Рассвет энергетической дипломатии: смогут ли США противостоять нефтяному альянсу России и Саудовской Аравии?

Нефтяной картель ОПЕК, на долю которого приходится около 40% мировой добычи нефти, предпринял неожиданный шаг, сократив добычу нефти не на один миллион, как они просочились, а на два миллиона баррелей в день.

«Решение носит технический, а не политический характер», — заявил перед встречей министр энергетики Объединенных Арабских Эмиратов Сухейл аль-Мазруи. «Мы не будем использовать его как политическую организацию».

Однако цены на нефть находятся на уровне 90 долларов за баррель, что является самым высоким показателем с 2014 года. Большую часть 45-2018 годов они составляли всего 2019 долларов, а в 2017 году были еще ниже.

«В свете сегодняшних действий администрация Байдена проконсультируется с Конгрессом о дополнительных инструментах и ​​полномочиях для снижения контроля ОПЕК над ценами на энергоносители», — заявил советник по национальной безопасности Джейк Салливан.

Многие возмущены попытками дальнейшего повышения и без того очень высоких цен на нефть, а конгрессмен Ро Кханна заявил:

«Они обирают американский народ и укрепляют Путина, резко сокращая производство».

Этот шаг также происходит всего за несколько недель до промежуточных выборов, и аналитики Citi заявляют:

«Повышение цен на нефть, если оно будет вызвано значительным сокращением добычи, вероятно, вызовет раздражение у администрации Байдена в преддверии промежуточных выборов в США».

Тем не менее, по оценкам, это повысит цены на нефть всего до 100 долларов, но рынки обеспокоены его влиянием на инфляцию, а затем, что наиболее важно, на процентные ставки.

Акции сегодня снижаются по всем направлениям, на -1% в Европе и примерно на 0.5% как в США, так и в Китае.

Экономика Китая, в частности, переживает очень трудные времена, и подход Китая может иметь большое значение, если США и Европа намерены осмысленно отреагировать на этот картель, манипулирующий рынком.

Масляные шахматы

Не прошло и много месяцев с тех пор, как Россия и Саудовская Аравия столкнулись лицом к лицу из-за цен на нефть, а президент России Владимир Путин вызвал обвал на нефтяных рынках, чтобы заставить наследного принца Саудовской Аравии Мохаммеда бин Салмана Аль Сауда подчиниться.

Как оказалось, молодой Аль Сауд явно не Эрдоган. Пока последний доводил Путина до слез, Сауд стоял на коленях.

Теперь он производит впечатление человека, который в основном подчиняется приказам Путина, когда речь идет о нефти, предположительно опасаясь его.

Однако Америка является крупнейшим производителем нефти в мире. Байден мог бы пойти навстречу нефтяным баронам США, и они могли бы сотворить Путина, наводнив рынок налогоплательщиками.

Отчасти это и будет сделано, хотя и в меньших масштабах, чем затопление, при высвобождении 10 миллионов баррелей из стратегических резервов.

Предыдущий президент Дональд Трамп, пока Путин переигрывал саудов, запасся всей той самой дешевой нефтью.

Это делает США немного «толстыми» в этом товаре, но тем не менее администрация Байдена предложила картелю купить колоссальные 200 миллионов баррелей нефти, если они не пойдут на то, что они сделали.

Униженный или глухой? «В отчаянии», по-видимому, сказал один из дипломатов картеля, но смогут ли они действительно выиграть энергетическую войну, если мы решим ее разыграть?

20-е, совсем другие новые 70-е

В 70-е не было электромобилей. В 2020-х у Tesla небольшие проблемы, потому что, хотя она была первым и единственным производителем электромобилей, теперь она является лишь одним из многих. Даже Volvo теперь электрическая.

Также не было видео реальных автомобилей, таких как летающие реактивные самолеты в 70-х, все электрические. Lilium также является лишь одним из многих, поскольку для электрификации воздушного транспорта, вероятно, потребуется больше времени, чем для автомобилей, но компания движется в этом направлении.

В настоящее время во многих западных странах от 30% до 40% производства энергии приходится на солнечную или ветровую энергию. В 0-е годы он составлял от 10 до 70%.

Таким образом, это не тот картель, который был в рычагах, не в последнюю очередь потому, что Соединенные Штаты, в отличие от 70-х годов, теперь являются экспортером нефти.

Кроме того, новое поколение задается вопросом, как мы можем позволить картелю беззастенчиво манипулировать рынками, что обычно приводит к тому, что картель ошибается.

И это вполне может быть одним из таких случаев. Этот шаг, при любых других обстоятельствах, мог бы вызвать вопросы с политической точки зрения, но, что особенно важно, он происходит в то время, когда Федеральным резервным банкам предстоит принять очень и очень трудное решение.

На некоторых рынках что-то начинает ломаться, инфляция вроде как снижается, экономика продолжает подавать смешанные сигналы, но, возможно, можно заставить председателя ФРС Джерома Пауэлла уйти в отставку, думали они.

Затем появляется этот картель и говорит: уберите из вашего уравнения фразу о снижении инфляции, потому что мы попытаемся ее увеличить.

Войти в Китай?

Китай очень обеспокоен ростом процентных ставок, и на это есть веские причины.

15 лет низкой инфляции и низкой доходности на Западе привели к тому, что денежные рынки ищут прибыли в Китае.

Повышение процентных ставок поглощает весь этот капитал, вытесняя иностранные инвестиции, ускоряя дальнейшие структурные проблемы, которые у них уже были в развитии в 2019 году.

У ФРС, однако, не было большого выбора, поскольку инфляция значительно выросла, но дело дошло до того, что у нее действительно был выбор, пока этот картель не решил играть со всей мировой экономикой.

Одним из ответов на это вполне может быть ограничение цен на все из них, картель спроса со стороны Европы и США, что, возможно, будет иметь решающее значение, если Китай тоже присоединится.

В этом вопросе интересы всех троих полностью совпадают. Кроме того, с февраля Китай довольно прилично «играл» в российском вопросе. Все могло пойти по-разному, но они предпочли максимально избегать того, чтобы их рисовали одной кистью с Путиным.

Эта деэскалация в некотором роде заставляет задуматься над довольно сложным вопросом отношений между Китаем и Западом.

И нынешние обстоятельства вполне могут быть возможностью в этом отношении, потому что Китай вполне может быть достаточно умен, чтобы понять, что он должен адаптироваться к США, у которых есть огромные возможности повернуть корабль.

На этих уровнях всегда возникает вопрос «с кем-то и с кем-то», но он также может быть полностью ограничен текущим вопросом. Реакция со стороны спроса на этот вмешивающийся в рынок картель, который, кажется, не обращает внимания на то, что, черт возьми, они могут вызвать.

Не в последнюю очередь потому, что Китай может пострадать от этого. Скажем, как мы делаем сейчас в отношении мемной фразы «вот-вот сломаюсь», США, вероятно, могут справиться с процентными ставками в 4%. Может ли Китай?

Не то, чтобы Китай был жизненно важен в этом вопросе, но три сверхдержавы, полностью объединенные в вопросе, имеют решающее значение, поскольку 80% спроса на нефть, если не больше, приходится на них.

Что произойдет, если они скажут «нет» картелю? И это не политическое нет, это чисто техническое, так как дальнейшее повышение процентных ставок немного раздражает, особенно для стран за пределами США и в некоторой степени за пределами Европы, которые могут выстоять благодаря своему континентальному евро.

Вот когда это уже недалеко от остроты. Сделать это картельное решение проблемой для США, Европы и Китая, всех трех сверхдержав.