Основные выводы
- Крах FTX уже считается одним из самых серьезных мошенничеств, связанных с криптовалютой, в истории.
- В течение недели тщательно созданная империя Сэма Бэнкмана-Фрида рухнула вместе с его репутацией.
- Хотя неизвестно, сколько человек пострадало от мошенничества, мы знаем, кто на данный момент является одним из самых крупных жертв.
Поделиться этой статьей
FTX и ее дочерняя торговая фирма Alameda Research были разоблачены. 2 ноября CoinDesk гайд раскрытие проблем с финансами Аламеды привело к ряду событий, которые в конечном итоге выявили неплатежеспособность FTX.
Бывший генеральный директор FTX Сэм Бэнкман-Фрид тайно использовал средства клиентов, чтобы выручить дочернюю компанию FTX Alameda Research, в результате чего в бухгалтерских книгах биржи образовалась дыра примерно в 10 миллиардов долларов. Что еще хуже, Бэнкман-Фрид месяцами скрывал свои мошеннические действия, оставляя инвесторов, клиентов и даже своих сотрудников в неведении вплоть до того, как 10 ноября FTX объявила о банкротстве.
После, пожалуй, самого потрясающего обмана в истории криптовалют, Криптографический брифинг взглянет на то, кто больше всего потерял из-за монументальной аферы Сэма Бэнкмана-Фрида.
Венчурный капитал
Во время его В период своего расцвета FTX привлекла огромные инвестиции от самых известных и хорошо финансируемых венчурных компаний мира.
В июле 2021 года обмен поднятый 900 миллионов долларов при оценке в 18 миллиардов долларов от более чем 60 инвесторов, включая крипто-тяжеловесов, таких как Coinbase Ventures, Sequoia Capital, Paradigm и других. Многие из этих инвесторов также удвоили ставку на FTX во время ее последний раунд финансирования в январе 2022 года, когда компания была оценена в умопомрачительные 32 миллиарда долларов.
Повышение FTX отличалось от других криптофирм благодаря участию высокопоставленных венчурных фирм, не связанных с криптовалютой. Softbank, VanEck и Temasek купили акции FTX во время одного из многочисленных раундов финансирования компании. По данным Crunchbase данным, FTX продала акции на общую сумму около 1.8 миллиарда долларов за три года своей работы. Теперь, когда компания обанкротилась, акции FTX почти наверняка ничего не стоят.
На момент краха тремя крупнейшими акционерами FTX были Sequoia Capital с 1.1% и Temasek и Paradigm, каждая с 1%. В общей сложности эти три венчурные фирмы инвестировали в FTX 620 миллионов долларов.
Кроме того, многие венчурные фирмы, инвестировавшие в FTX, также использовали его услуги для хранения денежных средств и криптоактивов. Однако лишь немногие из этих фирм публично раскрыли свои дополнительные позиции на рынке FTX. 9 ноября генеральный директор Galaxy Digital Майк Новограц заявил CNBC что его фирма имела 76.8 млн долларов наличных и цифровых активов, депонированных на FTX на момент ее краха, хотя он заявил, что его фирма находится в процессе вывода 47.5 млн долларов из этой суммы. Однако в свете коррупции, выявленной в последние дни работы биржи, маловероятно, что FTX выполнит этот отзыв.
Multicoin Capital, еще один известный инвестор в акции FTX, переправу что 10% ее общих активов находились под управлением FTX до того, как биржа объявила о банкротстве. Данные Crunchbase показывают, что Multicoin привлекла 605 миллионов долларов через три отдельных фонда, что означает, что компания потеряла не менее 60 миллионов долларов из-за воздействия на FTX.
Поскольку многие венчурные фирмы не обязаны публично раскрывать точные суммы своих инвестиций и убытков, трудно понять, сколько они в совокупности потеряли в результате краха FTX. Однако, судя по имеющимся доказательствам, потери венчурного капитала по всем направлениям исчисляются миллиардами.
Экосистема Соланы
Империя FTX Сэма Бэнкмана-Фрида была сильно переплетена с экосистемой Solana, и в результате высокопроизводительный блокчейн сильно пострадал.
Когда в августе 1 года Solana пережила бум на фоне альтернативного повествования об уровне 2021, ее родной токен SOL вместе со многими токенами экосистемы Solana взлетел в цене. Одним из таких проектов была Serum, центральная биржа лимитных ордеров в Солане, в которой Бэнкман-Фрид был соучредителем, а компания Alameda Research — инвестором.
В то время как Serum изначально взлетел в цене, его хищническая токеномика, которая давала огромное количество собственного токена SRM ранним инвесторам, таким как Аламеда, со временем привела к снижению его стоимости. Несмотря на выброс огромного количества SRM на рынок во время бычьего рынка 2021 года, Alameda по-прежнему держала более двух миллиардов токенов в качестве залога по кредитам на момент своего банкротства. Кроме того, Alameda и FTX владели крупными позициями SOL, которым также грозит ликвидация. Теперь, когда FTX и Alameda обанкротились, эти токены почти наверняка будут проданы на открытом рынке, что приведет к дальнейшему снижению цен.
Участие FTX в Solana выходит за рамки продвижения блокчейна и инвестирования в его протоколы. Чтобы ускорить внедрение DeFi, FTX также создала обернутые токены Биткойн и Эфириум на основе Solana, обеспеченные ее резервами.
Оба обернутых токена широко использовались в экосистеме Solana DeFi. Однако, когда стало очевидно, что FTX столкнулась с нехваткой ликвидности, обеспеченные FTX обернутые биткойны и эфириум начали отменять привязку. После того, как FTX объявила о добровольном банкротстве 11 ноября, эти токены резко упали, поскольку стало ясно, что FTX больше не держит в резерве реальных биткойнов и эфириума. За последнюю неделю биткойн, обернутый Solana, упал на 93% до 1,363 долларов, а Ethereum — на 83% до 257 долларов. В настоящее время, похоже, мало надежды на то, что какой-либо актив вернется к привязке.
Еще один способ, которым FTX навредил Солане, — это инвестиции Alameda Research в проекты экосистемы. Несколько подтверждающих отчетов указывают на то, что в соответствии с условиями инвестирования протоколы должны были хранить свои казначейские обязательства на FTX или сильно стимулировались к этому. Эта практика не только оставила многие проекты без денег после банкротства FTX, но и способствовала более широкому мошенничеству на бирже. Требуя, чтобы проекты хранили свои средства на FTX, Аламеда могла частично инвестировать в проект, но получать обратно всю сумму, полученную от этого проекта. Как выяснилось, когда FTX обанкротилась, эти средства клиентов, депонированные на бирже, использовались Alameda для инвестиций.
Покупатели
В то время как фирмы венчурного капитала и проекты, поддерживаемые FTX, пострадали от многолетней аферы Сэма Бэнкмана-Фрида, в конечном счете, самый большой проигравший во всей этой катастрофе — обычный клиент. Многие пользователи FTX потеряли свои сбережения, полагая, что биржа безопасна. Подтверждения от Shark Tank's Кевин О'Лири и Джим Крамер, сравнивая Bankman-Fried с JP Morgan, также помогли вызвать доверие к бирже как к законной и надежной организации.
Трудно оценить, сколько потеряли клиенты, державшие средства на FTX, поскольку отчеты различаются, но число, вероятно, исчисляется миллиардами. Эта цифра почти наверняка ухудшится из-за удаленных твитов Bankman-Fried в преддверии банкротства FTX. Бывший генеральный директор FTX заверил пользователей, что активы, хранящиеся на бирже, полностью обеспечены в соотношении 1:1, отговаривая пользователей от вывода средств. Оглядываясь назад, эти твиты оказались откровенной ложью.
Но не только Бэнкман-Фрид и его «ближний круг» сотрудников FTX предали клиентов — виновны и американские регулирующие органы, которые тесно сотрудничали с биржей и проявили к ней снисходительность. Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам США Гэри Генслер направил ресурсы своей организации на более мелкие и менее важные протоколы DeFi для принудительных действий, в то время как крупнейшее мошенничество в недавней истории криптовалюты происходило прямо у него под носом. Весьма вероятно, что статус Бэнкмана-Фрида как крупного политического донора и его активное участие в разработке крипторегулирования помогли ему ввести SEC в заблуждение.
Отсутствие ясности в отношении регулирования со стороны регулирующих органов, таких как SEC, также помогло подтолкнуть пользователей криптовалюты из США к нерегулируемым зарубежным биржам, таким как FTX.com. Если бы SEC вместо этого работала с заинтересованными сторонами криптоиндустрии в США, чтобы заранее разработать справедливое всеобъемлющее законодательство, всей этой ситуации можно было бы избежать или, по крайней мере, уменьшить ее серьезность.
Подобно взлому Mt.Gox до этого, мошенничество с FTX, скорее всего, запятнает репутацию отрасли среди нынешней когорты криптолюбопытных инвесторов. Многие сожженные не вернутся. Но также важно искать серебряную подкладку во времена тьмы. Лучше, чтобы гниль в криптоиндустрии была разоблачена сейчас, а не в будущем, когда на карту поставлено больше. Хотя на данный момент это может показаться безрадостным, в долгосрочной перспективе крипто будет сильнее благодаря тому, что мошенники, такие как Bankman-Fried, будут искоренены на раннем этапе, даже если цена будет высока.
Раскрытие информации: на момент написания этой статьи автору принадлежали ETH, BTC, SOL и несколько других криптоактивов.
Поделиться этой статьей
- АЛАМЕДА ИССЛЕДОВАНИЯ
- анализ
- Bitcoin
- блокчейн
- соответствие блокчейна
- блочная конференция
- coinbase
- Coingenius
- Консенсус
- Криптографический брифинг
- криптоконференция
- криптодобыча
- криптовалюта
- децентрализованная
- Defi
- Цифровые активы
- Эфириума
- FTX
- обучение с помощью машины
- невзаимозаменяемый токен
- Платон
- Платон Ай
- Платон Интеллектуальные данные
- Платоблокчейн
- ПлатонДанные
- платогейминг
- Polygon
- Доказательство доли
- Сэм Банкман-Фрид
- W3
- зефирнет
