ pożyczyłeś BAT o wartości 177 USD, Twoje konto może zostać zlikwidowane, aby wyrównać różnicę.
Jeśli musisz zostać zlikwidowany, inny uczestnik może spłacić nawet 50% Twojej pożyczki. W nagrodę ten uczestnik może zdobyć część Twojego zabezpieczenia.
Ponadto, jeśli pożyczasz monety niestabilne za pomocą zabezpieczenia stablecoin, narażasz się na inny rodzaj ryzyka. Jeśli cena aktywów niestabilnych monetarnie wzrośnie, ryzykujesz likwidacją, ponieważ ich wartość jest proporcjonalnie zbyt niska. Podobnie jak w przypadku każdego inwestowania, zaangażuj się w uprawę plonów dopiero po dokładnym rozważeniu ryzyka.
Hodowla plonów, jeśli masz wystarczająco dużo zasobów cyfrowych, może być użytecznym sposobem, aby Twoje monety pracowały dla Ciebie. Niezależnie od tego, czy chcesz pożyczać, pożyczać, czy jedno i drugie, platformy DeFi mogą pomóc Ci zacząć uprawiać pokaźne plony.
Dalsze czytanie:
Aby dowiedzieć się więcej o najnowszym rozwoju DeFi i szerszych rynkach aktywów cyfrowych, zasubskrybuj Bitcoin Market Journal dzisiaj.
Źródło: https://www.bitcoinmarketjournal.com/what-is-yield-farming/