Hodlnaut relata déficit financeiro de US$ 193 milhões ao buscar proteção judicial

O credor de cripto em apuros Hodlnaut relatou um déficit financeiro de quase US$ 200 milhões em uma declaração judicial apresentada no início deste mês e obtida pelo The Block.

A declaração que apoia o pedido de Hodlnaut para ser colocado sob gestão judicial – apresentado em 12 de agosto – descreve exatamente o que levou a empresa a congelar retiradas em agosto 8.

O documento foi disponibilizado aos clientes após a empresa publicou uma postagem no blog em 19 de agosto, confirmando que enfrenta processos policiais em Cingapura e que demitiu 80% de seu pessoal para economizar dinheiro. Os dados financeiros são datados de 8 de agosto.

A declaração mostra que Hodlnaut tem um passivo pendente de SGD 391 milhões (cerca de US$ 281 milhões), em comparação com ativos de SGD 122 milhões (US$ 88 milhões), resultando em um déficit de cerca de US$ 193 milhões. “A partir de 8 de agosto de 2022, o Grupo Hodlnaut tem um saldo de passivo pendente de SGD 391M e ativos realizáveis ​​estimados de SGD 122M em criptomoeda. Essa posição financeira dá ao Hodlnaut Group uma taxa realizável de ativos e dívidas de criptomoeda de cerca de 0.31 (ou seja, 31 centavos por dólar)”, afirmou.

Conforme informado anteriormente, a empresa entrou com pedido de proteção ao credor em Singapura, em 16 de agosto, buscando tempo para resolver seus problemas financeiros.

O documento mostra que Hodlnaut estacionou cerca de US$ 317 milhões em UST, a stablecoin falida, no Anchor Protocol on Terra como forma de repassar altos rendimentos aos seus clientes. Em maio, a stablecoin UST da Terra nitidamente desvinculado do dólar, infligindo perdas de US$ 189.7 milhões a Hodlnaut, de acordo com o depoimento. Esses detalhes foram tornados públicos no início da semana passada.

Então, entre 14 de junho e 15 de julho, a Holdnaut sofreu “saídas líquidas maiores do que o normal” de cerca de US$ 150 milhões, enquanto clientes em pânico tentavam recuperar seus fundos, segundo o documento. Hodlnaut também disse que suas participações em bitcoin (BTC) e ether (ETH) foram afetadas pelo declínio mais amplo do mercado.

O documento também coloca o número de potenciais credores de Hodlnaut – definidos como “usuários que realmente depositaram Tokens e que provavelmente serão credores” – em 17,513. A empresa conseguiu US$ 750 milhões em seu pico em março deste ano.

Hodlnaut está explorando a opção de permitir “saídas limitadas” para usuários a 25 centavos de dólar, de acordo com o depoimento. A empresa já está conversando com provedores de liquidez como FTX, a exchange de criptomoedas, sobre a viabilidade da proposta, disse. Na declaração, Hodlnaut posicionou esse plano como um resultado melhor para os clientes do que sua liquidação. “Esta seria provavelmente uma opção melhor do que a liquidação, já que esta última levaria um longo período de tempo e provavelmente resultaria em um retorno inferior a 25 centavos de dólar, dadas as taxas envolvidas em uma situação de liquidação e o atual ativo de criptomoeda para dívida. proporção do Grupo Hodlnaut”, disse a empresa. 

A empresa esclareceu que não está atualmente em liquidação e que pode prever retornos estáveis ​​no futuro, citando a “flutuação” do mercado de criptomoedas e o fato de ser lucrativo desde o lançamento em 2019 – apesar da exposição ao UST.

Nos meses após o colapso do Terra, Hodlnaut procurou tranquilizar os clientes preocupados. Em um e-mail para os usuários em 13 de junho, a empresa abordou o estado do mercado de criptomoedas na época.

“Hodlnaut pratica políticas sólidas de gerenciamento de risco. Apesar das atuais condições voláteis, todos os produtos e serviços da Hodlnaut permanecem inalterados e estão totalmente operacionais, incluindo pagamentos de juros, trocas de tokens, depósitos e, o mais importante, saques”, afirmou. “Levamos muito a sério o gerenciamento de riscos na empresa e a máxima responsabilidade com os ativos dos clientes e as partes interessadas está sempre no topo de nossa prioridade.”

Hodlnaut foi contatado para comentar o conteúdo do depoimento, mas não respondeu até o momento.

A Hodlonaut não é a única empresa sediada em Singapura que enfrenta dificuldades financeiras. A exchange de criptomoedas Zipmex e o credor de criptomoedas Vauld também buscaram proteção aos credores no país. A Zipmex tem US$ 53 milhões em exposição às empresas em dificuldades Babel Finance e Celsius. Vauld, por outro lado, deve mais de US$ 400 milhões aos seus credores, como The Block relatou no mês passado.

Este artigo foi atualizado para incluir mais detalhes sobre os planos da Hodlnaut para oferecer saídas limitadas aos clientes. 

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