Что такое внебиржевая торговля? Каковы плюсы и минусы внебиржевой криптовалютной торговли?

Торговля на внебиржевом рынке (OTC) используется традиционными инвесторами уже много лет и только недавно получила известность на арене криптовалютных инвестиций. Торговля на внебиржевом рынке (OTC) используется традиционными инвесторами уже много лет и только недавно получила известность на арене криптовалютных инвестиций.

С момента запуска Circle в 2014 году первой криптовалютной внебиржевой платформы в отрасли наблюдается заметный сдвиг интереса с торговых бирж к внебиржевым столам. Трудно количественно оценить степень перехода, учитывая, что внебиржевые сделки с криптовалютой происходят за закрытыми дверями. Тем не менее, Circle намекает на то, что объем внебиржевых криптовалютных транзакций в день увеличивается в два-три раза по сравнению с обычными криптовалютными биржами. Например, в 2018 году Bloomberg сообщил, что ежедневные внебиржевые транзакции составляли около 30 миллиардов долларов США, тогда как соответствующие цифры по торговле криптовалютой составляли лишь примерно 15 миллиардов долларов США.

Поскольку внебиржевая торговля продолжает набирать популярность в кругах криптоинвесторов, заинтересованные стороны задаются вопросом, что включает в себя внебиржевая торговля, как именно крипто внебиржевые трейдеры получают от нее выгоду и, что наиболее важно, каковы возможные риски. Читайте дальше, мы разберем все, что вам нужно знать.

Что такое внебиржевая торговля?

Внебиржевой рынок - это децентрализованная торговая площадка, на которой торговля происходит напрямую между двумя вовлеченными сторонами - в данном случае криптотрейдерами и маркет-мейкерами. Не требует присутствия какого-либо посредника (в отличие от криптобиржи). Хотя несколько лет назад работало несколько внебиржевых криптовалютных брокеров, сейчас картина совершенно иная. Существует не только множество криптовалютных брокеров, но и крупные биржи также установили свои собственные внебиржевые столы, чтобы максимально использовать поток цифровых активов в этом секторе. Судя по отчетам, в Северной Америке и Азии зафиксирован самый высокий уровень внебиржевой криптовалюты в мире.

Само собой разумеется, что существует бесчисленное множество положительных моментов внебиржевой криптовалютной торговли, которые недавно выдвинули ее на первый план, но перед тем, как углубиться, давайте выделим несколько ключевых элементов внебиржевого сектора.

Кто предпочитает криптовалютную внебиржевую торговлю?

Столы Crypto OTC - это прибыльные торговые интерфейсы для крупных трейдеров, организаций, управляющих частным капиталом и хедж-фондов. Эти покупатели обладают огромной капитальной базой и возможностью торговать в больших объемах, часто от 25,000 75,000 до XNUMX XNUMX долларов США за транзакцию. Для внебиржевой торговли такие лимиты транзакций обычно устанавливает внебиржевой криптовалютный брокер.

Крипто-майнеры, с другой стороны, являются основными продавцами в области торговли Over-the-COunter.

Различные каналы внебиржевой криптовалютной торговли

Внебиржевые торги в настоящее время могут осуществляться по различным каналам. Это включает -

• Внебиржевой брокер криптовалюты - Они часто действуют как посредники, связывая покупателей и продавцов через подходящую платформу.
• Общественные чаты - Покупателям и продавцам криптовалют легко найти друг друга в чатах через Telegram, Skype, LinkedIn, в чате ретрансляции через Интернет, в чатах для конкретных брокеров и т. Д.
• банкоматы - Внебиржевые трейдеры также используют крипто-банкоматы для заключения индивидуальных сделок.
• Обменные пункты внебиржевой торговли - Многие криптобиржи имеют отдельные внебиржевые столы для облегчения массовых транзакций.

Плюсы и минусы внебиржевой торговли криптовалютой

Через внебиржевую криптовалютную торговую площадку профессиональные инвесторы могут проводить оптовые сделки в частном порядке без проскальзывания цен. Это основная причина, по которой институциональные инвесторы склоняются к внебиржевым столам, не говоря уже о том, что они предпочитают высочайший профессионализм, осмотрительность и исполнение по лучшей цене, которые обеспечивают эти платформы. Давайте посмотрим на основные компетенции и значительные недостатки внебиржевой торговли криптовалютой.

Плюсы

• Обычно транзакции через криптовалютные внебиржевые платформы обеспечивают высокую ликвидность, учитывая растущий спрос на институциональном уровне. Криптобиржи не соответствуют этим требованиям к ликвидности. Это действует как дополнительный импульс для роста внебиржевой торговли, что подводит нас к следующему пункту.
• Эти платформы позволяют пользователям торговать большими объемами криптоактивов за один раз. В то время как криптобиржи имеют запретительные лимиты обмена для каждой криптовалютной сделки, таких ограничений на криптовалютные внебиржевые столы нет.
• Поскольку внебиржевые сделки заключаются в частном порядке без какого-либо учета, массовые транзакции сохраняют цены на криптовалютном рынке неизменными.
• Они не ограничивают инвесторов определенной формой валюты. Все внебиржевые столы поддерживают переводы из криптовалюты в криптовалюту и из криптовалюты в фиат, в то время как многие биржи по-прежнему не поддерживают фиатные валюты.
• У них более низкие риски взлома (обеспечивает большую безопасность за счет проверки клиентов) по сравнению с традиционными биржами.
• Они включают в себя быстрые ответы и более быстрые расчеты по сделкам по сравнению со сделками на основе обмена.
• Они поддерживают редкие токены, которыми нельзя торговать через обычные криптоплатформы.
• Они подходят для ICO, которые ищут способы конвертации доходов от своих проектов из криптовалюты в фиатные.
• Они предоставляют клиентам персонализированные услуги, о которых не думают в случае криптобирж.

Недостатками

Однако криптоиндустрии все еще необходимо решить определенные проблемы, если они хотят получить максимальную отдачу от внебиржевой торговли. Вот несколько из них.

• Внебиржевые криптовалютные сделки являются частными. Трудно надлежащим образом отследить контрагентов, чтобы убедиться в отсутствии незаконного отмывания средств.
• Поскольку внебиржевая торговля криптовалютой не регулируется, расчетные риски здесь выше, чем в случае с традиционными биржами. Сделки совершаются исключительно на основе доверия. Подписанные сделки являются простыми формальностями и никогда не гарантируют оплаты.
• Отсутствие или ограниченное хранение решений также сопряжено с операционными рисками.
• Без метода совместного ведения учета становится трудно достичь проверки данных и подсчета для будущего анализа рынка.

Актуальность блокчейна

Большинство обсуждаемых здесь недостатков внебиржевой торговли связано с отсутствием прозрачности и автоматизации, которые можно легко преодолеть с помощью футуристического внебиржевого программного обеспечения. Автоматизация внебиржевых платформ с помощью передового внебиржевого программного обеспечения будет означать:

• Услуги аутентификации клиентов через автоматизированный KYC, AML, 2FA.
• Защита частных сделок с помощью цифровых подписей.
• Быстрые расчеты и автоматическое заполнение криптовалюты в зависимости от потребностей клиента.
• Отслеживание расширенных отчетов для всех клиентов.
• Общая прозрачная книга счетов, доступная для всех трейдеров и используемая для будущих справок и анализа рынка.

Известные криптовалютные внебиржевые платформы автоматизируют свои интерфейсы, чтобы предоставлять своим клиентам самые надежные услуги. В будущем блокчейн предоставит высокопроизводительные внебиржевые столы с безопасностью институционального уровня для дальнейшего улучшения опыта внебиржевой криптовалютной торговли.

Цитирование:

1. Круг, " Крипто-внебиржевой трейдинг и стейблкойны: почему институциональные участники рынка все чаще выбирают USDC», 19 января 2021 г.
2. NASDAQ, "Как на самом деле работает внебиржевой криптовалютный трейдинг?», 17 мая 2021 года.
3. Coinsbit, "White Paper, Coinsbit OTC Exchange, платформа для обмена наличных денег.», 2020 год.
4. Незамайкин Валерий Н., Збировская Елена П.Современные проблемы внебиржевой торговли цифровыми активами»; Атлантис Пресс, 2019.
5. Finder, "Объяснение внебиржевой торговли криптовалютой»; 3 июня 2019 г.

Источник: https://blog.ionixxtech.com/what-is-over-the-counter-otc-trading-what-are-the-pros-cons-of-otc-crypto-trading/