Defi Протокол dYdX может показаться еще одной торговой и кредитной платформой, основанной на Ethereum, но это «только верхушка айсберга». При дальнейших исследованиях вы обнаружите, что этот протокол бросает вызов существующему положению дел и выводит децентрализованные финансы на новый уровень.
Маржинальная торговля, деривативы и опционы - важные инструменты, которые используют опытные трейдеры. К сожалению, в криптопространстве эти инструменты в основном доступны только на централизованных биржах, таких как Binance, Huobiи Кракен.
С dYdX все традиционное торговое зрелище теперь построено на децентрализованном механизме без разрешений.
проверка данных
Империя из пяти человек, стоящая за dYdX, построила и разработала протокол маржинальной торговли на основе Ethereum. Эта платформа предоставляет пользователям свободу создавать свои собственные финансовые продукты на основе криптовалюты, такие как короткие продажи, длинные позиции и процентные ссуды. В отличие от традиционных финансов, технология dYdX не требует доверия, поскольку не требует посредников для транзакций.
Децентрализованное кредитование и заимствование - не новая идея на крипто-арене. Он уже существует в DeFi под Соединение и MakerDAO, Однако dYdX поворачивается к созданию более продвинутых инструментов на блокчейне.
Это также бесплатно для всех, кто может использовать и создавать системы управления активами, работающие на смарт-контрактах. По состоянию на август 2020 года на платформе был зарегистрирован поразительный общий объем в 1.2 миллиарда долларов.
dYdX был основан Антонио Джулиано в 2017 году. Он известен как авторитетная фигура в криптографии, а также бывший инженер Uber и Coinbase.
Что такое dYdX?
dYdX - это ненадежная и децентрализованная платформа для кредитования, заимствования и ставок, основанная на блокчейне Ethereum. Он поддерживает заимствования, кредитование и открытие маржинальных позиций. Кроме того, это динамичная платформа, которая заинтриговала трейдеров.
Протокол DeFi имеет ограниченную функциональность в качестве торговой платформы. Однако dYdX находится на продвинутом уровне как открытый, не связанный с хранением и не требующий доверия протокол. Новая версия dYdX стала концепцией готового бизнеса для трейдеров, которые занимаются заимствованием, кредитованием и маржинальной торговлей криптоактивами.
Новый протокол
Новая версия DEX работает на Solo, новом протоколе с открытым исходным кодом. На сегодняшний день dYdX не имеет собственного токена и успешно прошел два аудита безопасности.
Новый dYdX выделяет следующие особенности:
- Кредитование и заимствование без установления периодов блокировки или минимумов.
- Торговля на пользовательских и нетокенизированных маржинальных позициях, которые имеют кредитное плечо до 4 раз больше, чем другие DEX.
- Экспертное управление портфелем ваших позиций и активов.
Это интуитивно понятная, но простая платформа, которая предлагает следующие возможности:
- Базовая торговля ETH, USDC и DAI
- Изолированная маржинальная торговля
- Кросс-маржинальная торговля
- Процентная ссуда
Пользователи dYdX могут торговать с маржей или продавать любой токен ERC-20 для хеджирования или спекуляций. Кроме того, они могли купить любой токен в качестве кредитного плеча.
Это потребует заключения длинных сделок. В этом случае маржинальному трейдеру придется искать кредитора, который позволит ему одолжить токены.
Пользователи обычно ведут переговоры в частном порядке или вне блокчейна или через ретрансляторы; затем завершите согласование в сети. Кроме того, dYdX также рассматривает возможность торговли опционами. В случае опционов владелец получает право (а не обязанность) купить актив по цене исполнения.
Как Это Работает?
В dYdX отдельные транзакции заемщика или кредитования теперь заменены глобальной транзакцией в цепочке в «глобальном кредитном пуле».
По сути, у каждого актива есть индивидуальные кредитные пулы, которые находятся в рамках смарт-контрактов, поэтому любые цифровые транзакции, такие как заимствование, кредитование и снятие средств, могут происходить в любой момент времени без необходимости ждать в очереди для совпадений, одобрений или достаточного капитала. Процентные ставки по каждому кредиту будут основаны на цепочке поведения спроса и предложения между кредиторами и заемщиками, а также на активах.
Начисленные проценты будут выплачиваться кредиторам, а 5% будут выделены в страховой фонд dYdX. Кроме того, за ликвидацию взимается штраф в размере 5%.
Маржинальные сделки и займы могут оставаться открытыми не более 28 дней. После этого с них будет взиматься комиссия за истечение срока действия в размере 1%. Как и другие проекты DeFi, dYdX требует кошелька Ethereum и ETH для оплаты газа.
С марта 2020 года у dYdX нулевые торговые комиссии для производителей и 0.15-0.50% для участников.
кредитование
Кредитование позволяет пользователям получать пассивный доход от своих крипто-холдингов на dYdX. На средства, депонированные на платформе, будут продолжать начисляться проценты. Более того, процентные ставки динамические и автоматические.
Пользователи могут легко получить свои средства, поскольку платформа поддерживает легкие депозиты и снятие средств в любой момент времени.
Заимствование
С помощью dYdX вы можете легко заимствовать средства и отправлять их на свой кошелек Ethereum с любым из поддерживаемых активов при условии, что вы можете поддерживать начальный или минимальный коэффициент обеспечения 1.25x или 1.15x. Более того, заемные средства можно использовать для чего угодно, например, для оборотного капитала, расширения, торговли или любых других личных или деловых целей.
Маржинальная торговля
Маржинальная торговля - это заимствование денег для заключения крупных сделок. Он лучше всего подходит для трейдеров, которые хотят делать ставки, которые их текущий капитал обычно не может себе позволить. Многие трейдеры также считают это палкой о двух концах.
Благодаря кредитному плечу маржинальная торговля может увеличить прибыль на порядки, если прогноз верен. Однако потери также могут быть значительными, если все пойдет не так. По сути, чем больше вы берете кредитного плеча, тем выше становятся ваши риски и выгоды.
Что такое бессрочные контракты?
Рынки с бессрочным контрактом - это синтетические торговые рынки на блокчейне Ethereum, которые находятся в постоянной, прозрачной и очень жизнеспособной среде. Цена контракта привязана к цене актива с динамической процентной ставкой.
Кроме того, книги заказов находятся вне цепочки, что обеспечивает быстрое движение цен и гораздо лучшую ликвидность. Ценник в сети используется для выплаты процентов и ликвидации.
Базовый актив бессрочного контракта не обязательно должен существовать в качестве токена. Бессрочные, прибыль и убытки обмениваются на токен ERC-20 в качестве залоговых активов. Это позволяет пользователям криптографии торговать активами, которых может даже не быть в цепочке блоков Ethereum.
Заключение
dYdX - это открытая, не связанная с хранением и ненадежная платформа на Ethereum, созданная для привлечения опытных трейдеров.
В планы на будущее dYdX входит дальнейшее внедрение более продвинутых торговых возможностей или функций. Недавно проект dYdX добавил опции стоп-лосса, которые помогают снизить потенциальные потери трейдеров.
Команда dYdX также планирует расширить, включив в него другие токены, помимо трех основных криптоактивов, доступных на платформе.
Без сомнения, это был смелый ход со стороны dYdX. Это дополнило сложность протокола и всей сферы DeFi, что красноречиво говорит о том, как далеко зашла эта технология.